银行超短期理财产品收益重回年内最高水平[合集]

第一篇：银行超短期理财产品收益重回年内最高水平

银行超短期理财产品收益重回年内最高水平

于德良

2013年06月14日09:51来源：证券日报

受益资金面压力，持续走低的银行理财产品收益率开始止跌反弹

端午节假期前，银行资金面临巨大的压力，导致银行间和交易所债市资金价格一夜飙升。继6月6日银行间隔夜SHIBOR利率涨135.9个BP至5.982%后，6月7日午盘，银行间隔夜SHIBOR利率继续暴涨231.2个BP至8.2940%，创下2008年以来的新高。不仅隔夜SHIBOR利率大幅上行，银行间市场1M期限以内的SHIBOR利率6月7日午盘涨幅均超100个BP。2W SHIBOR利率上涨到7.74%。

根据银率网数据，银行理财产品平均预期收益率已连续两周上涨，尤其是一个月以内期限的超短期银行理财产品，大幅上涨39个BP至3.98%，重回年内最高水平。

截至6月7日，剔除结构性理财产品，上周银行理财产品平均预期收益率为4.39%，较五月中旬的最低点4.24%高出15个BP，基本回到今年3月中旬的理财产品平均预期收益率水平。

分期限结构来看，除6个月至1年期理财产品平均预期收益率下跌22BP外，其余各期限类型理财产品平均预期收益率均走高。一个月以内理财产品平均预期收益率为3.98%，较上周大幅上涨39个BP，已与今年年初的最高水平持平；1至3个月期限理财产品平均预期收益率为4.34%，较上周上涨5BP；3至6个月期限理财产品平均预期收益率为4.53%，较上周回升1BP。

上周央行通过发行28天正回购以及3个月期央票，共回笼资金420亿元。尽管上周公开市场资金实现净投放1600亿元，但银行间资金面却极度紧张。有传闻称是由于某股份制银行因支付拆借资金时违约，导致头寸不足，使得流动性预期进一步恶化，从而引发隔夜拆借利率一夜暴涨。

随着季末临近，又受到节日备付、外汇占款回落预期及此前财政缴款等多方面因素影响，资金面紧张的局面可能在短期内很难缓解。

银率网分析师认为，未来银行理财产品平均预期收益率有望继续上行。投资者可关注大型城商行发行的短期理财产品。

第二篇：各大银行理财产品收益

真的是~~风险和收益率是成正比的~~风险高的，收益率也高，风险低的收益率也低~~~你可以查一些往年各大银行的理财产品最高收益率实现情况~~~~ 2010理财产品收益排行

银行 月平均收益率(%)排名变化债券类(%)信贷类(%)结构型(%)混合型(%)交通银行 585.20 ↑24 3.07--3.33 3.41 2 东亚银行 9.25 ↑1----9.25--3 星展银行 8.00 ↓2--------4 宁波银行 5.18--5.55----4.80 5 兴业银行 5.09----------6 汇丰银行 5.01 ↑16----4.90--7 上海农商行 5.01 ↑4 4.97----5.40 8 中信银行 4.96----------9 光大银行 4.86 ↑1 5.44----2.88 10 浙商银行 4.85 ↑3--4.85----11 民生银行 4.83 ↓4------4.83 12平安银行 4.83 ↓3 4.83------13 上海银行 4.81 ↑5 4.82----4.50 14 华夏银行 4.77 ↑1 4.74----4.79 15 工商银行 4.70 ↓3 4.39 4.79--4.81 16 招商银行 4.63 ↓2 4.65 5.70 3.20 4.50 17 渣打银行 4.50

↑4----4.50--浦发银行 4.36 ↑5------4.50 19 深发展 4.30--4.24----4.50农业银行 4.20 ↓4 4.18--4.22--21 建设银行 4.00 ↓4 3.05 5.40--4.06 22 中国银行 3.92 ↑2 4.70 6.30 3.57 3.73 23 北京银行 3.78 ↓3[1] 3.78------24 南京银行 3.42 ↓18 3.42------25 恒生银行------------理财主要是两个方面，储蓄和风险投资。

1、储蓄。包括活期存款、定期存款、七日存款、购买国债等。其中国债收益最高，时间越久，获利越多。可以考虑买一部分国债和定期存款，作为长期投资和基本的生活保障。

2、风险投资。包括，实物投资和金融理财产品投资。

实物投资：房地产、艺术品、邮票、古玩等，这方面不仅需要有好的投资眼光，还要有资深的鉴赏分辨能力，如果没有这方面底蕴建议不要投资。

金融理财产品：股票、基金、外汇、期货、基金定投、分红保险、现货。股票风险较高，加上去年股市一直低迷，股票平均下跌55%，建议不要投资股票。基金定投比股票风险低，属于成长性投资，可以每月定投，收益可观，但由于股市盘整决定基金行情好坏，建议谨慎、适量投资。分红保险，属于稳健型，风险较小，一般是按年分红，收益一般，周期时间较长，如果不急着用钱可以适量投一些，但要选择信誉比较好的保险公司去购买。

短期投资主要是外汇、期货、现货。外汇和期货高风险高收入，杠杆比例较大，有的甚至超过1:500，短期收益显著，缺点是风险不容易控制，小资金很容易爆仓，建议不投。现货可以分为农产品现货、能源类现货。

任何投资产品没有绝对保值的，理论上都是风险的，只讲收益不谈风险的投资都是不切实际的，所以尽可能把风险减小，把收益时间延长，才能稳步盈利，才是正确的投资理财。就当前的经济形势而言，投资理财产品的选择宜短不宜长，提高收益率，稳扎稳打。

另外，如果您不是急着用钱可以选择购买银行的投资金条，如兴业的兴业盛世金，光大的阳光金，华夏的华夏金等都是不错的，纯度都是在99.99%以上的万足金；还有就是银行的理财产品也不错的，长短周期的都有，收益也不错，一般都在5%左右，有时间可以去关注一下。

对于银行推出来的纸黄金其实并没有真正进入黄金市场，他们的每天金价都是他们自己设置的，因此很多时候看似投资成本低，其实收益微乎其微。就目前来看比较正规的得到国家认可的黄金交易市场就两家，一家是上海黄金交易所，一家是上海期货交易所，再其他的如天通金，南方稀有贵金属交易所，维财金都是不合法的，已经下令停止交易整顿中。

最后值得一提的是深圳黄金资讯推出的黄金提货卡从去年以来做的一直不错，使用有些和银行卡类似，通过人民币以当天金价兑换成纯度99.99%的实物黄金存进黄金卡，最低可存0.1克，按最近的金价计算，0.1克也就是37元左右，最低10克就可以提取实物，同时作为国内比较知名的个人黄金供应链推广者，黄金资讯旗下的零兑金业务包括黄金的销售、兑换、回购、鉴定等服务。（黄金提货卡是不收取除卡费之外的任何费用包括保管费，提货费等）

深圳黄金资讯官方网站（http:///）。

如何理财一直是一个大家都很关注的话题。等我一个字一个字的敲给你。以下文字绝非复制。

理财是一门严谨的学科，犹如中医一般，需要望闻问切才能提供最佳理财方案，在理财咨询中，您需要提供收入，支出，资产（车子 房子 股票 基金 保险等），负债以及理财目标等，专业的理财规划师才会给你提供合适的解决方案。在线理财师-450644600）

一般而言，首先，最基础的理财方式是首先要学会记账，通过记账来发现自己的收入与支出的合理及不合理的项目，进而可以开源节流。

其次是保险的保障，保险在理财中的作用的非常大的，哪怕你赚了50万，100万，如果没有保险的保障，也有可能一夜之间回到解放前。所以，拥有一定的保障是必须的，建议先从保障型保险开始，比如意外保险和健康保险。

再次，现金流的准备，根据专家的建议以及光禹理财公司的客户群来发现，一般需要储蓄3-6个月的生活总开支来应付比如突如其来的意外，疾病，或者暂时性的失业而导致没有收入来源。比如我的月消费是3000，那我应该留多少备用现

金？一般来说3000X3=9000元，3000X6=18000元，则建议保留1万5左右的活期存款。

关于定存 国债和黄金。定期存款的收益真的很低，放在银行里一天就贬值一天。债券的收益率其实并不高，属于保值类的工具，有一些就好。而黄金，除非你是专业的炒家或者是有百万以上资产，否则不建议资产低的人去持有黄金来保值。

关于基金定投，是要高风险高收益还是稳健保本有收益。前一种买股票型基金，后一种买债券型或货币型基金。确定了基金种类后，选择基金可以根据基金业绩、基金经理、基金规模、基金投资方向偏好、基金收费标准等来选择。基金业绩网上都有排名。稳健一点的股票型基金可以选择指数型或者ETF.定投最好选择后端付费，同样标的的指数基金就要选择管理费、托管费低的。恕不做具体推荐，鞋好不好穿只有脚知道。

一般而言，开放式基金的投资方式有两种，单笔投资和定期定额。所谓基金“定额定投”指的是投资者在每月固定的时间（如每月10日）以固定的金额（如1000元）投资到指定的开放式基金中，类似于银行的零存整取方式。由于基金“定额定投”起点低、方式简单，所以它也被称为“小额投资计划”或“懒人理财”。

基金定期定额投资具有类似长期储蓄的特点，能积少成多，平摊投资成本，降低整体风险。它有自动逢低加码，逢高减码的功能，无论市场价格如何变化总能获得一个比较低的平均成本，因此定期定额投资可抹平基金净值的高峰和低谷，消除市场的波动性。只要选择的基金有整体增长，投资人就会获得一个相对平均的收益，不必再为入市的择时问题而苦恼。

关于股票。股票是可以获得高收益的，也是收益性产品中不可缺少的理财工具之

一。但是，一般而言，在股市里能够赚到钱的只有四种人，1 机构投资者，2 职业操盘手，3 多年的资深股民，4 学会借助别人力量的人。此外，如果能够赚钱，仅仅是因为运气，如果前边的三种赚钱的人你做不到，不妨做第四种，学会借助别人力量的人。借助我们的优秀的操盘手的力量，更轻松的从股市中赚到钱。查看我的个人资料有联系方式。年收益10%以上不是问题。

在资金不多的情况下，理财的前提是保本，再保证有一定的收益的投资，所以建议选择一些风险相对低的投资方式。

首先，可以考虑一部份长期稳定收益的投资，如基金定投，每个月买500，长期持有。

另外一部份存款，可以购买纸黄金，收益也相对可观。

还有一部份存款，可用来购买银行短期理财产品，周期短，风险小。

最后，随时可能会用到的钱，可用来购买货币基金，可以随时购买，随时赎回，用钱也比较方便灵活，比存银行收益要高。

看些理财书也许会有启发

可以去看看

1《理财圣经》，台湾的黄培源著，中国商务出版社；

2《一生的理财计划》，王在全著，北京大学出版社；

3《巴比伦富翁的理财课》，乔治.克拉森，比尔李译，中国社会科学院出版社；

4）《财商百分百，个人理财与致富的常识与规则》，司马长川，中国档案出版社。

这几本书通俗易懂，观点鲜明，对金融从业人员也是不错的理财入门书。

希望能帮助到你！望采纳！

第三篇：银行短期理财产品都输给了谁

银行短期理财产品输给了谁

精打细算的股民很早就开始关注日日盈之类的短期银行理财产品。股票投资者可以在三点大盘收市后将证券账户内的剩余资金划入银行账户，通过网上银行进行该短期产品的申购，从而获得高于活期利息的收益。该产品赎回资金实时到账，所以当投资者需要进行证券买卖时可以将银行产品赎回，再将资金转入证券端进行股票买卖。

日日盈类产品可以获得百分之2左右的收益，高于活期利息0.4%。但为了获得该收益，客户需要在想买股票的时候先进行赎回，再转入证券账户进行买卖。对于股票买卖，分秒必争，显然这一点比较尴尬。当然客户也可以每天9点前就把资金赎回转入证券账户，不用的资金3点后再转人账户进行操作，但显然有点麻烦。

以投资见长的证券公司显然不愿将投资者股票账户内的剩余资金这块蛋糕让给银行，国泰君安作为大型券商通过创新对投资者证券账户中的闲置资金进行了完美的理财，有了证券账户资金自动高分红的理财产品。

国泰君安的证券账户自己高分红理财产品http://sh.gtja.com 不用客户转钱，不用客户每次操作。客户签约一次便可由系统自动在3点后将客户证券账户中闲置资金进行参与，下一交易日一早即为可用状态，完全不影响客户证券买卖，待3点之后再将剩余资金进行参与。当然客户如果第二天需要取钱，不想参与当天的产品，当日需要设置保留金额，系统便不会将这部分金额进行申购。

收益方面该产品投资于协议存款、逆回购、货币式基金、短期债券等货币型资产，预期收益在3%左右。

可以说这款产品对股票投资者而言针，在对证券账户闲置资金的理财各方面都胜过了银行赎回资金随时到账的理财产品。

本文摘自 http://sh.gtja.com

关键词：理财产品

第四篇：中国工商银行国内信息化水平最高的银行

中国工商银行国内信息化水平最高的银行 2008年11月01日 23:49:

54本文导读：

“进一步提高管理信息化水平”是工行在实施股份制改造过程中，将着力进行的十项重点工作......“进一步提高管理信息化水平”是工行在实施股份制改造过程中，将着力进行的十项重点工作之一作为国内最大的商业银行，中国工商银行同时也是国内信息化水平最高的大型商业银行。

在网上银行领域，工行是最早的涉足者之一。早在1997年12月，工行就在互联网上开办了自己的网站，并于2000年2月正式开办了网上银行业务。现在网上银行已经成为工行为客户提供金融服务的一个重要的渠道。

借助网络技术的发展，工行不断拓展电子银行服务渠道，成为国内第一家提供B2B网上银行业务的银行，网上银行业务已覆盖B2B和B2C网上业务的所有领域，创建了包括网上银行、电话银行、手机银行、自助银行等多种产品功能完善的电子银行体系，推出并确立了95588和“金融e通道”精品品牌。客户不仅可以通过“金融e通道”办理查询、转账、汇款、缴费等传统业务，还可以进行银证转账、外汇买卖、集团理财、网上支付结算代理、基金买卖等创新服务。

随着主机处理能力的大幅提高，中国工行的自助银行、自助设备等信息化基础建设也稳步发展。目前，工行自动柜员机(ATM)装备量达到1.5万台，POS机8万台，自助银行400家，加上网上银行、电话银行、手机银行、牡丹卡，工行已经建成了一个完整的电子银行立体服务体系。

据统计，2004年工行电子银行交易金额已经超过38万亿元、业务笔数25．8亿笔，通过电子银行渠道办理的业务已经占到工行总业务量的20％。

三年“集中”路

数据大集中工程是工行历史上具有里程碑意义的一个大工程。面对国外金融巨头的竞争压力之，为了生存，数据集中是未来商业银行发展过程中的必然选择。中国工商银行信息科技部总经理林晓轩认为，没有数据大集中，工行就无法实现管理的集中，风险控制、产品经营、决策支持等也无从谈起。

早在1999年9月1日，工行就正式启动了数据大集中工程，并为其命名为“9991工程”。2000年11月10日上午，中国工商银行行长姜建清亲自为位于浦东外高桥保税区内的工行上海数据中心基建工程开工奠基。这标志着工行跨世纪的数据大集中工程已进入实质性启动阶段。此项工程最终要将工行目前分布在全国各地的40多个数据中心、数万个机构的数据合并到北京、上海两大数据中心，并建立起一个全行统一的电子化体系。这是工行历史上规模最宏大、范围最广泛、意义最深远的一项工程。

工行对于数据大集中的前期准备工作整整进行了三年之久。在刚开始推动数据大集中的工作时，全行上下不管是科技部门还是业务部门，遇到的阻力都非常大。在搞各城市数据集中的时候，意见分歧也很大。但是，工行对科技推动银行业务的共识绝不仅仅停留在口头上，上至行长下到各业务部门的管理者，都清醒地认识到，银行业务发展离不开科技的支持。正是这种统一认识，使林晓轩他们渡过了最艰难的时期。

工行的一位高层曾说，“只有当我们实现了数据的高度集中，才能够真正实现对任何企业、任何个人贷款的审批实行有效监控，才能发挥工行统一法人的作用。”

2002年全部工程建设完成。工商银行的大集中分为两个阶段进行，第一个阶段是省级大集中，就是把所有的数据先集中到全国的36个中心，每个省和直辖市分行为一个中心；第二阶段则是把36个省级中心的数据，全部集中到北京、上海这两个全国的数据中心，从而最终实现工行的数据大集中工程。

“集中”的效益

虽然前期投资较大，但是大集中所带来的费用节省是十分可观的。据统计，从1998年到2000年，工行在硬件方面投入了二十几亿元，其中还不包括系统软件的购置费、软硬件的服务费以及培养大量技术人员的费用。而通过数据大集中，仅仅在硬件投资上面，就可以节省16亿元人民币，同时还可以节省一些系统软件购置费，并且每年能够节省40%的全行电子运行费用。

除了可以有效地节省人力资源和设备投入之外，大集中还可以实现银行业务的集中监控，使工行加强了对经营风险的防范。过去，工行总行很难对分支机构的不良贷款进行有效的监控，因为总行看不到分支机构究竟发生了什么业务，以及这些业务在审核过程中究竟出现了哪些问题。而实现数据大集中之后，工行可以做到预先控制，哪些可以做，哪些事不能做，哪些是分支机构必须上报的，在管理层面将会更加集中。

重要的是，数据大集中还为金融产品的创新和发展奠定了良好基础。一个明显的例子就是网上银行的发展。由于工行网上银行创办时间较早，以前客户信息和账户数据管理分散，业务一直没有发展起来。2002年年底数据大集中完成后，网上银行取得了大发展，用户规模和交易数额增长迅速。

2004年9月25日，工行成功地将全国业务集中到了上海数据处理中心，北京数据中心作为灾备和研发中心之后，又进一步实现了两者之间的灾难备份联接，从而建立了国际金融业中规模最大的数据中心异地灾难备份恢复系统。同时，工行还完成了澳门、新加坡、东京、汉城、香港等亚洲地区分行的数据集中上挂工作，实现了工行亚洲地区海外分支机构数据的集中处理。

南北两大数据中心的整合工程是工行在2004最大的科技工程。借助这次数据中心的整合，工行也在极力推动信息科技的流程化管理，并逐步实现不同部门之间的专业化分工。2005年，工行还将在现有基础上进行调整，以适应两大数据中心整合后的系统架构，促使两大数据中心适应一主一备的新角色，发挥数据中心整合优势，提高安全运行的稳定性。

高层次发展源自创新

“数据大集中仅仅是为工行未来的发展搭建了一个更好的平台，它是一种手段而不是目的。”林晓轩说，“我们并不是为了简单地把数据搬到一起，而是希望在此基础上向管理创新、业务创新、产品创新等更高的层次发展。”

首先要支持业务部门参与激烈的市场竞争。为满足市场竞争需要工行开发很多新产品。2003年12月18日，工行正式在全国同步推出新一代个人网上银行“金融@家”。“金融@家”是工行开发的一个功能强大的个人网上银行系统，它具有12类、58项功能，其中包括24小时无限额的任意的转帐，实行跨行的支付、专业化的外汇、证券、保险信息及交易独具特色的服务。可以说，除了少量现金的支付还需要客户去银行之外，“金融@家”已经具备了金融网点的全部服务。

2005年，在核心业务类产品的开发方面，工行将在继续加大产品开发力度的同时，将开发的重点转移到不同金融产品之间、不同服务渠道之间的整合，以及如何适应不同产品在不同渠道之间分配；在经营管理类产品的开发方面，尤其在涉及管理信息化以及目前国内商业银行和发达国家先进银行之间在信息化领域的差距等方面，工行也有针对性地对内部管理和决策支持类产品拟定了明确的开发目标。

其次，在大集中的基础上，工行还要配合行内的改革和管理需要开发一些统计分析类的新产品。2004年，工行信息科技部从内部管理角度出发，在成本管理、绩效考核、价值管理方面开发了一些新系统。并着手建立了客户关系管理系统，并将这套系统和针对客户开展营销的工作结合起来。在统计分析类之外，工行也围绕着决策分析 做了很多工作。例如：启动了工行全行的数据仓库建设，并且利用信息化手段为行领导和各部门的领导提供经营决策的支持工具。

目前，工行的电子银行服务已深入人心，电子银行业务一直呈几何级数发展，交易额居国内银行业首位。根据工行最新统计数据，2004年，工行网上银行交易额34万亿元，网上银行企业客户超过11万户，个人客户接近1000万，拥有600余户B2C特约商户以及近百户B2B特约商户。仅工行B2C在线支付实现交易笔数就突破1000万笔，交易金额超过57亿元，一举成为我国电子商务最大的在线支付服务提供商。2005年头两个月，工行网上银行交易额和客户数继续保持了快速发展势头，网上银行交易额超过6．1万亿元，并且取得了网上银行企业客户新增8705户，网上银行个人客户新增70．39万户的好成绩。

虽然林晓轩他们无法用具体数字来描述或者说明信息技术在银行业的应用所带来的收益和成效，但是，如今信息通信技术已经渗透到银行业的决策、管理、业务、服务等各个层次和领域，成为银行业生存的技术基础和业务创新甚至深层次改革的有力支撑，使其在国内银行业保持领先水平，同时与国外商业银行的信息化差距日益缩小。

转战海外 前几年，银行将大量精力集中在几处主要的数据中心上。其战略目标是实现对信息技术资源的集中管理。当国内业务实现集中化管理之后，工行开始把目光投向其海外业务，从而让海外分支机构消除资源缺乏之忧，将精力集中在拓展业务的核心职能上。

近年，工行的海外业务得到了迅猛发展。除了业务量快速增长和客户对新产品的需求不断上升之外，银行还设立了很多分支机构，并计划在更多的地方开设新的分支机构。但是业务的增长也使其面临着双重挑战，因为要拓展国际性业务并使其运作现代化，必须同时解决业务与技术上的问题。那些陈旧、分散的系统显得捉襟见肘，而海外分支机构的运营需要多种应用系统，要维护这些系统并使成本维持在较低水平，有着重重困难。此外，客户群体日益庞大，需求也日趋复杂多样，一线员工急需各种新功能。而工行的现有应用系统已无法满足其业务需求，更重要的是由于各分支机构负责自己的IT设施，要改进或扩展分支机构内的系统，可利用的资源极其有限，规模优势无法实现。比如，交易量增长时，分支机构常常觉得提高处理能力得不偿失。这种情形不利于持续发展，也与工行的长远IT战略背道而驰。

为此，工行采用了一个企业级的银行业务应用解决方案—Misys，它提供了全面的功能，可涵盖整个银行业务领域，并在集中式、中心化体系方面的先见之明与银行不谋而合，该结构可以使全球网络运行于单一数据中心之上。在硬件方面，工行海外分支了采用了IBM eServe iSeries平台运行其应用程序。将来，工行还计划简化和改进其国际性分支机构网络的业务运作，以提高效率。

系统的采用带来了很多好处。以往，各分支机构有自己的往来账，而将它们整合起来既费时又费力。利用新的解决方案，该银行可以统一查看其所有往来账账户，并了解有关某种货币的总态势。随着新功能逐渐发挥作用，且业务流程逐渐更适应更灵活和更高级的解决方案，工行的海外业务将得到极大增长。这不仅包括更融洽的客户关系及新的销售业绩，还包括对于信用风险评估监测方法的改进。这样，银行在与其国际同行的竞争中将处于更有利的地位，并获得对国内许多同行的竞争优势。

此外，工行还实施了一些其它的解决方案，以取代一些分支机构仍在运行的陈旧系统。贸易融资为交易金融流程的自动化和流线化提供了全面的解决方案。这使工行可以很容易地获取报告，并能清楚地了解其国际性分支机构网络的收支状态，从而可以更好地控制储蓄和贷款事宜。

工行已将其亚洲的海外分支机构与运营有关的软硬件整合到单一数据中心，使分支机构的业务流程得以标准化。这使其业务流程更加现代化，效率更高。分支机构不再受IT资源问题的困扰。银行可以轻松地扩展IT系统以满足新的业务需求。此外，银行还可以重新部署分支机构内的IT人员，以适应业务的需要。

2005年4月，国家已正式批准了工行的股份制改造方案。这对工商来说，是一次新的历史性跨越，也是一场“输不起的改革”。工行股份制改造的总体目标是：按照现代商业银行的要求，以建立健全现代产权制度和现代公司治理制度为核心，全面加快各项改革进程，转换经营机制，于2005年完成股份制改造，然后创造条件择机在境内外公开上市，建立较为完善的现代金融企业制度，成为一家资本充足、内控严密、运营安全、服务和效益良好、主要经营管理指标达到国际同业中上等水平、具有较强国际竞争力的现代化大型商业银行。而“进一步提高管理信息化水平”是工行在实施股份制改造过程中，将着力进行的十项重点工作之一。“如果离开了信息通信技术，我们无法想象一个现代商业银行将怎样运作，在激烈的竞争下如何生存，用户将会得到什么样的服务。”一次采访中，林晓轩发出了这样的感慨。相信，借助信息化手段，数据大集中之后的工行会更快地驶向海内外的大市场。

第五篇：16家银行理财产品费率调查 预期收益有玄机

16家银行理财产品费率调查 预期收益有玄机 摘自：金融市场第一财经日报[微博]丛佳佳 荆丽娟2013-08-17 03:05

[导读]如果该产品的实际投资收益率达到6%，则按照产品合约规定，超出预期的1个百分点所带来的额外收益也将以投资管理费的名义流向银行，银行可以在2000余元的手续费基础上增收2500多元

面对多家银行推出的形形色色的理财产品，投资者是否收获了明明白白的财富收益呢？

“银行理财的投资风险会更小，更有保证吧。”投资人赵女士坐在理财经理对面，笃定地对第一财经（微博)日报《财商》记者说。

在走访中记者发现，有些理财投资者，在向银行工作人员咨询过预期收益之后，直接进行投资交易，没有更多地关注相关的费用与合同条款。对于投资者而言，关注的最终落点往往是银行理财产品的预期收益率。然而，与之相关联的收费情况，很多投资者常常忘记深入探究。

预期收益有玄机

查阅16家银行理财产品说明书，记者了解到，在运作每一款理财产品时，银行都要从中收取一定比例的费用，包括认购费、申购费、赎回费、服务费、管理费及托管费等几大种类，细分之下又涉及销售服务费、托管及保管费、投资管理费、交易费、信托费用等众多名目。

费率越高，银行从投资者收益蛋糕上切走的比例越大，特定情况下，甚至直接将投资者的超额收益收入囊中。

浦发银行某分行的一位理财经理告诉记者，很多银行公布的预期收益率，往往已经扣除了各项费用。“投资人能拿到的，也就那么多，低也没有低过多少，高也没有高过太多。”

然而，多数并不能代表全部。也有银行将各种费用直接包含在预期收益之中。

以某城商行为例，投资者购买其任意一款理财产品时，银行至少要收取三种费用，一是销售服务费，二是托管费，三是投资管理费。一些产品还要另行附带上投资顾问费、信托报酬、特别信托费用等收费项目。值得注意的是，按照产品合约规定，这些收费条目一并包含在银行给出的预期收益率之中，在产品到期时从收回的理财计划资金中扣除。

如果投资者选择该行于8月初起售的“心喜”系列非保本理财产品，进行大额短期理财，以100万元的认购额计算，投资期93天，预期收益率5.00%，按照合约给出的预期收益计算，产品到期时，投资者账面收益应为：1000000×5.00%×93/365=12739.73元。

但产品合约约定，投资者需要按照申购金额缴纳0.3%的销售服务费、0.3%的券商定向资产管理计划管理费、0.12%的券商定向资产管理计划托管费以及0.08%理财产品托管费，合计费用约为0.80%。

按此粗略计算，则这款产品剔除这些费用后的预期收益率在4.20%左右，实际可获得投资收益10701.37元，其中有超过2000元归银行所有。

同时，如果该产品的实际投资收益率达到6%，则按照产品合约规定，超出预期的1个百分点所带来的额外收益也将以投资管理费的名义流向银行，银行可以在2000余元的手续费基础上增收2500多元。

统计显示，记者关注的16家银行理财产品费率年化在0.08%～1.55%之间波动。其中，收取费率最高的是中国光大银行，部分产品收费费率为1.55%，最低的是中国邮政储蓄银行，费率统一为0.08%。

对于这些收费项目，中央财经大学中国银行研究中心主任郭田勇(微博)认为，“银行也要经营，提供的服务理应有偿，银行抽走超预期收益部分作为服务费是可以接受的。”

对此，理财专家徐建明也表示认同，按照金融经营的逻辑，风险和收益共存，理财时银行承担了一定的风险，获利时收取相应的回报，这是符合市场规则的。

如果处于市场化背景下，银行自由竞争，收费项目和定价是银行的自主行为，无可厚非。不过，徐建明同时指出，“很遗憾，我国金融体系不是市场定价。”银行在一定程度上形成了垄断定价，此时，针对收费项目定价确实需要一定的程序审批和公示规定。

一升一降，蛋糕更小了

研究这些银行最近三个月的理财产品资费说明后，记者发现一个细微的变化。最近，不少银行的理财产品收益率呈现大幅回落的趋势，然而，这些银行理财产品的手续费却逆势上涨。一降一升，收益蛋糕的形状分配又出现新的变动。

对比数据显示：多家银行的理财产品收益率在6月份出现了小高峰，7月份逐步回落。收益率波动在一个百分点以上，有些产品甚至接近三个百分点。其中，某股份制银行推出的“‘聚财宝’现金溢6号人民币”理财产品，预期收益率从6月底的7%，在7月初降到5.8%，到7月底滑至4.2%，进入8月中旬维持在4.3%，降幅明显。

某银行理财经理向记者坦言：“6月为了完成业务量，大幅提升了预期收益率。从7月份开始，已经回降到以前的平均水平了。”

徐建明认为，造成这种变化的原因主要有三：一方面，6月底银行现金流不足，提高预期收益率，有助于银行吸纳资金。进入7月，政策面发生变化，由紧货币转向保增长，货币充足，银行没有吸储动力，收益率平稳回落。另外，金融体系对影子银行、理财产品的监管限制有所加强。最后，利率市场化也在一定程度上影响着银行盈利模式的转变。

郭田勇指出，总体看，银行理财产品不但预期收益率下降了，数量也在降。银行理财产品的实际收益率与收取的手续费高低存在直接关联，记者发现，有些银行最近三个月的手续费一路走高。

另一家股份制银行推出的“惠益计划稳健系列”理财产品，其预期收益率从6月底的5.1%，到7月底的5.0%，再到8月初的4.6%，一路下调。而对应的销售手续费率则从0.37%涨至0.78%，与6月相比翻了一番不止。

业内人士猜测，一定程度上，可能是银行为了弥补6月份理财产品过高预期率收益造成的损失。

徐建明认为，银行盈利模式的趋势应该是依靠服务费而非借助利差收益。参照西方银行来看，利率完全市场化后，银行收费应该会越来越高。“当银行能够提供高质量的服务时，高手续费是合理的。中国的利率市场化还不彻底，情况与西方国家不同。”

对此，徐建明给投资者以下建议：

首先，投资者对银行的界定清晰。银行是一个经营性的商业机构，有盈利需要，所以合约要看仔细，不可马虎大意。

其次，银行间存在差异，学会选择银行。利率市场化后，银行间的差异会更加明显，要考虑综合收益，而非单纯看表面数字。

最后，投资者要开阔投资眼界。投资渠道日益多元化，不必盯着银行死守，学会用脚投票。

需要提醒的是，目前银行销售的理财产品都有详细的产品说明书，收益测算方面，通常所公布的预期年化收益率是已经扣除了产品的相关税率以及相关费率的实际收益，但也有银行例外。投资者在购买理财产品之前，应该先看清上述说明，避免“糊涂”投资。