第一篇：融资租赁从业人员入门攻略
融资租赁从业人员入门攻略
发布时间：2012-11-09投稿人：小马哥 融资租赁信息网
导语：融资租赁，顾名思义融资性质的租赁，又称为财务租赁（Financial Leasing）或现代租赁（Modern Leasing），是一种区别于日常生活中常见的经营性租赁。出租人根据承租人的指定向出卖人购买设备然后再出租给承租人使用并收取租金的一种商业行为。融资租赁起源于美国，中国虽然在80年代从日本引进了融资租赁这一概念，但发展缓慢，直到20世纪初才得到快速发展，最近几年融资租赁公司在中国也是雨后春笋般的出现。由于融资租赁这一概念还未在中国得到普遍共识，很多人很少了解或者根本不了解，再加上国家一些相关政策不完善，这就造成了融资租赁在中国的发展尚处于一个较低水平，市场渗透率很低，从业人员较少，产业规模小。但也正因为如此，伴随着中国经济快速发展的快车，融资租赁在中国有广阔的发展前景，虽然目前经济不景气对融资租赁行业产生一定的冲击，但相信随着经济形势的好转，融资租赁的前景会更加美好，这从今年新成立很多家融资租赁公司可见一斑。
在中国融资租赁公司被分为三类：一是银行系的金融租赁公司，二是厂商系的租赁公司，三是独立的租赁公司。第一类的控股股东通常是银行、保险公司等金融机构，有背景且实力雄厚，注册资金几十亿计，如国银租赁，工银租赁等，这类公司的批准和监管机构为银监会，被视为金融性质的公司，在业务范围，财务杠杆，税收政策等方面比另两类都有很大优势。第二类租赁公司的控股股东通常为大型的设备制造商，在促进产品销售的同时增加金融板块的业务以达到提高收益的目的，如日立租赁，中联重科融资租赁等。第三类租赁公司的控股股东通常为一般性质的企业和社会独立的投资机构。后两类可归为一类，原因在于它们的批准和监管机构为商务部和商务厅，公司性质属于一般商务企业，注册资金通常为1-5亿，实力较弱，因此在业务经营范围，国家政策等方面都没特别优势。显而易见，金融租赁公司是这几类中优势最为明显的，业务开展有很大优势，资金来源有保证，因此市场占有率最高，目前占融资租赁公司数量比例很少的二十家左右金融租赁公司的业务总额占整个行业的大半。而第二类因为有销售渠道的支持，并且结合售后服务，零配件等专业优势，所以客户来源和业务开展有一定保障，但此类租赁公司劣势在于对客户资信要求较高，资金来源受限，对经销商的商务条件也较苛刻。第三类的独立租赁公司则没有前二者的那种明显优势，业务开展的难度也最高，但它也有它自身的优势，因为规模较小，所以经营管理上比较灵活多样，所谓“船小好掉头”。
在了解完以上内容，我们可以看到，金融租赁公司是行业的领导者。所以对于新进入这个行业的从业人员来说，进 入金融租赁公司无疑是一个比较明确的方向，无论个人待遇还是个人发展前景都会很好。但这些公司通常对员工的要求也非常的高，学历、个人素养、专业知识自不必多说，仅仅多年的工作经验要求就足以令很多人望而生畏，因为本来这个行业在中国发展的时间就短，从业人员也很少。所以，刚开始的时候我们可以选择进入一般的融资租赁公司，在积累几年的经验，对这个行业有了更多的了解之后可以选择金融租赁公司，本着先易后难的原则规划自己的融资租赁之路。另外第三类中的有些外资租赁公司的各方面条件也都很好，如西门子租赁，小松租赁等，也可以作为一个很好的选择。如果在普通租赁公司能够升为中层甚至高层，那也是相当的不错。笔者目前也是按照这个思路来一步一步的向前走，虽然路途崎岖不平，但目标在前方值得努力。笔者第一份工作是XX租赁公司，也是一家普通的融资租赁公司，门槛等各方面相对较低，主要从事的是重型商用车的融资租赁业务的拓展，第二份则是XX资产管理公司，主要从事的是工程机械融资租赁业务的拓展。两份工作都是融资租赁涉及的比较传统且模式相对成熟的行业，所以有一定的代表性，下面就介绍一下个人的一些工作心得：
在一个融资租赁业务中包括三方，分别是出租方，出卖人和承租人。出租人就是租赁公司，出卖人就是设备供应商，通常是经销商，承租人就是融资需求者。有时候还会涉及到 担保人，多个出租方，多个承租人，管理方等，但这些都可以纳入这其中的三方。如厂家和经销商可归为出卖人，管理方则可以归为出租方。作为承租人的客户向租赁公司申请融资租赁业务，出租人根据承租人的指定向出卖人购买设备，在所有权归属于租赁公司和承租人按照合同约定支付租金以及其他款项的前提下，承租人享有租赁物的使用权和收益权。在租赁期满后，承租人可以选择获取租赁物的所有权或者继续租赁。大致的一个流程就是客户申请——资信审查——指定购买——转移租赁物——支付租金——转移所有权或经营租赁。目前融资租赁中有多种租赁方式，如直接租赁，回租赁，联合租赁，转租赁，委托租赁等，但最多的还是直接租赁和回租。在一个租赁业务中，也可以把流程分为租前、租中和租后，下面就对各个流程给予介绍:
一、租前—租前阶段可以分为寻找客户和资信调查
1、寻找客户的方法：
A）、设备经销商的推荐。这种方法是比较重要的一种方法，尤其是在商用车和工程机械这些比较传统的领域，客户通常为中小企业或自然人，业务分布很散，设备经销商推荐的业务占有很大的比重。通过对所在区域的经销商的拜访、商务条件的谈判、合作的方式方法、经销商销售人员的业务培训确定合作经销商。这个方法的好处是将经销商这个渠道 开发维护好之后，客户来源就相对有保证，缺点是经销商可能有多个融资租赁公司可供选择，经销商会根据不同租赁公司给出的商务条件进行选择，因此经销商的维护存在一定难度。在笔者第二份工作中，经历的一些三一经销商就有国银租赁、普惠租赁、民生租赁，同时还有光大按揭、三一汽车金融、分期付款等。
B）、相关企事业名录和电话列表。这个名录和电话列表的获得不难，在获得这些资料后通过对这些公司或机构进行一些调查，电话了解，侧面打听的方式寻求合作的机会。
C）、专业性的网站和杂志。在一些融资租赁网站以及专业网站上，如工程机械网，汽车网站上都会有不少的融资需求。另外专业的行业杂志，期刊也都会这方面的信息。
D）、同行之间相互介绍。在从事这一行业的同时会遇到很多同行，通过一些微博群、及时通讯软件群、定期聚会等加强同行之间的交流，在遇到本公司不能操作或不愿操作的业务或项目上、可以相互介绍，资源共享。
E）、朋友介绍。这个方法是最可靠的，信任度也较高，可节省很多时间和省去一些不必要的环节，并可以得到很多相关的细节。
以上这些只是其中一些寻找客户的方法，在工作中不断总结新思路新方法才最正确的做法。
2、资信调查：
资信调查，顾名思义就是对客户的资产信用状况的调查，是决定是否开展一项业务的前提，也是风控最开始的阶段。这个资信调查的标准和租赁公司制定的标准密切相关，如果公司标准制定过高，则会流失很多潜在的客户；相反，如果标准制定过低则会导致客户整体质量的下降，随后产生大量违约金和应收租金，甚至回收设备。目前后者存在的现象较多，即资信标准过低，导致现在很多租赁公司产生大量应收租金，影响后续业务的资金安排。笔者之前的两家公司也存在这种状况。除了租赁公司自身的主观原因外，经济大环境的不景气、设备供应商之间激烈的竞争、国家相关政策的不完善等客观原因也是重要原因。个人认为租前的资信调查是非常重要的，它直接决定业务的质量以及后面工作的顺利开展。事前预防的成本总是小于事后补救。资信调查分为两种，分别为法人和自然人，其中法人又包括企业单位法人和事业单位法人，事业法人所占比重较小。自然人的资信调查相对简单而法人的资信调查则相对复杂。
A）、自然人资信调查：
首先要收集自然人承租人的身份证、户口本、结婚证等基本资料，并核对真实有效性，另外还要承租人提供工作证明，收入证明、最近一段时间的银行流水、房产证明、从事相关运输、工程等的合同。
然后根据承租人提供的基本资料对承租人进行一个基本的判断决定是否进行实地考察。实地考察的内容包括承租人居住场所，设备营运场所，相关合作伙伴，担保人，朋友邻居对于承租人的评价等。另外还有一项内容就是与承租人的交谈，通过与承租人的交谈了解承租人的为人，是否有不良嗜好如赌博，对于所从事行业的熟悉程度，对于即将承租的设备运营情况的介绍包括营运成本、收益的计算等。
最后根据前期考察的内容对融资方案进行设计，其中牵涉的要素包括首付、保证金的比例，是否需要担保人，GPS对设备的追踪，抵押，保险公司的选择、投保险种、投保金额，设备发票，租金偿还期限、方式等。这些要根据不同质量的客户来设计，最终的目的是确保对租赁物的所有权和降低风险。
B）、法人的资信调查：
i、确定目标和范围。调查的第一步是确定资信调查的目标和范围，这主要依据的是租赁公司的资信标准、承租人申请资金额度的大小、承租法人的规模、是新承租人还是老承租人。租赁公司的资信标准是相对固定的。承租人申请资金额度越大风险就越高，调查的深度和广度就要加强，相反亦然。企业规模也是需要考虑的，企业规模越大调查难度越大，需要调查的东西也就越多。如果承租人是公司已有的客户，则调查的内容和范围则较小，只需要调查在这一段时间 发生变化的要素进行更新即可，如财务报表、资产负债的变化。
ii、制定调查计划。调查所花费的时间、所需的费用、调查的方法与内容、调查内容的先后顺序等都是需要在出发前拟定好。
iii、调查的基本内容。
a、基本法人资料的收集。所收集的资料包括营业执照、组织机构代码证、税务登记证（国税、地税）、验资报告、公司章程、企业简介法人代表人身份证及证明书、工商登记信息、开户许可等。
b、经营管理信息的调查。主要包括企业的背景与发展过程、管理者的情况、公司员工的工作热情、经营条件、日常管理规范。企业是否有一定背景，发展过程是否稳定，管理者作为一个企业家是否拥有应有的履历、魄力、领导力、品格等，经营的厂房、地点、固有设备、有业务往来的企业评价，日常管理是否规范有序、制度健全与否。
c、财务状况调查。通过资产负债表、利润表等财务报表分析企业偿债能力、经营能力和获利能力。偿债能力包括长期和短期偿债能力，流动比率、速动比率、资产负债率是否符合租赁公司标准。经营能力通过存货周转率、应收账款回收率、资产周转率等来考察。获利能力通过销售利润率、销售毛利率、资产收益率、股东收益率等来考察。
d、行业状况。承租企业所在行业目前发展前景是否良好，发展趋势是处于上升期还是下降期，朝阳行业还是夕阳行业，企业在行业中所处的地位如何，社会对本行业的预期如何等。
二、租中—租中阶段主要是合同的签订和租赁物的转移以及相关设备发票回收、保险的购买。
1、合同的签订。
在合同中约定的诸如首付、保证金、还款方式等的设计与之前在自然人资信调查中有讲述。不同公司的合同不同，笔者从事的第一家公司的合同为相对较少的3份，以及与此相关的一些附属协议、合同。第二家公司达到惊人的六份以及与此相关的一些材料、协议。合同数量众多，而且繁杂，而公司通常对于合同的合法合规性要求也比较严，在合同的规范性、完整性经常会出现一些问题。笔者之前所在公司会根据合同的质量对客户经理进行相应的处罚，处罚的金额也较多。
2、租赁物的转移。
目前租赁物的转移存在提前转移的现象，很多都在合同刚签订时甚至在合同尚未签署的时候出卖人就已经移交了租赁物。这是一个较普遍的现象，不过租赁公司发给出卖人 转移租赁物的相关文件后续还会补齐。
3、发票及保险。
发票是一个设备所有权最有力的证明，是非常重要的。设备发票的名称应开为融资租赁公司，而且要全称，不能错误一个字，上面有相应的设备金额，应税数额、设备编号等相应信息都应该核对确保准确无误。对于保险的购买所选择的保险公司、投保金额、投保险种租赁公司通常都会制定一些相对固定的标准，可操作性不大。但保单上面的有关设备投保金额，第一受益人，投保设备的基本信息需仔细核对，投保日期则需涵盖整个租赁期限。
三、租后—租后通常包括租金管理、设备的监管、承租企业的经营财务状况的变化监管、设备收回等。
1、租金管理。
主要涉及租金的回收的及时性，但实际中逾期的产生是必然的，包括逾期租金以及由此产生的违约金。通过对承租人租金交付的规律和对承租人的调查回访分析产生逾期的原因。如果承租人是因为应收账款周期与租金交付日期不符，或者临时性的流动资金不足等偶然性因素引起的逾期则可以通过修改租金交付周期或承租人申请租金延付等方法解决。如果是承租人经营财务状况恶化，或恶意拖欠租金导 致的逾期则要考虑采取进一步诸如租金催付通知书、法律裁决直至设备收回措施。
2、设备的监管。
流动性强的设备如车辆、船舶、工程设备日常多通过GPS监管，通过观察设备GPS轨迹来判断设备是否正常运营，是否有异常的地点转移，是否长时间处于停滞状态。对于流动性差的大型设备则可以通过实地考察。
3、经营财务状况。
因为租赁期短则几年长则十几年，在租赁期内承租企业的经营财务状况会发生很大的变化，因此要定期对承租企业的经营财务状况进行了解，时时更新最近的财务报表以及收集经营信息的各种变化以预防可能出现的风险。
4、设备回收。
设备回收是承租人逾期达到一种非常严重的状态，租赁公司采取的减少损失降低风险最直接也是最有效的一种方法。但这种方法的使用一定要有严格的标准，标准过低的设备回收标准会放纵逾期严重的承租人拖欠租金的行为，标准过高的设备回收标准则会导致大量的回收设备，这将面对一个处理二手设备的问题，同时也会损坏租赁公司的声誉。笔者在从事商用车融资租赁业务时曾经亲自参与过收回重型 商用车，其间会遇到承租人的抵抗，产生一些纠纷。在从事工程机械租赁时，了解到经销商拖机时，手段很是见不得光，游走在法律的边缘，产生口角甚至冲突十分常见。据高法院的统计，全国工程机械融资租赁法律纠纷案件占到融资租赁整个行业法律纠纷的大半。
中国经济在快速发展，融资租赁也随之快速发展，未来融资租赁的前景一片光明。无论国家还是社会都对融资租赁产生了前所未有的关注，融资租赁在中国也必将经历一个快速发展期。笔者进入这一行两年有余，只能算是这一行业的初入者而已，资历尚浅，分享以上经验希望对同仁有所帮助。
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第二篇：融资租赁
定为融资租赁的5条具体标准，只要符合5条标准中的一条，即应认定为融资租赁。第一，在租赁期届满时，资产的所有权转移给承租人。即，如果在租赁合同中已经约定，或者根据其他条件在租赁开始日就可以合理地判断，租赁期届满时出租人会将资产的所有权转移给承租人，那么该项租赁应当认定为融资租赁。
第二，承租人有购买租赁资产的选择权，所订立的购价预计远低于行使选择权时租赁资产的公允价值，因而在租赁开始日就可合理地确定承租人将会行使这种选择权。这条标准有两层含义：
（1）承租人拥有在租赁期届满时或某一特定的日期选择购买租赁资产的权利。
（2）在租赁期届满时或某一特定的日期，当承租人行使购买租赁资产的选择权时，在租赁合同中订立的购价远低于行使这种选择权日的租赁资产的公允价值，因此在租赁开始日就可合理地确定承租人一定会购买该项资产。
例如，出租人和承租人签订了一项租赁合同，租赁期限为3年，租赁期届满时承租人有权以1000元的价格购买租赁资产，在签订租赁合同时估计该租赁资产租赁期届满时的公允价值为30000元，由于购买价格仅为公允价值的3.33％（低于5％的要求），如果没有特别的情况，承租人在租赁期届满时将会购买该项资产。在这种情况下，在租赁开始日即可判断该项租赁应当认定为融资租赁。
第三，租赁期占租赁资产尚可使用年限的大部分。这里的“大部分”是指租赁期占租赁开始日租赁资产尚可使用年限的75％以上（含75％，下同）。
需要注意的是，这条标准强调的是租赁期占租赁资产尚可使用年限的比例，而非租赁期占该项资产全部可使用年限的比例。如果租赁资产是旧资产，在租赁前已使用年限超过资产自全新时起算可使用年限的75％以上时，则这条判断标准不适用，不能使用这条标准确定租赁的分类。
例如，某项租赁设备全新时可使用年限为10年，已经使用了3年，从第4年开始租出，租赁期为6年，由于租赁开始时该设备尚可使用年限为7年，租赁期占尚可使用年限的85.7％（6年/7年），符合第3条标准，因此，该项租赁应当归类为融资租赁；如果从第4年开始，租赁期为3年，租赁期占尚可使用年限的42.9％，就不符合第3条标准，因此该项租赁不应认定为融资租赁（假定也不符合其他判断标准）。假如该项设备已经使用了8年，从第9年开始租赁，租赁期为2年，此时，该设备尚可使用年限为2年，虽然租赁期为尚可使用年限的100％（2年／2年），但由于在租赁前该设备的已使用年限超过了可使用年限（10年）的75％（8年／10年＝80％＞75％），因此，也不能采用这条标准来判断租赁的分类。
第四，就承租人而言，租赁开始日最低租赁付款额的现值几乎相当于租赁开始日租赁资产原账面价值；就出租人而言，租赁开始日最低租赁收款额的现值几乎相当于租赁开始日租赁资产原账面价值。这里的“几乎相当于”是指90％（含90％）以上。这条标准分别承租人和出租人，从租赁开始日最低租赁付款额现值或最低租赁收款额现值占租赁资产原账面价值的比例来判断租赁的类型。
这里的最低租赁付款额是指，在租赁期内，承租人应支付或可能被要求支付的各种款项（不包括或有租金和履约成本），加上由承租人或与其有关的第三方担保的资产余值。这是从承租人角度规定的一个概念，其中“最低”一词是相对或有租金、履约成本等而言的。最低租赁付款额是在租赁开始日就可确定的、承租人将必须向出租人支付的最小金额，或者说是承租人在租赁开始日对出租人的最小负债。租赁合同规定的内容不同，最低租赁付款额的构成内容也不相同。如果租赁合同没有规定优惠购买选择权，则承租人在租赁期内应支付或可能被要求支付的各种款项包括：（1）租赁期内承租人每期支付的租金；（2）租赁期届满时，由承租人或与其有关的第三方担保的资产余值；（3）租赁
期届满时，承租人未能续租或展期而造成的任何应由承租人支付的款项。如果租赁合同规定有优惠购买选择权，则承租人在租赁期内应支付或可能被要求支付的各种款项包括：（1）自租赁开始日起至优惠购买选择权行使之日止即整个租赁期内每期的租金；（2）行使优惠购买选择权而支付的任何款项。
与承租人的最低租赁付款额相对应，这里所指最低租赁收款额是从出租人角度规定的一个概念，是指最低租赁付款额加上与承租人和出租人均无关、但在财务上有能力担保的第三方对出租人担保的资产余值。其中“最低”一词也是相对或有租金、履约成本等而言的。最低租赁收款额是在租赁开始日就可确定的、出租人将能够向承租人等收取的最小金额，或者说是出租人在租赁开始日对承租人等的最小债权。出租人除了根据租赁合同规定要求承租人支付最低租赁付款额外，如果还存在与承租人和出租人均无关、但在财务上有能力担保的第三方对出租人的资产余值提供担保，则表明租赁期届满时能够保证出租人实现这一确定的金额，这一担保的资产余值也应包括在出租人的最低租赁收款额之中。
第五，租赁资产性质特殊，如果不作较大修整，只有承租人才能使用。这条标准是指租赁资产是出租人根据承租人对资产型号、规格等方面的特殊要求专门购买或建造的，具有专购、专用性质。这些租赁资产如果不作较大的重新改制，其他企业通常难以使用。这种情况下，该项租赁也应当认定为融资租赁。
第三篇：融资租赁
融资租赁
融资租赁的种类：
1.简单融资租赁
2.杠杆融资租赁：（类似银团贷款，由一家租赁公司牵头作为主干公司，为一个超大型的租赁项目融资。要先成立一个脱离租赁公司主体的操作机构——专为本项目成立资金管理公司，提供项目总金额20％以上的资金，其余部分是吸收银行和社会闲散游资。）
3.委托融资租赁
4.项目融资租赁
流程：
1.企业提出融资租赁申请，填写项目申请表
2.银行根据企业提供的资料对其资信、资产及负债状况、经营状况、偿债能力、项目可行性等方面进行调查。
3.银行调查认为具备可行性的，其项目资料报送金融租赁公司审查。
4.金融租赁公司要求项目提供抵押、质押或履约担保的，企业应提供抵押或质押物清单、权属证明或有处分权的同意抵押、质押的证明，并与担保方就履约保函的出具达成合作协议。
5.经金融租赁公司初步审查未通过的项目，企业应根据金融租赁公司要求及时补充相关资料。补充资料后仍不能满足金融租赁公司要求的，该项目撤销，项目资料退回企业。
6.融资租赁项目经金融租赁公司审批通过的，相关各方应签订合同
7.办理抵押、质押登记、冻结、止付等手续。
8.承租方在交付保证金、服务费、保函费及设备发票后，金融租赁公司开始投放资金。
9.银行监管项目运行情况，督促承租方按期支付租金。
10.租期结束时，承租方以低价回购。
好处：
1.使用权和所有权的暂时分离有助于资金流的限制
2.资产管理、税收、收益都有好处 3.属于表外业务、不会体现在资产负债表上
融资公司对租赁物的处理：
1.退租法
2.续租法 3.留购法
租金的计算：
1.等额支付年金法；承租人每期支付的租金数额相同。
2.等额支付本金法；将租赁成本除以期数，作为每期应归还的本金。每期应付的利息以期前的本金余额为基数计算。
第四篇：融资租赁
(三)产权控制的优势
由于租赁资产被隔离在破产清算资产之外，安全性高于抵押资产。《中华人民共和国合同法》第十五章“融资租赁合同”第242条规定：出租人享有租赁物的所有权。承租人破产的，租赁物不属于破产财产；第248条规定，承租人应当按照约定支付租金。承租人经催告后在合理期限内仍不支付租金的，出租人可以要求支付全部租金；也可以解除合同，收回租赁物；第250条规定，出租人和承租人可以约定租赁期间届满租赁物的归属，对租赁物的归属没有约定或者约定不明确，依照本法第六十一条的规定仍不能明确的，租赁物的所有权归出租人；《破产法》第29条，破产企业内属于他人的财产，由该财产的权利人通过清算组取回。
对于融资租赁拥有的产权相比，抵押权的缺陷还是十分明显。《破产法》第二十八条，破产财产由下列财产构成：应当由破产企业行使的其他财产权利。已作为担保物的财产不属于破产财产。第三十五条，人民法院受理破产案件前六个月至破产宣告之日的期间内，破产企业的下列行为无效：对原来没有财产担保的债务提供财产担保；《担保法》第三十三条，债务人不履行债务时，债权人有权依照本法规定以该财产折价或者以拍卖、变卖该财产的价款优先受偿。《中华人民共和国税收征收管理法》第四十五条，税务机关征收税款，税收优先于无担保债权，法律另有规定的除外；纳税人欠缴的税款发生在纳税人以其财产设定抵押、质押或者纳税人的财产被留置之前的，税收应当先于抵押权、质权、留置权执行。
可见，掌握所有权的风险比掌握地抵押权的风险要小得多。企业的一笔抵押贷款变为融资租赁放款后，风险则大幅度降低。
（四）税收优势
在税收政策方面，内资融资租赁试点企业和外商投资融资租赁公司，科按照《财政部、国家税务总局关于营业税若干政策问题的通知》的规定享受融资租赁业务的营业税政策，即从事融资租赁业务的，以其向承租者收取的全部价款和价外费用（包括残值）检出出租房承担的出租货物的实际成本后的余额伟营业额，其中的实际成本包括由出租房承担的货物的购入价、关税、增值税、消费税、运杂费、安装费、保险费和贷款的利息。
（五）功能优势
1、融资功能
融资租赁业务是一种工业、贸易与金融相结合、可实现“融物”或“融资”目的的经济业务，融资功能是其最基本功能之一。一般情况下，客户可通过直接租赁、转租赁、委托租赁等方式实现“融物”的目的，通过回避可实现“直接获得资金”的目的。同时以融资租赁带动的投资必然会带动该设备的生产、销售、使用，促进相关产业的发展和劳动就业增长。融资租赁是承租人通过融物获得融资，以融资促进投资的一个重要金融工具。
2、促进销售功能
融资租赁是租赁公司按承租人的请求，购买或取得设备制造商的设备，再租给承租人使用，使得制造商一次性回笼了货款，避免了制
造商经常碰到的直接面对最终用户（承租人）的三角债等麻烦问题。因此，租赁对制造商来说，具有强劲的促销功能，在营销上具有无比的优越性。融资租赁实质上是在帮制造厂商的最终客户融通资金，既增强客户的购买能力，又增强了制造企业再生产能力和占有市场能力。融资租赁公司共是设备厂商和最终客户的金融服务提供商。
3、改善优化财务结构
（1）承租人采用融资租赁方式租入固定资产时一般可获得3——8年的中长期融资，相比采用银行流动资金贷款或短期商业信用而言将改善流动比率、速动比率等短期偿债能力指标。
（3）承租人利用融资租赁方式采购新的固定资产具有的加速折旧功能、经营性租赁具有的租金直接进成本的特点，可以合法有效地调整经营成果，从而起到递延所得税款的作用。而利用自有资金或银行（或信托）贷款方式购置固定资产则达不到这样的目的。
4、回避政策性与市场性限制功能
很多单位在购置固定资产时存在不同方面的政策限制，有些来自监管部门，有些来自总部背部管理制度的控制，有些来自市场信息披露等运作的障碍、如各类银行、信用社、国有资产管理公司、保险公司、上市公司、集团公司等采用经营性租赁业务表外融资的功能，可以有效的回避这些限制。
5、资产管理功能
融资租赁公司掌握着大量租赁资产的所有权和租金收取权，而且“买卖”、“破产”不破租赁，租赁公司具有明显的、安全的资产管理
优势，能够使银行贷款“化零为整”，并降低银行的管理成本和金融风险。
这些功能，使得裕华公司能与机械设备、医疗设备等供应商共同投资合作，达到双盈的效果。
根据以上叙述可见，裕华公司开展以机械设备、医疗器械设备等为主的融资租赁业务是有相当大优势的。
第五篇：融资租赁
行
业
情
况
行
业
地
位
客户
市
场
地
位
股
权
结
构
企业
内
部
组
织
企业高管人员
生
产
状
况
进货状况
销货状况
银
行
融
资
应收
账
款
质
量
存货明细
固定
资
产
明
细
在建
工
程
应付账款
销
售
收
入
纳
税
情
况
对
外
担
保
前期调查几点说明
1.看股东。央企子公司/省属国企之类的，除非是负债率极高，行业极差(比如煤)，大多都可以考虑在保证合规的情况下推进。国有民营混合次之，民营就需要区别对待，审慎介入。
2.看负债。金融机构负债分布广的强过负债集中的，四大行给授信的好过只有城商行流贷的，银行系金租授信的好过小融资租赁公司的，有发债和长贷的强过只有流贷银承的。
3.看行业。钢铁煤炭过剩产能别轻易碰，这些行业许多都是僵尸企业，靠倒贷而活，为倒贷而活。然而，资质较好的龙头企业或许能轻松拿到低成本续贷，弱小的企业的很可能连信用社都给抽。4.看老板。企业老板个人很重要，如果你去了对方殷勤到不行，老想着带你到处吃喝，融资经理也很会玩，那说明老板可能也是比较作，做事风格也会比较野路子。尽调的时候要注意观察客户高管对于你提出的问题的态度，如果他说话比较稳健，至少说明这个企业的作风比较正派，如果很圆滑，那就要格外留意，必要的时候一定要厚着脸皮打破砂锅问到底。5.关注对外担保。有些省份已经出现民营企业互保危机了，你的承租人可能自己走着走着就被互保企业拖下水，所以需要了解一下征信报告中承租人与其对外担保对象的关系。国企一般只会对集团内兄弟公司或者同省平级国企担保，这种担保没大事。(融资平台另当别论)6.核！实！收！入！这一点主要针对民营企业。一般国企的融资经理都是给国家办事，懒的给你编造很假的产销，但有些民营企业的就可能有水分。纳税申报表不一定可信，最好能查上下游发票，银行对账单，这些不好造假。并不是说民营企业人不好，只是客观地分析这种可能性。公事公办，尽职免责。
7.租赁物质量。承租人账面必须有足额的，权属明确无瑕疵的租赁物，且最好能提供权属证明。如果这个做不到，那融资租赁合同很容易有瑕疵。另外，考虑到有些风控会要求办理租赁物动产抵押手续，因此需要提前确认租赁物足额，否则就白忙活了。
8.税务事宜。融资租赁相比银行贷款的一大好处就是为生产型企业提供了可抵扣的增值税专票。这个在议价时可以着重提。另外，由于目前国内仍有部分地区税务机关不懂得融资租赁零税率本金发票如何开具，因此尽调时应要求承租人先向税务机关落实，这对于金融租赁公司征税基数扣减至关重要。（2016.7.10补充：全面营改增之后，一些省份已经不需要开具本金发票了，而专票也仅有直租才能开了。）
9.现金流。首先就是看往年现金流是否充沛，是否与利润表匹配，因为这是衡量偿债能力的重要指标。另外，关注上下游回款是否顺畅，单一大客户结算方式是否对承租人有利，经济形势不好时，现金流紧绷，就有可能导致非主观性的违约。10.刚性负债测算。要来承租人所有金融机构负债的还本方式，对意向租期内每年需偿还的刚性债务进行加总，再判断其预期经营现金流能否覆盖到期刚性债务。
关于租约的设计？
如何通过对目标客户开展租前尽职调查来设计合理租约？之所以谈租约，因为它是开展业务的核心，因为（1）从出租人讲租约几乎包括全部决策要素：租约涵盖标的物的选择、转让（回租抑或直租等、融资额）、租期、备用（备用租约或担保）、每期租金（还款能力或租约履行能力）等；（2）从承租人讲租约是最直观和精华的产品介绍。租约的设计是非常专业化的一项工作，主要体现在租约能够体现业务员对产品的理解和演绎、对客户认知的深度和广度、以及建立在两者基础上的设计能力。进一步分类，租约可分标准化标的物的租约（如飞机、船舶）、非标租约（涵盖最广的工业设备）。我主要接触了非标的租约，因此也只能浅显的回答非标租约的问题，算抛砖引玉吧，期待探讨。标准化的租约期待大神另行解答。非标准化租约的设计，题主的问题就来了，如何详细了解承租人？王团结的回答挺详细和系统的，而且操作性强，实际中按那张表执行下来很不错了。我想补充的其实就是两点：一点是目的性，上面已经强调了；另外一点说大一点是客户价值，落地讲就是提供满足客户的需求的租约。因此，首先去需要去了解客户的需求。目前大部分租赁业务其实是类贷款业务，那重点就是了解客户的资金需求，比如常见的固定资产投资和补充流动资金，当然这只是广义的大分类，每一个项目其实都有很深入立体的原因导致资金的短缺，这是一个链条，需要在访谈和尽调中不断的去挖掘和验证，比如新增固定资产投资申请的设备融资，就需要进一步了解企业为什么要进行该项投资，结合宏观经济、中观行业面、微观企业自身发展能否判定其合理性，另外企业本身是否有足够的资金、技术、人才储备等基础，往往投资风险对一个企业的存续影响是很大的。在了解需求之后需要看载体，因为是类贷款业务，设备往往是非标的几乎无变现能力的，因此了解的深度往往是关注合规性，包括权属和价值。下一步的关键是租金的设计，关系到期限和还款方式，对应的就需要去了解承租人目前的现金流和预测未来的现金流，如果预测现金流的波动非常大，那就需要相应的第二还款来源和担保措施，特别是当未来现金流很难把握时为避免本金受损，可能进一步需要设计实物抵押这种兜底措施。
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