文化产业投资基金（共五则范文）

第一篇：文化产业投资基金

文化产业投资基金 发布日期:2011-11-15 基金介绍

文化产业投资基金：文化产业投资基金的设立是借鉴成熟资本市场“产业投资基金”运作模式，由发起人定向募集，委托专业机构管理基金资产，主要采取股权投资方式解决文化产业融资问题的一种探索和尝试。文化产业发展需要大量资金投入，主要应通过市场筹措资金。因此，要按照市场经济要求和公共财政理念，研究制定符合市场经济发展规律和文化产业特点的财政扶持政策，转变财政直接投资方式，积极探索通过贷款贴息、设立投资基金等方式，鼓励社会资本投资文化产业，促进实现文化产业投资主体和投资渠道的多元化，利用资本市场拓宽渠道，构建完善的文化产业投融资体制。基金作用

由财政部门发起设立文化产业投资基金，可以充分发挥财政资金的引导作用，调动金融机构和大型国有企业等社会资金投入，搭建文化产业投融资平台。按照中央要求，财政部正在会同相关机构发起设立中国文化产业投资基金，由中央财政注资引导，吸收国有骨干文化企业、大型国有企业和金融机构认购，由专门机构进行管理，实行市场化运作，通过股权投资等方式，支持，推动资源重组和结构调整，促进国家文化发展战略目标的实现。基金规划

按照《规划》提出的要求，财政部门将进一步加大对，通过贷款贴息、项目补贴、补充资本金等方式，支持国家级文化产业基地建设，支持文化产业重点项目及跨区域整合，支持国有控股文化企业股份制改造，支持文化领域新产品、新技术的研发，支持大宗文化产品和服务的出口。同时，将进一步落实并细化相关税收优惠政策，加大税收扶持力度。财政支持文化产业发展的重点，一是要积极推进文化产业结构调整和资源整合，鼓励有实力的文化企业跨地区、跨行业经营和重组，培育骨干文化企业；二是要积极推进文化与科技的融合，运用高新技术改造传统产业，大力发展新兴文化业态，推动文化产业升级；三是要积极推进建立健全文化市场，遵循市场规律，建立统一开放竞争有序的现代文化市场体系；四是要积极推进加快政府职能转变，为文化产业发展营造良好环境。基金目标

按照中央关于深化文化体制改革的总体部署，近年来，各级财政部门一方面继续加大公益性文化事业投入，加强以农村为重点的公共文化服务体系建设，更好地满足人民群众基本公共文化需求；另一方面，积极支持经营性文化事业单位转制为企业，通过制定和完善相关财税优惠政策，帮助弥补改革成本，并且“扶上马，送一程”，促进其面向市场，培育成为真正合格的新型文化市场主体。今后，财政部门将按照中央要求，会同有关部门进一步完善相关财税优惠政策，有计划、有步骤地推动经营性文化单位转企改制，力争打造一批有实力、有活力的国有或国有控股的文化企业，使之成为文化市场上的主导力量，带动我国文化产业的整体发展。基金挂牌

在日前于深圳文博会举行的文化产业发展座谈会上，财政部有关负责人表示，中国文化产业投资基金设立的相关审批手续已全部完成，拟于近期正式挂牌成立。

财政部副部长张少春介绍说，为贯彻落实国务院《文化产业振兴规划》提出的“设立中国文化产业投资基金”要求，财政部会同中宣部经过深入调研和充分论证，确定以财政部、中银国际控股有限公司、中国国际电视总公司和深圳国际文化产业博览交易会有限公司作为联合发起人，采取有限合伙制股权基金的方式，设立中国文化产业投资基金。

张少春说，公共财政支持文化产业发展，主要应弥补市场失灵和市场缺陷，对于那些不存在市场失灵的领域财政就不应该参与，否则会干扰或扭曲正常的市场经济秩序；同时，应充分发挥财政资金的引导和示范作用，广泛吸引社会资本投入，促进投资主体和投资渠道多元化，构建完善的文化产业投融资体制；此外，还需注重效率考核，要针对文化产业的特殊性，设置科学的评价程序和评价指标，将财政资金和国有文化资产使用管理的绩效考核纳入科学化与规范化的轨道。

张少春还透露，“十二五”期间财政部门将采取更加有力的举措大力支持发展文化产业，并会大力提高文化企业国有资产的运营效率，包括加快推动组建国有文化资产投资公司、控股公司、资产经营公司和大型国有文化企业集团，实行国有资产“授权经营”，培育运营主体。

第二篇：中国文化产业基金汇总

中国文化产业基金汇总：2011年共设立43支

一、2011年各领域文化产业基金概况

2011年共设立了43支文化产业基金分布于综合性基金、艺术品基金、网络游戏基金、动漫影视基金等领域。其中以艺术品基金的数量最高，为20支，占2011年文化产业基金设立总数的46.51%;其次为综合性文化产业基金，为15支，占总数的34.88%。

43支文化产业基金中，有34支基金公布基金募资规模。在34支公布规模的文化产业基金，以综合性文化产业基金最多，为15支，占公布募资规模基金总数的44.12%。

2011年文化产业34支公布募资规模的文化产业基金共募资528.1亿元人民币，其中以综合性文化产业基金募资规模最高，为363亿元人民币，占募资总规模的68.74%;其次为动漫影视基金，为80亿元人民币，占募资总规模的11.36%。2011年文化产业基金单支平均募资规模为15.53亿元人民币，其中网络游戏基金的单个平均募资规模最高，为30亿元人民币;其次为综合性文化产业基金，为24.2亿元人民币。

二、2011年各地区文化产业基金概况

2011年设立的43支文化产业基金分布于国内11个省、市和自治区，其中以北京设立的文化产业基金最多，为15支，占总数的34.88%;其次为广东，为11支，占总数的25.58%。

公布基金募资规模34支文化产业基金，以广东的数量最多，为10支，占公布募资规模基金总数的29.41%;其次为北京，为8支，占总数的23.53%。2011年文化产业34支公布募资规模的文化产业基金，其中以广东募资规模最高，为214.5亿元人民币，占募资总规模的40.62%;其次为江苏，为91亿元人民币，占募资总规模的17.23%。2011年文化产业基金单支平均募资规模为15.53亿元人民币，其中以山东地区的单个平均募资规模最高，为53亿元人民币;其次为云南，为50亿元人民币。

第二部分 综合性文化产业投资基金

一、建银国际文化产业股权投资基金

概况

1、成立背景

2011年4月23日，中国建设银行在京宣布，“建银国际文化产业股权投资基金”正式启动。建银国际文化产业股权投资基金是经国家发改委备案，并由建设银行、国家广播电影电视总局、国家新闻出版总署共同倡导和支持，专注于文化产业的人民币股权投资基金。

2、出资人情况及资金规模

建银国际文化产业股权投资基金的基金规模20亿元人民币，投资人包括中国建设银行股份有限公司全资拥有的投行旗舰——建银国际(控股)有限公司，中国出版集团公司、中国电影集团公司、七弦投资、江苏雨润集团及湖北武汉工贸等企业。

3、管理模式 目前，建银国际文化产业股权投资基金的基金管理人暂时未予以公开，但是预测建银国际(控股)有限公司或称为该基金的管理人或派出管理团队的主要成员。主要投资方向及已投资项目

建银国际文化产业股权投资基金投资范围涵盖出版、电影、广播电视、网络游戏、动漫产业等受到十二五规划重点扶持、潜力巨大的文化创意产业;并以广播、影视、出版行业作为重点投资方向。启动仪式上，建银国际文化产业股权投资基金宣布北京小马奔腾传媒股份有限公司成为该基金正式投资的首家文化企业。

二、海峡文化产业投资基金 概况

1、成立背景

2011年10月29日举行的第四届文博会重点项目签约仪式上，由福建日报报业集团牵头发起，联合海峡出版发行集团、深圳市中科招商创业投资管理有限公司共同合作建立的海峡文化产业投资基金，作为首个上台签约项目进行了意向签约，意味着福建省首个文化产业基金正式诞生。

2、出资人情况及资金规模

基金总规模为30亿元，首期规模10亿元，由福建日报报业集团、海峡出版发行集团、深圳市中科招商创业投资管理有限公司共同除发起注资之外，采取定向募集方式向社会特定群体募资。

3、管理模式

海峡文化产业投资基金委托中科招商创业投资管理有限公司进行管理。主要投资方向及已投资项目

海峡文化产业投资基金立足福建，面向海西，辐射全国，投资方向包括新闻出版业、广播影视业、网络文化产业、数字内容产业、动漫游戏产业、创意设计产业等文化产业，以及大型文化园区等基础设施项目。

该基金主要投资于福建省内项目，以拟上市的大型PE(私募股权投资)项目为主，同时兼顾具有高成长性的VC(风险投资)项目以及战略并购项目。

三、广东文化产业投资基金 概况

1、成立背景

2011年3月17日举行的广东文化与金融战略合作协议暨广东文化产业投资基金组建备忘录签约仪式上，工商银行广东分行、南方报业传媒集团等宣布发起广东文化产业投资基金，并初定于2011年6月底正式成立。

2、出资人情况及资金规模

广东文化产业投资基金总规模为50亿人民币，首期规模为10-13亿，由工商银行广东分行、南方报业传媒集团、南方广播影视传媒集团和工银国际投资管理有限公司作为发起人。

3、管理模式 目前，广东文化产业投资基金的基金管理人暂时未予以公开，但是预测工银国际投资管理有限公司或称为该基金的管理人或派出管理团队的主要成员。广东文化产业投资基金还将设立投资决策委员会和咨询委员会，以控制基金运营风险，实现文化产业投资基金的可持续发展。主要投资方向及已投资项目

该产业投资基金中80%的资金将投向广东省内项目、80%的资金投向文化产业，重点扶持文化企业的兼并重组、股改上市、重点园区和重大项目建设、文化新业态等。

四、广东广电基金 概况

1、成立背景

2011年10月28日，广东广电基金在广州市正式挂牌成立。该基金本着“国有资本引导，市场运作，专业管理，放大价值”的原则，依托广东广电网络的资源与项目优势，借助中广投资的专业股权投资平台，在充分市场化的广东广电系统资本运营平台上汇聚民间优质资本，盘活国有沉淀资源，共同打造一支我国广电领域的品牌股权投资基金，推动广东文化企业、广电网络产业的发展。

2、出资人情况及资金规模

广东广电基金一期规模50亿元，由广东省广播电视网络股份有限公司与广东中广投资管理有限公司战略合作，共同发起创立。

3、管理模式

广东广电基金由广东中科招商创业投资管理有限责任公司与广东省广播电视网络股份有限公司联合组建的广东中广投资管理有限公司进行管理。主要投资方向及已投资项目

广东广电基金重点投资广东广电网络上下游相关行业乃至省内文化产业拟上市企业，同时覆盖中广投资在全国范围内配置的其他文化产业及国家战略性新兴产业的优质项目。该基金将通过资金投入不断提升广东广电网络国有企业资本运营能力，为推动广电网络产业的转型升级做贡献。

在该基金揭牌仪式上，广东广电基金同时与上海未来宽带、深圳茁壮网络、武汉长光科技等多家项目公司签约，涵盖多元化宽带网络建设及经营、电视频道业务代理、三网融合新技术研发等方面。广电基金在保证投资人和地方经济获得良好回报的基础上，着重培育、发展广东省及全国范围内数字电视、宽带上网、数据专线业务等广东广电网络所延伸出来的上下游产业链新业务、新产业，配合广东广电网络构建国内领先的广播电视传输网络平台和公共信息服务基础网络。

六、湖南富坤文化产业投资基金I期 概况

1、成立背景

2011年11月，消息传出湖南富坤文化传媒投资基金I期已经成立，投资期限为5年，可展期2年。

2、出资人情况及资金规模

湖南富坤文化传媒投资基金I期的基金规模拟为3亿元人民币，最低认购额度为500万元人民币。湖南富坤投资管理有限公司，首期出资占认缴金额的1%;湖南经视文化传播有限公司(代表湖南广电集团)，首期出资2000万元人民币;北京华谊兄弟娱乐投资有限公司(代表华谊兄弟传媒股份有限公司)，首期出资3600万元人民币;湖南双赢通利整合传播有限公司，首期出资2000万元人民币;深圳一德集团有限公司(代表深圳市富坤创业投资有限公司)，首期出资2000万元人民币。

3、管理模式

湖南富坤文化传媒投资基金I期由湖南富坤投资管理有限公司担任基金管理人，每年按认缴出资时实际到位资金的2%提取管理费。主要投资方向及已投资项目

湖南富坤文化传媒投资基金I期以广播电视电影传媒产业作为重点投资的行业，投资于高端“内容制造”与“内容制造相关”子行业。包括：电影、电视剧、电视栏目、电台栏目的制作和经营及衍生产品版权的二次开发;演艺资源、艺人经纪资源的投资;新媒体、数字出版、数字音乐、互联网文化传播等其它有潜力的文化产业。

七、华映东南文化产业基金 概况

1、成立背景

2011年3月，华映资本与常熟东南经济开发区携手推出的第二支文化产业投资基金——华映东南文化产业基金，在常熟东南经济开发区签约成立。

2、出资人情况及资金规模

华映东南文化产业基金拟募资10亿元人民币，首期2亿元，华映资本与常熟东南经济开发区携手出资，由中国农业银行常熟市支行托管。

3、管理模式

华映东南文化产业基金与此前华映系列基金一样，由上海华映光辉投资管理有限公司负责管理。

主要投资方向及已投资项目

华映东南文化产业基金借助华映资本在文化领域的投资经验和业绩，依托本地丰富的文化旅游资源和良好的经济环境，对影视音乐、移动互联网、旅游目的地等领域进行持续投资。

八、华映无锡文化产业基金 概况

1、成立背景

2011年7月12日，华映资本再度出手，与2010年被评为“全国最具实力城市台”的无锡广电集团在无锡举行了隆重的签约仪式，共同发起成立无锡第一支文化产业基金。

2、出资人情况及资金规模

无锡华映文化产业基金为有限合伙制人民币私募股权投资基金，首期2亿元，目标总规模10亿元，其中无锡广电集团承诺出资1亿元。基金存续期7年(5年投资期，2年退出期)，首期基金目标于1年内完成投资。境内法人或自然人，最低认购额自然人500万元;法人1000万元，首次出资30%，超过部分以人民币100万元的整数倍增加。

3、管理模式

无锡华映文化产业基金与此前华映系列基金一样，由上海华映光辉投资管理有限公司负责管理。基金的管理费为每年2.5%。收益分成为管理公司获得20%，出资人获得80%，若基金年收益率低于同期贷款利率，则不分成。基金的资金由农业银行进行托管管理。

在管理模式上，无锡华映文化产业基金有如下两大特点： 一是，无锡广电集团作为基金发起人，在投资决策委员会拥有一票否决权;二是，和被投企业签订的《股权购买协议》中，全部包含回购条款，规定企业如在一定时间内无法上市，必须按照10%左右的年利率赎回基金持有的企业股权。主要投资方向及已投资项目

基金成立后希望借助无锡广电在传统媒体的经验，结合华映在新媒体领域的众多资源和投资经验，依托相关政策条件，对广电集团下属产业公司进行股份制改造和资本化再造，并通过股权收购、资产重组、整合吸纳行业内优质资源，实现传统传媒的产业和地域突围，打造无锡广电新媒体领域的上市公司，支持无锡市文化产业的发展。

九、南京文化创业投资基金 概况

1、成立背景

2011年3月29日，南京文化创业投资基金揭牌仪式在紫金山庄会议中心举行，意味着南京第一家文化类创业投资基金正式成立。

2、出资人情况及资金规模

南京文化创业投资基金初始规模为1亿元，由南京市文化集团与南京市高新技术风险投资公司作为发起人，并联合了南京今维宁投资发展有限公司、南京三宝科技股份有限公司、江苏四方文化实业集团有限公司、德兰集团有限公司等国有、民营资本。

3、管理模式

南京文化创业投资基金由南京创业投资管理有限公司负责管理运营。主要投资方向及已投资项目

南京文化创业投资基金主要投资方向为出版传媒、文化产业连锁、动漫网络游戏、数字音乐及电影、移动多媒体等新兴文化产业。基金将锁定南京目前有一定规模、管理规范、发展前景较好的文化类中小企业，通过股权投资、管理介入、上市辅导等运作手段，帮助其做大做强，早日实现上市目标。

在揭牌成立的当日，南京文化创业投资基金入股南京乐博乐器有限公司(乐博琴行);而创办于1996年的乐博琴行是一家全国大型乐器专业销售连锁企业，现拥有38家连锁店。在未来3-5年，南京文化创业投资基金将在打造乐博琴行上市的基础上，继续扶持2-3家有一定规模、管理规范、发展前景较好的文化类企业上市。

十、天津文化产业股权投资基金 概况

1、成立背景

2011年12月18日，在天津文化产权交易所和天津文化产业股权投资基金揭牌成立。

2、出资人情况及资金规模

天津文化产业股权投资基金由天津北方文化产业投资集团股份有限公司与天津滨海海胜股权投资基金管理有限公司共同发起成立，基金总规模20亿元，首期募集4亿元。

3、管理模式

天津文化产业股权投资基金由天津滨海海胜股权投资基金管理有限公司负责管理。

主要投资方向及已投资项目

天津文化产业股权投资基金主要以股权投资方式投资文化产业领域，引导示范和带动社会资金投资文化产业。

十一、云南省文化(旅游)产业发展基金 概况

1、成立背景

为落实中国工商银行与云南省政府于2011年5月签订的全面战略合作协议精神，2011年8月22日，工商银行云南省分行依托工银国际平台，与云南省政府合作签署了《云南省文化(旅游)产业发展基金合作框架协议》及《云南省矿业发展基金合作框架协议》，共同设立云南省文化(旅游)产业发展基金和云南省矿业发展基金，充分发挥工银新成立的文化(旅游)、矿业发展基金的金融支撑作用，加大金融业对“两强一堡”发展战略的支持力度的新思路。

2、出资人情况及资金规模

云南省文化(旅游)产业发展基金由云南省国资委与工银国际投资公司、北京万方文化传播公司、普洱扬正投资公司共同发起设立，拟募资总规模为50亿元人民币。

3、管理模式

云南省文化(旅游)产业发展基金由中国工商银行股份有限公司托管，工银国际有限公司作为基金管理人。主要投资方向及已投资项目

云南省文化(旅游)产业发展基金实行政府引导支持，国际化、市场化运作的经营原则，充分发挥工商银行及国际金融平台、品牌、渠道及管理优势，开发利用云南省的文化旅游优势资源，优化、完善、延伸文化旅游行业的产业链，扶植、培育、提升云南省文化、旅游产业的优秀企业，加快产业升级和技术改造，开发新的优势项目，加快云南文化(旅游)发展，促进云南省经济的高质量、可持续发展，并为投资实现良好的效益，提升云南省企业的科技管理创新水平，力争用4-6年的时间，打造一批具有云南特色的上市企业。

十二、浙江文化产业基金 概况

1、成立背景

2011年1月18日，浙江省首只文化产业基金的投资推介会在杭州江南会召开。

2、出资人情况及资金规模

浙江文化产业基金由浙江天堂硅谷创业投资有限公司与宋城集团旗下的七弦股权投资管理有限公司发起，拟募集总规模为1亿元人民币，募集时间预计从1月15日至3月15日，将重点投资两到三个文化产业相关项目，单位面值为1.01元。

3、管理模式

浙江文化产业基金的基金管理人暂时未公布，但是预计可能由七弦股权投资管理有限公司作为基金管理人。主要投资方向及已投资项目

浙江文化产业基金定位为纯粹的IPO基金，采取有限合伙制，注册资本为1亿元，将重点投资两到三个文化产业相关项目。

目前，浙江文化产业基金已有几个属意的项目，包括稀缺资源景点、手机游戏门户网站、动漫原创版权等。

第三部分 影视产业专项投资基金

一、大摩华莱坞基金

由美国摩根斯坦利合作基金亚太金融资本、擎辉基金与无锡(国家)数字电影产业园等四方合作于2011年设立，规模达“10亿人民币+1亿美元”的影视文化发展基金。

该基金由摩根斯坦利合作基金亚太金融资本(简称“亚太基金”)、擎辉基金与滨湖区金源投资三方出资，为人民币10亿元加美元1个亿的平行基金。基金由亚太基金和擎辉资本共同管理，将重点投资无锡(国家)数字电影产业园建设，尤其是支持该产业园内企业从事建立电影发行和流通渠道、设置青年导演基金、进行影视内容制作、影视版权交易和文化产品营销等。

二、中国新影视整合基金

中国新影视整合基金(以下简称“互动基金”)是应国家“文化产业振兴规划”实施的战略背景而设立、由各地政府投资人及国内外投资人共同出资的产业投资基金。由15个重点项目组合投资、基金计划组成，总募资规模为8亿元预计在2011年5月募集完成，惟德恒基金管理公司作为基金的发起人，发起、筹备中国新影视整合基金。

中国新影视整合基金秉承“安全、稳健”的投资理念，以股权形式投资于中国境内具有影视市场内涵、处于成长期的中小企业，尤其是拟上市中小企业。中国新影视整合基金对投资的行业和投资的地域没有特别限制。作为战略投资人，中国新影视整合基金在被投资企业中不谋求控股地位，在被投资企业中占股比例为15%〜49%，对单一企业投资一般在2000万元〜1.8亿元之间，投资期限通常在3〜5年之间。

中国新影视整合基金管理协议规定投资于已签约投资组合相关项目不低于基金总额的5%。

该类项目的投资标准为：单一项目的投资额不低于5000万元，潜在的内部回报率(IRR)不低于15%。

第四部分 艺术品投资基金

一、红珊瑚三期艺术品私募基金

2011年3月，泰瑞艺术基金牵头红珊瑚三期艺术品私募基金即将发行，资金规模为1500万-2000万元人民币，周期为5年封闭，并延续有限合伙形式，投资门槛上升为100万元，管理费用3%，艺术品保管费0.5%。

红珊瑚三期将投资于当代艺术、20世纪中国油画、书画三个板块，前两个板块的占比各为40%~45%，书画板块由于近两年价格普涨，未来将面临较大的市场波动风险，故拟配置比例较低，约为10%。

二、领慧磐石艺术品高增长投资基金(一)、基金概况

1、基金规模：1.5亿人民币。

2、基本存续期限：3年，可顺延期限2年。

3、基金认购额度：最少认购1份，每份额度为个人1000万元及机构3000万元人民币。

4、基金收益

在基本存续期内，信托投资人享有本息：由中科智担保投资集团提供的担保的三年期存款基准利率基本汇报+6%的优先汇报+超额部分30%分成的超额回报权益。

5、顺延期基金收益 在可顺延期限内，信托投资人享有本息：由中科智担保投资集团提供的担保的三年期存款基准利率基本回报+8%的优先回报+超额部分30%的分成的超额回报。

6、产品清算

在基金的基本存续期限(3年)到期时，通过第三方审计后一次性清算调整，信托投资人有权选择退出或在与基金管理一致统一下，顺延信托计划2年;信托基金期满时，由基金财产清算组统一接管基金财产，对财产进行升级，并对基金剩余财产进行分配，分配方式参照存续阶段的收益分配原则。

7、产品购买：通过银行专柜，专业代理机构及中科智资本投资公司进行购买。

8、产品费用：包括基金管理费用，银行托管费用等。(二)、基金特点

该基金专门针对中国艺术品(60%投资于中国名家书画作品，20%投资于陶瓷艺术品藏品，20%投资于当代名家书画作品)进行投资并获取收益的信托基金产品。包括但不限于中国名家书画艺术收藏品和陶瓷艺术藏品。通过独特的三方评估体系，确保投资艺术品的定价及市场接受程度。(三)、基金优势

1、该产品由国内最大的民营担保机构-中科智担保集团进行本金担保，投资者在享受预期收益的前提下消解了通常情况下自身需要承担的风险。

2、该产品在保证投资者不损失本金的前提下，进一步按照收益分配的三年期存款基金利率为投资者提供二次风险担保。保证投资者不低于同期存款利率，满足理财产品最低机会成本。(四)、投资人权益保护

1、所有基金投资的艺术品均通过公开市场拍卖收购或处置出售。

2、基金资产净值每年交由第三方审计，向基金投资人公布基金资产。

3、基金投资人在信托计划结束清算时拥有排他的艺术品折价竞买机会。

三、北京信托-懋源富雅1号艺术品投资集合资金信托计划(一)、信托计划简介

1、信托计划规模

该信托计划募集资金规模为人民币2.7亿元，其中，优先级信托资金为2亿元，面向社会投资者募集;次级信托资金为0.7亿元(定向认购)。

2、信托期限

3+2年，自信托计划成立之日起计算。本信托计划设开放期，开放期为本信托计划成立满36个月之后的第1个至第20个工作日(含)，本信托计划项下优先级受益人在开放期内有权赎回信托单位(但应一次性全额赎回)。

3、推介期

自2011年3月31日至2011年5月30日止(包括节假日)，受托人根据需要可以延长推介期、提前终止推介期或者在推介期内暂停、终止信托单位的认购。

4、信托计划结构

采用结构化设计，分为优先级受益权和次级受益权。

5、优先级受益人预期收益

分为预期年基础收益和超额收益。

(1)优先级预期年基础收益率随中国人民银行公布的5年期以上人民币贷款基准利率浮动，根据本推介公告发布之日的利率6.80%计算，优先级受益人的预期年基础收益率如下表：(2)超额信托收益：在信托计划终止或提前终止时，优先级受益人还将按照信托合同的约定获得超额信托收益的分配。

6、信托利益的分配原则和支付方法 在信托计划存续期内，优先级每年于11月20日至少分配一次信托收益。在信托本金支付完毕之前，每个核算日以可分配的信托利益为限按每个受益人分配信托利益。

(二)、信托计划成立的条件

在信托文件约定的推介期内或推介期届满，募集的信托计划资金总额达到人民币7,000万元，且其中次级信托单位资金达到人民币7,000万元时，本信托计划可宣告成立。本推介期内，受托人有权分为一个或多个销售期募集资金。在每个销售期结束时受托人即可运用信托资金，委托人自受托人运用信托资金之日起视为加入本信托计划。

每个销售期结束或推介期结束后，受托人网站www.xiexiebang.com将及时向受益人披露本次募集信息，该披露视为对受益人的通知并已送达。(三)、信托计划资金运用模式

本信托计划资金将主要以货币出资方式投资于懋源富雅(天津)股权投资管理合伙企业(有限合伙)，签署基金合伙协议，成为该基金的有限合伙人;该基金由北京懋源泓斋文化投资基金管理有限公司(以下简称“懋源泓斋公司”)担任普通合伙人和执行事务合伙人。(四)、风险控制

1、本信托计划采用结构化设计，分为优先级受益权、次级受益权共两类，次级受益权不少于人民币7000万元(定向认购)，这为本信托计划项下优先级受益权提供了增信保障;同时在优先级受益人预期年基础收益和信托本金足额获得分配之前，次级受益人不分配信托利益。

2、懋源泓斋公司以追加认购次级受益权的方式为本信托计划按时足额向优先级受益人支付信托利益承担差额补足义务，并签订相关协议。

3、受托人将向有限合伙企业派驻财务监督人员，监管资金使用和有限合伙企业的运转情况。

(五)、信托计划加入条件

1、《信托公司管理办法》、《信托公司集合资金信托计划管理办法》等规定的合格投资者;

2、个人投资者：300万元以下投资者不超过50人(300万元以上投资者不受数量限制)，最低认购金额为100万元，以1万元的整数倍递增;

3、机构投资者：数量不限;最低认购金额为100万元，以1万元的整数倍递增。

4、投资者须进行预约认购登记，符合条件的委托人在接到交款通知后办理交款和加入本信托计划的相关手续。发行(包括扩募)期间实行“金额优先、金额相等时时间优先、额满即止”的原则。(六)、投资管理人简介

北京懋源泓斋文化投资基金管理有限公司成立于2010年，注册资本3000万元，是一家致力于艺术品投资、管理、展览等艺术品投资管理各个环节的专业的投资基金管理公司。

懋源泓斋公司拥有雄厚的资金实力和强大的专家团队，对中国近现代艺术品鉴赏拥有非常独到的眼光，能够准确的把握艺术品市场及全球化经济走势、艺术家个人市场走势。

懋源富雅1号艺术品投资集合资金收益一览表 认购资金受益人类别预期年基础收益率

认购资金在100万元(含)至300万元(不含)优先级A10% 认购资金在300万元(含)至500万元(不含)优先级B11% 认购资金在500万元(含)至1000万元(不含)优先级C11.5% 认购资金在1000万元(含)至2000万元(不含)优先级D12% 认购资金在2000万元(含)以上优先级E13% 数据来源：北京新元文智咨询服务有限公司(文资网)

第五部分 网络游戏专项投资基金

一、腾讯产业共赢基金

2011年1月24日，腾讯公司宣布成立腾讯产业共赢基金，按照国际通行的企业内部基金形式运作，预计投资规模50亿元人民币，为互联网及相关行业的优秀创新企业提供资本支持，具体的资金投入将在未来投资时决定。腾讯公司是这笔产业共赢基金目前的唯一投资方。该基金主要使命是投资产业链上的优质公司，更好地服务腾讯开放平台上用户。腾讯希望能建立一个平台，支持腾讯产业链的合作伙伴所有微创新的服务。

腾讯产业共赢基金将在两至三年内完成首期50亿元中的大部分投资，主要关注网络游戏、社交网络、无线互联网、电子商务以及新媒体等领域。

二、星基金

2011年6月15日在天津海泰数字版权交易服务中心揭牌仪式上，作为天津海泰数字版权交易服务中心的配套建设项目，滨海高新区拟同步孵化筹建中国第一只网络游戏版权收购基金——“星基金”，总规模10亿元。该基金由天津星亿股权投资基金管理有限公司发起，目标是进行国产网络游戏海外版权的早期收购，通过与韩国、东盟、北美、南美、欧盟各国网络游戏运营机构的商业合作，加速推进中国国产网游作品的海外投放与传播，为中国网游产业全球边际收益的扩展，以及中国软文化影响力的海外传播，发挥引擎枢纽的结构功效，将天津打造成集散中国原创网络游戏数字版权的出口离岸港。“星基金”成立的主要目的就是为文化企业和金融投资者之间搭建平台，拓展企业渠道，帮助初创期企业成长，推动区域文化创意产业的集聚与发展，提升天津在中国动漫游戏版权出口发展的竞争力。现在正在首期募资阶段中，并且已有多个游戏的版权已经纳入了项目储备，已在9月开始全面运行。“星基金”基金会将以天津海泰数字版权交易服务中心为依托，以网游为突破口，将版权资产的商业运作、存量资本的优化配给、商业渠道的扶持搭建相结合，孵化打造网络游戏产业的高端业态。充分利用社会资本的投入，加速推进中国原创网游的海外投放与传播，为国产网游走向海外创建一种新的商业模式。

三、聚宝计划

聚宝计划是中青宝面向全国网游人才、创业团队、企业展开的大型网游投资计划。该计划投资内容广泛，覆盖了全国网游人才、创业团队、成熟企业的创意、网游产品及网游相关产业等各个方面。“聚宝计划”旨在网罗行业中高级开发人员和管理人员，以弥补公司自身在人才上的劣势。公司已经投资多家网络游戏公司，包括“犀牛科技”、“乐乐堂科技”和“顶势网络”，为打造精品游戏奠定基础。聚宝计划大约投入了20多家公司，其中包括大型的MMO游戏，2D、3D、2.5D，也包括一部分的手游产品，甚至于运营团队、运营公司，或者运营、研发一体化的公司。目前，中青宝上市以后开始海外布局。其中一个战争产品在德国、韩国，以及中国台湾、中国香港这几个地区运营效果较好。

中青宝为加入“聚宝计划”的个人或团队提供技术支持、运营支持和资金支持。技术支持：中青宝为加入者展示七年的艰苦创业经历和丰富的项目开发经验，为成功创业提供鼎力支持。

运营支持：以专业的产品运营管理平台，和累积丰厚的运营经验，为加入者的产品打开未来的时间大门。资金支持：中青宝凭借出色的资本市场运作能力，丰厚的资金支撑提供资金支持。

第六部分 其他文化产业专项投资基金

一、华夏文化动漫发展基金

第七届中国(深圳)国际文化产业博览交易会第一天，海南团集中举行了签约仪式，其中海南省动漫产业基地就分别与相关企业和科研机构签订四项合作协议，签约金额达9.4亿元。海南动漫产业基地与华夏文化遗产基金会共同创立的“华夏文化动漫发展基金”成为国内首家动漫基金平台。“华夏文化动漫发展基金”首期募集1亿元，将促进原创动漫作品的创作、产业开发。

海南动漫产业基地将努力打造以“3D全息动漫数字影像”为主的“技术研究—应用开发—创意制作—播出交易—衍生品开发”产业链，并为该产业链配套“技术服务、投资融资、教育培训、版权保护、会展交流”五大平台，实现多方共赢。动漫基地将于近期开机制作的动漫作品包括3D动漫电影《红色娘子军》、26集动画片《鹿回头传奇》、26集动画片《椰岛小卫士》、52集动画片《云朵工厂》、52集高尔夫主题3D动画片《铁杆顽童》、104集环保题材动画片《琼琼历险记》、52集海岛题材奇趣动画片《奇利鼠》、52集动画片《小破孩逛海南》等。

二、炫动创投基金

2011年6月8日，上海炫动传播在第17届上海电视节亚洲动画创投会上，正式启动炫动传播动漫产业发展联盟“T计划”，并投入1亿元巨资设立“炫动创投基金”。作为国内唯一一家拥有完整产业链布局的国有动漫企业，炫动传播推出的“T计划”旨在整合各个行业领域的优势合作伙伴，缔结跨界联盟。

三、北京中关村新媒体版权基金近年来，以互联网、移动宽带为代表的新媒体快速发展，已经成为传播速度最快、增长最快的媒体形态，相对于报刊、户外、广播、电视四大传统媒体，被称为“第五媒体”，而包括电影电视内容也已经成为新媒体上最受用户欢迎的内容应用之一，市场前景广阔。

据有关研究数据表明，目前影视新媒体版权市场规模已达10亿元量级，并在未来5年将以40%速度增长。

中关村影视新媒体版权基金是国内第一支专门针对电影电视类的版权权益类基金，基金首期规模2亿元人民币。基金主要投资范围专注于各类优质电影、电视剧、动漫类节目的新媒体专有许可权，以及相关的电影、电视剧、动漫类项目制作投资。

2011年4月26日，在中国首届国际电影季上，北京厚德雍和资本管理有限公司、北京东方信达资产经营总公司、中关村创业投资发展有限公司联合举行了国内首支影视新媒体版权基金——“北京中关村新媒体版权基金”的签约发布仪式。

1、基金规模：2亿元人民币。

2、投资方向：专注于投资新媒体版权领域，包括但不限于新媒体影视版权投资、为锁定新媒体版权而进行的影视制作项目投资、新媒体版权战略性配比购买投资。

3、运营模式：新媒体版权基金具有长期的、非短视的版权运作理念，拥有完全中立的市场地位，再加其充分可靠的版权保护措施，以及透明可信的“保底+分账”模式，使其市场优势得以充分体现。

基金定位于具有公信力的产业引导者，响应由中宣部、中国人民银行等九部门联合定制的《关于金融支持文化产业振兴和发展繁荣的指导意见》(94号文件)的有关精神，加大金融业支持文化产业的力度，促进文化在新技术时代背景下的创新发展，通过组织新媒体主流运营平台和管道形成战略购销联盟，共同投资、制作、购买、推广电影和电视剧节目，扩大影视节目内容在新媒体领域的传播广度和传播深度，丰富影视节目内容的盈利渠道和盈利模式，同时创新运用基金这一现代金融工具，打开社会资本有序参与影视产业的通道，促进影视特别电影产业的持续健康快速发展。

第三篇：文化产业基金资料汇总(2015)（定稿）

（2014.12.26）1、2014年11月中旬，财政部下达本文化产业发展专项资金50亿元，共支持项目800个；11月25日，第三届中国文化产业资本大会在上海召开，“文化金融”成为关键词；12月初，贵州民营文化产业协会成立，宣布将推出文化产业发展基金……一时间，文化产业领域资金涌动。

自2009年初华人文化产业投资基金成立以来，到2013年底，已有超过100家文化产业基金成立，总规模达1408亿元。

从资本构成来看，文化产业基金主要有国资和民营两类。目前最大的一只基金是200亿元的中国文化产业投资基金，由财政部出资，中银国际管理。该基金首批募资60亿元，是文化产业基金中的“国家队”，投资项目包括新华网、中国出版集团等国有文化企业。

从全国范围来看，文化产业基金主要分布在南方，其中以江浙和广东等经济发达地区的基金最为活跃。

“基本上，每个省都有自己的文化产业基金。”中央财经大学文化产业研究院院长魏鹏举告诉《瞭望东方周刊》，“但活跃程度不同，西部有后发优势，因为西部旅游资源丰富，可以跟当地特色结合。”

如此庞大的文化产业基金，它们如何运作、投向哪里？文化产业现状如何？未来，又将有何种变局？

内容和渠道无法整合

有人批评文化产业行业乱象丛生，但魏鹏举认为，他更愿意称其为“困境”。

“中国的文化产业其实没有一个商业模式，发展到最后，万变不离其宗都跑到地产去了。包括华谊，在海南做实景演出也是变相的文化地产，在上海也圈了很多地。”他说。

从国际来看，所有成熟的文化产业都是以“内容、渠道、知识产权”为核心的全产业链模式。迪士尼就是典范之一，早年赚钱后即收购了ABC（美国广播公司）。

“我们的问题是内容和渠道是分离的，整合不了。”魏鹏举说，“理论上，华谊兄弟是做内容的，它买一个电视台最合适。”

实际上，文化产业的核心是传媒，但由于体制的原因，我国文化产业无法形成经典的产业链模式。

魏鹏举分析说：“有内容没渠道，既承担风险，又没有收益保障；有渠道想做内容，在小范围可以，大的体制上又行不通，比如湖南卫视。”

另一个问题是条块分割严重。国际上，大媒体集团是各种资源融合，寡头垄断，以形成规模效应。

“出版管出版，网络管网络，这是条；每级政府、每个地方都有出版社，这是块。哪个国家这样资源高度分散？贝塔斯曼，不仅是德国最大的，也是欧洲最大的。美国市场比我们大多了，也就三大电视网。”魏鹏举说，“没必要有那么多出版社、电视台，小散弱，还不见得有市场积极性。”

近年，国家鼓励文化企业跨行业、垮区域兼并重组，形成全媒体集团。2014年12月1 日，湖南就有大动作。据湖南省委宣传部公布的方案：潇湘晨报、长株潭报等报刊划归湖南日报集团；湖南教育报刊社、湖南教育音像电子出版社等划归湖南出版集团；湖南广电可剥离经营性资产与芒果传媒整合，组建湖南广播影视集团。

魏鹏举认为，跨区域、跨行业的旗舰型全媒体集团，出现的可能性不大，原因是“体制影响太大”。

“湖南台原来想整合青海卫视，不是没成吗？黎瑞刚（SMG总裁）受关注就是他在大力度整合，第一个吃螃蟹。所以只能寄希望于新媒体。”他说。

“文化产业基金对传统媒体的整合有作用，但目前效果有限。”魏鹏举分析，现在的合并重组，基本上还是靠行政手段。“理论上，既然都是国有资产，应该通过国有战略资本的运作实现资源整合，而不是行政手段。”

文化传媒领域的合并重组，跟当地政府利益相关。“地方政府不希望合并，并走就没有抓手了，”魏鹏举说，“现在跨行业跨区域重组是大家期盼的，但困难重重。”

钱多，事少，路子窄

据新元文智咨询公司数据显示，2007～2013年的7年中，国内文化产业基金共有92个投资项目，累计投资规模为55.3亿元。2013年比2012年数额剧增。

尽管如此，文化产业基金的实际利用率却并不高，活跃基金数量相对较少。

北京大学文化产业研究院副院长陈少峰对《瞭望东方周刊》分析说，原因主要有三个：

一是短期行为。绝大多数基金投资期限短，最长不超过7年，而文化产业是一个回报周期长的行业。7年时间，大部分项目还没开始盈利。

“应该8～20年。你看BAT（百度、阿里巴巴、腾讯）的基金投下去就不退出，一投就是15年。”陈少峰说。

二是基金高利贷化。很多基金不是风险投资，不愿投没有固定回报、没有担保的项目。所以基金发挥的作用有限。尤其是国资背景的基金，容错度低，较为保守谨慎，所投多为风险小、政绩性强的项目。

三是只投拟上市公司。文化产业基金偏好投短期内能上市的企业，以便迅速退出，实现盈利。但规模化和商业模式成熟的文化企业数量有限，以至于一些基金有钱投不出。

此外，政策的不确定性，也使一些基金失去了投资机会。“比如报业，原来许多报业集团达到上市公司的要求，但由于改制太慢或其他政策因素，错失了机会。”陈少峰说，“基金投资方向比较单调，有的已经不是一般意义上的基金，所以最后都变成房地产了。”

成立于2009年的华人文化产业投资基金，是少有的成功范例。它的出资方为上海东方传媒集团、国家开发银行等机构，主要关注文化传媒企业重组、管理层收购等市场融资。

目前，华人文化产业基金已经投资了星空传媒、东方梦工厂、TVB中国、财新传媒等14个项目。《中国好声音》、《中国达人秀》、《舞林大会》等红极一时的娱乐节目均出自该基金旗下的灿星国际。2013年，《中国好声音》的互联网版权销售超过2亿元，今年预计将翻番。

“上海这只基金虽然资本构成以国资为主，但运作效率很高。它依托于SMG和电视台的资源，投资方向跟主业紧密关联。”魏鹏举说，“日前，百视通和东方明珠（SMG旗下两家上市公司）合并，在国家政策支持传统媒体向新媒体转型的利好条件下，后续资本运作值得期待。”

人们突然发现IP很值钱

一般认为，文化产业的核心层为：新闻出版、广播电视、电影、文化艺术四个行业。现在这个定义正在被修改。一些文化产业基金已进入互联网行业，比如视频、游戏、APP等。

“以前是技术咨询服务，现在是内容和传媒。腾讯目前的主营业务是广告和游戏，难道它不是一个传媒公司吗？”陈少峰说，“今后大多数文化产业都会搬到互联网上，或者被互联网收购，互联网将成为文化产业的主要舞台。”

陈少峰分析，今后的文化产业有两个投资热点：一是跟移动互联网相关的产业，二是跟体验性有关的，如主题公园、电影等。

创新工场合伙人郎春晖在日前举行的“2014中传MBA创业峰会”上也表示，移动互联网与内容的结合，是文化产业下一个投资热点。创新工场目前的四个投资方向之一就是数字娱乐，文化产业项目约占总数的一半，比如暴走漫画、糗事百科、有妖气漫画等。

“其实很多游戏都来自大家耳熟能详的一些形象，人们突然发现IP（知识产权，Intellectual Property）是很值钱的。”郎春晖说，“文化产业就是创造IP，用耳熟能详的IP 去做游戏，变现是很快的。”

以暴走漫画IP为基础的游戏“暴走无双”，上线不久就跻身前十。“当内容成为文化，当流量变成用户，向这个人群售卖具有文化符号属性的商品或者服务，就能赚到钱。”郎春晖说。

除此之外，还有大片“蓝海”待开发。比如版权。2004年，《武林外传》爆红，但互联网播映版权仅卖出10万元。2012年，则已卖到180万元一集，一共7400万元，涨了740倍。

视频网站被认为是互联网的一个风向标。2009年以后，视频网站开始烧钱，正版版权价格极速增长。

“一切投资都基于商业模式。视频有广告，大资本进来，做大就要做规范。搜狐、优酷、土豆敢播盗版吗？有了利益驱动，才有版权保护的动力。”魏鹏举说。

图书数字版权也是一块大蛋糕，但存在资源过度分散的问题。图书数字资源大多在事业单位（如公共图书馆）或一些大出版社手里。

“这些资源放在那里，没有盈利，也没有形成社会效益。”魏鹏举建议，图书数字资源，尤其是事业单位的资源，应该释放出来，和社会资本合作，成立特殊资本股。

在他看来，数字阅读商业模式很清晰，国内一些终端阅读企业早就垂涎这块蛋糕，但一直没有吃下去，因为资源不够。“其实就是大数据，关键靠整合。如果文化产业基金能做这个事，功莫大焉。”

股权投资可成为文化金融重点

2014年3月，文化部、中国人民银行、财政部联合发布《关于深入推进文化金融合作的意见》，“文化金融”成为热词。

“金融行业需要增长，文化产业将成为新的增长点。这些年，传统金融业对文化投入越来越积极，在债券融资、互联网众筹方面有很多尝试。”魏鹏举说。

文化产业投资基金是文化金融的一种形式。目前，金融与文化企业的关系是：一方面，大企业不差钱，中小企业急需钱；另一方面，中小企业难以融到钱，因为其无形文化资产无法被银行接受。

清华大学文化产业研究中心的报告显示，2013 年上半年，影视音乐、广告制作、动漫三个领域占了绝大多数的文化产业风投与私募基金。但从资金流向看，融资成功的均是大型传媒集团，中小文化企业几乎没有涉及。

陈少峰认为，或许应该改变思路。“最需要钱的中小文化企业并不适合融资，而是适合投资。很多中小文化企业都是创业公司，因此，股权投资可以成为文化金融的重要领域。”

好在有互联网，众筹之门豁然打开，渠道广、门槛低，便利了融资者，也满足了用户的参与感。因此，尽管充满争议，互联网众筹依然发展神速。

比如，阿里巴巴娱乐宝，一期募集到7300万元。百度、京东等行业巨头也纷纷开通了众筹平台。

银行也不甘寂寞。2014年12月1日，浦发银行宣布，将参与出品徐峥电影《港囧》，全面试水影视娱乐业。

现代社会，资本可以雇佣人，但人不能雇佣资本——钱可以买到人的体力或脑力劳动，但一个仅有体力或脑力劳动能力的人几乎不可能借到钱。

“互联网的发展，可能破解这道难题。”魏鹏举说，“在互联网环境中，分散的海量创意和小众需求可实现无缝对接，通过大数据的应用，金融信用也随之形成。”

2、广东、天津、福建和上海四个自贸试验区，其中，广东自贸区涵盖广州南沙新区片区、深圳前海蛇口片区和珠海横琴新区片区，天津自贸区涵盖天津港片区、天津机场片区和滨海新区中心商务片区，福建自贸区涵盖平潭片区、厦门片区和福州片区，上海自贸区的扩展区域则包括了陆家嘴金融片区、金桥开发区片区和张江高科技片区。

第四篇：基金投资建议书

尊敬的★★★：

2010年7月30日，鉴于当时的市场情况，结合我对股票市场的理解，为您提供了首份基金投资建议，并表明了我的综合判断。

2个月过去了，市场基本按照预期震荡向下，期间，最低下探到2639.76点。鉴于目前的市场情况，按照趋势交易理论，黄金分割的点位与上涨（下跌）幅度度量，我认为有必要为您再次提供投资建议，供你参考；再次感谢您的信任和支持，未来，我将视具体的形势变化为您提供不定时的投资建议，本次建议如下：

一、基本判断：

市场下跌的原因：

1、下半年银行信贷收紧引起的违规投资资金流出，是造成股票市场失血下跌的主要原因；

2、新股发行次第不断，尤其是创业板即将推出，将有一批小企业集中上市，对市场资金面的考验压力也是下跌的原因之一；

3、投资人信心不足，导致投机人心态保守，认赔出局；

4、全球投资人对美国量化宽松货币政策的担忧，以及由于美国著名投资管理公司——洛克菲勒公司ceo詹姆斯麦克唐纳自杀原因未明，也是负面影响之一；

5、投资人出于锁定投资利润的需要，卖出一些获利丰厚的股票，导致的局部资金供求不平衡；

未来向好的因素：

1、中国率先走出经济危机的阴影，符合预期；

2、未来通胀引起资产、消费、大宗商品等价格上涨预期，与投资相关的股票市场、黄金市场、房地产市场、外汇市场会有相应的反映；

3、二次筑底是绝大多数投资人的看法；更有一些，按照技术分析理论，认为目前市场走的是下跌c浪，也许到2150点才算调整到位。但是，投资市场在趋势的拐点形成上，往往是少数决定多数。

4、用较长的时间（10年）来看，中国的人口红利，城市化进程，消费升级都处于快速上升的时期，长期投资股票市场才能获取较高的风险回报，以满足未来家庭消费的需要；

5、市场短期虽有继续下探的可能，但是，在2800点以下，市场估值明显不贵，具有投资价值。现在是时候考虑将资产配置到正常水平了。我认为，现在将投资资产比例从8月初的30%提高到50%是可行的；

6、如果市场进一步下跌，以每下跌10%增加配置15%进行超比例配置。可以说，现在的下跌，给我们提供了一个用较低的价格获取廉价筹码的机会，现在是战胜恐惧，理性贪婪的时候。像现在的金融板块（证券、保险、银行、期货）就极具投资价值。

综上，择机买入回到正常的资产配置水平是现实和必要的，现阶段是回补风险资产配置的好时候。保持一定比例（40%-50%）的现金头寸是为了应对随后可能出现的回调。

我将持续关注市场出现的变化，随时为您提供投资建议。

第五篇：基金投资意向书

基金投资意向书

投资方： **基金。

项目公司或创始人：____公司，以下简称“公司”。或（创始人xxx、xxx、xxx）。

投资方式： 投资方通过增资方式以现金____元人民币获得增资完成后公司____%的股权，公司投资后估值____元人民币。

期权池： 创始人承诺，在其持有的股权中，代为持有了占增资完成后公司____%股权作为公司员工激励股权。

创始人股权确认： 创始人成员持有的公司股权自增资协议签署之日起满一年后获得25%，剩余75%的股权在此后36个月之内按月等额分期获得。投资方权利： 善投基金已经在《善投基金投资合同》中明确相应投资“条款”，具体参见该合同。

排他条款： 本投资意向书签署之日起30日之内，投资方有权与公司或项目就拟进行的本投资意向条款进行独家谈判。在排他期限内，公司原股东或项目成员不得接触任何其他潜在投资者，以免与本投资意向书所拟定交易相冲突。

时效性： 如本投资意向书在____年____月___日（含）之前未由公司或创始人签署并返还投资方，则本意向书自动失效。其他说明： 本投资意向书视为投资方向项目公司或项目创始人发出的邀约，以上投资条款除了排他条款自本条款清单签署之日起生效外，其他都是非约束性的意思表示。各方签字盖章确认后将作为各方展开进一步调查和谈判的基础，直至各方签署正式投资合同。本意向书一式两份，由各方签署或盖章，项目公司或创始人团队和投资方各持一份。

投资方签字：

项目公司或创始人：