《证券投资基金模拟题(一)》（精选）

第一篇：《证券投资基金模拟题(一)》（精选）

模拟试卷

（一）一、单项选择题（本大题共60小题，每小题0．5分，共30分）以下各小题所给出的4个选项中，只有一项最符合题目要求，请选出正确的选项，不选、错选均不得分。

1．体现基金管理人服务价值的基金运作活动是（）。A．市场营销 B．后台管理 C．投资管理 D．财务管理

2．投资人可随时向基金管理人要求赎回的、没有存续期限的是（）。A．封闭式基金 B．开放式基金 C．契约型基金 D．公司型基金

3．《证券投资基金管理暂行办法》规定基金管理公司发起人的实收资本不少于（）人民币。

A．5000万 B．1亿元 C．2亿元 D．3亿元

4．以下关于股票基金的说法正确的是（）。A．与其他类型基金相比，投资风险小，回报率高 B．适合于投资于短期金融工具 C．适合长期投资 D．无法抗御通货膨胀

5．在基金的风险分析指标中，（）将一个股票基金的净值增长率与某个市场指数联系起来，用以反映基金净值变动对市场指数变动的敏感程度。

A．标准差

B．持股集中度 C．贝塔值 D．行业投资集中度

6．开放式基金份额的发售，由（）负责办理。A．商业银行 B．基金托管人

C．专业基金销售机构 D．基金管理人

7．开放式基金的赎回费在扣除手续费后，余额不得低于赎回费总额的（），并应当归入基金财产。

A．10％ B．25％ C．30％ D．35％

8．基金连续2个开放日以上发生巨额赎回，基金管理人已经接受的赎回申请可以延缓支付赎回款项，但不得超过正常支付时间（）个工作日，并应当在至少一种中国证监会指定的信息披露媒体公告。

A．7 B．15 C．20 D．30

9．基金合同生效后，基金管理人应逐步调整实际组合直至达到跟踪指数要求，此过程为ETF建仓阶段。ETF建仓期不得超过（）个月。

A．1 B．3 C．5 D．6

10．基金管理公司应当建立健全督察长制度，督察长由（）聘任，并对其负责。A．总经理 B．独立董事 C．董事会 D．股东会

11．在基金管理公司，核算每日基金资产净值的工作由（）承担。A．基金运营部 B．研究部 C．财务部 D．投资部

12．内部控制制度的制定应遵循（）原则，以具有前瞻性，并且必须随着有关法律法规的调整和公司经营战略、经营方针、经营理念等内、外部环境的变化进行及时的修改或完善。

A．健全性 B．适时性 C．全面性 D．审慎性

13．基金管理公司为单一客户办理特定资产管理业务的，客户委托的初始资产不得低于（）人民币。

A．3000万 B．5000万 C．8000万 D．1亿元

14．《证券投资基金托管资格管理办法》对托管业务准入有更详细的规定。如最近3个会计年度的年末净资产均不低于（）亿元人民币。

A．10 B．20 C．30 D．40

15．关于交易所交易资金清算的步骤，排序正确的是（）。

（1)制作清算指令；（2)接收交易数据；（3)执行清算指令；（4)确认清算结果 A．（1)（2)（3)（4)B．（2)（1)（3)（4)C．（1)（3)（4)（2)D．（1)（3)（2)（4)

16．基金（）是指基金托管人以《证券投资基金法》《证券投资基金会计核算办法》等法律法规为依据，对基金管理人的估值结果即基金份额净值、累计基金份额净值以及期初基金份额净值进行的核对。

A．头寸复核 B．账务复核 C．资产净值复核 D．财务报表复核

17．（）是基金营销部门的一项关键性工作。只有仔细地分析投资者，针对不同的市场与客户推出有针对性的基金产品，才能更有效地实现营销目标。

A．营销环境的分析

B．营销过程的管理 C．确定目标市场与客户 D．设计市场营销组合

18．基金交易价格的核心是（）的高低。A．发行时的基金净值 B．发行时的基金价格 C．基金费用 D．基金份额总值

19．基金的认购费和申购费可以在基金份额发售或者申购时收取，也可以在赎回时从赎回金额中扣除，但费率不得超过认购和申购金额的（）。

A．3％ B．5％ C．15％ D．25％

20．基金持有的金融资产和承担金融负债通常归类为（）和金融负债。A．持有至到期投资 B．可供出售的金融资产 C．贷款和应收款项

D．以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产

21．下列与基金有关的费用直接从基金财产中列支的是（）。A．基金转换费 B．申购费

C．基金托管人的托管费 D．赎回费

22．QDII基金份额净值应当在（）内披露。A．估值日前1个工作日 B．估值日

C．估值日后1个工作日

D．估值日后2个工作日

23．基金托管费年费率国际上通常为（）左右。A．0．25% B．0．2% C．0．3% D．0．15%

24．投资收益指基金经营活动中因（）等而实现的损益。A．利息收入 B．结算备付金 C．银行存款 D．买卖股票

25．基金资产估值引起的资产价值变动作为公允价值变动损益记入当期（）。A．成本 B．损益 C．收入 D．收益

26．假设投资者在2005年4月15日（周五，法定节假日前最后一个工作日）申购了基金份额，那么利润将会从（）起开始计算。

A．4月15日 B．4月16日 C．4月18日 D．4月20日

27．（）是一个能够全面反映基金在一定时期内经营成果的指标。A．期末可供分配利润 B．本期利润 C．未分配利润 D．本期已实现收益

28．以下属于基金首次募集披露的信息是（）。A．基金份额上市交易公告书 B．基金份额发售公告 C．基金资产净值 D．基金年度报告

29．基金管理人需在基金份额发售的（）日前，将招募说明书、基金合同摘要登载在指定报刊和管理人网站上。

A．2 B．3 C．5 D．15

30．当影子定价法与摊余成本法确定的基金资产净值偏离度的绝对值达到或者超过（）时，基金管理人应进行临时报告。

A．0．25％ B．0．5％ C．0．75％ D．1％

31．QDII基金的净值在（）披露。A．估值日 B．估值日后1个工作日 C．估值日后2个工作日 D．估值日后3个工作日

32．基金管理人应当自基金合同生效之日起（）个月内使基金的投资组合比例符合基金合同的有关约定。

A．12 B．9 C．6 D．3

33．中国证监会自受理基金管理公司设立申请之日起（）个月内，以审慎监管原则依法审查，做出批准或不予批准的决定。

A．3 B．4 C．5 D．6

34．货币市场基金投资组合的平均剩余期限在每个交易日均不得超过（）天。A．30 B．60

C．90 D．180

35．以下不属于基金募集申请材料的是（）A．申请报告 B．基金合同草案 C．招募说明书草案 D．上市公告书

36．对履行基金托管职责的监督不包括（）。

A．在监督基金投资运作中,是否在基金托管协议中事先与基金管理公司订明相关权责，是否建立并及时维护相关监督系统，是否在发现问题时及时提醒基金管理公司并报告中国证

监会

B．是否建立科学合理、控制严密、运行高效的内部控制体系

C．在办理基金的清算交割事宜中，是否能保证清算的及时高效，同时又保证基金财产的安全与独立

D．在办理与基金托管业务相关的信息披露事项中，是否及时、真实、准确、完整地履行信息披露业务，是否在基金年度报告中的托管人报告中独立、客观地发表意见

37．（）证券组合的投资者很少会购买分红的普通股。A．避税型 B．收入型 C．增长型 D．货币市场型

38．在行为金融理论中，（）是投资者不能根据变化了的情况修正增加的预测模型。A．心理偏差 B．保守性偏差 C．过度自信 D．选择性偏差

39．（）是一类由公司本身或投资者对公司的认同程度引起的异常现象。A．事件异常 B．日历异常 C．会计异常 D．公司异常

40．有效市场假设理论的论述可以追溯到（）的研究。A．马柯威茨 B．巴奇列 C．罗斯 D．夏普

41．资产配置作为投资管理中的核心环节，其目标在于（）。A．吸引投资者 B．增强资金的流动性

C．消除投资的风险

D．协调提高收益与降低风险之间的关系

42．动态资产配置策略的目标在于，在不提高系统性风险或投资组合波动性的前提下提高（）报酬。

A．短期 B．长期 C．中期 D．不确定

43．买入并持有策略是（）的长期再平衡方式，适用于长期计划水平并满足于战略性资产配置的投资者。

A．动态 B．平衡型 C．消极型 D．积极型

44．当市场表现出强烈的上升或下降趋势时，恒定混合策略的表现将劣于（）。A．买入并持有策略 B．投资组合策略 C．动态资产配置 D．投资组合保险策略

45．情景综合分析法的预测期间在（）年左右。A．3～4 B．3～5 C．2～4 D．2～5

46．如果市场不是有效市场，基金管理人（）。A．买入“价值低估”的股票和“价值高估”的股票 B．卖出“价值低估”的股票和“价值高估”的股票 C．买入“价值低估”的股票，卖出“价值高估”的股票 D．卖出“价值低估”的股票，买入“价值高估”的股票

47．对于集中投资于某一种风格股票的基金经理人而言（）。A．消极的股票风格管理有意义 B．消极的和积极的股票管理均有意义

C．积极的股票风格管理有意义 D．消极的和积极的股票管理均无意义

48．复制的组合包含的股票数越少，跟踪误差（），调整所花费的交易成本（）。A．越大，越低 B．越大，越高 C．越小，越低 D．越小，越高

49．N日的乖离率=（）。

A．（当日开盘价-N日移动总价)÷N日移动平均价×100％ B．（当日开盘价-N日移动平均价)÷N日移动平均价×l00％ C．（当日收盘价-N日移动平均价)÷N日移动平均价×100％ D．（当日收盘价-N日移动平均价)÷N日移动价×100％

50．按公司规模划分的股票投资风格通常不包括（）。A．小型资本股票 B．中型资本股票 C．大型资本股票 D．混合型资本股票

51．根据移动平均法，如果某只股票价格超过平均价的某一百分比时则应该（）。A．买入 B．卖出 C．清仓 D．满仓

52．大多数债券价格与收益率的关系都可以用一条（）弯曲的曲线来表示。而且（）的凸性有利于投资者提高债券投资收益。

A．向下，较低 B．向下，较高 C．向上，较低 D．向上，较高

53．有偏预期理论认为，投资者在收益率相同的情况下更愿意持有（）。A．优先股票 B．长期债券 C．中期债券 D．短期债券

54．应计收益率每下降或上升1个基点时的价格波动性是（）。A．相同的 B．不同的 C．递减的 D．递增的

55．预期理论暗含着一个假定是：不同期限的债券是（）的。A．可以相互替代 B．不能相互替代

C．在一定条件下可以替代 D．以上都不对

56．消极的债券组合管理者通常把市场价格看作（）。A．均衡交易价格 B．非均衡交易价格 C．高估交易价格 D．低估交易价格

57．使用现金比例变化法，首先需要确定基金的（）。A．现金比例 B．正常现金比例 C．特殊现金比例 D．投资比例

58．成功概率法是根据对市场走势的预测而正确改变（）对基金择时能力进行衡量的方法。

A．现金比例的百分比 B．各种证券持有量 C．预期收益率 D．组合风险

59．用公式R=（1+R1）（1+R2）„（1+Rn）-1计算的收益率为（）。A．几何平均收益率 B．时间加权收益率 C．简单净值收益率 D．算术平均收益率

60．对基金绩效做出有效的衡量，不需要考虑（）。A．基金的风险水平B．比较基准 C．基金的投资目标 D．基金经理的能力

二、多项选择题（共40题，每题1分，共40分）以下各小题所给出的4个选项中，有

两项或两项以上符合题目的要求，请选出正确的选项，漏选、错选均不得分。

61．下面关于基金的说法，正确的是（）。A．基金投资者是基金投资回报受益人 B．基金管理人由商业银行担任 C．基金托管人是基金当事人之一

D．基金管理人既是基金的当事人，又是基金的主要服务机构

62．根据募集方式的不同，基金可分为（）等类别。A．主动型基金 B．被动型基金 C．公募基金 D．私募基金

63．反映股票基金风险大小的指标主要有（）。A．标准差 B．贝塔值 C．净值增长率 D．持股数量

64．境外保本基金提供的保证类型有（）。A．本金保证 B．流动性保证 C．红利保证 D．收益保证

657．场内申购赎回时，ETF申购对价是指投资者申购基金份额时应交付的（A．现金替代 B．现金差额 C．组合证券 D．其他对价

66．关于ETF份额的申购与赎回，以下说法正确的是（）。A．基金自基金合同生效日后不超过2个月的时间内开始办理赎回 B．ETF的最小申购、赎回单位为50万份或100万份 C．申购、赎回申请提交后不得撤销

D．场外申购赎回ETF采用份额申购和份额赎回的方式

67．基金管理公司研究部的研究一般包括（）。

。）

A．行业研究 B．科技研究

C．上市公司价值变化研究 D．宏观研究

68．对于上市公司股票的投资价值,最常使用的估值方法有（）。A．每股盈余成长率 B．现金流折现 C．市净率

D．经济价值对利息、税收、折旧、摊销前利润

69．基金管理公司研究部的研究内容有（）。A．宏观与策略研究 B．行业研究 C．市场研究 D．个股研究

70．交易所交易资金清算流程包括（）。A．接收交易数据 B．制作清算指令 C．执行清算指令 D．确认清算结果

71．实际运作中，托管人对基金管理人投资运作的监督有以下（）特点。A．不同基金类型监督的依据和内容不同

B．日常运作中，托管人对基金管理人投资运作行为的监督主要是基金投资范围、投资比例、交易对手、投资风格等方面

C．根据投资需要和监管机构的要求，不断增加、完善监督内容 D．场内交易主要通过人工手段实现，场外交易主要借助于技术系统完成

72．不同基金之间在（）等方面应完全独立，实行专户、专人管理。A．持有人名册登记

B．账户设置 C．资金划拨 D．账册记录

73．公共关系所关注的是基金公司为赢得各类公众尊敬所做的努力，这些公众包括（）。

A．股东 B．监管机构 C．新闻媒介 D．基金公司经理

74．基金销售业务信息管理平台主要包括（）。A．前台业务系统 B．综合业务系统 C．后台管理系统 D．应用系统的支持系统

75．基金进行利润分配时，会导致（）。A．基金份额净值上升 B．基金份额净值下降 C．分配前后价值不变 D．分配后价值变小

76．基金收入来源中的其他收入包括（）。A．手续费返还、ETF替代损益

B．基金管理人等机构为弥补基金财产损失而支付给基金的赔偿款项 C．赎回费扣除基本手续费后的余额 D．管理人报酬

77．下列关于货币市场基金的利润分配的说法正确的有（）。

A．货币市场基金每周五进行收益分配时，将同时分配周六和周日的利润 B．每周一至周四进行收益分配时，仅对当日利润进行分配

C．投资者于周五申购或转换转入的基金份额享有周五、周六、周日的利润 D．投资者于周五赎回或转换转出的基金份额享有周五、周六、周日的利润

78．关于基金管理人和基金托管人从事基金管理活动取得的收入有关的税收,以下说法正确的有（）。

A．依税法规定暂免征收营业税 B．依税法规定征收营业税 C．依税法规定征收企业所得税 D．依税法规定暂免征收企业所得税

79．在基金信息披露中，以下被禁止的行为有（）。A．存在应披露而未披露信息 B．承诺收益或承担损失 C．诋毁其他基金管理人、托管人

D．不存在的事实在基金信息披露文件中予以记载

80．基金管理人信息披露事项具体涉及的环节有（）。A．基金募集 B．上市交易 C．投资运作 D．净值披露

81．基金年度报告披露的持有人信息主要有（）。A．持有人户数、户均持有基金单位 B．持有人结构

C．上市基金前20名持有人的名称、持有份额及占总份额的比例

D．当期末基金管理公司的基金从业人员持有开放式基金时，公司所有基金从业人员投资基金的总量及占基金总份额的比例

82．证券投资基金业委员会的主要职责有（）。A．调查、收集、反映业内意见和建议 B．研究、论证业内相关政策与方案

C．草拟或审议证券投资基金业务有关规则、执业标准、工作指引和自律公约 D．协助开展业内教育培训、国际交流与合作

83．督察长不得有下列行为（）。A．擅离职守，无故不履行职责 B．违反规定授权他人代为履行职责

C．兼任可能影响其独立性的职务或者从事可能影响其独立性的活动

D．对基金及公司运作中存在的违法违规行为或者重大风险隐患隐瞒不报或者做出虚假报告

84．中国证监会对基金托管部门内部控制的监督包括（）。A．托管银行各机构、部门和岗位职责是否保持相对独立

B．基金资产、托管银行自有资产、其他资产的保管是否严格分离

C．在办理基金的清算交割事宜中，是否保证清算的及时高效，同时又保证基金财产的安全与独立

D．托管银行托管业务部门的岗位设置应当权责分明、相互制衡等

85．在构建证券投资组合时，投资者需要注意（）。A．收益最大化 B．投资时机选择 C．个别证券的选择 D．多元化

86．提出了著名的资本资产定价模型（CAPM)是（）。A．夏普 B．特雷诺

C．詹森 D．罗尔

87．资产配置的类型，从范围上可分为（）。A．全球资产配置 B．行业风格资产配置 C．动态资产配置 D．股票、债券资产配置

88．影响各类资产的风险收益状况以及相关关系的资本市场环境因素有（）。A．投资者的资产负债情况 B．国际经济形势 C．国内经济状况与发展动向

D．通货膨胀、利率变化、经济周期波动和监管等

89．资产配置的目标在于以（）为基础，决定不同资产类别在投资组合中所占比重，从而降低风险，提高投资收益，消除投资人对收益所承担的不必要的额外风险。

A．资产类别的现时表现 B．资产类别的历史表现 C．投资人的风险偏好 D．投资人的风险规避

90．股票投资风格分类的标准有（）。A．公司成长性 B．公司规模

C．股票的获利能力 D．股票价格行为

91．积极的股票风格管理（）。

A．只改变投资组合中增长类股票在组合中的比重

B．主动改变投资组合中增长类、周期类、稳定类和能源类股票权重 C．若股票前景不妙，降低权重 D．若股票前景良好，增加权重

92．关于价量关系指标的说法正确的有（）。

A．技术分析就是利用过去和现在的成交量、成交价资料，以图形分析和指标分析为工具,来解释预测未来的市场走势

B．价升量减，价跌量增

C．在某一点上的价和量反映的是买卖双方在这一时点上共同的市场行为，是双方的暂时均势点

D．成交量是推动股价上涨的原动力,是测量股市行情变化的温度计,通过其增加或减少的速度可以推断出多空之间的力量对比和股价涨跌的幅度

93．下列关于凸性的描述正确的是（）。A．凸性可以描述大多数债券价格与收益率的关系 B．凸性对投资者是有利的

C．凸性无法弥补债券价格计算的误差

D．其他条件不变时，较大的凸性更有利于投资者

94．债券指数化投资的动机包括（）。

A．经验证据表明积极型的债券投资组合的业绩并不好

B．与积极型的债券组合管理相比，指数化组合管理所收取的管理费用更低 C．有助于基金发起人增强对基金经理的控制力 D．经验证据表明积极型的债券投资组合的业绩比较好

95．分组比较法存在的问题有（）。

A．很多分组含义模糊，因此有时投资者并不清楚在与什么比较 B．分组比较隐含地假设了同组基金具有相同的风险水平

C．在如何分组上，要做到“公平”分组很困难，从而也就使比较的有效性受到质疑 D．公开的市场指数并不包含交易成本，而基金在投资中必定会有交易成本，常引起比

较上的不公平

96．基准比较法在实际应用中存在的问题有（）。A．基准指数的风格可能由于其中股票性质的变化而发生变化

B．要从市场上已有的指数中选出一个与基金投资风格完全对应的指数非常困难 C．基金经理常有与基准组合比赛的念头

D．投资者更关心的是基金是否达到了其投资目的，如果仅关注基金在同组的相对比较，将会偏离绩效评价的根本目的

97．基金绩效衡量的困难性在于（）。A．基金绩效表现的多面性 B．基金之间绩效的不可比性 C．比较基准的选择

D．投资表现实质上反映了投资技巧与运气的综合影响

98．公司异常可以表现为（）。A．小公司的收益通常高于大公司的收益 B．小公司的收益通常低于大公司的收益 C．折价交易的封闭式基金收益率较低 D．折价交易的封闭式基金收益率较高

99．基金资产账户主要包括（）。A．银行存款账户 B．清算备付金账户 C．交易所证券账户

D．全国银行间市场债券托管账户

100．公募基金主要具有的特征有（）。A．可以面向社会公开发售基金份额和宣传推广 B．基金募集对象不固定

C．投资金额要求高

D．必须遵守基金法律和法规的约束，并接受监管部门的严格监管

三、判断题（本大题共60小题，每小题0．5分，共30分）判断以下各小题的对错，正确的选√、错误的选×,不选、错选、放弃均不得分。

101．封闭式基金是指基金份额在基金合同期限内固定不变，基金份额可以在依法设立的证券交易所交易，但基金份额持有人不得申请赎回的一种基金运作方式。（）

102．封闭式基金可能出现溢价交易现象，也可能出现折价交易现象。（）

103．公司型基金在法律上是具有独立法人地位的股份投资公司。（）

104．证券投资基金是一种直接投资工具。（）

105．股票基金通过分散投资可以大大降低个股投资的系统性风险，但却不能回避非系统性投资风险。（）

106．如果某基金的贝塔值大于1，说明该基金是一只活跃或激进型基金。（）

107．债券基金的价值会受到市场利率变动的影响，债券基金的平均到期日越长，债券基金的利率风险越高。（）

108．QDII基金只能以人民币、美元为计价货币募集。（）

109．货币市场工具通常是指到期日在1～3年的短期金融工具。（）

110．我国封闭式基金份额的发售价格一般采用1元基金份额面值加计0．05元发售费用的方式加以确定。（）

111．基金转托管在转入方进行申报，基金份额转托管一次完成。（）

112．现金替代分为可以现金替代和必须现金替代两种类型。（）

113．基金登记机构不但负责基金份额的登记工作,而且还承担着与基金份额登记有关的份额存管、资金清算和资金交收等业务。（）

114．每个有效证件只能开设1个基金账户。（）

115．目前，我国开放式基金的最低认购金额一般为5000元人民币。（）

116．基金管理公司管理的是投资者的资产，可以进行负债经营，因此，基金管理公司的经营风险相对那些具有较高负债的银行、保险公司等其他金融机构要高得多。（）

117．风险控制委员会是非常设议事机构，一般由总经理、监察稽核部经理及其他相关人员组成。（）

118．基金管理公司的后台支持部门有行政管理部、信息技术部和机构理财部。（）

119．审慎性原则要求内部控制制度必须涵盖公司经营管理的各个环节，不得留有制度上的空白或漏洞。（）

120．我国《证券投资基金法》规定，基金托管人由依法设立并取得基金托管资格的商业银行和信托投资公司担任。（）

121．基金托管人对每一个基金单独设账，分账管理。（）

122．一般情况下，基金银行存款账户、基金结算备付金余额、基金证券账户的各类证券资产数量、余额每日核对；基金债券托管账户在交易当日进行核对，如无交易每周核对一次。（）

123．基金销售的服务性反映了从投资人的需要出发向投资人销售合适的产品，坚持了投资人利益优先的原则，也是监管机构对基金销售的要求。（）

124．开放式基金的销售主要分为直销和代销两种方式。（）

125．成功的市场营销实施取决于公司能否将行动方案、组织结构、决策和奖励制度、人力资源和企业文化等相关要素组合出一个能支持企业战略的、结合紧密的行动方案。（）

126．基金管理人可以根据投资者的认购金额、申购金额的数量适用不同的认购、申购费率标准，也可以根据基金份额持有人持有基金份额的期限适用不同的赎回费率标准。（）

127．申请基金代销业务的证券投资咨询机构的注册资本不得低于2000万元人民币，且必须为实缴货币资本。（）

128．我国基金资产估值的责任人是基金管理人，但基金托管人对基金管理人的估值结果负有复核责任。（）

129．海外的基金多数也是每个交易日估值，但也有一部分基金是每周估值一次，有的甚至每半个月、每月估值一次。基金估值的频率是由基金的组织形式、投资对象的特点等因素决定的．并在相关的发行法律文件中明确。（）

130．有的债券流动性很差，基金管理人可以连续少量买入以“制造”出较高的价格，从而提高基金的业绩，这就是价格操纵。（）

131．对不存在活跃市场的投资品种，应采用最近交易市价确定公允价值。（）

132．若封闭式基金上一年度亏损，基金当年利润可以不弥补亏损而直接进行当年利润分配。（）

133．对证券投资基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，征收企业所得税。（）

134．对金融机构（包括银行和非银行金融机构）买卖基金的差价收入不征收营业税。（）

135．对基金管理人运用基金买卖股票、债券的差价收入，免征收营业税。（）

136．为了进一步保障基金信息质量，法规规定基金年度报告应经1/3以上独立董事签字同意，并由董事长签发。（）

137．开放式基金在开始办理申购或者赎回前，至少每月公告1次资产净值和份额净值。（）

138．基金托管人的信息披露事项具体涉及基金资产保管、代理清算交割、会计校算、净值复核、投资运作监督等环节。（）

139．XBRL是国际上将会计准则与计算机语言相结合，用于结构化数据，尤其是财务信息交换的最新公认标准和技术。（）

140．只有获得基金托管资格的商业银行，也可以承接QDII基金和基金管理公司特定资产管理业务的托管。（）

141．基金财产可以用于向他人提供贷款或者提供担保。（）

142．如果基金名称显示投资方向的，应当有80%以上的非现金基金资产属于投资方向确定的内容。（）

143．持有基金管理公司股权未满3年的股东，不得将所持股权出让。（）

144．证券组合是指个人或机构投资者所持有的各种有价证券的总称，通常包括各种类型的债券、基金及存款单等。（）

145．半强势有效市场假设认为，试图通过分析公开信息是不可能取得超额收益的。（）

146．半强势有效市场假设认为，当前的股票价格已经充分反映了与公司前景有关的全部公开信息。（）

147．无差异曲线向上弯曲的程度大小反映投资者的满意程度。（）

148．运用动态资产配置是根据资本市场环境及经济条件对资产配置状况进行动态调整，从而增加投资组合价值的积极战略。（）

149．资产配置需要考虑的因素包括税收考虑。（）

150．买入并持有策略是积极型的长期再平衡方式，适用于有长期计划水平并满足于战略性资产配置的投资者。（）

151．与恒定混合策略相反，投资组合保险策略在股票市场上涨时降低股票投资比例，而在股票市场下跌时提高股票投资比例。（）

152．在给定的风险水平下，通过多样化的股票选择，可以在一定程度上减轻股票价格的过度波动，从而在一个较长的时期内获得最大收益。（）

153．选择低市盈率、高市净率股票作为自己的目标投资对象是目前机构投资者普遍运用的投资策略。（）

154．乖离率是描述股价与股价移动平均线距离远近程度的一个指标。（）

155．跟踪误差是难以避免的。（）

156．提前赎回等其他条款不影响债券的投资收益率。（）

157．在利率水平变化时．长期债券价格的变化幅度小于短期债券的变化幅度。（）

158．零息债券的规避风险为零，是债券组合的理想产品。（）

159．加权平均投资组合收益率是对投资组合中所有债券的收益率按所占比重作为权重进行加权平均后得到的收益率，是计算投资组合收益率最通用的方法，但其缺陷也很明显。（）

160．现金比例变化法是根据对市场走势的预测而正确改变现金比例的百分比来对基金择时能力进行衡量的方法。（）

《证券投资基金》

模拟试卷

（一）答案与精讲解析

一、单项选择题

1．C 2．B 3．D 4．C 5．C 6．D 7．B 8．C 9．B 10．C 11．A 12．B 13．B 14．B 15．B 16．C 17．C 18．C 19．B 20．D 21．C 22．D 23．B 24．D 25．B 26．C 27．B 28．B 29．B 30．B 31．C 32．C 33．D 34．D 35．D 36．B 37．C 38．B 39．D 40．B 41．D 42．B 43．C 44．A 45．B 46．C 47．A 48．B 49．C 50．B 51．A 52．B 53．D 54．A 55．A 56．A 57．B 58．A 59．B 60．D

二、多项选择题

61．ACD 62．CD 63．ABD 64．ACD 65．ABCD 66．BC 67．ACD 68．BCD 69．ABD 70．ABCD 71．ABC 72．ABCD 73．ABC 74．ACD 75．BC 76．ABC 77．ABD 78．BC 79．ABCD 80．ABCD 81．ABD 82．ABCD 83．ABCD 84．ABD 85．BCD 86．ABC 87．ABD 88．BCD 89．BC 90．ABD 91．BCD 92．ACD 93．ABD 94．ABC 95．ABC 96．ABC 97．ABCD 98．AD 99．ABCD 100．ABD

三、判断题

101．√ 102．√ 103．√ 104．× 105．× 106．√ 107．√ 108．× 109．× 110．× 111．× 112．× 113．√ 114．√ 115．× 116．× 117．× 118．× 119．× 120．× 121．√ 122．√ 123．× 124．√ 125．√ 126．√ 127．√ 128．√ 129．√ 130．√ 131．× 132．× 133．× 134．× 135．√ 136．× 137．× 138．√ 139．× 140．× 141．× 142．√ 143．× 144．× 145．√ 146．√ 147．× 148．√ 149．√ 150．× 151．× 152．√ 153．× 154．√ 155.√ 156.× 157.× 158.√ 159.√ 160.×

第二篇：证券投资基金练习题(一)

证券投资基金练习题

（一）1.资产配置基本步骤资产配置过程通常包括如下步骤（）。1: 明确投资目标和限制因素 [对] 2: 明确资本市场的期望值 [对] 3: 确定有效资产组合的边界 [对] 4: 明确资产组合内的资产并寻找最佳的资产组合 [对] 2.公司型基金和契约型基金如果一只基金是契约型基金，那么，其具有以下（）方面的特征。

1: A：投资者通过购买基金单位获取投资收益 [对] 2: B：投资者既是基金持有人又是公司的股东 [错] 3: C：投资者对基金所做的重要投资决策通常不具有发言权 [对] 4: D：投资者以股息形式获取投资收益 [错] 3.免疫策略和现金流量匹配策略债券投资组合的现金流量匹配策略为了达到现金流量与债务的配比而必须投入（）必要资金量的资金。1: 高于 [对] 2: 低于 [错] 3: 等于 [错] 4: 低于或等于 [错] 4.单一债券收益率的衡量假设今天发行三年期债券，面值100元人民币，票面利率为4.25%，每年付息三次，如果到期收益率为4%，则债券债券价格为（）。1: 100.69 [对] 2: 101.52 [错] 3: 102.44 [错] 4: 103.35 [错] 5.期限结构理论?D?D市场分割理论与优先置产理论优先置产理论认（）。1: 债券市场不是分割的 [对] 2: 债券期限结构反映了未来利率走势与风险补贴 [错] 3: 投资者会考察整个市场并选择溢价最高的债券品种进行投资 [对] 4: 远期利率包括了预期的未来利率与流动溢价 [错] 6.()是基金设立申报过程中须提交的主要文件之一,也是基金最重要、最基本的信息披露文件.1: A:基金契约 [错] 2: B:招募说明书 [对] 3: C:托管协议 [错] 4: D:代销协议 [错] 7.基金管理公司设立监管基金管理公司的主要发起人应当是（）。1: A：证券公司 [对] 2: B：商业银行 [错] 3: C：信托投资公司 [对] 4: D：市场信誉较好、运作规范的上市公司 [错] 8.恒定混合策略资产配置的恒定混合策略的特征包括（）。1: 无论市场如何变动，都不采取行动 [错] 2: 支付模式为向下凹型 [对] 3: 在易变、波动的市场环境中有利 [对] 4: 对市场流动性要求适中 [对] 9.在我国,下列关于基金销售宣传有关规定正确的是（）.1: A:基金代销机构向投资者提供专门基金投资咨询服务的工作人员必须具备投资咨询从业资格 [错] 2: B:基金销售宣传引用的数据和统计资料应当真实、准确,但无须注明出处 [错] 3: C:基金销售宣传资料应当事前报中国证监会备案 [错] 4: D:基金销售宣传引用过往业绩的,应同时声明过往业绩并不预示基金的未来表现 [对] 10.证券投资组合理论的基本假设风险厌恶者对每增加一单位风险，所要求的新增回报率会（）。1: 递增 [对] 2: 递减 [错] 3: 不变 [错] 4: 不一定 [错] 11.历史数据法和情景综合分析法的主要特点资产配置的历史数据法假定未来与过去相似，以（）历史数据为基础，根据过去的经历推测未来的资产类 别收益。1: 短期 [错] 2: 长期 [对] 3: 即期 [错] 4: 远期 [错] 12.认购渠道和认购步骤投资者提交认购申请后，一般可于（）日后办理认购的网点查询认购申请的受理情况。1: T [错] 2: T+0 [错] 3: T+1 [错] 4: T+2 [对] 13.目前,我国开放式基金的主要代销机构是（）.1: A:商业银行 [对] 2: B:证券公司 [错] 3: C:保险公司 [错] 4: D:投资顾问公司 [错] 14.开放式基金的注册登记机构以下属于基金注册登记机构的职责或业务范围的是（）。

1: A：建立投资人基金份额帐户 [对] 2: B：负责基金份额注册登记 [对] 3: C：确定并发放基金红利 [错] 4: D：保管基金投资人名册 [对] 15.根据有关规定,如果封闭式基金募集的资金达不到规定的标准,那么基金不能成立,相关募集费用由（）承担.1: A:基金管理人 [错] 2: B:基金发起人 [对] 3: C:基金托管人 [错] 4: D:基金代销人 [错] 16.基金管理公司分支机构监管基金管理公司分支机构的法律责任由（）承担。

1: A：自行承担 [错] 2: B：基金管理公司 [对] 3: C：分支机构和公司共同承担 [错] 4: D：以上均不是 [错] 17.根据《证券投资基金管理暂行办法》规定,基金管理公司的主发起人应该是（）.1: A:证券公司 [对] 2: B:财务公司 [错] 3: C:保险公司 [错] 4: D:信托投资公司 [对] 18.依照《证券投资基金管理暂行办法》实施准则,基金费用从（）中支付.1: A:管理费 [错] 2: B:托管费 [错] 3: C:基金资产 [对] 4: D:投资人收益 [错] 19.基金指数编制上证基金指数的基日为（）。1: 2000年6月9日 [错] 2: 2000年7月3日 [错] 3: 2000年5月8日 [对] 4: 2000年6月30日 [错] 20.基金管理公司设立监管根据《证券投资基金管理暂行办法》规定，基金管理公司采取何种组织形式时，应当以发起方式设立（）。1: A：有限责任公司 [错] 2: B：股份有限公司 [对] 3: C：有限责任公司和股份有限公司 [错] 4: D：以上都不是 [错] 21.简单净值和时间加权收益率下列关于简单收益率与时间加权收益率关系的描述,正确的是（）.1: A:简单收益率在数值上大于时间加权收益率 [错] 2: B:简单收益率在数值小于时间加权收益率 [错] 3: C:简单收益率与时间加权收益率在大小上没有必然联系 [对] 4: D:简单收益率不会等于时间加权收益率 [错] 22.证券投资基金的当事人及当事人之间的关系《证券投资基金法》对基金管理人与基金托管人的受托职责包括但不限于下列规定（）.1: A:基金管理人履行基金财产的投资运作 [对] 2: B:基金托管人履行基金财产的托管 [对] 3: C:实行相互监督 [对] 4: D:因对方行为造成基金财产或基金持有人损失时,另一方负连带责任 [错] 23.成长型基金、收入型基金和平衡基金成长型基金的基本目标为（）。1: A：追求稳定的经常性收入 [错] 2: B：追求资本增值 [对] 3: C：追求超越市场表现的投资业绩 [错] 4: D：经常性收入与资本增值兼顾 [错] 24.买入并持有策略买入并持有资产配置策略是指按恰当的资产配置比例构造了某个投资组合后，在（）的适当持有期间内不 改变资产配置状态，保持这种组合。1: 1--2年 [错] 2: 2--3年 [错] 3: 3--5年 [对] 4: 5--7年 [错] 25.基金组合管理过程构建投资组合的原因是（）。1: 降低系统性风险 [错] 2: 降低非系统性风险 [对] 3: 增加系统性收益 [错] 4: 增加非系统性收益 [错] 26.不定期信息披露关于基金临时报告，下列说法正确的是（）。1: 基金临时报告须经上市的证券交易所核准后予以公告同时上报中国证监会 [对] 2: 基金临时报告须经中国证监会核准后予以公告，同时上报上市的证券交易所 [错] 3: 基金投资的上市公司出现重大事件，基金应编制临时报告并予以公告 [对] 4: 基金投资的上市公司出现重大事件，由于上市公司已经公告基金无需再行公告 [错] 27.基金份额持有人的权利和义务根据有关规定,一般来说,基金份额持有人的权利包括下列各项中的（）.1: A:基金投资收益权 [对] 2: B:日常投资决策权 [错] 3: C:基金份额处分权 [对] 4: D:剩余基金财产分配权 [对] 28.最优投资组合构造和有效市场前沿理论上讲，基金管理人进行资产配置，在确定了可供选择的资产组合的投资风险、期望收益后，还需比较 这些组合之间的优劣，以便找出（）。

1: 在同一期望投资收益率下风险最小的组合 [对] 2: 增长型组合 [错] 3: 在同一风险下期望投资收益率最大的组合 [对] 4: 指数型组合 [错] 29.证券投资基金与股票、债券、银行储蓄存款的区别如果某一证券是无期限的，投资者如要收回投资，只能在证券交易市场上按市场价格变现，那么，该类证券是（）。1: A：股票 [对] 2: B：债券 [错] 3: C：基金 [错] 4: D：汇票 [错] 30.在岸基金和离岸基金从基金的资金来源和用途划分，证券投资基金可分为（）。

1: A：公募基金和私募基金 [错] 2: B：开放式基金和封闭式基金 [错] 3: C：在岸基金和离岸基金 [对] 4: D：公司型基金和契约型基金 [错]

31.基金招募说明书草案依照《证券投资基金法》的规定，封闭式基金招募说明书无需包括下列中的（）内容。

1: 基金募集申请的核准文件名称和核准日期 [错] 2: 基金份额的发售日期和期限 [错] 3: 基金收益的合理预期 [对] 4: 风险警示内容 [错] 32.期限结构理论?D?D预期理论利率期限结构的完全预期理论认为（）。1: 流动溢价是对投资者承担额外的流动性风险的补偿 [错] 2: 远期利率是对未来短期利率的无偏差的估计值 [对] 3: 市场对未来利率变动方向的预期会反映在利率曲线的斜率上 [对] 4: 利率曲线的斜率为负时，市场预期短期利率会下降 [对] 33.基金管理人的概念与资格条件依据国家法律、法规和基金契约的规定,基金管理人的主要职责有（）.1: A:管理并运作基金资产 [对] 2: B:按规定披露基金信息 [对] 3: C:向基金持有人支付收益 [对] 4: D:招集基金份额持有人大会 [对] 34.基金当事人的信息披露义务下列报告需要中国证监会核准的有（）。1: 基金合同 [对] 2: 上市公告书 [错] 3: 报告 [错] 4: 公开说明书 [错] 35.公募基金和私募基金与私募基金相比，公募基金具有的特点是（）。1: A：投资风险较高 [错] 2: B：投资活动所受到的限制和约束少 [错] 3: C：基金募集对象不固定 [对] 4: D：采取非公开方式发售 [错] 36.证券市场线以下关于证券市场线的叙述正确的是（）。1: 证券市场线是用标准差作用风险衡量指标 [错] 2: 如果某证券的价格被低估，则该证券会在证券市场线的上方 [对] 3: 如果某证券的价格被低估，则该证券会在证券市场线的到此为下方 [错] 4: 证券市场线说明只有系统风险才是决定期望收益率的因素 [对] 37.《开放式证券投资基金试点办法》规定,我国开放式基金的申购费率不得超过申购金额的（）.1: A:5% [对] 2: B:4% [错] 3: C:3% [错] 4: D:2% [错] 38.投资者投资基金的税收目前，在我国对投资者（包括个人和企业）买卖基金单位，（）印花税。1: 征收4% [错] 2: 暂不征收 [对] 3: 征收1% [错] 4: 征收2% [错] 39.市场异常策略长期来看,小公司投资回报率与大公司的投资回报率相比（）.1: A:要高于大公司 [对] 2: B:要小于大公司 [错] 3: C:等于大公司 [错] 4: D:没有明确的结论 [错] 40.封闭式基金的募集、交易机构下列关于封闭式基金的募集的陈述不正确的有（）。

1: A：封闭式基金的规模是固定的 [错] 2: B：类似于上市公司股票发行 [错] 3: C：募集是一次性的 [错] 4: D：由证券公司和商业银行代销 [对] 41.在岸基金和离岸基金离岸基金是指一国的证券基金组织在他国发行证券基金份额，并将募集的资金投资于第三国证券市场的证券投资基金。[错] 42.基金收益分配的规定每个基金单位享有的分配权相同。[对] 43.基金会计核算及会计报表基金收益分配表反映基金收益分配情况和期末未分配收益结余情况。[对] 44.基金管理公司股权转让的监管基金管理公司股东转让出资，其他股东享有优先购买权，禁止采用虚报转让价格等欺诈手段侵犯其他股东的优先购买权。[对] 45.基金投资的监督内容基金管理人对基金进行核算时遵守的是《金融企业会计核算办法》。[错] 46.开放式基金的清算基金清算报告在中国证监会批准后7个工作日公告。[错] 47.基金指数为反映封闭式基金二级市场价格的综合变动情况，上海证券交易所和深圳证券交易所共同编制了基金指数。[错] 48.基金会计核算及会计报表基金托管人只负责对基金管理人计算的基金单位净值、累计基金单位净值进行核对，基金期初单位净值不需要核对。[错] 49.内部控制的目标、原则基金管理公司的内部控制制度的适时性原则要求公司内部控制制度随相关法律法规变动作相应的修改。[对] 50.投资决策委员会组成、功能及主要职责基金管理公司的最高投资决策机构是组合管理部。[错] 51.行为金融理论对有效市场理论的挑战及应用行为金融理论认为，投资者的行为异常现象是一种普遍现象。[对] 52.基金管理公司日常监管基金管理公司董事会在审议聘请或变更会计师事务所事项时，须经独立董事半数以上同意。[错] 53.影响债券收益率的因素——发行人如果国债与非国债在除品质外其他方面均相同，则两者的收益率差额有时也被称为市场板块内利差。[错] 54.封闭式基金的发售封闭式基金的募集不得超过国务院证券监督管理机构核准的基金募集期限，目前一般为6个月。[错] 55.基金托管费与运作费基金托管费可从基金资产中扣除。[对] 56.主要投资于建立时间长、股利分配高的公司股票的基金类别为收入型基金.[错] 57.依照《证券投资基金会计核算办法》规定,管理人报酬应按照《基金契约》和《招募说明书》规定的方法和标准计提.[对] 58.基金收入来源基金因持有股票而分配得到的投资收益主要包括股票红利和现金红利两种。[对] 59.投资者投资基金的税收基金向上人投资者分配股息、红利、利息时，不再代扣代缴个人所得税。[对] 60.基金资产账户证券投资基金银行存款账户可以托管人名义在银行开立。[错]

第三篇：证券投资基金基金合同(一)

证券投资基金基金合同

（一）基金管理人：________基金管理有限公司

基金托管人：____________________银行 __________年__________月

目录

一、前言

二、释义

三、基金合同当事人

四、基金管理人的权利义务

五、基金托管人的权利义务

六、基金份额持有人的权利义务

七、基金份额持有人大会

八、基金管理人、托管人的更换条件与程序

九、基金的基本情况

十、基金的募集

十一、基金合同的生效

十二、基金资产的托管

十三、基金的申购与赎回

十四、基金转换

十五、基金的非交易过户、转托管、冻结与质押

十六、基金销售业务及其代理

十七、基金注册登记业务及其代理

十八、基金的投资

十九、基金的融资

二十、基金资产

二

十一、基金资产估值

二

十二、基金的收益与分配

二

十三、基金费用与税收

二

十四、基金的会计与审计

二

十五、基金的信息披露

二十六、基金合同终止与基金财产清算

二

十七、业务规则

二

十八、违约责任

二十九、争议处理和适用法律

三

十、基金合同的效力与修改

三

十一、基金管理人和基金托管人签章

一、前言

为保护基金投资者合法权益，明确基金合同当事人的权利与义务，规范基金运作，依照《中华人民共和国证券投资基金法》和其他有关法律法规的规定，在平等自愿、诚实信用、充分保护基金投资者合法权益的原则基础上，订立本《__________优势证券投资基金基金合同》。

基金合同是规定基金合同当事人之间权利义务的基本法律文件，其他与本基金相关的涉及基金合同当事人之间权利义务关系的任何文件或表述，均以基金合同为准。基金管理人和基金托管人对于基金合同的签署构成其对基金合同的承认。基金投资者自取得依据基金合同发行的基金份额，即成为基金份额持有人和基金合同当事人，其认购或申购并持有基金份额的行为本身即表明其对基金合同的承认和接受，基金份额持有人作为基金合同当事人并不以在本基金合同上书面签章为必要条件。基金合同当事人按照投资基金法及其他有关法律法规的规定享有权利、承担义务。

上投摩根中国__________优势证券投资基金由基金管理人按照投资基金法、基金合同及其他有关法律法规的规定设立，经中国证券监督管理委员会批准。

中国证监会对本基金设立的批准，并不表明其对基金的价值和收益作出实质性判断或保证，也不表明投资于本基金没有风险。

基金管理人将依照诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但由于证券投资具有一定的风险，因此不保证本基金一定盈利，也不保证基金份额持有人的最低收益。

基金管理人、基金托管人在基金合同之外披露的涉及基金的信息，其内容涉及界定基金合同当事人之间权利义务关系的，应以基金合同为准。

二、释义

在基金合同中，除非文义另有所指，下列词语或简称具有如下含义：

本基金或基金：指上投摩根中国__________优势证券投资基金；

招募说明书：指《上投摩根中国__________优势证券投资基金招募说明书》及其任何有效修订与更新；

本基金合同或基金合同：指本《上投摩根中国__________优势证券投资基金基金合同》及对该基金合同任何有效修订和补充；

托管协议：指基金管理人与基金托管人就本基金签订之《上投摩根中国__________优势证券投资基金托管协议》及对该协议的任何有效修订和补充；

投资基金法：指《中华人民共和国证券投资基金法》；

元：指人民币元；

中国证监会：指中国证券监督管理委员会；

银行业监督管理机构：指中国人民银行和/或中国银行业监督管理委员会；

基金合同当事人：指受基金合同约束，根据基金合同享有权利并承担义务的基金管理人、基金托管人和基金份额持有人；

基金管理人：指上投摩根__________富林明__________基金管理有限公司；

基金托管人：指中国建设__________银行；

基金销售业务：指基金的认购、申购、赎回、转换、非交易过户、转托管及定期定额投资等业务；

基金销售代理人：指具有开放式基金销售代理资格、依据有关销售代理协议办理基金申购、赎回和其它基金业务的代理机构；

基金销售机构：指基金管理人及基金销售代理人；

基金销售网点：指基金管理人的直销中心及基金销售代理人的代销网点；

基金注册登记机构：指基金管理人，在符合法律法规有关规定的情况下，基金管理人可以委托第三方代为办理基金注册与过户登记业务，在此情况下该接受委托的第三方为基金注册登记机构；

基金账户：指基金注册登记机构为基金投资者开立的记录其持有的基金管理人所管理的基金份额余额及其变动情况的账户；

基金份额持有人：指根据基金合同及相关文件合法取得本基金基金份额的投资者；

个人投资者：指合法持有届时有效的中华人民共和国居民身份证或其它合法身份证件的中国居民；

机构投资者：指在中国境内依法设立的企业法人、事业法人、社会团体或其它组织（法律法规及其它有关规定禁止投资于开放式证券投资基金的除外）；

合格境外机构投资者：指符合《合格境外机构投资者境内证券投资管理暂行办法》规定的条件，经监管部门批准投资于中国证券市场的中国境外基金管理机构、保险公司、证券公司以及其它资产管理机构；

基金投资者：指个人投资者、机构投资者和合格境外机构投资者的合称；

基金合同生效日：指本基金募集符合本基金合同规定条件，并获得中国证监会书面确认之日；

基金合同终止日：指基金合同规定的终止事由出现后按照基金合同规定的程序并经中国证监会批准终止基金合同的日期；

基金募集期：指自基金份额发售之日起到基金合同生效日止的时间段，最长不超过3个月；

存续期：指基金合同生效日至基金合同终止日之间的不定期期限；

工作日：指上海证券交易所和深圳证券交易所的正常交易日；

T日：指基金销售机构在规定时间受理投资者申购、赎回或其它业务申请的日期；

T＋n日：指自T日起第n个工作日（不包含T日）；

开放日：指为投资者办理基金申购、赎回等业务的工作日；

认购：指在基金募集期内，基金投资者购买本基金基金份额的行为；

申购：指基金合同生效后，基金投资者购买本基金基金份额的行为；

赎回：指基金合同生效后，基金份额持有人按基金合同规定的条件，要求基金管理人购回本基金基金份额的行为；

基金收益：指基金投资所得红利、股息、债券利息、买卖证券差价、银行存款利息以及基金的其它合法收入；

基金资产总值：指基金所购买的各类证券价值、银行存款本息和基金应收的申购款项和其他应收款项以及其它投资所形成资产的价值总和；

基金资产净值：指基金资产总值减去基金负债后的价值；

基金份额净值：基金份额净值是按照每个开放日闭市后，基金资产净值除以当日基金份额的余额数量计算，基金份额净值的计算，精确到0.0001元，小数点后第五位四舍五入，国家另有规定的，从其规定；

基金资产估值：指计算评估基金资产和负债的价值，以确定该基金资产净值和基金份额净值的过程；

指定媒体：指中国证监会指定的用以进行信息披露的报纸、互联网网站或其它媒体；

法律法规：指中华人民共和国现行有效的法律、行政法规、行政规章、地方法规、地方规章及规范性文件；

不可抗力：指基金合同当事人无法预见、无法克服、无法避免且在基金合同由基金托管人、基金管理人签署之日后发生的任何事件，包括但不限于洪水、地震及其它自然灾害、战争、骚乱、火灾、政府征用、没收、法律变化、突发停电、电脑系统或数据传输系统非正常停止或其它突发事件、证券交易场所非正常暂停或停止交易等；

基金信息披露义务人： 指基金管理人、基金托管人、召集基金份额持有人大会的基金份额持有人等法律、行政法规和中国证监会规定的自然人、法人和其他组织。

三、基金合同当事人

（一）基金管理人

名称：____________________________

注册地址：________________________

办公地址：________________________

法定代表人：______________________

总经理：__________________________

成立日期： _____年_____月_____日

批准设立机关及批准设立文号：中国证监会证监基字[ ] 号

经营范围：基金管理业务、发起设立基金以及经中国证监会批准的其他业务。

组织形式：有限责任公司

实缴注册资本：_____万元

存续期间：持续经营

（二）基金托管人

名称：____________________________

注册地址：________________________

办公地址：________________________

法定代表人：______________________

成立日期：_____年_____月_____日

基金托管业务批准文号：中国证监会证监基字[ ] 号

经营范围：吸收人民币存款；发放短期、中期和长期贷款；办理结算；办理票据贴现；发行金融债券；代理发行、代理兑付、承销政府债券；买卖政府债券；从事同业拆借；提供信用证服务及担保；代理收付款项及代理保险业务；提供保管箱服务；外汇存款；外汇贷款；外汇汇款；外币兑付；国际结算；同业外汇拆借；外汇票据的承兑和贴现；外汇借款；外汇担保；结汇、售汇；发行和代理发行股票以外的外币有价证券；买卖和代理买卖股票以外的外币有价证券；自营外汇买卖；代客外汇买卖；外汇信用卡的发行；代理国外信用卡的发行及付款；资信调查、咨询、见证业务；经中国人民银行批准的委托代理业务及其他业务（包括工程造价咨询业务）。

组织形式：国有独资企业

注册资本：____亿元人民币

存续期间：持续经营

（三）基金份额持有人

基金投资者自取得依据基金合同发行的基金份额，即成为基金份额持有人和基金合同当事人，其认购或申购并持有基金份额的行为本身即表明其对基金合同的承认和接受，基金份额持有人作为基金合同当事人并不以在本基金合同上书面签章为必要条件。

四、基金管理人的权利义务

（一）基金管理人的权利

（1）依法申请并募集基金；

（2）自基金合同生效之日起，基金管理人依照法律法规和基金合同独立管理基金资产；

（3）根据法律法规和基金合同的规定，制订、修改并公布有关基金募集、认购、申购、赎回、转托管、基金转换、非交易过户、冻结、收益分配等方面的业务规则；

（4）根据法律法规和基金合同的规定决定本基金的相关费率结构和收费方式，获得基金管理费，收取认购费、申购费及其它事先批准或公告的合理费用以及法律法规规定的其它费用；

（5）根据法律法规和基金合同之规定销售基金份额；

（6）依据法律法规和基金合同的规定监督基金托管人，如认为基金托管人违反了法律法规或基金合同规定对基金资产、其它基金合同当事人的利益造成重大损失的，应及时呈报中国证监会和银行业监督管理机构，以及采取其它必要措施以保护本基金及相关基金合同当事人的利益；

（7）基金管理人可根据基金合同的规定选择适当的基金销售代理人并有权依照代销协议对基金销售代理人行为进行必要的监督和检查；

（8）自行担任基金注册登记代理机构或选择、更换基金注册登记代理机构，办理基金注册与过户登记业务，并按照基金合同规定对基金注册登记代理机构进行必要的监督和检查；

（9）在基金合同约定的范围内，拒绝或暂停受理申购和赎回的申请；

（10）在法律法规允许的前提下，为基金的利益依法为基金进行融资；

（11）依据法律法规和基金合同的规定，制订基金收益的分配方案；

（12）按照法律法规，代表基金对被投资企业行使股东权利，代表基金行使因投资于其它证券所产生的权利；

（13）依据法律法规和基金合同的规定，召集基金份额持有人大会；

（14）以基金管理人名义，代表基金份额持有人利益行使诉讼权利或者实施其他法律行为；

（15）选择、更换律师、审计师、证券经纪商或其他为基金提供服务的外部机构并确定有关费率；

（16）法律法规、基金合同以及依据基金合同制订的其它法律文件所规定的其它权利。

（二）基金管理人的义务

（1）遵守法律法规和基金合同的规定；

（2）恪尽职守，依照诚实信用、勤勉尽责的原则，谨慎、有效管理和运用基金资产；

（3）充分考虑本基金的特点，设置相应的部门并配备足够的具有专业资格的人员进行基金投资分析、决策，以专业化的经营方式管理和运作基金资产，防范和减少风险；

（4）设置相应的部门并配备足够的专业人员办理基金份额的认购、申购、赎回和登记事宜或委托经国务院证券监督管理机构认定的其他机构代为办理；

（5）设置相应的部门并配备足够的专业人员办理基金的注册与过户登记工作或委托其它机构代理该项业务；

（6）建立健全内部控制制度，保证基金管理人的固有财产和基金财产相互独立，对所管理的不同基金财产分别管理、分别记账，进行证券投资；

（7）除依据法律法规和基金合同的规定外，不得利用基金资产为自己及任何第三方谋取利益；

（8）除依据法律法规和基金合同的规定外，基金管理人不得委托第三人管理、运作基金资产；

（9）接受基金托管人依照法律法规和基金合同对基金管理人履行基金合同情况进行的监督；

（10）采取所有必要措施对基金托管人违反法律法规、基金合同和托管协议的行为进行纠正和补救；

（11）按规定计算并公告基金资产净值及基金份额净值；

（12）按照法律法规和基金合同的规定受理申购和赎回申请，及时、足额支付赎回、分红款项；

（13）严格按照法律法规和基金合同的规定公告招募说明书和基金份额发售公告和履行其他信息披露及报告义务；

（14）保守基金的商业秘密，不泄露基金投资计划、投资意向等；除法律法规和基金合同的规定外，在基金信息公开披露前应予保密，不向他人泄露，但因遵守和服从司法机构、中国证监会或其它监管机构的判决、裁决、决定、命令而做出的披露或为了基金审计的目的而做出的披露不应视为基金管理人违反基金合同规定的保密义务；

（15）依据基金合同规定制订基金收益分配方案并向本基金的基金份额持有人分配基金收益；

（16）不谋求对基金资产所投资的公司的控股和直接管理；

（17）依据法律法规和基金合同的规定召集基金份额持有人大会；

（18）编制基金的财务会计报告；保存基金的会计账册、报表及其它处理有关基金事务的完整记录15年以上；

（19）参加基金清算小组，参与基金资产的保管、清理、估价、变现和分配；

（20）面临解散、依法被撤销、破产或者由接管人接管其资产时，及时报告中国证监会并通知基金托管人；

（21）监督基金托管人按法律法规和基金合同规定履行自己的义务。基金托管人因过错造成基金资产损失时，基金管理人应为基金利益向基金托管人追偿，除法律法规另有规定外，不承担连带责任；

（22）基金管理人因违反基金合同规定的目的处分基金资产或者因违背基金合同规定的管理职责、处理基金事务中因过错致使基金资产受到损失的，应当承担赔偿责任，其过错责任不因其退任而免除；

（23）确保向基金份额持有人提供的各项文件或资料在规定时间内发出；保证投资者能够按照基金合同规定的时间和方式，查阅到与基金有关的公开资料，并得到有关资料的复印件；

（24）负责为基金聘请会计师事务所和律师；

（25）不从事任何有损本基金其它当事人合法权益的活动；

（26）基金不能成立时按规定退还所募集资金本息、并承担发行费用；

（27）法律法规、基金合同或国务院证券监督管理机构规定的其它义务。

五、基金托管人的权利义务

（一）基金托管人的权利

1．依照基金合同的约定获得基金托管费；

2．监督本基金的投资运作，如托管人发现基金管理人的投资指令违反基金合同或有关法律法规的规定的，不予执行并向中国证监会报告；

3．在基金管理人更换时，提名新的基金管理人；

4．依据法律法规和基金合同的规定召集基金份额持有人大会；

5．依据法律法规和基金合同的规定监督基金管理人，如认为基金管理人违反了法律法规或基金合同规定对基金资产、其它基金合同当事人的利益造成重大损失的，应及时呈报中国证监会和银行业监督管理机构，以及采取其它必要措施以保护本基金及相关基金合同当事人的利益；

6．法律法规、基金合同规定的其它权利。

（二）基金托管人的义务

1．基金托管人应遵守法律法规和基金合同的规定，安全保管基金的财产；

2．设立专门的基金托管部，具有符合要求的营业场所，配备足够的、合格的熟悉基金托管业务的专职人员，负责基金资产托管事宜；

3．建立健全内部控制制度，确保基金资产的安全，保证其托管的基金资产与基金托管人固有资产相互独立，保证其托管的基金资产与其托管的其它基金资产相互独立；对所托管的不同的基金分别设置账户，确保基金财产的完整与独立；

4．除依据法律法规和基金合同的规定外，不得利用基金资产为自己及任何第三人谋取利益；

5．除依据法律法规和基金合同的规定外，基金托管人不得委托第三人托管基金资产；

6．保管由基金管理人代表基金签订的与基金有关的重大合同；

7．按有关规定开立证券账户、银行存款账户等基金资产账户；

8．按照基金合同的约定，根据基金管理人的投资指令，及时办理清算、交割事宜；

9．保守基金的商业秘密，不泄露基金投资计划、投资意向等；除法律法规和基金合同的规定外，在基金信息公开披露前应予保密，不向他人泄露，但因遵守和服从司法机构、中国证监会或其它监管机构的判决、裁决、决定、命令而做出的披露或为了基金审计的目的而做出的披露不应视为基金托管人违反基金合同规定的保密义务；

10．复核、审查基金管理人计算的基金资产净值及基金份额申购、赎回价格；

11．对基金财务会计报告，对半和基金报告出具意见；

12．监督基金管理人的投资运作，发现基金管理人的投资指令违法、违规的，不予执行，并向中国证监会报告；

13．按法律法规和中国证监会的有关规定出具基金托管人报告；

14．按有关规定，保存基金的会计账册、报表和其它有关基金托管业务的记录、账册、报表和其他相关资料；

15．参加基金清算小组，参与基金资产的保管、清理、估价、变现和分配；

16．面临解散、依法被撤销、破产或者由接管人接管其资产时，及时报告中国证监会、和银行业监督管理机构，并通知基金管理人；

17．监督基金管理人按法律法规和基金合同的规定履行自己的义务；基金管理人因过错造成基金资产损失时，基金托管人应为基金利益向基金管理人追偿，除法律法规另有规定外，不承担连带责任；

18．采取适当、合理的措施，使本基金的认购、申购、赎回等事项符合基金合同等有关法律文件的规定；

19．采取适当、合理的措施，使基金管理人用以计算基金份额认购、申购、赎回和注销价格的方法符合基金合同等法律文件的规定；

20．采取适当、合理的措施，使基金投资和融资的条件符合基金合同等法律文件的规定；

21．因过错导致基金资产的损失或因违背托管职责或者处理基金事务不当对第三人所负债务或者自己受到的损失，应当承担赔偿责任，其责任不因其退任而免除；

22．不从事任何有损本基金其它基金合同当事人合法权益的活动；

23．法律法规、基金合同和依据基金合同制定的其它法律文件所规定的其它义务。

六、基金份额持有人的权利义务

基金投资者购买本基金基金份额的行为即视为对基金合同的承认和接受，基金投资者自取得依据基金合同发行的基金份额，即成为基金份额持有人和基金合同当事人。基金份额持有人作为当事人并不以在基金合同上书面签章为必要条件。

每一基金份额具有同等的合法权益。

（一）基金份额持有人的权利：

1．按基金合同的规定出席或者委派代表出席基金份额持有人大会，就审议事项行使表决权；

2．按基金合同的规定取得基金收益；

3．按基金合同的规定查询或复制公开披露的基金信息资料；

4．按基金合同的规定赎回基金份额，并在规定的时间内取得有效赎回的款项；

5．参与分配清算后的剩余基金财产；

6．依照法律法规和基金合同的规定，要求召开基金份额持有人大会；

7．要求基金管理人或基金托管人及时行使法律法规、基金合同所规定的义务；

8．对基金管理人、基金托管人损害其合法权益而要求予以赔偿；

9．法律法规、基金合同规定的其它权利。

（二）基金份额持有人的义务：

1．遵守有关法律法规和基金合同的规定；

2．缴纳基金认购、申购和赎回等事宜涉及的款项及规定的费用；

3．以其对基金的投资额为限承担本基金亏损或者终止的有限责任；

4．不从事任何有损基金及本基金其他基金合同当事人合法权益的活动；

5．返还其在基金投资过程中取得的不当得利；

6．法律法规以用基金合同所规定的其它义务。

七、基金份额持有人大会

本基金的基金份额持有人大会，由本基金的基金份额持有人组成。

（一）有以下事由情形之一时，应召开基金份额持有人大会：

1．修改基金合同或提前终止基金合同，但基金合同另有约定的除外；

2．提前终止本基金；

3．变更基金类型或转换基金运作方式；

4．更换基金托管人；

5．更换基金管理人；

6．提高基金管理人、基金托管人的报酬标准，但根据法律法规的要求提高该等报酬标准的除外；

7．本基金与其它基金的合并；

8．法律法规、基金合同或中国证监会规定的其它应当召开基金份额持有人大会的事项。

（二）以下情况不需召开基金份额持有人大会：

1．调低基金管理费、基金托管费；

2．在法律法规和基金合同规定的范围内变更本基金的申购费率、赎回费率或收费方式；

3．因相应的法律法规发生变动而应当对基金合同进行修改；

4．对基金合同的修改不涉及基金合同当事人权利义务关系发生变化；

5．对基金合同的修改对基金份额持有人利益无实质性不利影响；

6．除法律法规或基金合同规定应当召开基金份额持有人大会以外的其它情形。

（三）召集方式：

1．除法律法规或基金合同另有约定外，基金份额持有人大会由基金管理人召集，开会时间、地点、方式和权益登记日由基金管理人选择确定。

2．基金托管人认为有必要召开基金份额持有人大会的，应当向基金管理人提出书面提议。基金管理人应当自收到书面提议之日起十日内决定是否召集，并书面告知基金托管人。

基金管理人决定召集的，应当自出具书面决定之日起六十日内召开；基金管理人决定不召集，基金托管人仍认为有必要召开的，应当自行召集并确定开会时间、地点、方式和权益登记日。

3．代表基金份额百分之十以上的基金份额持有人认为有必要召开基金份额持有人大会的，应当向基金管理人提出书面提议。基金管理人应当自收到书面提议之日起十日内决定是否召集，并书面告知提出提议的基金份额持有人代表和基金托管人。

基金管理人决定召集的，应当自出具书面决定之日起六十日内召开；基金管理人决定不召集，代表基金份额百分之十以上的基金份额持有人仍认为有必要召开的，应当向基金托管人提出书面提议。

基金托管人应当自收到书面提议之日起十日内决定是否召集，并书面告知提出提议的基金份额持有人代表和基金管理人；基金托管人决定召集的，应当自出具书面决定之日起六十日内召开。

4．代表基金份额百分之十以上（含百分之十）的基金份额持有人就同一事项书面要求召开基金份额持有人大会，而基金管理人、基金托管人都不召集的，代表基金份额百分之十以上（含百分之十）的基金份额持有人有权自行召集，并至少提前三十日报国务院证券监督管理机构备案。

5．基金份额持有人依法自行召集基金份额持有人大会的，基金管理人、基金托管人应当配合，不得阻碍、干扰。

（四）通知

召开基金份额持有人大会，召集人应当于会议召开前30天，在至少一种中国证监会指定的信息披露媒体公告通知。基金份额持有人大会不得就未经公告的事项进行表决。基金份额持有人大会通知将至少载明以下内容：

1．会议召开的时间、地点、方式；

2．会议拟审议的主要事项；

3．投票委托书送达时间和地点；

4．会务常设联系人姓名、电话；

5．如采用通讯表决方式，则载明投票表决的截止日以及表决票的送达地址。

采用通讯方式开会并进行表决的情况下，由召集人决定通讯方式和书面表决方式，并在会议通知中说明本次基金份额持有人大会所采取的具体通讯方式、委托的公证机关及其联系方式和联系人、书面表达意见的寄交和收取方式。

（五）开会方式

基金份额持有人大会的召开方式包括现场开会和通讯方式开会。现场开会由基金份额持有人本人出席或通过授权委派其代理人出席，现场开会时基金管理人和基金托管人的授权代表应当出席；通讯方式开会指按照基金合同的相关规定以通讯的书面方式进行表决。会议的召开方式由召集人确定，但决定基金管理人更换或基金托管人的更换事宜必须以现场开会方式召开基金份额持有人大会。

1．现场开会同时符合以下条件时，可以进行基金份额持有人大会议程：

（1）亲自出席会议者持有基金份额的凭证和受托出席会议者出具的委托人持有基金份额的凭证和授权委托书等文件符合法律法规、本基金合同和会议通知的规定；

（2）经核对，汇总到会者出示的在权益登记日持有基金份额的凭证显示，全部有效的基金份额不少于权益登记日基金总份额的50%（不含50%）。

2．在符合以下条件时，通讯开会的方式视为有效：

（1）召集人按基金合同规定公布会议通知后，在两个工作日内连续公布相关提示性公告；

（2）召集人按照会议通知规定的方式收取基金份额持有人的书面表决意见；

（3）本人直接出具书面意见或授权他人代表出具书面意见的基金份额持有人所代表的基金份额不少于权益登记日基金总份额的50%；

（4）直接出具书面意见的基金份额持有人或受托代表他人出具书面意见的其它代表，同时提交的持有基金份额的凭证和受托出席会议者出具的委托人持有基金份额的凭证和授权委托书等文件符合法律法规、基金合同和会议通知的规定；

（5）会议通知公布前已报中国证监会备案。

采取通讯方式进行表决时，除非在计票时有充分的相反证据证明，否则表明符合法律法规、基金合同和会议通知规定的书面表决意见即视为有效的表决；表决意见模糊不清或相互矛盾的视为弃权表决，但应当计入出具书面意见的基金份额持有人所代表的基金份额总数。

（六）议事内容与程序

1．议事内容及提案权

议事内容为关系全体基金份额持有人利益的，并为基金份额持有人大会职权范围内的重大事项，如法律法规规定的基金合同的重大修改、终止基金、更换基金管理人、更换基金托管人、基金之间或与其它基金合并以及召集人认为需提交基金份额持有人大会讨论的其它事项。

基金份额持有人大会的召集人发出召集会议的通知后，对原有提案的修改应当在基金份额持有人大会召开日前10天公告。否则，会议的召开日期应当顺延并保证至少有10天的间隔期。

基金管理人、基金托管人、单独或合并持有权益登记日本基金总份额10%或以上的基金份额持有人可以在大会召集人发出会议通知前向大会召集人提交需由基金份额持有人大会审议表决的提案；也可以在会议通知发出后向大会召集人提交临时提案，临时提案应当在大会召开日前15天提交召集人。召集人对于基金管理人和基金托管人提交的临时提案进行审查，符合条件的应当在大会召开日前10天公告。

对于基金份额持有人提交的提案（包括临时提案），大会召集人应当按照以下原则对提案进行审核：

（1）关联性。大会召集人对于基金份额持有人提案涉及事项与基金有直接关系，并且不超出法律法规和基金合同规定的基金份额持有人大会职权范围的，应提交大会审议；对于不符合上述要求的，不提交基金份额持有人大会审议。如果召集人决定不将基金份额持有人提案提交大会表决，应当在该次基金份额持有人大会上进行解释和说明。

（2）程序性。大会召集人可以对基金份额持有人的提案涉及的程序性问题作出决定。如将其提案进行分拆或合并表决，需征得原提案人同意；原提案人不同意变更的，大会主持人可以就程序性问题提请基金份额持有人大会作出决定，并按照基金份额持有人大会决定的程序进行审议。

（3）单独或合并持有权益登记日基金总份额10%或以上的基金份额持有人提交基金份额持有人大会审议表决的提案，或基金管理人或基金托管人提交基金份额持有人大会审议表决的提案，未获得基金份额持有人大会审议通过，就同一提案再次提请基金份额持有人大会审议，其时间间隔不少于六个月。法律法规另有规定的除外。

2．议事程序

在现场开会的方式下，首先由召集人宣读提案，经讨论后进行表决，并形成大会决议，报经中国证监会批准后生效；在通讯表决开会的方式下，首先由召集人提前10天公布提案，在所通知的表决截止日期第二个工作日在公证机构监督下由召集人统计全部有效表决并形成决议，报经中国证监会批准或备案后生效。

3．基金份额持有人大会不得对未事先公告的议事内容进行表决。

（七）表决

1．基金份额持有人所持每份基金份额享有平等的表决权。

2．基金份额持有人大会决议分为一般决议和特别决议：

（1）特别决议

对于特别决议应当经参加大会的基金份额持有人所持表决权的三分之二以上（不含三分之二）通过。

（2）一般决议

对于一般决议应当经参加大会的基金份额持有人所持表决权的百分之五十以上（不含百分之五十）通过。

转换基金运作方式、更换基金管理人或者基金托管人、提前终止基金合同应当以特别决议通过方为有效。

3．基金份额持有人大会采取记名方式进行投票表决。

4．采取通讯方式进行表决时，符合会议通知规定的书面表决意见视为有效表决。

5．基金份额持有人大会的各项提案或同一项提案内并列的各项议题应当分开审议、逐项表决。

6．基金份额持有人大会不得就未经公告的事项进行表决。

（八）计票

1．现场开会

（1）基金份额持有人大会的主持人为召集人授权出席大会的代表，如大会由基金管理人或基金托管人召集，基金份额持有人大会的主持人应当在会议开始后宣布在出席会议的基金份额持有人中推举两名基金份额持有人代表与大会召集人授权的一名监督员共同担任监票人；如大会由基金份额持有人自行召集，基金份额持有人大会的主持人应当在会议开始后宣布在出席会议的基金份额持有人中推举三名基金份额持有人担任监票人。

（2）监票人应当在基金份额持有人表决后立即进行清点并由大会主持人当场公布计票结果。

（3）如果会议主持人对于提交的表决结果有怀疑，可以对所投票数进行重新清点；如果会议主持人未进行重新清点，而出席会议的基金份额持有人或者基金份额持有人代理人对会议主持人宣布的表决结果有异议，其有权在宣布表决结果后立即要求重新清点，会议主持人应当立即重新清点并公布重新清点结果。重新清点仅限一次。

2．通讯方式开会

在通讯方式开会的情况下，计票方式为：由大会召集人授权的两名监督员在基金托管人授权代表（如果基金托管人为召集人，则为基金管理人授权代表）的监督下进行计票，并由公证机关对其计票过程予以公证。

（九）生效与公告

基金份额持有人大会按照投资基金法有关规定表决通过的事项，召集人应当自通过之日起五日内报中国证监会核准或者备案。

基金份额持有人大会决定的事项自中国证监会依法核准或者出具无异议意见之日起生效。生效的基金份额持有人大会决议对全体基金份额持有人、基金管理人、基金托管人均有法律约束力。基金管理人、基金托管人和基金份额持有人应当执行生效的基金份额持有人大会的决定。

基金份额持有人大会决议应当在至少一种中国证监会指定的信息披露媒体公告。

八、基金管理人、托管人的更换条件与程序

（一）基金管理人的更换

1．基金管理人的更换条件有下列情形之一的，经中国证监会批准，须更换基金管理人：

（1）基金管理人解散、依法被撤销、被依法宣告破产或者由接管人接管的；

（2）依照基金合同规定由基金份额持有人大会表决解任的；

（3）中国证监会有充分理由认为基金管理人不能继续履行基金管理职责，并依法取消其基金管理资格的；

（4）法律法规和基金合同规定的其它情形。

2．基金管理人的更换程序

（1）提名：新任基金管理人由基金托管人提名，新任基金管理人应当符合法律法规及中国证监会规定的资格条件；

（2）决议：基金份额持有人大会在基金管理人职责终止后六个月内对被提名的新任基金管理人形成决议，新任基金管理人应当符合法律法规及中国证监会规定的资格条件；

（3）批准：新任基金管理人产生之前，由中国证监会指定临时基金管理人；新基金管理人须经中国证监会批准方可出任，原基金管理人须经中国证监会批准后方可退任；

（4）公告：基金管理人更换后，由基金托管人在获得中国证监会批准后5个工作日内公告。原基金管理人应妥善保管基金管理业务资料，及时向新任基金管理人办理基金管理业务的移交手续；新任基金管理人应及时接收；新任基金管理人与基金托管人核对基金资产总值；

（5）审计：基金管理人职责终止的，应当按照法律法规规定聘请会计师事务所对基金财产进行审计，并将审计结果予以公告同时报国务院证券监督管理机构备案；

（6）基金名称变更：基金管理人退任后，本基金应替换或删除基金名称中″上投摩根__________″的字样。

（二）基金托管人的更换

1．基金托管人的更换条件有下列情形之一的，经中国证监会和银行业监督管理机构批准，须更换基金托管人：

（1）基金托管人解散、依法被撤销、被依法宣告破产或者由接管人接管其资产的；

（2）依照基金合同的约定作出决议由基金份额持有人大会表决解任的；

（3）银行业监督管理机构有充分理由认为基金托管人不能继续基金托管职责，并依法取消其基金托管资格的；

（4）法律、法规和基金合同规定的其它情形。

2．基金托管人的更换程序

（1）提名：新任基金托管人由基金管理人提名，新任基金托管人应当符合法律法规及中国证监会或银行业监督管理机构规定的资格条件；

（2）决议：基金份额持有人大会在基金托管人职责终止后六个月内对被提名的新任基金托管人形成决议；

（3）批准：新任基金托管人产生之前，由中国证监会指定临时基金托管人；新基金托管人须经中国证监会和银行业监督管理机构批准方可出任，原基金托管人须经中国证监会和银行业监督管理机构批准后方可退任；

（4）公告：基金托管人更换后，由基金管理人在获得中国证监会和银行业监督管理机构批准后5个工作日内公告。原基金托管人应妥善管理基金财产和基金托管业务资料，及时与新任基金托管人进行基金财产和托管业务移交手续；新任基金托管人与基金管理人核对基金资产总值；

（5）审计：基金托管人职责终止的，应当按照法律法规规定聘请会计师事务所对基金财产进行审计，并予以公告，同时报国务院证券监督管理机构备案。

（三）基金管理人与基金托管人同时更换

1．提名：如果基金管理人和基金托管人同时更换，由单独或合计持有基金总份额10%以上的基金份额持有人提名新的基金管理人和基金托管人；

2．基金管理人和基金托管人的更换分别按上述程序进行；

3．公告：新任基金管理人和新任基金托管人在获得中国证监会批准后5个工作日内在指定的媒体上联合公告。

九、基金的基本情况

基金名称：上投摩根中国__________优势证券投资基金。

基金类型：契约型开放式。

基金份额的面值：每基金份额的面值为人民币1.00元。

发行对象：中华人民共和国境内的个人投资者和机构投资者（法律法规禁止投资开放式证券投资基金的除外）及合格境外机构投资者。

发行方式：通过基金销售网点（包括基金管理人的直销中心及基金销售代理人的代销网点，具体名单见发行公告）公开发售。

存续期限：不定期。

十、基金的募集

（一）募集对象

中华人民共和国境内的个人投资者、机构投资者（法律法规禁止购买开放式证券投资基金者除外）和合格境外机构投资者。

（二）销售场所

本基金通过基金销售机构办理开放式基金业务的网点公开发售。

（三）基金募集期

基金管理人应当在基金份额发售的三日前公布招募说明书、基金合同及其他有关文件。前款规定的文件应当真实、准确、完整。基金募集不得超过国务院证券监督管理机构核准的基金募集期限。基金募集期限自基金份额发售之日起计算。

（四）投资者认购原则

1．投资者认购前，需按基金销售机构规定的方式全额缴款；

2．基金募集期内，投资者可多次认购基金份额，已申请的认购在募集期内不允许撤销；

（五）认购份数的计算

本基金采用金额认购的方法，认购份数的计算方法如下：

认购费用 ＝ 认购金额× 认购费率

认购份额 ＝（认购金额 ＋ 认购利息－认购费用）/ 基金份额面值

基金份额面值为1.00元。上述计算结果（包括基金份额的份数）均按照四舍五入方法，保留小数点后两位，由此误差产生的损失由基金资产承担，产生的收益归基金资产所有。

（六）认购费用

认购费用：本基金具体认购费率在招募说明书中列示。认购费用用于本基金的市场推广、销售、注册登记等基金募集期发生的各项费用，不列入基金资产。

十一、基金合同的生效

（一）基金合同的生效

基金募集期限届满，募集的基金份额总额符合《证券投资基金法》有关规定，并具备下列条件的，基金管理人应当按照规定办理验资和基金备案手续：

1．基金募集份额总额不少于两亿份，基金募集金额不少于两亿元人民币；

2．基金份额持有人的人数不少于两百人。

中国证监会自收到基金管理人验资报告和基金备案材料之日起三个工作日内予以书面确认；自中国证监会书面确认之日起，基金备案手续办理完毕，基金合同生效。

基金管理人应当在收到中国证监会确认文件的次日予以公告。

本基金合同生效前，基金募集期间募集的资金应当存入专门账户，在基金募集行为结束前，任何人不得动用。

（二）基金设立失败

若本基金自基金份额发售之日起三个月内未满足成立条件，则本基金成立失败。本基金不成立，基金管理人应以其固有资产承担本基金的全部募集费用，将已募集资金加计银行同期活期存款利息在基金募集期结束后30天内退还基金认购人。

（三）基金存续期内的基金份额持有人数量和资产规模

本基金成立后的存续期间内，若基金份额持有人数量连续20个工作日达不到200人，或连续20个工作日本基金资产净值低于人民币5000万元，基金管理人应当及时向中国证监会报告，说明出现上述情况的原因并提出解决方案。存续期间内，若基金份额持有人数量连续60个工作日达不到200人，或连续60个工作日本基金资产净值低于人民币5000万元，基金管理人有权利宣布该基金终止，并报中国证监会备案。法律法规另有规定的，从其规定办理。

十二、基金资产的托管

本基金资产由基金托管人持有并保管。基金管理人应与基金托管人按照法律法规及基金合同的规定订立托管协议，以明确基金管理人与基金托管人之间在基金资产的保管、基金资产的管理和运作及相互监督等相关事宜中的权利和义务，确保基金资产的安全，保护基金份额持有人的合法权益。

十三、基金的申购与赎回

（一）申购与赎回办理的场所

本基金的基金销售机构包括基金管理人和基金管理人委托的基金销售代理人。

投资者可以在基金销售机构办理开放式基金业务的营业场所或按基金销售机构提供的其他方式办理基金的申购与赎回。

（二）申购与赎回办理的时间

1．开放日及开放时间

本基金在本基金合同规定的开放日办理申购与赎回。具体业务办理时间由基金管理人与基金销售代理人约定。

若出现新的证券交易市场、证券交易所交易时间变更或其它特殊情况，基金管理人将视情况对前述开放日及具体业务办理时间进行相应的调整并公告。

2．申购的开始时间及业务办理时间

本基金自成立日后不超过30个工作日的时间起开始办理申购。具体业务办理时间在申购开始公告中确定。

3．赎回的开始时间及业务办理时间

本基金自成立日后不超过30个工作日的时间起开始办理赎回。具体业务办理时间在赎回开始公告中确定。

4．在确定申购开始时间与赎回开始时间后，由基金管理人最迟于开放日前3个工作日在至少一种中国证监会指定的信息披露媒体公告。

（三）申购与赎回的原则

1．未知价原则，即基金的申购与赎回价格以受理申请当日收市后计算的基金份额净值为基准进行计算；

2．基金采用金额申购和份额赎回的方式，即申购以金额申请，赎回以份额申请；

3．当日的申购与赎回申请应当在当日下午三时之前或基金管理人规定的其它时间之前提出；

4．基金的申购与赎回以书面方式或经基金管理人认可的其它方式进行；

5．基金管理人在不损害基金份额持有人权益的情况下可更改上述原则，但应最迟在新的原则实施前3个工作日在至少一种中国证监会指定的信息披露媒体予以公告。

（四）申购与赎回的程序

1．申购和赎回的申请方式

基金投资者必须根据基金管理人和基金销售代理人规定的手续，在开放日的业务办理时间内提出申购或赎回的申请。基金销售机构如允许基金投资者进行预约或其他形式的申购或赎回申请，其申请的处理方式按有关业务规定进行。

投资人申购本基金，须按基金销售机构规定的方式足额缴付申购资金。

投资人提交赎回申请时，其在基金销售机构（网点）必须有足够的基金份额余额。

2．申购和赎回申请的确认

基金管理人应以在基金申购、赎回的业务办理时间内收到申购和赎回申请的当天作为申购或赎回申请日（T日）。一般情况下，投资者可在T＋2日及之后通过基金管理人的客户服务电话或到其提出申购与赎回申请的网点查询确认情况。

3．申购和赎回的款项支付

申购采用全额缴款方式，若申购资金在规定时间内未全额到账则申购不成功。若申购不成功或无效，基金管理人或基金销售代理人将投资者已缴付的申购款项退还给投资者。

投资者赎回款按有关规定自成交确认日起在T＋7日内划往赎回人银行账户。在发生巨额赎回时，款项的支付办法按照基金合同有关条款处理。

（五）申购与赎回的数额限制

本基金的申购和赎回的数额限制由基金管理人确定并在招募说明书或其它公告中规定。

（六）基金的申购费与赎回费

1．本基金的申购费率和赎回费率不得超过法律法规规定的水平，实际执行的费率在招募说明书中进行公告。投资人在一天之内如果有多笔申购，适用费率按单笔分别计算。

申购费用由申购人承担，不列入基金资产，用于本基金的市场推广、销售、注册登记等各项费用。

赎回费用由赎回人承担，赎回费的25％归基金资产，75％用于支付注册登记费和其他必要的手续费。

2．本基金的赎回金额为赎回总额扣减赎回费用。

3．基金管理人可以在法律法规规定范围内调整申购费率和赎回费率，最新的申购费率和赎回费率在招募说明书中列示。费率如发生变更，基金管理人最迟将于新的费率开始实施前3个工作日在至少一种中国证监会指定的信息披露媒体公告。

（七）申购与赎回的注册登记

1．经基金销售机构同意，基金投资者提出的申购和赎回申请，在基金管理人规定的时间之前可以撤销。

2．投资者申购基金成功后，基金注册登记机构在T＋1日为投资者增加权益并办理注册登记手续，投资者自T＋2日起有权赎回该部分基金份额。

3．投资者赎回基金成功后，基金注册登记机构在T＋1日为投资者扣除权益并办理相应的注册登记手续。

4．基金管理人可在法律法规允许的范围内，对上述注册登记办理时间进行调整，并最迟于开始实施前3个工作日予以公告。

（八）巨额赎回的认定及处理方式

1．巨额赎回的认定

若单个开放日内的基金份额净赎回申请（指基金赎回份额与转出份额之和减去基金申购份额与转入份额之和后的余额）超过前一日本基金的基金总份额的10%，为巨额赎回。

2．巨额赎回的处理方式

当基金出现巨额赎回时，基金管理人可以根据本基金当时的资产组合状况决定全额赎回或部分顺延赎回。

（1）全额赎回：当基金管理人认为有能力支付投资者的赎回申请时，按正常赎回程序执行。

（2）部分顺延赎回：当基金管理人认为支付投资者的赎回申请有困难或认为支付投资者的赎回申请可能会对基金的资产净值造成较大波动时，基金管理人在当日接受赎回（即确认成交的）比例不低于本基金基金总份额的10%的前提下，对其余赎回申请延期办理。对于当日的赎回申请，应当按单个账户赎回申请量占赎回申请总量的比例，确定当日受理的赎回份额；投资者未能赎回部分，除投资者在提交赎回申请时明确作出不参加顺延下一个开放日赎回的表示外，自动转为下一个开放日赎回处理。转入下一个开放日的赎回不享有赎回优先权，并将以下一个开放日的基金份额净值为准进行计算，并以此类推，直到全部赎回为止。投资者在提出赎回申请时可选择将当日未获受理部分予以撤销。

（3）当发生巨额赎回并顺延赎回时，基金管理人应当在两日内编制临时报告书，予以公告，并在公开披露日分别报中国证监会和基金管理人主要办公场所所在地中国证监会派出机构备案。

（4）连续两日以上（含本数）发生巨额赎回，如基金管理人认为有必要，可暂停接受本基金的赎回申请；已经接受（即确认成交的）的赎回申请可以延缓支付赎回款项，但不得超过正常支付时间20个工作日，并应当在指定媒体上进行公告。

（九）拒绝或暂停申购、暂停赎回的情形及处理

1．本基金出现以下情况之一时，基金管理人可拒绝或暂停接受基金投资者的申购申请：

（1）不可抗力；

（2）证券交易场所在交易时间非正常停市；

（3）发生本基金合同规定的暂停基金资产估值情况；

（4）基金资产规模过大，使基金管理人无法找到合适的投资品种，或可能对基金业绩产生负面影响，从而损害现有基金份额持有人的利益；

（5）当基金管理人认为会有损于现有基金份额持有人利益的某笔申购；

（6）法律、法规规定或中国证监会认定的其它情形。

如果投资者的申购申请被拒绝，被拒绝的申购款项将退还给投资者。

2．在如下情况下，基金管理人可以暂停接受投资人的赎回申请：

（1）不可抗力；

（2）证券交易场所交易时间非正常停市；

（3）暂停基金资产估值或如果基金管理人认为，占基金相当比例的投资品种的估值出现重大转变，而管理人为保障投资人的利益，已决定延迟准备或采用估值或稍后进行估值；

（4）发生巨额赎回，本基金合同规定可以暂停接受赎回申请的情形；

（5）发生本基金合同规定的暂停基金资产估值情况；

（6）法律、法规规定或中国证监会认定的其它情形。

发生上述情形之一的，基金管理人应在当日立即向中国证监会备案。已接受的赎回申请，基金管理人将足额支付；如暂时不能支付，将按每个赎回申请人已被接受的赎回申请量占已接受赎回申请总量的比例分配给赎回申请人，其余部分由基金管理人按照相应的处理办法在后续开放日予以兑付。

在暂停赎回的情形消除后，基金管理人应及时恢复赎回业务的办理。

3．发生基金合同或招募说明书中未予载明的事项，但基金管理人有正当理由认为需要暂停接受基金申购、赎回申请的，应当报经中国证监会批准。

4．基金暂停申购、赎回，基金管理人应立即在至少一种中国证监会指定的信息披露媒体上公告。

5．暂停期结束，基金重新开放时，基金管理人应当公告最新的基金份额净值。

如果发生暂停的时间为1天，基金管理人应于重新开放日在至少一种指定信息披露媒体刊登基金重新开放申购或赎回的公告并公告最新的基金份额净值。

如果发生暂停的时间超过1天但少于两周，暂停结束，基金重新开放申购或赎回时，基金管理人应提前1个工作日在至少一种指定信息披露媒体刊登基金重新开放申购或赎回的公告，并在重新开放申购或赎回日公告最新的基金份额净值。

如果发生暂停的时间超过两周，暂停期间，基金管理人应每两周至少重复刊登暂停公告一次；暂停结束，基金重新开放申购或赎回时，基金管理人应提前3个工作日在至少一种指定信息披露媒体连续刊登基金重新开放申购或赎回的公告，并在重新开放申购或赎回日公告最新的基金份额净值。

（十）定期定额投资计划

在各项条件成熟的情况下，本基金可为投资者提供定期定额投资计划服务，具体实施方法以招募说明书和基金管理人届时公布的业务规则为准。

十四、基金转换

为方便基金份额持有人，未来在各项技术条件和准备完备的情况下，投资者可以选择在本基金和上投摩根__________富林明__________基金管理有限公司管理的其他基金（如有）之间进行基金转换。基金转换的数额限制、转换费率等具体规定可以由基金管理人届时另行规定。

十五、基金的非交易过户、转托管、冻结与质押

（一）基金注册登记机构只受理继承、遗赠、司法执行等情况下的非交易过户。无论在上述何种情况下，接受划转的主体必须是合格的个人投资者或机构投资者。

1．“继承”指基金持有人死亡，其持有的基金份额由其合法的继承人继承；

2．“遗赠”指基金持有人立遗嘱将其持有的基金份额赠给法定继承人以外的其他人；

3．“司法执行”是指根据生效法律文书，有履行义务的当事人（基金持有人）将其持有的基金份额依生效法律文书之规定主动过户给其他人，或法院依据生效法律文书将有履行义务的当事人（基金持有人）持有的基金份额强制划转给其他人。

（二）投资者办理非交易过户必须到基金注册登记机构或其指定的网点办理。对于符合条件的非交易过户申请按《上投摩根__________富林明__________基金管理有限公司开放式基金业务规则》的有关规定办理。

（三）符合条件的非交易过户申请由基金注册登记机构进行确认，该确认一般情况下应在非交易过户申请经审核通过之日起5个工作日内做出；申请人按基金注册登记机构规定的标准缴纳过户费用。

（四）基金持有人可以以同一基金账户在多个基金销售机构申购（认购）基金份额，但必须在原申购（认购）的基金销售机构赎回该部分基金份额。

基金份额持有人可以办理其基金份额在不同基金销售机构的转托管手续。转托管在转出方进行申报，投资者于T日转托管基金份额转出成功后，一般情况下转托管份额可于T＋1日在转入方网点办理转入手续，投资者可于T＋3日起赎回该部分基金份额。

（五）基金注册登记机构只受理国家有权机关依法要求的基金账户或基金份额的冻结与解冻。基金账户或基金份额被冻结的，被冻结部分产生的权益（包括现金分红和红利再投资）一并冻结。

（六）在有关法律法规有明确规定的情况下，基金管理人将可以办理基金份额的质押业务或其他业务，并会同基金注册登记机构制定、公布和实施相应的业务规则。

十六、基金销售业务及其代理

基金的销售业务指接受投资者申请为其办理基金的认购、申购、赎回、非交易过户、转托管及其他有关业务，由基金管理人及基金管理人委托的及其他符合条件的机构办理。基金管理人委托其他机构办理本基金销售业务的，应与基金销售代理人签订委托代理协议，以明确基金管理人和基金销售代理人之间在基金认购、申购、赎回等事宜中的权利义务，确保基金资产安全，保护基金投资者和基金份额持有人的合法权益。

基金销售代理人应严格按照有关法律法规和基金合同的规定办理基金销售业务。

十七、基金注册登记业务及其代理

本基金的注册登记业务指本基金登记、存管、清算和交收业务，具体内容包括投资人基金账户管理、基金份额注册登记、清算及基金交易确认、代理发放红利、建立并保管基金份额持有人名册等。

本基金的注册登记业务由基金管理人或基金管理人委托的其他符合条件的机构办理。基金管理人委托其他机构办理本基金注册登记业务的，应与代理人签订委托代理协议，以明确基金管理人和代理机构在投资人基金账户管理、基金份额注册登记、清算及基金交易确认、代理发放红利、建立并保管基金份额持有人名册等事宜中的权利和义务，保护基金投资者和基金份额持有人的合法权益。

（一）基金注册登记机构享有如下权利：

1．建立和管理投资者基金份额账户；

2．取得注册登记费；

3．保管基金份额持有人开户资料、交易资料、基金份额持有人名册等；

4．法律法规规定的其他权利。

（二）基金注册登记机构承担如下义务：

1．配备足够的专业人员办理基金的注册登记业务；

2．严格按照法律法规和基金合同规定的条件办理本基金的注册登记业务；

3．保持基金份额持有人名册及相关的申购与赎回等业务记录15年以上；

4．对基金份额持有人的基金账户信息负有保密义务，因违反该保密义务对投资者或基金带来的损失，须承担相应的赔偿责任，但司法强制检查情形除外；

5．法律法规规定的其他义务。

十八、基金的投资

（一）投资目标

本基金在以长期投资为基本原则的基础上，通过严格的投资纪律约束和风险管理手段，将战略资产配置与投资时机有效结合，精心选择在经济全球化趋势下具有国际比较优势的中国企业，通过精选证券和适度主动投资，为国内投资者提供国际水平的理财服务，最终谋求基金资产的长期稳定增值。

（二）投资理念

随着中国经济正在全方位的融入世界经济，“中国主题”投资概念日益引起全球投资者的密切关注。本基金借鉴摩根富林明______资产管理集团150余年的资产管理经验，以国际视野审视中国经济发展，深入分析并挖掘其中行业与公司的比较优势，通过投资资产的灵活动态配置，在实现风险预算管理的基础上，最大限度争取基金投资超额回报。

（三）投资范围

本基金的投资范围为股票、债券及法律法规或中国证监会允许的其它投资品种。股票投资范围为所有在国内依法发行的A股以及中国证监会允许投资的其它股票类品种，债券投资的主要品种包括国债、金融债、公司债、回购、短期票据和可转换债券以及中国证监会允许投资的其它债券类品种。在正常情况下，本基金投资组合中股票投资比例为30－80%，债券投资比例为20－50%，现金为0－20%。本基金的股票投资重点是那些动态发展比较优势而立足于国际竞争市场的上市公司，该部分投资比例将不低于本基金股票资产的80%。

今后在有关法律法规许可时，除去以现金形式存在的基金资产外，其余基金资产可全部用于股票投资。

（四）投资策略

本基金充分借鉴摩根富林明__________资产管理集团全球行之有效的投资理念和技术，以国际视野审视中国经济发展，将国内行业发展趋势与上市公司价值判断纳入全球经济综合考量的范畴，通过定性/定量严谨分析的有机结合，准确把握国家/地区与上市公司的比较优势，最终实现上市公司内在价值的合理评估、投资组合资产配置与风险管理的正确实施。

本基金以股票投资为主体，在股票选择和资产配置上分别采取“由下到上”和“由上到下”的投资策略。根据国内市场的具体特点，本基金积极利用摩根富林明__________资产管理集团在全球市场的研究资源，用其国际视野观的优势价值评估体系甄别个股素质，并结合本地长期深入的公司调研和严格审慎的基本面与市场面分析，筛选出重点关注的上市公司股票。资产配置层面包括类别资产配置和行业资产配置，本基金不仅在股票、债券和现金三大资产类别间实施策略性调控，也通过对全球/区域行业效应进行评估后，确定行业资产配置权重，总体紧密监控组合风险与收益特征，以最终切实保证组合的流动性、稳定性与收益性。

1.优势价值分析

摩根富林明__________资产管理集团长期以来贯彻精细入微的基本面研究，逐日累积利于投资决策的信息优势，结合DDM（DDRs）、DCF等价值评估模型，全力辅助合理的证券资产选择。基于摩根富林明__________的全球性研究资源，本基金通过优势价值评估，综合考察上市公司所具备的比较优势，在对构成上市公司比较优势多方面的因素进行分解研究后，结合其当前的市场表现，来确定个股投资价值与投资时点的判断。根据重点研究的结果，本基金将最终建立明显具备投资价值的备选股票池，并构建出符合本基金投资风格的证券组合。

2.关注五大优势上市公司

根据优势价值分析的结果，现阶段本基金将重点关注五大类优势上市公司。

1）具备比较成本优势的上市公司

作为一个发展中国家，中国劳动力成本相对较低的优势将至少在今后一段时间内得到保持。实际上，“全球劳动力套利”令中国成为全球制造业的外包平台之一，中国已是引人瞩目的世界性制造基地，成本优势会继续巩固上市公司市场竞争力。

2）受惠于多样化与高成长内需优势的上市公司

中国政府一直致力于刺激内需，国内市场需求的快速增长仍然可以保持相当长时期。其中，消费升级是拉动内需的重要因素之一，住宅、轿车、传媒、娱乐、旅游等需求旺盛都是消费升级的典型表现，相关上市公司将受益匪浅。

3）具有相对垄断优势的上市公司

具有垄断特性的上市公司多为行业领袖，它们不仅对市场价格有相对控制力，在长期市场竞争中又拥有较高的成功确定性。现阶段体制创新和结构调整为这些上市公司发展提供新动能，上市公司自身的技术进步和广泛参与深度产业整合更拓展了未来成长空间。

4）享有中国传统文化优势的上市公司

具有中国传统文化天然特色的上市公司魅力独特，因为它们的产品是国外上市公司无法生产和替代的。品牌是上市公司独具的稀缺资源，中国的传统品牌上市公司受惠于自成一体的悠久文化，而奠定了上市公司的长期竞争优势。

5）充分发挥中国自然资源优势的上市公司

特定地区都有其独特的资源特色，只要善加利用就可以创造出可观的财富。虽然总体而言，中国并不是一个人均资源丰富的国家，但中国在某些领域的资源具备相对优势，也就培养出相应的有投资价值的上市公司。特别是现阶段由于中国自身经济持续增长和世界经济回暖，处于上游地位的大宗原材料及资源类行业拥有良好发展环境，在中国进入重工业时代的背景下，行业运行周期决定了上述行业仍将保持上升期，这些处于产业链最上端的行业在市场中会稳健发展。

3.资产配置策略

资产配置层面包括类别资产配置和行业资产配置，本基金不仅在股票、债券和现金三大资产类别间实施策略性调控，也通过对全球/区域行业效应进行评估后，确定行业资产配置权重。

在资产配置层面上，基金管理人将首先严谨衡量各类别资产的风险收益特征，随着市场风险相对变化趋势，及时调整互补性资产的分配比例，实现投资组合动态管理最优化。正常情况下本基金投资组合中股票投资比例为30－80%，债券投资比例为20－50%，现金为0-20%。今后在有关法律法规许可时，除去以现金形式存在的基金资产外，其余基金资产可全部用于股票投资，从而可以在切实控制投资风险的前提下，真正发挥基金管理人主动管理能力，追求最大投资收益。

在行业资产配置层面，本基金在分析全球/区域行业效应后，依据对行业基本面和景气周期的分析预测，同时考虑上市公司的行业成长性，确定基金在一定时期内的行业布局。在此基础上，本基金管理人将实施灵活的行业轮换策略，通过跟踪不同行业的相对价值以及行业景气周期变化等因素，适时调整行业资产配置权重，积极把握行业价值演化中的投资机会。

4.债券投资管理

配置防御性资产是控制基金组合风险的策略性手段。对于债券资产的选择，本基金将以价值分析为主线，在综合研究的基础上实施积极主动的组合投资，并主要通过类属配置与债券选择两个层次进行投资管理。

在类属配置层次，结合对宏观经济、市场利率、债券供求等因素的综合分析，根据交易所市场与银行间市场类属资产的风险收益特征，定期对投资组合类属资产进行优化配置和调整，确定类属资产的最优权重；

在债券选择上，本基金以长期利率趋势分析为基础，结合经济变化趋势、货币政策及不同债券品种的收益率水平、流动性和信用风险等因素，合理运用利率预期、久期管理、换券利差交易、凸性交易与骑乘收益率曲线等投资管理策略，实施积极主动的债券投资管理。

随着国内债券市场的深入发展和结构性变迁，更多债券新品种和交易形式将增加债券投资盈利模式，本基金会密切跟踪市场动态变化，选择合适的介入机会谋求高于市场平均水平的投资回报。

（五）投资决策程序

投资决策基本原则是依据基金合同所制定投资基本方针、投资范围及投资限制等，拟订基金投资策略及执行投资计划。适度控制风险及资产安全，并追求投资利得的合理增长，最大限度地保障基金持有人的利益。

公司投资决策采用集体决策模式，并以投资决策会议的形式加以体现。

1．为提高投资决策效率和专业性水平，公司在经营管理层下设投资决策委员会，作为公司投资管理的核心决策机构。

2．投资决策委员会以投资管理部核心成员为主体组建，并由投资总监担任主席，其它成员包括部分资深基金经理和研究总监。

3．投资决策委员会的主要职责是：定期或不定期召开投资决策会议，在依照有关法律法规与基金合同所确定的投资限制纲领的范围内，分析评价投资操作绩效，并在对现有资产配置进行总结的基础上，作出资产配置决议，确定证券评级模式，决定投资对象备选库，作为基金经理进行投资操作的依据。

4．投资决策委员会对所议内容在成员间达成共识后形成决议，无法达成共识时，由投资决策委员会主席做最后裁定。

5．投资决策委员会应就每次会议决议情况制作书面报告，向总经理提交，并为监察稽核提供查核依据。

（六）基金的禁止行为

1．承销证券；

2．向他人贷款或者提供担保；

3．从事承担无限责任的投资；

4．买卖其他基金份额，但是国务院另有规定的除外；

5．向其基金管理人、基金托管人出资或者买卖其基金管理人、基金托管人发行的股票或者债券；

6．买卖与其基金管理人、基金托管人有控股关系的股东或者与其基金管理人、基金托管人有其他重大利害关系的公司发行的证券或者承销期内承销的证券；

7．从事内幕交易、操纵证券交易价格及其他不正当的证券交易活动；

8．依照法律、行政法规有关规定，由国务院证券监督管理机构规定禁止的其他活动。

如法律法规有关规定发生变更，上述禁止行为应相应变更。

（七）基金投资组合比例限制

1．本基金持有一家公司的股票，其市值不得超过本基金资产净值的10%；

2．本基金与由基金管理人管理的其它基金持有一家公司发行的证券，不得超过该证券的10%；

3．基金财产参与股票发行申购，本基金所申报的金额不超过本基金的总资产，本基金所申报的股票数量不超过拟发行股票公司本次发行股票的总量；

4．股票、债券和现金的投资比例应符合本基金合同规定的投资比例限制。

法律法规或中国证监会对上述比例限制另有规定的，应从其规定。

由于基金规模或市场的变化导致的投资组合超过上述约定的比例不在限制之内，但基金管理人应在合理期限内进行调整，以达到标准。

虽有上述比例限制，如今后在有关法律法规许可时，除去以现金形式存在的基金资产外，其余基金资产可全部用于股票投资。

（八）基金管理人代表基金行使股东权利的原则及方法

1．不谋求对上市公司的控股，不参与所投资上市公司的经营管理；

2．有利于基金资产的安全与增值；

3．基金管理人按照国家有关规定代表基金独立行使股东权利，保护基金投资者的利益。

十九、基金的融资

本基金可以按照国家的有关规定进行融资。

二十、基金资产

（一）基金资产总值

基金资产总值是指基金所购买的各类证券价值、银行存款本息和基金应收的申购款项和其他应收款项以及其它投资所形成资产的价值总和。

（二）基金资产净值

基金资产净值是指基金资产总值减去基金负债后的价值。

（三）基金资产的账户

由基金托管人开立基金专用银行存款账户以及证券账户，与基金管理人和基金托管人、基金销售代理人和基金注册登记机构自有的资产账户以及其它基金资产账户相独立。

（四）基金资产的处分

基金资产独立于基金管理人、基金托管人和基金销售代理人的固有资产，基金资产相互独立，并由基金托管人保管。基金管理人、基金托管人和基金销售代理人以其自有的资产承担其自身的法律责任，其债权人不得对基金资产行使请求冻结、扣押或其它权利。除依法律法规和基金合同的规定处分外，基金资产不得被处分。非因基金资产本身承担的债务，不得对基金资产强制执行。

二

十一、基金资产估值

（一）估值目的

基金资产估值的目的是客观、准确地反映基金资产的价值。依据经基金资产估值后确定的基金资产净值而计算出的基金份额净值，是计算基金申购与赎回价格的基础。

（二）估值日

本基金合同生效后，基金管理人在上海证券交易所、深圳证券交易所的正常交易日对基金资产进行估值。

（三）估值对象

基金所拥有的股票、债券和银行存款本息、应收款项、其它投资等资产。

（四）估值方法

1．股票估值方法

（1）上市流通证券按估值日其所在证券交易所的收盘价估值；估值日无交易的，以最近交易日的收盘价估值；

（2）未上市股票的估值：

（a）送股、转增股、配股和增发等方式发行的股票，按估值日在交易所挂牌的同一股票的收盘价估值；

（b）首次发行的股票，按成本价估值。

（3）配股权证，从配股除权日起到配股确认日止，若收盘价高于配股价，则按收盘价和配股价的差额进行估值；若收盘价等于或低于配股价，则估值为零。

（4）在任何情况下，基金管理人如采用本项第（1）、（2）、（3）小项规定的方法对基金资产进行估值，均应被认为采用了适当的估值方法。但是，如果基金管理人认为按本项第（1）、（2）、（3）小项规定的方法对基金资产进行估值不能客观反映其公允价值的，基金管理人可根据具体情况，并与基金托管人商定后，按最能反映公允价值的价格估值。

（5）国家有最新规定的，按其规定进行估值。

2．债券估值办法：

（1）证券交易所市场实行净价交易的债券按估值日收盘价估值，估值日没有交易的，按最近交易日的收盘价估值。

（2）证券交易所市场未实行净价交易的债券按估值日收盘价减去债券收盘价中所含的债券应收利息得到的净价进行估值，估值日没有交易的，按最近交易日债券收盘价计算得到的净价估值。

（3）未上市债券按其成本价估值；

（4）在银行间债券市场交易的债券按其成本价估值；

（5）在任何情况下，基金管理人如采用本项第（1）-（4）小项规定的方法对基金资产进行估值，均应被认为采用了适当的估值方法。但是，如果基金管理人认为按本项第（1）-（4）小项规定的方法对基金资产进行估值不能客观反映其公允价值的，基金管理人在综合考虑市场成交价、市场报价、流动性、收益率曲线等多种因素基础上形成的债券估值，基金管理人可根据具体情况与基金托管人商定后，按最能反映公允价值的价格估值；

（6）国家有最新规定的，按其规定进行估值。

（五）估值程序

基金日常估值由基金管理人进行。基金管理人完成估值后，将估值结果以书面形式报告给基金托管人，基金托管人按照基金合同、基金托管协议规定的估值方法、时间与程序进行复核，基金托管人复核无误后签章返回给基金管理人；月末、年中和年末估值复核与基金会计账目的核对同时进行。

（六）暂停估值的情况

1．基金投资所涉及的证券交易所遇法定节假日或因其它原因暂停营业时；

2．因不可抗力或其它情形致使基金管理人、基金托管人无法准确评估基金资产价值时；

3．中国证监会认定的其它情形。

（七）基金份额净值的确认和错误处理方式

基金份额净值是按照每个开放日闭市后，基金资产净值除以当日基金份额的余额数量计算，基金份额净值的计算，精确到0.0001元，小数点后第五位四舍五入。国家另有规定的，从其规定。当基金资产的估值导致基金份额净值小数点后四位内发生差错时，视为基金份额资产估值错误。

基金管理人和基金托管人将采取必要、适当合理的措施确保基金资产估值的准确性、及时性。当基金份额净值出现错误时，基金管理人应当立即公告、予以纠正，并采取合理的措施防止损失进一步扩大；净值错误偏差达到基金资产净值的0.5%时，基金管理人应当通报基金托管人并报中国证监会备案。因基金份额净值计价错误造成基金份额持有人损失的，基金份额持有人有权要求基金管理人、基金托管人予以赔偿。基金管理人、基金托管人有权向第三方责任人进行追偿。

（八）特殊情形的处理

基金管理人按照本条第（四）款第1项第（4）小项和第2项第（5）小项进行估值时，所造成的误差不作为基金份额净值错误处理；由于证券交易所及其登记结算公司发送的数据错误，或由于其它不可抗力原因，基金管理人和基金托管人虽然已经采取必要、适当、合理的措施进行检查，但是未能发现该错误的，由此造成的基金资产估值错误，基金管理人、基金托管人可以免除赔偿责任。但基金管理人、基金托管人应当积极采取必要的措施消除由此造成的影响。

二十二、基金的收益与分配

（一）收益的构成

基金收益包括：基金投资所得红利、股息、债券利息、买卖证券差价、银行存款利息、已实现的其它合法收入及因运用基金资产带来的成本和费用的节约。

基金净收益为基金收益扣除按照有关规定可以在基金收益中扣除的费用等项目后的余额。

（二）收益分配原则

1．本基金的每份基金份额享有同等分配权。

2．在符合有关基金分配收益条件的前提下，本基金收益每年至少分配一次，至多分配四次；

3．投资者可以选择现金分红方式或分红再投资的分红方式，以投资者在分红权益登记日前的最后一次选择的方式为准，投资者选择分红的默认方式为现金分红；

4．如果基金投资当期出现亏损，则本基金不进行收益分配；

5．全年合计的基金收益分配比例不得低于本基金已实现净收益的90%；

6．法律、法规或监管机构另有规定的从其规定。

（三）收益分配方案

基金收益分配方案中载明基金收益分配对象、分配原则、分配时间、分配数额及比例、分配方式及有关手续费等内容。

（四）收益分配方案的确定、公告

基金收益分配方案由基金管理人拟定，并由基金托管人核实后确定，在报中国证监会备案后5个工作日内由基金管理人公告。

（五）收益分配中发生的费用

1．收益分配采用红利再投资方式免收再投资的费用。

2．收益分配时发生的银行转账等手续费用由基金份额持有人自行承担；如果基金份额持有人所获现金红利不足支付前述银行转账等手续费用，基金注册登记机构自动将该基金份额持有人的现金红利按分红实施日的基金份额净值转为相应的基金份额。

二

十三、基金费用与税收

（一）基金费用的种类

1．基金管理人的管理费；

2．基金托管人的托管费；

3．基金信息披露费用；

4．基金份额持有人大会费用；

5．与基金相关的会计师费和律师费；

6．投资交易费用；

7．按照国家有关规定和基金合同规定可以列入的其它费用。

（二）基金费用计提方法、计提标准和支付方式

1．基金管理人的基金管理费

在通常情况下，基金管理费按前一日基金资产净值的1.5%年费率计提。计算方法如下：

H＝E×年管理费率÷当年天数

H为每日应计提的基金管理费

E为前一日基金资产净值

基金管理费每日计提，按月支付。经基金托管人复核后于次月首日起5个工作日内从基金资产中一次性支付给基金管理人，若遇法定节假日、休息日，支付日期顺延。

2．基金托管人的基金托管费

在通常情况下，基金的基金托管费按前一日基金资产净值的0.25%年费率计提。计算方法如下：

H＝E×年托管费率÷当年天数

H为每日应计提的基金托管费

E为前一日基金资产净值

基金托管费每日计提，按月支付。由基金管理人向基金托管人发送基金托管费划付指令，基金托管人复核后于次月首日起5个工作日内从基金资产中一次性支付给基金托管人，若遇法定节假日、休息日，支付日期顺延。

3．基金募集期间的信息披露费、会计师费、律师费以及其他费用，不得从基金财产中列支，可以从认购费中列支。若本基金发行失败，发行费用由基金管理人承担。基金合同生效后的各项费用按有关法规列支。

4．本条第（一）款第3至第7项费用由基金托管人根据有关法规及相应协议的规定，按费用实际支出金额支付，列入当期基金费用。

（三）不列入基金费用的项目

基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行义务导致的费用支出或基金资产的损失，以及处理与基金运作无关的事项发生的费用等不列入基金费用。

（四）基金管理费和基金托管费的调整

基金管理人和基金托管人可协商酌情调低基金的基金管理费和基金托管费，无须召开基金份额持有人大会。

（五）税收

本基金运作过程中涉及的各纳税主体，其纳税义务按国家税收法律、法规执行。

二

十四、基金的会计与审计

（一）基金会计政策

1．基金管理人为基金的基金会计责任方；

2．基金的会计为公历每年1月1日至12月31日，如果基金首次募集成立的当年少于3个月，可以并入下一个会计；

3．基金核算以人民币为记账本位币，记账单位是人民币元；

4．会计制度执行国家有关的会计制度和《证券投资基金会计核算办法》；

5．基金管理人应当对本基金独立建账、独立核算；

6．基金管理人及基金托管人各自保留完整的基金会计账目、凭证，按照有关规定编制基金会计报表；

7．基金托管人每月与基金管理人就基金的会计核算、报表编制等进行核对并以书面方式确认。

（二）基金审计

1．基金管理人聘请具有证券业从业资格的会计师事务所及其注册会计师对基金财务报表进行审计。会计师事务所及其注册会计师与基金管理人、基金托管人相互独立；

2．会计师事务所更换经办注册会计师时，须事先征得基金管理人同意，并报中国证监会备案；

3．基金管理人（或基金托管人）认为有充足理由更换会计师事务所，经基金托管人（或基金管理人）同意，报中国证监会备案后可以更换。基金管理人应当在更换会计师事务所后在5个工作日内公告。

二

十五、基金的信息披露

（一）披露原则

基金信息披露义务人应当在中国证监会规定时间内，将应予披露的基金信息通过中国证监会指定的全国性报刊和基金管理人、基金托管人的互联网网站等媒介披露，并保证投资人能够按照基金合同约定的时间和方式查阅或者复制公开披露的信息资料。

（二）基金募集信息披露

1．基金募集申请经中国证监会核准后，基金管理人应当在基金份额发售的三日前，将招募说明书、基金合同摘要登载在指定报刊和网站上；基金管理人、基金托管人应当将基金合同、基金托管协议登载在网站上。

2．基金管理人应当就基金份额发售的具体事宜编制基金份额发售公告，并在披露招募说明书的当日登载于指定报刊和网站上。

3．基金管理人应当在基金合同生效的次日在指定报刊和网站上登载基金合同生效公告。

4．基金合同生效后，基金管理人应当在每六个月结束之日起四十五日内，更新招募说明书并登载在网站上，将更新后的招募说明书摘要登载在指定报刊上。基金管理人应当在公告的十五日前向中国证监会报送更新的招募说明书，并就有关更新内容提供书面说明。

（三）定期报告

基金定期报告由基金管理人按照法律法规和中国证监会颁布的有关证券投资基金信息披露内容与格式的相关文件的规定单独编制，由基金托管人复核。基金定期报告，包括基金报告、基金半报告和基金季度报告。基金管理人应当在每个开放日的次日，通过网站、基金份额发售网点以及其他媒介，披露开放日的基金份额净值和基金份额累计净值。

1．基金报告：基金管理人应当在每年结束之日起九十日内，编制完成基金报告，并将报告正文登载于网站上，将报告摘要登载在指定报刊上。基金报告的财务会计报告应当经过审计。

2．基金半报告：基金管理人应当在上半年结束之日起六十日内，编制完成基金半报告，并将半报告正文登载在网站上，将半报告摘要登载在指定报刊上。

3．基金季度报告：基金管理人应当在每个季度结束之日起十五个工作日内，编制完成基金季度报告，并将季度报告登载在指定报刊和网站上。

基金合同生效不足两个月的，基金管理人可以不编制当期季度报告、半报告或者报告。

（四）临时报告与公告

基金发生重大事件，有关信息披露义务人应当在两日内编制临时报告书，予以公告，并在公开披露日分别报中国证监会和基金管理人主要办公场所所在地中国证监会派出机构备案。

前款所称重大事件，是指可能对基金份额持有人权益或者基金份额的价格产生重大影响的下列事件：

1．基金份额持有人大会的召开；

2．提前终止基金合同；

3．转换基金运作方式；

4．更换基金管理人、基金托管人；

5．基金管理人、基金托管人的法定名称、住所发生变更；

6．基金管理人股东及其出资比例发生变更；

7．基金募集期延长；

8．基金管理人的董事长、总经理及其他高级管理人员、基金经理和基金托管人基金托管部门负责人发生变动；

9．基金管理人的董事在一年内变更超过百分之五十；

10．基金管理人、基金托管人基金托管部门的主要业务人员在一年内变动超过百分之三十；

11．涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼；

12．基金管理人、基金托管人受到监管部门的调查；

13．基金管理人及其董事、总经理及其他高级管理人员、基金经理受到严重行政处罚，基金托管人及其基金托管部门负责人受到严重行政处罚；

14．重大关联交易事项；

15．基金收益分配事项；

16．管理费、托管费等费用计提标准、计提方式和费率发生变更；

17．基金份额净值计价错误达基金份额净值百分之零点五；

18．基金改聘会计师事务所；

19．变更基金销售代理人；

20．更换基金注册登记机构；

21．基金开始办理申购、赎回；

22．基金申购、赎回费率及其收费方式发生变更；

23．基金发生巨额赎回并延期支付；

24．基金连续发生巨额赎回并暂停接受赎回申请；

25．基金暂停接受申购、赎回申请后重新接受申购、赎回；

26．基金份额上市交易；

27．中国证监会规定的其他事项。

（五）公开澄清

在基金合同期限内，任何公共媒体中出现的或者在市场上流传的消息可能对基金份额价格产生误导性影响或者引起较大波动的，相关信息披露义务人知悉后应当立即对该消息进行公开澄清，并将有关情况立即报告中国证监会。

（六）信息披露文件的存放与查阅

招募说明书公布后，应当分别置备于基金管理人、基金托管人和基金份额代销机构的住所，投资者可免费查阅。在支付工本费后，可在合理时间内取得上述文件复印件。

基金定期报告公布后，应当分别置备于基金管理人和基金托管人的住所，投资者可免费查阅。在支付工本费后，可在合理时间内取得上述文件复印件。

二

十六、基金合同终止与基金财产清算

（一）本基金合同终止事由

有下列情形之一的，本基金合同终止：

1．基金份额持有人大会决定终止的；

2．基金管理人职责终止，而在六个月内没有新基金管理人承接其原有职责的；

3．基金托管人职责终止，而六个月内没有新基金托管人承接其原有职责的；

4、基金合同规定的其他情况或中国证监会允许的其它情况。

（二）基金财产的清算

1．清算组

（1）自基金合同终止之日起30个工作日内成立清算组，清算组在中国证监会的监督下进行基金清算。

（2）清算组成员由基金管理人、基金托管人、具有从事证券相关业务资格的注册会计师、律师、相关的中介服务机构以及中国证监会指定的人员组成。

（3）清算组负责基金资产的保管、清理、估价、变现和分配。

2．基金财产清算程序

（1）基金合同终止后，由清算组统一接管基金；

（2）对基金财产和债权债务进行清理和确认；

（3）对基金财产进行估值和变现；

（4）清算组作出的清算报告需经会计师事务所审计，并由律师事务所出具法律意见书；

（5）将基金清算结果报告中国证监会备案并公告；

（6）公布基金清算公告；

（7）对基金财产进行分配。

3．清算费用

清算费用是指清算组在进行基金清算过程中发生的所有合理费用，清算费用由清算组优先从基金资产中支付。

4．基金财产按下列顺序清偿：

（1）支付清算费用；

（2）交纳所欠税款；

（3）清偿基金债务；

（4）按基金份额持有人持有的基金份额比例进行分配。

基金财产未按本项第（1）至（3）小项规定清偿前，不分配给基金份额持有人。

5．基金财产清算的公告

清算组作出的清算报告经会计师事务所审计，律师事务所出具法律意见书后，报中国证监会备案并公告。

6．基金清算账册及文件的保存

基金清算账册及有关文件按国家有关规定保存。

二

十七、业务规则

基金份额持有人应遵守《上投摩根__________富林明__________基金管理有限公司开放式基金业务规则》。业务规则不影响基金托管人的权利义务，由基金管理人在符合法律法规及基金合同规定的前提下制定，并由基金管理人解释与修改，但如该解释或修改实质性修改了基金合同，则应召开基金份额持有人大会，对基金合同的修改达成决议。

二

十八、违约责任

（一）由于基金合同一方当事人的过错，造成基金合同不能履行或者不能完全履行的，由有过错的一方承担违约责任；如属基金合同双方或多方当事人的过错，根据实际情况，由双方或多方当事人分别承担各自应负的违约责任。但是发生下列情况，当事人可以免责：

1．不可抗力；

2．基金管理人及基金托管人按照当时有效的法律法规或中国证监会的规定作为或不作为而造成的损失等；

3．基金管理人，在没有过错的情况下，由于按照本基金合同规定的投资原则投资或不投资造成的损失或潜在损失等。

（二）基金合同当事人违反基金合同，给其他当事人造成直接损失的，应进行赔偿。

（三）在发生一方或多方当事人违约的情况下，基金合同能继续履行的，应当继续履行。未违约方当事人在职责范围内有义务及时采取必要措施，防止损失的扩大。

（四）除非由于基金管理人的故意违约、欺诈或疏忽引起的费用或损失，基金管理人不应承担与本基金有关的任何损失或费用，并有权就与本基金有关而发生的任何诉讼、索赔、成本或费用要求本基金补偿。

（五）除非由于基金托管人的故意违约、欺诈或疏忽引起的损失或费用，基金托管人不应承担与本基金有关的任何损失或费用，并有权就与本基金有关而发生的任何诉讼、索赔、成本或费用要求本基金补偿。

二

十九、争议处理和适用法律

基金合同各方当事人因基金合同而产生的或与基金合同有关的一切争议应当通过协商或者调解解决，协商或者调解不能解决的，可向中国国际经济贸易仲裁委员会上海分会，按照中国国际经济贸易仲裁委员会届时有效的仲裁规则进行仲裁。仲裁裁决是终局的，对当事人均有约束力。

本基金合同受中国法律管辖。

三

十、基金合同的效力与修改

（一）本基金合同经基金管理人与基金托管人双方盖章、双方法定代表人或其授权代理人签字并报送中国证监会。投资人缴纳认购的基金份额的款项时，基金合同成立；基金管理人依照有关规定向国务院证券监督管理机构办理基金备案手续，基金合同生效。

（二）本基金合同自生效之日起对基金合同当事人具有同等法律约束力。

（三）上投摩根__________富林明__________基金管理有限公司确认已知悉中国建设__________银行将进行重组，并同意在中国建设__________银行重组改制后，中国建设__________银行在本合同项下的权利义务可以由中国建设__________银行股份有限公司承继。

（四）本基金合同正本一式十份，其中上报中国证监会和银行业监督管理机构各两份，基金管理人和基金托管人各持有两份，两份由基金管理人留存备用，每份具有同等的法律效力。

（五）本基金合同可印制成册，供投资者在基金管理人、基金托管人、基金销售代理人的办公场所和营业场所查阅，也可刊登在基金管理人指定的网站，供投资者查阅。投资者也可按工本费购买基金合同的复制件或复印件，但内容应以基金合同正本为准。

（六）基金合同的修改

1．基金合同的修改需经基金管理人和基金托管人同意；并且

2．修改基金合同应经基金份额持有人大会决议通过，并报中国证监会批准，自批准之日起生效。但如因相应的法律、法规发生变动并属于基金合同必须遵照进行修改的情形，或者基金合同另有规定的，可不经基金份额持有人大会决议，而经基金管理人和基金托管人同意后修改，并报证监会审批或备案。

三

十一、基金管理人和基金托管人签章

第四篇：证券投资基金销售从业考试模拟题一1

2008 年基金销售考试模拟题之一

一、单选题

1.资本证券是指与（）有关的活动而产生的证券。

A．商业投资B．金融投资C．房地产投资D．项目投资

2.按证券的募集方式分类，有价证券可分为（）。

A．上市证券与非上市证券B．国内证券和国际证券 C．公募和私募证券D．政府证券和公司证券

3.证券的持有人可按自己的需要灵活地转让证券以换取现金，是证券的（）特征。

A．期限性B．收益性C．流动性D．风险性

4.股份公司在股票市场上筹集的资金是公司的（）。

A．长期负债B．应付账款C．资本公积D．自有资本

5.证券市场按品种结构关系，可以分为（）。

A．股票市场、债券市场和基金市场B．发行市场和流通市场 C．集中市场和场外市场D．国内市场和国际市场

6.证券自律性组织包括（）。

A．证券交易所和证券监管机构B．证券交易所和证券行业协会

C．证券监管机构和证券行业协会D．证券公司和证券行业协会

7.股票持有人有权参与公司重大决策的特性，属于股票的（）特征。

A．风险性B．收益性C．流动性D．参与性

8.下面说法正确的是（）。

A．债券与股票都有可能获取一定的收益，债券能进行权利的行使和转让 B．债券与股票都有可能获取一定的收益，并进行权利的行使和转让 C．债券与股票都有可能获取一定的收益，股票能进行权利的行使和转让 D．债券与股票都不一定获取收益，但能进行权利的行使和转让

9.先在期货市场卖出期货，当现货价格下跌时以期货市场的盈利弥补现货市场的损失从而达到保值的期货交易方式是（）。

A．多头套期保值B．空头套期保值

C．交叉套期保值D．平行套期保值

10.我国上海证券交易所和深圳证券交易所的最高权力机构是（）。

A．会员大会B．理事会C．专门委员会D．董事会

11.贴现债券到期时按（）偿还。

A．发行价格B．市场价格C．票面金额D．本息总额

12.在通货膨胀情况下，发行保值贴补债券，这是对（）的补偿。

A．信用风险B．购买力风险C．经营风险D．财务风险

13.收益和风险的基本关系是（）。

A．风险越大，收益率越小B．风险越大，收益率越大

C．风险与收益率无关D．风险与收益率呈反向变化关系

14.在我国台湾省和日本，证券投资基金一般被称为（）。

A．共同基金B．单位信托基金C．证券投资信托基金 D．私募基金

15.下面的特征中不属于证券投资基金的是（）

A．集合理财，专业管理B．组合投资，分散风险

C．严格监管，信息透明D．收益平稳，风险较小

16.证券投资基金的当事人一般是指基金的（）

A．发起人、管理人和投资人B．管理人、托管人和份额持有人

C．托管人、发起人和投资人D．受益人、管理人和投资人

17.全球第一个公司型开放式投资基金是（）。A．英国“海外及殖民地政府信托”B．富来明创立的“苏格兰美国投资信托”

C．波土顿“马萨诸塞投资信托基金”D．麦哲伦基金

18.在我国证券投资基金发展史上，“老基金”特指（）。

A．1949 年以前组建的基金

B．1979 年改革开放之前组建的基金

C．1991 年上海证券交易所成立之前组建的基金

D．1997 年 11 月 14 日《证券投资基金管理暂行办法》出台之前组建的基金

19.一国的证券基金组织在他国发行证券基金单位并将募集的资金投资于本国或第三国证 券市场的证券投资基金是（）。

A．全球基金B．国际基金C．离岸基金D．在岸基金

20.发行总额不固定，基金单位总数随时增减，没有固定的存续期限，投资者可以按基金的 报价在规定的营业场所申购或赎回基金单位的基金是（）。

A．开放式基金B．封闭式基金C．对冲基金D．契约型基金

21.主要投资于各种国债、金融债及公司债等的基金类型是（）。

A．股票基金B．债券基金C．混合基金D．货币市场基金

22.持有一定时期后(一般是 3～5 年，最长也可达 10 年)，投资者会获得投资本金的特定百 分比(例如

100％的本金)的回报，如果运作成功，投资者还会得到额外收益的基金是（）。

A．成长型基金B．收入型墓金C．平衡型基金D．保本基金

23.QDII 指（）

A．合格境外机构投资者B．合格境内机构投资者 C．合格基金投资者D．合格证券投资者

24.关于交易型开放式指数基金，以下说法不正确的是（）。

A．以某一选定的指数所包含的成分证券为投资对象

B．本质上是一种指数基金 C．可以进行套利交易

D．ETF 交易不会出现折价或溢价交易

25.有关基金评级的特点表述，不正确的有（）。

A．基金评级必须针对同一类型的基金来进行

B．基金评级是基于历史业绩的评价

C．五星级基金有可能在未来一段时间内表现很差

D．五星级基金在被评级时收益率必须为正值

26.公司型基金中持有人在基金公司中的地位类似于一般股份有限公司中的（）。

A．股东B．董事C．监事D．经理

27.我国相关法规规定，基金管理公司的注册资本应不低于（）人民币。

A．8000 万元B．1 亿元C．12000 万元D．15000 万元

28.（）是基金管理公司的核心业务。

A．投资运作管理业务B．基金募集与销售业务

C．基金行政业务D．受托资产管理业务

29.在我国，基金管理公司一般采取的组织形式是（）

A 有限责任公司B．合伙制C．合作制D．股份有限公司

30.以下不属于基金管理公司制定内部控制制度的原则的是（）。

A．合法、合规性原则 B．全面性原则C．审慎、适时性原则 D．成本效益原则

31.基金管理公司内部控制包括（）和内部控制制度两个方面。

A．内部控制理论B．内部控制方法C．内部控制目标D．内部控制机制

32.在我国，基金托管人由（）批准的商业银行来担任。

A．中国证监会B．中国人民银行

C．中国人民银行和中国证监会D．中国证监会和中国银监会

33.以开放式基金为例，在托管银行内部的基金托管业务流程主要分四个阶段：签署基金合 同、（）、基金运作和基金终止。

A 基金募集B 基金申请C 基金财产保管D．基金资金清算

34.基金投资活动中的核心环节是（）。

A．基金的募集B．基金的登记

C．基金的托管D．基金的交易

35.基金资产的估值是指根据相关规定对基金资产和基金负债按一定的价格进行评估与计 算，进而确定（）与单位基金费产净值的过程。

A．基金资本净值B．基金资产净值C．基金负债净值D．单位基金负债 净值

36.依据经基金资产估值后确定的基金资产净值而计算出的（），是计算基金申购与赎回价格的基础。

A．基金单位资产净值B．基金单位负债净值

C．基金单位资本净值D．基金交易价格

37.以下（）不属于基金估值的对象。

A．基金所持有的股票B．估值日基金的交易额

C．基金所持有的债券D．基金的权证

38.（）是指基金管理人管理基金资产而向基金收取的费用。

A．基金管理费B．基金托管费C．证券交易费D．基金运作费

39.我国基金管理费和基金托管费按照（）基金资产净值的一定比例计提。

A．前一日B．前一周C．上一月D．本月

40.基金会计需要（）对基金资产进行估值，并对估值结果计算基金资产净值。

A．逐日B．隔日C．按月D．按年

41.投资者在 2007 年 8 月 3 日（周五，法定节假日前最后一个工作日）赎回了基金份额，那么投资者享有收益的期限至（）

A．8 月 3 日B．8 月 4 日C．8 月 5 日D．8 月 6 日

42.对企业投资者买卖基金份额暂免征收（）。

A．消费税B．房产税C．增值税D．印花税

43.对个人投资者买卖基金份额获得的差价收入，在对个人买卖股票的差价收入未恢复征收 个人所得税以前，暂不征收（）。

A．个人所得税B．营业税C．消费税D．企业所得税

44.人们的金融产品选择依赖于两个因素：（）

A．外在因素和内在因素B．心理因素和内在因素

C．个人自身的因素和内在因素D．外在因素和外部因素

45.在我国，大众投资群体仍主要以（）为主要金融资产。

A．股票投资B．银行储蓄C．基金D．债券

46.保守型投资者最有可能投资于（）。

A．股票型基金B．混合型基金

C．债券型基金D．货币型基金

47.（）是为投资额较大的个人投资者和机构投资者提供的最具个性化的服务。

A．电话服务中心B．自动传真、电子邮箱与手机短信 C．“一对一”专人服务 D．邮寄服务

48.赎回费在扣除手续费后，余额不得低于赎回费总额的（），并应当归入基金财产。

A．15％B．20％C．25％D．30％

49.封闭式基金募集的资金小于该基金批准规模的（）时，该基金不能成立。

A．50％B．80％C．90％D．100％

50.开放式基金成立初期，可以在基金契约和招募说明书规定的期限内只接受申购，不办理 赎回，但该期限最长不得超过（）个月。A．1B．3C．6D．9

51.一般来说，开放式基金的申购赎回价是以（）为基础计算的。

A．基金单位资产净值B．基金市场供求关系 C．基金发行时的面值D．基金发行时的价格

52.LOF 份额的申购、赎回采取（）方式。

A．份额申购，份额赎回B．金额申购，金额赎回

C．金额申购，份额赎回D．份额申购，金额赎回

53.封闭式基金资产净值公告的时间频率是（）。

A．每交易日公开 1 次B．至少每周公开 1 次

C．至少每周公开 2 次D．至少每月公开 2 次

54.托管人召集基金份额持有人大会时，应至少提前（）日公告大会的召开时间、会议 形式、审议事项、议事程序和表决方式等事项。

A．30B．20C．15D．40

55.基金报告的披露时间为每个基金会计结束后（）内。

A．15 日B．30 日C．60 日D．90 日

56.按披露（）的不同，货币市场基金收益公告可分为三类，封闭期的收益公告、开放日的收益公告和节假日的收益公告。

A．时间B．性质C．特点D．方式

57.编造并且传播影响证券交易的虚假信息、扰乱证券交易市场的行为属于（）。

A．操纵证券市场罪B．内幕交易罪 C．诱骗他人买卖证券罪D．编造并传播证券交易虚假信息罪

58.《公司法》于（）开始正式实施。

A．1993 年 12 月 29 日B．1994 年 1 月 1 日

C．1994 年 7 月 1 日D．1999 年 12 月 25 日 59.证券市场监管的主要手段是（）。

A．经济手段B．法律手段 C．行政手段D．自律方式

60.每个季度结束后（）内，基金管理人应编制完投资组合公告。

A．15 日B．30 日C．60 日D．90 日

61.以下（）属基金定期报告。

A．基金资产净值公告B．公开说明书

C．基金持有人大会决议D．澄清公告

62.（）是对信息披露操作的时间要求。

A．全面性B．真实性C．及时性D．公平性

63.QDII 基金管理人应该在基金份额发售的（）日前公布招募说明书、基金合同及其 他文件。

A．2B．3C．4D．5

64.ETF 上市后要遵循的交易规则不正确的是（）A．基金上市首日的开盘参考价为前一工作日基金份额净值。B．基金价格涨跌幅比例为 10%，自上市首日起实行 C．基金买入申报数量为 100 份或其整数倍，不足 100 份的可以卖出D．基金申报价格最小变动单位为 0.005 元

65.投资者申购、赎回基金成功后，注册登记机构一般在（）日为投资者办理增加权益 或减少权益的登记手续。

A．T+0B．T+1C．T+2D．T+3

66.我国货币市场基金的申购采用（）原则。

A．确定价B．未知价法C．账面价值D．估计价值

67.《证券投资基金法》规定：基金管理人应当自开放式基金设立申请获得批准之日起（）个月内进行设立募集。

A．1B．3C．6D．9

68.封闭式基金发行募集成功后，取得证券交易所批准后在市场上进行交易的活动称为（）。

A．封闭式基金设立B．封闭式基金募集C．封闭式基金交易D．封闭式基金开 放

69.封闭式基金募集的资金小于该基金批准规模的（）时，该基金不能成立。

A．50％B．80％C．90％D．100％

70.根据有关规定，我国封闭式基金的募集期限为自基金批准之日起（）内。

A．一个月B．二个月C．三个月D．四个月

二、不定选择题题

1.有价证券是指（）的凭证。

A．标有票面金额B．证明持有人有权按期取得一定收入

C．持有人可以自由转让和买卖D．反映所有权或债权关系

2.下列属于有价证券的有（）。

A．提货单B．银行汇票 C．支票D．仓库栈单

3.未申请上市或不符合证券交易所挂牌交易条件的证券是指（）。

A．非挂牌证券B．非上市证券 C．场外证券D．场内证券

4.公募证券与私募证券的不同之处在于（）。

A．审核的严格程度不同B．发行对象特定与否

C．采取公示制度与否D．是否上市与否

5.证券市场的主要功能包括（）。

A．筹资功能B．证券资产的定价功能

C．资本配置功能D．宏观调控功能

6.我国政府承诺证券业 5 年过渡期间对外开放的内容有（）。

A．外国证券机构可以直接从事 B 股交易 B．外国证券机构可以申请成为中国证券交易所的正式会员 C．允许外国机构设立合营公司，从事国内证券投资基金管理业务，外资比例不超过 33％，加入 3 年后外资比例不超过 49％D．加入后 3 年内，允许外国证券公司设立合营公司，外资比例不超过 1／3

7.参与证券投资的金融机构包括（）。

A．企业B．商业银行 C．证券经营机构D．保险公司

8.证券公司的主要业务有（）。

A．承销和自营证券B．证券经纪C．受托资产管理D．证券投 资咨询

9.证券业协会的职责包括（）。

A．履行协助证券监督管理机构组织会员执行有关法律 B．维护会员的合法权益

C．审批证券的发行D．组织培训和开展业务交流

10.证券监管机构的主要职责是（）。

A．制定交易规则B．负责监督有关法律法规的执行

C．负责保护投资者的合法权益D．维持公平而有秩序的证券市场

11.记名股票的特点有（）。

A．股东权利归属于记名股东B．安全性较差

C．转让时须履行登记手续D．便于挂失

12.普通股股东的义务包括（）。

A．遵守公司章程B．依其所认购的股份和入股方式缴纳股金

C．每年定时参加股东大会D．审阅公司财务报表的真实性

13.市场利率通过（）的途径影响股票价格。

A．改变公司利息负担B．改变资金流向

C．改变投资者融资成本D．改变投资者预期

14.根据权证行权的基础资产或标的资产，可将权证分为（）。

A．股权类权证B．债权类权证C．其他权证D．认股权 证

15.我国目前主要的场外交易市场有（）。

A．代办股份转让系统B．股份报价试点转让

C．银行间市场D．交易所市场

16.系统风险主要包括（）。

A．政策风险B．经济周期性波动风险

C．利率风险D．购买力风险

17.非系统风险也可称为（）。

A．可分散风险B．不可回避风险C．不可分散风险D．可回避风险

18.与私募基金相比，公募基金具有（）特点。

A．运作上受到的限制和约束较少B．面向社会公众发售

C．投资者的资格和人数常受到严格的限制D．投资风险较高

19.股票基金根据投资对象的差异，可分为（）。

A．股票基金B．债券基金C．货币市场基金D．混合基金

20.货币市场基金不得投资于以下（）金融工具。

A．股票B．可转换债券

C．剩余期限超过 397 天的债券D．信用等级在 AAA 以下的企业债券

21.境外的保本基金提供的类型有（）

A．本金保证B．收益保证C．红利保证D．风险保证

22.对于基金经理的分析主要包括的内容有（）。

A．学历及工作经验B．性别、年龄 C．资产管理业绩评估D．投资风格

23.按基金持股的价值倾向，可以将基金分为（）。A．成长型基金B．价值型基金

C．保守型基金D．平衡型股基金

24.基金持有人的义务包括（）。

A．遵守基金契约B．缴纳基金认购款项

C．承担基金亏损D．不从事有损基金的活动

25.基金管理人的主要业务和职责是（）。

A．保管基金财产B．管理基金资产

C．发起设立基金D．向基金持有人支付基金收益

26.基金运营事务是基金投资管理与市场营销工作的后台保障，它通常包括（）

A．基金注册登记B．核算与估值C．基金清算D．信息披露

27.基金管理公司治理结构通常应当符合的要求有（）

A．股东会、董事会、监事会和经营层之间的职责明确，既相互协助又相互制衡

B．股东会、董事会、监事会和经营层按照有关法规、公司章程和基金合同的规定分别行使相应的职权

C．实行独立董事制度，并保证独立董事充分发挥作用

D．建立完善的内部监督和控制机制

28.关于基金托管人，下列说法正确的是（）。

A．基金托管人主要是对基金管理机构的投资操作进行监督和保管基金资产

B．基金托管人是基金持有人权益的代表

C．基金托管人由依法设立并取得基金托管资格的商业银行担任

D．基金托管人对所托管的基金承担着重要的法律及行政责任

29.基金托管人内部控制原则包括（）。

A．合法性原则B．及时性原则C．有效性原则D．集中性原则

30.根据《证券、期货投资咨询管理暂行办法》的有关规定，申请设立证券投资咨询的机构 应当具备的条件包括（）。

A．有 200 万元以上的注册资本

B．有公司章程

C．有 5 名以上取得证券投资咨询从业资格的专职人员

D．有固定的业务场所及与业务相适应的通讯及其他信息传递设施

31.基金的信息披露主要包括（）。

A．募集信息披露B．运作信息披露

C．定期信息披露D．临时信息披露

32.我国基金管理公司的一般决策程序是（）。

A．公司研究发展部提出研究报告

B．投资决策委员会审议和决定基金的总体投资计划

C．基金投资部制定投资组合的具体方案

D．风险控制委员会提出风险控制建议

33.基金管理公司风险控制制度体系由（）构成。

A．公司章程B．内部控制大纲

C．基本管理制度D．部门规章制度

34.基金资产的估值是根据相关规定确定（）的过程。

A．基金资产总值B．基金资产净值 C．基金负债价值D．单位基金资产净值

35.下列与基金有关的费用可以在基金资产中列支的有（）

A．基金管理人的管理费B．基金托管人的托管费

C．销售服务费D．基金合同生效后的信息纰漏费 36.界定基金会计的责任主体的意义在于（）。

A．将基金的管理主体和基金持有人的经营活动区别开来

B．将基金的管理主体和基金的经营活动区别开来

C．将基金托管人所管理的不同基金之间的经营活动区分开来

D．将基金管理公司管理的不同基金之间的经营活动区分开来

37.基金会计核算的权益事项包括了（）。

A．新股B．红股C．红利D．债券

38.依照《财政部、国家税务总局关于证券投资基金税收问题的通知》规定，对（）买 卖基金的差价收入征收营业税。

A．银行B．非银行金融机构C．个人D．非金融机构

39.基金市场营销的特征有（）

A．服务性B．专业性C．持续性D．特定性

40.为找到和实施最好的营销组合，基金管理公司在营销过程管理中要进行（）。

A．市场营销分析B．市场营销计划C．市场营销实施D．市场营销控制

41.营销环境中的微观环境指与公司关系紧密、能够影响公司服务客户能力的各种因素，主 要包括（）。

A．销售渠道B．客户C．竞争对手D．公众

42.基金销售机构在评估各种不同的细分市场进而选择资金的目标市场时，必须考虑的因素 有（）。

A．细分市场的规模B．细分市场的成长性

C．细分市场结构的吸引力D．销售机构的资源

43.《证券投资基金销售适用性指导意见》规定，基金投资者的风险承受能力类型至少应包 括（）。

A．积极型B．稳健型C．平衡型D．保守型 44.基金组合投资的步骤可表述为（）。

A．组合投资目标的设计B．组合投资的配置策略

C．组合投资的品种选择D．组合投资的调整策略

45.销售促进包括各种多属于短期性的刺激工具，用以次级投资者较迅速和较大量购买某一 基金产品。基金业常用的销售促进手段有（）。

A．销售点宣传B．投资者交流C．激励手段D．费率优惠

46.基金营销推广的主要形式有（）。

A．开展基金理财沙龙B．召开基金投资策略

C．举行基金产品推介会D．在媒体开设投资理财专栏

47.基金宣传推介材料不能使用下列（）语言。

A．尽享牛市B．坐享财富增长，安心享受成长

C．净值归一D．预购从速，申购良机

48.基金管理人、代销机构的工作人员在从事基金销售活动时，不得有下列情形（）

A．挪用投资者的交易资金或基金份额B．对投资者做出盈亏承诺

C．代理客户进行基金认购D．承诺利用基金资产进行利益输送

49.封闭式基金的主要常规收费项目包括（）。

A．交易佣金B．过户登记费C．转托管收费D．分红手续费

50.下列关于封闭式基金交易的特点表述有误的是（）。

A．基金单位的买卖采用“价格优先，时间优先”的优先原则

B．基金交易量可由投资者决定

C．基金单位的交易价格以基金单位资产净值为基础，受市场供求关系的影响而波动

D．在证券市场的营业日内可以随时买卖基金单位

51.申请设立证券投资基金时，基金发起人应提交的申报材料包括（）。

A．发起协议B．基金契约C．托管协议D．招募说明书

52.股票、债券型基金的申购赎回原则有（）

A．“未知价”交易原则B．“已知价”原则

C．“金额申购、份额赎回”原则D．“份额申购、金额赎回”原则

53.出现巨额赎回时，基金管理人可以根据基金当时的资产组合状况决定（）

A．接受全额赎回B．拒绝全额赎回C．全部延期赎回D．部分延期赎回

54.开放式基金的非交易过户包括（）。

A．继承B．司法强制执行C．捐赠D．基金的无偿划 拨

55.ETF 申购对价是指投资者申购基金份额时应交付的（）。

A．现金差额B．其他对价C．组合证券D．现金替代

56.境内基金管理公司申请合格境内机构投资者资格，应当具备的条件包括（）。

A．净资产不少于 2 亿元人民币，经营基金管理业务 2 年以上，最近一个季度末资产管 理规模不少于 200 亿元人民币

B．具有 5 年以上境外证券市场投资管理经验和相关专业资质的中级以上管理人员不少 于 2 名

C．具有 3 年以上境外证券市场投资管理相关经验人员不少于 3 名

D．最近3 年没有受到监管机构的重大处罚

57.QDII 基金申购与赎回的原则是（）。

A．“未知价”交易原则B．“已知价”原则

C．“金额申购、份额赎回”原则D．“份额申购、金额赎回”原则

58.通过强制性信息披露，迫使隐藏的信息得以及时和充分地公开，从而消除（）问题 带来的低效无序状况，提高证券市场的有效性。

A．道德困境B．逆向选择C．过度竞争D．道德风险

59.基金管理人编制基金（），经托管人复核后予以公告，同时分别报送中国证监会和 基金上市的证券交易所备案。

A．临时报告B．报告C．半报告D．季度报告

60.为明确信息披漏义务人的责任，提醒投资者注意投资风险，目前法规规定应在报告 的扉页中就（）方面做出提示。

A．管理人和托管人的披漏责任

B．管理人管理和运用基金资产的原则

C．投资风险提示

D．报告中注册会计师出具非标准无保留意见的提示

61.基金报告披露的持有人信息主要有（）

A．上市基金前 10 名持有人的名称、持有份额及占总份额的比例

B．持有人结构，包括机构投资者、个人投资者持有的基金份额及占总份额的比例

C．持有人户数、户均持有基金单位

D．基金持有人的住所

62.有关中国证券业协会的主要职责，说法正确的有（）。

A．组织会员单位从业人员的业务培训

B．对会员之间、会员与客户之间发生的证券业务纠纷进行调解

C．对违反证券市场监督管理法律、行政法规的行为进行查处

D．收集整理证券信息，为会员提供服务

63.《公司法》的核心在于保护（）的合法权益，维护社会经济秩序。

A．公司B．股东C．经理D．债权人

64.在申购价格的确定中，基金管理人接到投资人的购买中请时，应按（）作为申购价 格。A．当日公布的基金单位净值

B．当日公布的基金单位净值加一定的申购费用

C．当日公布的基金单位净值加一定的申购费用加其他附加费用

D．以上都不正确

65.基金的日常监管由（）来具体实施。

A．中国证监会基金部B．证监局

C．证券交易所D．中国证券业协会基金公司会员部

66.根据《证券投资基金销售业务信息管理平台管理规定》，信息管理平台是指基金销售机 构适用的与基金销售业务相关的信息系统，主要包括（）。

A．前台业务系统B．中台业务系统

C．后台业务系统D．应用系统的支持系统

67.基金销售人员在从事基金销售活动中，不得有下列行为（）。

A．在销售活动中为他人牟取不正当利益 B．以吸引客户为目的，向他人提供基金未公开的信息

C．接受投资者全权委托 D．承诺利用基金资产进行利益输送

68.为使得基金合同生效，有关 QDII 基金首次募集应符合的条件的说法，正确的有（）。

A．只能以人民币募集

B．募集金额不少于 2 亿元人民币

C．开放式基金份额持有人不少于 200 人，封闭式基金份额持有人不少于 1000 人

D．按统一的面值 1 元进行募集

69.在 ETF 的募集期内，根据投资者认购渠道的不同，可分为（）

A．场内认购和场外认购B．集体认购和个人认购 C．公开认购和私人认购D．有偿认购和无偿认购

70.设立封闭式基金主要程序有：（）。

A．确定基金发起人，拟定基金方案B．提交设立基金的相关文件

C．监管机构审核与批准D．基金的发行

三、判断题

1.所谓虚拟资本是以有价证券形式存在，并能给持有者带来一定收益的资本。

2.货币证券是指本身能使持券人或第三者取得货币索取权的有价证券。

3.凭证式国债和封闭式基金交易凭证属于非上市证券。

4.格林期货香港公司是首家在香港地区开业的内地期货公司分支机构。

5.当未来市场利率趋于下降时，应发行期限较短的债券，这样可以避免市场利率下降而负 担较高的利息。

6.证券公司债券属于企业债而非金融债。

7.期货价格发现功能是指由于集中竞价的特点，未来的期货价格就是未来的现货价格，这样期货价格就成为现货成交价的基础。

8.股票的发行价格不得低于票面金额。

9.债券票面利率的高低直接影响债券发行人的筹资成本和投资者的投资收益。

10.经济周期是引起股市周期波动的根本原因，因而股市的周期波动与经济周期具有同步 性。

11.公司债的还本付息受法律保护，除非公司破产清算，一般情况下不受企业经营状况的影 响，但公司的盈利变化同样可能使公司债的价格呈现同方向变动。

12.证券投资的风险性越高，意味着遭受损失的可能性越大，其收益率会越低。

13.证券投资基金是指通过发售基金份额，将众多投资者的基金集合起来，形成独立资产，由基金托管人托管，基金管理人管理，以投资组合的方法进行证券投资的一种利益共享、风险共担的集合投资方式。

14.基金托管人必须定期向投资者公布基金的投资运营状况。

15.在我国，基金托管人的主要职责是承担基金份额的的销售与注册登记工作。

16.2001 年 9 月，“华安创新”诞生标志着我国基金业由封闭式向开放式跨越。

17.开放式基金的交易中，投资人通过证券营业网点进行委托，通过证券交易所和基金登记 结算机构完成交易确认和账户管理等。

18.美国主要以公司型基金为主，我国证券投资基金类型主要是公司型基金。

19.成长型基金以追求资产的长期增值和盈利为基本目标。

20.ETF 结合了封闭式基金与开放式基金的运作特点。

21.费用率是评价基金运作效率和运作成本的一个重要统计指标。

22.在其他条件相同的情况下，信用等级较高的债券，收益率较低；信用等级较低的证券，收益率较高。

23.一般而言，灵活配置型基金、偏股型基金的风险较高，但预期收益率也较高。

24.资产估值增值潜力分析对于预测基金长期业绩走势有较好的知道作用，还可以对基金资 产组合的潜在风险起预警作用。

25.监督制约应渗透到托管业务的全过程和各个操作环节，覆盖所有的部门、岗位和人员，这体现了内部控制的有效性原则。

26.资金清算环节的主要风险点是基金资金清算和交收不及时，从而延误成交时间。

27.截至 2007 年底，证券投资咨询机构中具有基金代销业务资格的仅有两家。

28.申请基金代销业务资格的机构在申请期间申请材料涉及重大事项发生重大变化的，申请 人应当自变化之日起的 10 个工作日内向中国证监会提交更新材料。

29.基金绩效衡量不同于对基金组合本身的衡量，必须对投资能力以外的因素加以控制或进 行可比性处理。

30.赎回的投资者从基金中获取的金额是基金在市场上按当初申购时的市场价格．

31.在对基金资产估值时还需注意价格操纵和滥估问题。

32.在我国，基金日常估值由基金管理人和基金托管人同时进行。

33.我国基金资产估值的责任人是基金管理人，但基金托管人对管理人的估值结果负有复核 责任。

34.按照有关规定，发生的基金运作费如果影响基金单位净值小数点后第四位的，即发生的 费用大于基金净值万分之一的，应采用预提或待摊的方法计入基金损益。

35.公允价值变动损益指基金持有的采用公允价值模式计量的交易性金融资产、交易性金融 负债等公允价值变动形成的应计入当期损益的利得或损失，并于估值日对基金资产按公 允价值估值时予以确认。

36.基金份额持有人在开放式基金的利润分配过程中为作出分配方式选择的，基金管理人将 其分配方式默认为分红再投资转换为基金份额。

37.对个人投资者从基金分配中获得的企业债券差价收入，应按照税法规定征收个人所得 税，税款由基金在分配时依法代扣代缴。

38.营销的宏观环境指能够影响整个微观环境的广泛的社会性因素，包括人口、经济、政治、法律、技术、文化等因素。

39.基金营销推广活动不得和基金管理公司或其他媒体或机构联合举行。

40.基金宣传推介材料必须真实、准确，与基金合同、基金招募说明书相符，与备案的材料 一致。

41.证券从业人员取得执业证书后，与原执业机构解除聘用关系或变更执业机构的，应在 5 个工作日内向中国证券业协会报告，由中国证券业协会变更其执业注册登记。

42.投资者参与认购开放式基金，分开户、认购、确认三个步骤。

43.在基金募集期内购买基金份额的行为通常被称为“基金的认购”。

44.基金管理人接到投资人的购买申请时，应按当日公布的基金单位净值加一定的申购费用 作为申购价格。

45.基金账户或基金份额被冻结的，被冻结部分产生的权益由基金公司代为行使。

46.QDII 基金的认购渠道与认购程序与一般开放式基金的相关操作基本一致。

47.目前我国各基金申购、赎回的资金和申购款一般在T+2 日内到达基金银行存款账户，赎回款于 T+3 日内从基金银行存款账户划出。

48.通过强制性信息披露，迫使所有信息得以及时和充分地公开，从而消除逆向选择和道德 风险等问题带来的低效无序状况，提高证券市场的有效性。

49.规范性原则要求基金信息必须按照法定的内容和格式进行披露，以保证信息披露的可比 性。

50.基金销售时，基金管理人可以对基金产品的未来收益率进行预测，以帮助投资人做出正 确的投资选择。

51.存续期募集信息披露主要指开放式基金在基金合同生效后每 个月披露一次更新的招 募说明书。

52.封闭式基金主要通过交易所进行交易，而开放式基金主要在基金的直销和代销网点申购 赎回。

53.不同运作方式的基金，其运作特点没有什么差异。

54.基金半报告、报告的财务会计均应当经过审计。

55.目前，法规要求在基金报告、半报告、季度报告中以图表形式披露基金的净值 表现。

56.基金信息披露义务人应当在重大事件发生之日起 2 个工作日内编制并披露临时报告书。

57.中国证券监督管理委员会是国家对全国证券、期货市场进行统一宏观管理的主管部门。

58.《中华人民共和国刑法》规定，违法运用客户资金罪最高刑罚为 5 年有期徒刑，并处罚

金 50 万元。

59.基金管理人可以在合同中约定，自基金合同生效之日起一定期限内不办理赎回，但约定 的期限不得超过 2 个月。

60.信息管理平台应用系统运行数据中涉及到基金投资人信息和交易记录的备份应当在不 可修改的介质上保存 20 年。

参考答案

一．单选题

1~5 BCCDA 6~10BDBBA 11~15CBBCD 16~20BCDCA

21~25BDBDD 26~30ABAAD 31~35DDADB 36~40ABAAA 41~45CDAAB

46~50DCCBB

51~55ACBAD 56~60ADCBA 61~65ACBDB 66~70ACCBC

二．多选题

1.ABCD2.ABCD3.AB4.ABC5 ABC.6.ACD 7.BCD8.ABCD9.ABD10.BCD11.ACD12.AB 13.ABC14.ABC15.ABC16.ABCD17.AD18.B 19.ABCD20.ABCD21.ABC22.ACD23.ABD24.ABCD 25.BC26.ABCD27.ABCD28.ABCD29.ABC30.BCD 31.ABD32.ABCD33.ABCD34.BD35.ABCD36.BD 37.ABC38.AB39.ABC40.ABCD41.ABCD42.ABCD 43.ABD44.ABCD45.ABCD46.ABCD47.ABCD48.ABCD 49.ABD50.B51.ABCD52.AC53.AD54.ABCD 55.ABCD56.ACD57.AC58.BD59.BCD60.ABCD 61.ABC62.ABD63.ABD64.B65.ABCD66.ACD 67.ABCD68.BC69.A70.ABC

三．判断题

1~5AABBA6~10 BBAAB11~15 ABABB16~20 ABAAA21~25 AAABB 26~30 ABBAB31~35 AAABA36~40 BAABA41~45 BAAAB46~50 AABAB 51~55 BABBA55~60 AABBB

第五篇：0Iyddi2009年 证券投资基金模拟题及答案

生活需要游戏，但不能游戏人生；生活需要歌舞，但不需醉生梦死；生活需要艺术，但不能投机取巧；生活需要勇气，但不能鲁莽蛮干；生活需要重复，但不能重蹈覆辙。

-----无名

2009年证券投资基金模拟题

一、单选题（共60题，共30分）

1.证券投资交易的买卖价差越小，投资人为达成交易所需要付出的成本和代价（）。（0.5分）

A.越大 B.不变 C.越小 D.不能判定

★标准答案：C

2.（）是基金市场交易价格的价值基础，基金的市场价格以这为中心上下波动。（0.5分）

A.基金面值 B.基金的发行价格

C.1．01元 D.基金单位的资产净值

★标准答案：D

3.债券收益与市场利率的关系是（）（0.5分）

A.同方向

B.无关

C.反方向

D.无确定关系

★标准答案：A

4.契约型基金管理人的管理费，是指基金管理人根据（）所获得的管理运作基金的报酬。（0.5分）

A.《基金契约》

B.《基金章程》

C.《基金信托契约》

D.《基金托管契约》

★标准答案：A

5.一般情况下，基金管理公司内部制定和监督执行风险控制政策的机构是（）。（0.5分）

A.投资决策委员会

B.风险控制委员会

C.董事会

D.基金持有人大会

★标准答案：B

6.基金持有人大会表决时，基金持有人表决权的决定方式是（）。（0.5分）

A.所持每份基金单位有一票

B.基金持有人每人一票

C.作为基金发起人的基金持有人具有否决权

D.作为基金托管人的商业银行具有否决权

★标准答案：A

7.对基金信息披露质量的最低要求是（）（0.5分）

A.通俗性

B.真实性

C.时效性

D.全面性

★标准答案：B

8.目前，我国基金管理公司自批准筹建之日起（）个月内必须开业。（0.5分）

A.6 B.9 C.12 D.18 ★标准答案：A

9.我国证券投资基金托管费以（）为基础计提。（0.5分）

A.基金资产总值

B.基金资产净值

C.基金发行规模

D.固定金额

★标准答案：B

10.基金管理公司的独立董事的人数占董事会的比例不得低于（）。（0.5分）

A.2/3 B.1/3 C.1/2 D.3/5 ★标准答案：B

11.投资组合的绩效归属模型不包括（）。（0.5分）

A.资产混合效率

B.资产风险管理

C.资产类别效率

D.资产配臵效率

★标准答案：B

12.在我国，基金托管人可由（）来担任。（0.5分）

A.保险公司

B.证券公司

C.信托投资公司

D.商业银行

★标准答案：D

13.采用下列何种策略时，股价上升卖出股票，股价下跌买入股票（）。（0.5分）

A.战略性资产配臵

B.恒定混合策略

C.战术性资产配臵

D.投资组合保险策略

★标准答案：B

14.成功概率法是根据对市场走势的预测而正确改变（）的百分比来对基金择时能力所进行的一种衡量方法。（0.5分）

A.现金比例

B.资产比率

C.债券比例

D.股票比例

★标准答案：A

15.基金产品的构思来源可以分为两类：理念导向型和（）（0.5分）

A.顾客导向型

B.营销导向型

C.渠道导向型

D.投资顾问型

★标准答案：B

16.申请设立开放式基金须在人才技术设施上能保证每周于少（）次向投资者公布基金资产净值和赎回价格。（0.5分）

A.1 B.2 C.3 D.5 ★标准答案：A

17.投资人可以通过基账户买卖（）。（0.5分）

A.封闭式基金

B.A股

C.B股

D.债券

★标准答案：A

18.基金公司进行投资运作的风险控制和内部监察的根本目的是（）。（0.5分）

A.获得更多的投资收益

B.保护投资者的利益

C.控制投资风险

D.防止内部人控制

★标准答案：B

19.符合规定的董事候选人拟被多家基金管理公司聘任的，其应聘任职基金管理公司的数量不应多于（）（0.5分）

A.2个

B.3个

C.5个

D.7个

★标准答案：B

20.当股票价格由升转降或由降转升，即市场处于易变的、无明显趋势的状态时，下列说法正确的是（）。（0.5分）

A.恒定混合策略的表现优于买入并持有策略

B.投资组合保险策略的表现优于买入并持有策略

C.恒定混合策略的表现劣于买入并持有策略

D.以上都不对

★标准答案：A

21.建立在“一价原理”的基础上，认为两种具有相同风险的证券投资组合不能以不同的期望收益率出售的理论是（）（0.5分）

A.资产组合理论

B.资本资产定价模型

C.套利定价模型

D.有效市场假说

★标准答案：C

22.根据行为金融学理论，投资者所具有的避免“后悔”心理特征会导致（）（0.5分）

A.低估证券的实际风险，进行过度交易

B.对不熟悉的股票．资产敬而远之

C.选择过快地卖出有浮盈的股票，而将具有浮亏的股票保留下来

D.追涨杀跌

★标准答案：D

23.目前我国基金设立实行的基本管理模式是（）（0.5分）

A.审批制

B.注册制

C.审批制或注册制

D.校准制

★标准答案：A

24.我国封闭式基金上网定价发行手续费由（）收取。（0.5分）

A.证券交易所

B.基金托管银行

C.证券登记结算公司

D.电子商务网站

★标准答案：A

25.全球第一个公司型开放式投资基金是（）。（0.5分）

A.英国“海外及殖民地政府信托”

B.富来明创立的“苏格兰美国投资信托” C.波士顿“马萨诸塞投资信托基金” D.麦哲伦基金

★标准答案：C

26.基金管理公司应与选定的证券商签订协议，取得（）个交易席位作为基金的专用交易席位。（0.5分）

A.一个

B.两个

C.多个

D.一个或多个

★标准答案：D

27.对基金信息披露范围的要求是（）。（0.5分）

A.通俗性

B.真实性

C.时效性

D.全面性

★标准答案：D

28.在我国香港特别行政区和英国，证券投资基金一般被称为（）。（0.5分）

A.共同基金

B.单位信托基金

C.证券投资信托基金

D.私募基金

★标准答案：B

29.什么是证券投资基金市场营销的中心（）（0.5分）

A.产品设计

B.定价

C.促销

D.分销

★标准答案：A

30.我国的首只债券型基金是（）。（0.5分）

A.南方宝元

B.华夏债券

C.华安创新

D.南方稳健

★标准答案：A

31.目前，我国证券投资基金的发起设立实行（）。（0.5分）

A.注册制

B.核准制

C.备案制

D.审批制

★标准答案：D

32.开放式基金转托管业务的一步转托管为基金持有人在（）办理转出、转入手续，过户登记确认后自动将基金单位转入持有人指定的销售机构。（0.5分）

A.原销售机构

B.基金托管机构

C.基金管理机构

D.基金监管机构

★标准答案：A

33.依照《开放式证券投资基金试点办法》规定，开放式基金赎回费收入在扣除基本手续费后，余额应当归（）所有。（0.5分）

A.基金管理公司

B.基金托管人

C.基金

D.基金发行人

★标准答案：C

34.封闭式基金溢价发行是指（）。（0.5分）

A.基金按高于面值的价格发行

B.基金按低于面值的价格发行

C.基金按等于面值的价格发行

D.以上都不是

★标准答案：A

35.资产配臵的主要类型的含义积极型股票投资战略的重要标志之一是（）（0.5分）

A.指数化投资

B.长期持有

C.时机抉择

D.以上都不是

★标准答案：C

36.基金管理公司投资管理的基本目标是（）。（0.5分）

A.高回报

B.分散风险

C.高管理费和手续费

D.为客户寻求与风险相称的投资回报，并维护基金和客户资产的安全

★标准答案：D

37.基金管理人或基金托管人主要业务人员一年内变更达到多少比率，必须发布临时报告（）。（0.5分）

A.10%以上

B.0.2 C.0.3 D.0.5 ★标准答案：C

38.2002年开始，封闭式基金销售中放弃“比例配售”而采用了“敞开发售”方式的原因主要是（）。（0.5分）

A.后者更为公平

B.封闭式基金发行困难，投资人认购不踊跃

C.后者发行费用较低

D.后者发行时间较短

★标准答案：B

39.基金管理公司的高级管理人员在非经营性机构兼职的，应当报（）备案。（0.5分）

A.所任职的非经营性机构

B.聘任单位

C.证券交易所

D.中国证监会

★标准答案：D

40.我国第一只上市交易的投资基金是（）（0.5分）

A.武汉证券投资基金

B.深圳南山风险投资基金

C.淄博乡镇企业基金

D.建业基金

★标准答案：C

41.根据沪、深交易所现行的资金清算规则，交易所交易资金清算时间为（）日收盘前(下午3：00)。（0.5分）

A.T＋1 B.T＋0 C.T＋2 D.T＋3

★标准答案：A

42.开放式基金公开说明书的报告截止日为（）（0.5分）

A.开放式基金成立后每年6月30日

B.开放式基金成立后每6个月的最后一日

C.开放式基金成立后每年12月31日

D.开放式基金成立后每会计最后工作日

★标准答案：B

43.基金管理公司投资决策委员会是基金管理公司（）（0.5分）

A.常设机构

B.最高投资决策机构

C.最高权力机构

D.执行机构

★标准答案：B

44.门禁制度的执行情况信息的密级管理制度是否获利切实执行等，属于（）的监察稽核（0.5分）

A.资讯管制

B.公司内部管理制度

C.基金投资决策与执行

D.公司财务与投资管理

★标准答案：A

45.基金托管人一般由（）聘请（0.5分）

A.基金发起人

B.基金管理人

C.基金持有人大会

D.证券交易所

★标准答案：A

46.在我国，一只证券投资基金投资于国家债券的比例不得低于该基金资产净值的（）（0.5分）

A.0.1 B.0.3 C.0.2 D.0.4 ★标准答案：C

47.我国私募基金是按（）组织起来的。（0.5分）

A.信托法

B.证券法

C.目前没有法律依据

D.公司法

★标准答案：C

48.基金持有人大会在代表基金份额（）以上的基金持有人出席时才可以召开。（0.5分）

A.0.15 B.0.5 C.0.51 D.0.3 ★标准答案：B

49.积极的债券组合管理策略应急免疫和骑乘收益率曲线,如果要求债券组合的最低价值为200万元，剩余时间为2年，市场利率8%，则应急免疫的触发点为（）（0.5分）

A.16万元

B.100万元

C.171．46万元

D.233．28万元

★标准答案：C

50.基金会计的计量属性属于（）。（0.5分）

A.历史成本

B.公允价值

C.重臵成本

D.直接成本

★标准答案：B

51.基金公司进行投资运作的风险控制和内部监察的根本目的是（）（0.5分）

A.获得更多的投资收益

B.保护投资者的利益

C.控制投资风险

D.防止内部人控制

★标准答案：B

52.以保障资本安全、当期收益分配、资本和收益的长期成长等为基本目标从而在投资组合中比较注重长短期收益―风险搭配的证券投资基金是（）。（0.5分）

A.指数基金

B.成长型基金

C.收入型基金

D.平衡型基金

★标准答案：D

53.投资绩效的风险调整方法不包括（）。（0.5分）

A.夏普比率

B.詹森指数

C.博迪比率

D.特雷诺比率

★标准答案：C

54.公司因不能清偿到期债务，被依法宣告破产的，由（）依照有关规定，组织股东有关机关及有关专业人员成立清算组，对公司进行破产清算。（0.5分）

A.股东会

B.董事会

C.人民法院

D.债权人

★标准答案：C

55.封闭式基金交易的价格变化单位为（）。（0.5分）

A.0．001元

B.0．01元

C.0．10元

D.1．00元

★标准答案：A

56.在我国，根据《证券投资基金管理暂行办法》及其他相关法规，单只基金投资于股票、债券的比例不得低于该基金资产总值的（）。（0.5分）

A.0.5 B.0.6 C.0.8 D.0.7 ★标准答案：C

57.在发达国家，证券投资基金中资产规模比重最大的是（）。（0.5分）

A.股票基金

B.债券基金

C.国债基金

D.货币市场基金

E.期权基金

★标准答案：D

58.投资人接受基金契约中规定的权利与义务的依据是（）（0.5分）

A.在基金契约上签字盖章

B.认购基金单位

C.签署个人授权委托书

D.在基金章程上签字盖章

★标准答案：C

59.根据利率期限结构的完全预期理论，水平的收益率曲线意味着顶期未来的短期利率会（分）

A.上升

B.不变

C.下降

D.以上皆不正确

★标准答案：B

60.投资管理的目标可以表述为：在既定的收益水平下（）风险。（0.5分）

A.降低

B.保持不变

C.提高

D.不能判断

★标准答案：A 来源:考试大-证券从业资格考试

二.多选题（共60题,共40分）

1.经中国证监会批准，封闭式基金可以转为开放式基金的情形包括（）（1分）

A.基金管理人申请

B.基金持有人大会决议通过

C.出现基金契约或基金规定的情形

D.基金托管人申请

★标准答案：B,C

2.申请设立证券投资基金时，基金发起人应提交的申报材料包括（）。（1分）

A.发起协议

。（0.5）B.基金契约

C.托管协议

D.招募说明书

★标准答案：A,B,C,D

3.我国开放式基金的设立经过（）过程。（1分）

A.基金申报

B.证监会审核

C.专家评议

D.批准通过

★标准答案：A,B,C,D

4.证券交易过程的执行成本主要包括（）。（1分）

A.市场冲击成本

B.选择市场时机成本

C.信息成本

D.机会成本

★标准答案：B,C,D

5.证券交易所对基金的监管主要表现为（）。（1分）

A.对基金从业人员资格的管理

B.对基金上市的管理

C.对基金投资行为的监管

D.对基金立法的管理

★标准答案：B,C

6.证券投资基金的服务机构包括（）。（1分）

A.基金代销机构

B.基金注册登记机构

C.基金投资咨询机构

D.基金验资机构

★标准答案：A,B,C,D

7.证券投资基金的主要特征包括（）。（1分）

A.集合投资

B.专业管理

C.组合投资.分散风险

D.制衡机制

E.利益共享.风险共担。

★标准答案：A,B,C,D,E

8.证券投资基金的当事人包括（）。（1分）

A.基金持有人

B.基金托管人

C.基金管理人

D.基金发起人

★标准答案：A,B,C,D

9.营销计划是指对有助于公司实现战略总目标的营销战略做出决策。每一类业务.产品或品牌都需要一个详细的营销计划。产品或品牌计划应包括以下几个部分.（）（1分）

A.计划实施概要

B.市场营销现状

C.威胁和机会

D.目标和问题

E.市场营销和战略

★标准答案：A,B,C,D,E

10.下列哪些可以被视为市场异常的现象（）。（1分）

A.小公司效应

B.日历效应

C.低市盈率效应

D.被忽略的公司的效应

★标准答案：A,B,C,D

11.证券投资基金信息披露的原则目前对基金信息披露进行监管的部门主要是（）。（1分）

A.中国证监会

B.证券交易所

C.证券业协会

D.中国人民银行

★标准答案：A,B

12.资本市场上交易的金融产品包括（）。（1分）

A.股票

B.公司债券

C.商业票据

D.资产担保证券

★标准答案：A,B,D

13.下列哪些文件属基金定期报告.（）（1分）

A.公开说明书

B.报告

C.中期报告

D.投资组合报告

E.基金资产净值公告

★标准答案：B,C,D,E

14.以下关于封闭式基金和开放式基金说法正确的是（）。（1分）

A.封闭式基金一般有固定的存续期限

B.开放式基金一般没有固定的存续期限

C.封闭式基金投资人少

D.开放式基金投资人多

★标准答案：A,B

15.在经济运行中，证券投资基金的融资功能在客观上是由以下（）因素决定的。（1分）

A.经济运行中资金有效配臵的要求

B.证券市场发展的要求

C.政府融资的要求

D.公众进行资产选择的要求

★标准答案：A,B,D

16.下列因素中，会影响投资者风险承受能力和收益需求的有（）。（1分）

A.投资者的年龄或投资周期

B.投资者的资产负债状况

C.投资者的财务变动状况与趋势

D.投资者的财富净值

★标准答案：A,B,C,D

17.投资组合超额收益的来源是（）。（1分）

A.战略性资产配臵

B.股票选择能力

C.资产混合效率

D.市场时机选择能力

★标准答案：B,D

18.根据有关规定和行业特点，基金管理公司治理结构应当符合以下要求.（）（1分）

A.坚持以基金持有人利益最大化和提高公司效益为基本准则

B.使股东会.董事会.监事会和经营层之间的职责明确，相互协助.又相互制衡

C.基金持有者结构分散

D.实行独立董事制度，并保证独立董事充分发挥作用

E.建立完善的内部监督和控制机制

★标准答案：A,B,D,E

19.商业银行办理开放式基金的注册登记业务，审批机构为（）。（1分）

A.中国证监会

B.中国证监会派出机构

C.证券交易所

D.中国人民银行

★标准答案：A,D

20.准在岸基金或问候语离岸基金的典型的方式有（）（1分）

A.合资性基金公司

B.合资性基金管理

C.公司本土化基金管理人

D.外资基金公司

★标准答案：A,B,C

21.根据我国有关规定，基金作为一个营业主体，其可能缴纳的（）必须直接从基金资产中扣除，为基金承担的税收。（0.5分）

A.营业税

B.消费税

C.增值税

D.印花税

★标准答案：A,D

22.根据基金投资范围不同，基金可分为（）。（0.5分）

A.股票基金

B.雨伞基

C.债券基金

D.货币市场基金

E.混合基金

★标准答案：A,B,D,E

23.金融资产风险包括（）。（0.5分）

A.市场风险

B.利率风险

C.信用风险

D.通货膨胀风险

E.流动性风险

★标准答案：A,B,C,D,E

24.目前，针对我国基金高管人员日常监管的主要手段有（）。（0.5分）

A.年检登记制度

B.定期检查制度

C.谈话提醒制度

D.持续教育制度

E.离任审计制度

★标准答案：A,B,C,D,E

25.开放式基金的买入价可以是（）。（0.5分）

A.基金单位净值

B.基金单位净值减交易费

C.基金单位净值减赎回费

D.基金单位净值加交易费

★标准答案：A,B,C

26.基金托管人的内部控制目标有（）。（0.5分）

A.保证业务运作严格遵守国家有关法律、法规和行业监管规则

B.自觉形成守法经营、规范运作的经营思想和经营风格

C.防范和化解经营风险，保证托管资产的安全完整

D.维护基金持有人的权益

★标准答案：A,B,C,D

27.基金从组织性质上分类，可以是（）。（0.5分）

A.非法人机构

B.事业性机构

C.公司性法人机构

D.有限合伙制机构

★标准答案：A,B,C,D

28.从基金投资运作特点，对基金进行划分的种类有（）。（0.5分）

A.国债基金

B.对冲基金

C.货币市场基金

D.指数基金

E.平衡型资金

★标准答案：B,D,E

29.我国基金交易的委托特点有（）（0.5分）

A.基金单位的买卖采用“三公”原则.价格优先原则和时间优先原则

B.基金交易委托以标准手数为单位进行，价格变化单位为0．01元

C.在证券市场的营业日可以随时委托买卖基金单位

D.基金的实行T＋1交割制度

★标准答案：A,B,C,D

30.我国基金的会计核算应遵循的会计政策要求有（）。（0.5分）

A.基金的会计为公历每年1月1日至12月31日

B.基金管理公司对所管理的基金应当以基金为会计核算主体，独立建账.独立核算，保证不同基金之间在名册登记.账户设臵.资金划拨.账簿记录等方面相互独立

C.基金核算以人民币为记账本位币，以人民币元为记账单位

D.基金的会计核算以权责发生制为基础

E.基金管理公司应于估值日计算基金净值和基金单位净值，并按国家有关规定予以公告 ★标准答案：A,B,C,D,E 31.根据我国规定，下列（）人员改变聘用单位，自其离开受聘单位之日起的三个月内，不得在新聘用单位从事基金投资业务。（0.5分）

A.基金管理公司高级管理人员 B.基金托管部的高级管理人员 C.基金经理

D.基金管理公司的电脑人员 ★标准答案：A,B,C,D

32.在美国，商业银行主要从（）等方面介入证券投资基金业务。（0.5分）

A.担任基金托管人 B.担任基金管理人 C.销售基金单位 D.投资于基金单位 ★标准答案：A,C,D

33.投资组合收益率的计算方法包括（）。（0.5分）

A.算术平均法 B.时间加权法 C.净现金流加权法 D.移动平均法 ★标准答案：A,B,C

34.按照基金组织形式，证券投资基金可以划分为（）。（0.5分）

A.私募基金 B.公募基金 C.契约型基金 D.公司型基金 ★标准答案：C,D

35.发起设立基金是指基金管理公司为基金批准成立前所做的一切准备工作，包括（分）

A.基金品种的设计

B.签署基金成立的有关法律文件 C.提交申请设立基金的主要文件 D.申请的审核与批准 ★标准答案：A,B,C,D

36.实务上对基金业绩的考察主要采用将选定的（）。（0.5分）

A.基金表现与市场指数的表现加以比较

B.基金表现与该基金相似的一组基金的表现进行相对比较 C.基金表现与该基金不同的一组基金的表现进行相对比较

。（0.5）D.组合风险与市场风险比较 ★标准答案：A,B

37.比较资本资产定价模刑(CAPM)和套利定价模型(APM)对风险来源的定义，以下说法中正确的是（）。（0.5分）

A.资本资产定价模型(CAPM)的定义是具体的 B.资本资产定价模型(CAPM)的定义是抽象的 C.套利定价模型(APM)的定义是具体的 D.套利定价模型(APM)的定义是抽象的 ★标准答案：A,D

38.证券投资基金持有人大会决议对（）均有约束力。（0.5分）

A.基金持有人 B.基金管理人 C.基金监管机构 D.基金托管人 ★标准答案：A,B,D

39.证券投资基金的发行价格由（）组成（0.5分）

A.基金面值

B.基金发行与募集费用 C.基金销售费用 D.其他费用 ★标准答案：A,B,C

40.封闭式基金的发售目前，我国封闭式基金发行价格的构成主要包括（）。（0.5分）

A.基金面值 B.预期分红 C.发行费用 D.发起人利润 ★标准答案：A,C

41.基金当事人的信息披露义务下列关于基金当事人信息披露职责说法正确的是（）。（0.5分）

A.基金发行协调人就基金发行具体事宜编制并公布发行公告 B.发行协调人编制并公告基金招募说明书

C.基金管理人编制公开说明书并经基金托管人复核后公告 D.基金临时报告书均由基金管理人编制并公告 ★标准答案：A,C,D

42.依照《开放式证券投资基金试点办法》规定，基金管理公司于收到基金投资人申购.赎回申请之日起3个工作日内不须对下列（）确认。（0.5分）

A.申购赎回的有效性

B.申购款项到达注册登记机构银行账户 C.赎回款项到达投资人账户 D.基金规模 ★标准答案：B,C,D

43.基金管理人进行组合投资的条件有（）（0.5分）

A.基金资金规模大

B.基金持有人提供各项文件限制了基金管理人在运作中可选择的证券品种和这些证券品种的特色 C.代客理财是一竞争性市场

D.基金管理人拥有专门从事证券组合的专业人员 ★标准答案：A,B,D

44.优化基金管理公司的法人治理结构必须把握好以下（）问题（0.5分）

A.建立股东会董事会监事会和经理层之间的合理的制衡机制 B.强化基金管理公司基金托管人基金发起人之间的制约机制 C.建立健全内部控制机制及制度，尤其是开放式基金的制约机制

D.优化包括资本市场体系监管水平法律环境在内的基金管理公司外部 ★标准答案：A,B,C,D

45.证券投资基金的产品管理包括.（）（0.5分）

A.产品的设计开发 B.基金品牌管理 C.基金产品线的延伸 D.基金售后服务 E.基金信息管理

★标准答案：A C D 46.申请开办开放式基金单位的认购.申购和赎回业务的机构，应当符合下列条件.（A.设有专门管理开放式基金单位认购.申购和赎回业务的部门 B.有足够的熟悉开放式基金业务的专业人员 C.有便利.有效的商业网络

D.有安全.高效的办理开放式基金单位认购.申购和赎回业务的 E.必须是具有基金托管资格的商业银行 ★标准答案：A,B,C,D

47.基金持有人拥有的基金资产转让权或处分权是指（）（0.5分）

A.基金持有人直接利用基金资产进行投资的权利 B.基金持有人直接买卖基金资产的权利

C.通过证券市场自由转让封闭式基金份额的权利 D.基金持有人赎回开放式基金份额的权利 ★标准答案：C,D

48.基金托管人需定期向中国证监会报送（）（0.5分）

A.监察稽核报告

B.公司财务和自有资金运用情况报告 C.基金持有人名册

D.对基金管理公司的监督报告 ★标准答案：A,C,D

49.资产管理人所提供的信息披露服务的内容可能包括（）（0.5分）

A.历史业绩与风险状况 B.目前投资方向与投资内容 C.对市场的预期

D.资产管理人的重大变更 ★标准答案：A,B,C,D

50.法人应当具备如下条件（）。（0.5分）

A.依法成立

B.有必要的财产或者经费

C.有自己的名称.组织机构和场所

（0.5分））D.能够独立承担民事责任 ★标准答案：A,B,C,D

51.基金变更包括（）。（0.5分）

A.封闭式基金转为开放式基金 B.封闭式基金清算 C.封闭式基金扩募 D.封闭式基金续期 ★标准答案：A,C,D

52.对（）买卖基金的差价收入须征收营业税。（0.5分）

A.银行

B.非银行金融机构 C.个人投资者 D.国有企业 E.民营企业 ★标准答案：A,B

53.上市公告书.报告.中期报告在编制完成后，应放臵于下列地点供公众查阅（）。（0.5分）

A.基金管理人所在地 B.基金托管人所在地 C.上市交易的证券交易所 D.有关销售机构及其网点 E.中国证监会派出机构 ★标准答案：A,B,C,D

54.市场营销控制包括估计市场营销战略和计划的成果，并采取正确的行动以保证实现目标。控制过程包括四个步骤（）。（0.5分）

A.管理部门先设定具体的市场营销目标； B.衡量企业在市场中的业绩；

C.估计希望业绩和实际业绩之间存在差异的原因；

D.最后管理部门采取正确的行动，以此弥补目标与业绩之间的差距 E.风险控制 ★标准答案：A,B,C,D

55.依照《证券投资基金管理暂行办法》规定，基金管理人应履行(（）义务。（0.5分）

A.不得为自己及任何第三人谋取利益 B.保存基金会计账册

C.公告基金管理公司资产负债状况 D.出具基金托管报告 ★标准答案：B,C

56.在美国的共同基金中，主要的基金种类为（）。（0.5分）

A.股票基金 B.债券基金 C.混合基金

D.货币市场基金 E.期权基金 ★标准答案：A,B,C,D

57.以下关于贝塔系数的说法中，不正确的有（）。（0.5分）

A.当贝塔系数大于1时，投资组合的系统风险低于市场风险 B.当贝塔系数大于1时，投资组合的系统风险高于市场风险 C.当贝塔系数小于l时，投资组合的系统风险低于市场风险 D.当贝塔系数小于1时，投资组合的系统风险高于市场风险 ★标准答案：B,C

58.历史数据法中有关历史数据包括（）（0.5分）

A.各类型资产的收益率数据 B.以标准差衡量的风险水平数据 C.不同类型资产之间的风险水平数据 D.预测数据 ★标准答案：A,B,C

59.基金支运作费有以下几类（）（0.5分）

A.营销费用 B.过户费 C.交易佣金 D.其他手续费 ★标准答案：B,C,D 60.下列指标中，（）是用于衡量投资基金风险调整的绩效指标。（0.5分）

A.净值增长率 B.夏普比率 C.特雷诺比率 D.收益率标准差 ★标准答案：B,C,D

三.判断题（共60题,共30分）

1.ADR所代表的是非美国公司股票的所有权。（）（0.5分）

★标准答案：正确

2.战术性资产配臵中的主要利润机制是“回归均衡”的原则。（）（0.5分）

★标准答案：正确

3.基金证券的发行，一般采取面值发行，增收一定比例的手续费。（）（0.5分）

★标准答案：正确

4.目前，我国对企业投资者买卖基金获得的差价收入不征收企业所得税。（）（0.5分）

★标准答案：正确

5.投资组合理论中，风险厌恶投资者是指那些不喜欢波动的投资者，他们为了获得可能的高收益，愿意承担较高的风险。（）（0.5分）

★标准答案：错误

6.中国香港的单位信托绝大部分是开放式契约型。（）（0.5分）

★标准答案：正确

7.一般来说，我们可以通过各种方法来测算真实的机会成本。（）（0.5分）

★标准答案：错误

8.基金产品的构思来源可以分为两类：理念导向型和营销导向型。（）（0.5分）

★标准答案：正确

9.基金托管人的债权人可以对托管人托管的基金资产行使请求冻结、扣押和其他权利（）（0.5分）

★标准答案：错误

10.投资者对债券要求的收益率与债券流动性无关。（）（0.5分）

★标准答案：错误

11.证券投资基金是股票、债券或其他金融资产的组合。（）（0.5分）

★标准答案：正确

12.从长期看，资本市场参与者从证券投资管理过程中获利的是与其风险承担水平一致的正常收益，而不是超额收益，因为风险本身被消除了。（）（0.5分）

★标准答案：错误

13.指数基金一般根据指数计算的权重构建投资组合。（）（0.5分）

★标准答案：正确

14.采用消极型证券投资战略的投资者认为，证券投资管理成本的存在使在长期中战胜市场变得更加困难甚至不可能。（）（0.5分）

★标准答案：正确

15.封闭式基金是目前全球证券投资基金的主流产品。（）（0.5分）

★标准答案：错误

16.社保基金投资管理人不得以他人的名义使用属于社保基金名下的资金从事投资活动。（）（0.5分）

★标准答案：正确

17.投资决策委员会是基金管理公司的常设机构，是公司最高投资决策机构。（）（0.5分）

★标准答案：错误

18.基金发起人的实收资本不少于四亿元人民币。（）（0.5分）

★标准答案：错误

19.资产混合管理战略也可以称为捷径式资产配臵策略，批一个中期过程，投资期1－3年之间，而不包括投资期在1年内的短期过程。（）（0.5分）

★标准答案：错误

20.在我国基金会计中，“投资估值增值”、“配股权证”及“未实现利得”等项目由于未“实现”而不应得到确认。（）（0.5分）

★标准答案：错误

21.投资基金的投资者所拥有的权益属于债仅性权益。（）（0.5分）

★标准答案：错误

22.我国目前对基金托管人从事基金管理活动取得的收入，依照税法的规定征收营业税。（）（0.5分）

★标准答案：正确

23.基金股份是按照基金的销售佣金的设计不同而设计的不同的基金类别。（）（0.5分）

★标准答案：正确

24.基金管理公司的独立董事的人数占董事会的比例不得低于四分之一。（）（0.5分）

★标准答案：错误

25.德国证券投资基金按投资对象不同主要分为两种，一是主要投资于证券市场的开放式基金，二是以房地产为主要投资对象的半开放半封闭的基金。（）（0.5分）

★标准答案：正确

26.美国墓金托管机构的职责比较有限，它并不负责监督基金管理人在基金的管理活动中是否遵守基金契约的有关规定。（）（0.5分）

★标准答案：正确

27.证券公司开办开放式基金的注册登记业务，不需中国证监会批准。（）（0.5分）

★标准答案：错误

28.机构法人买卖基金单位获得的差价收入应缴纳所得税。（）（0.5分）

★标准答案：正确

29.《证券投资基金管理暂行办法》禁止基金之间相互投资。（）（0.5分）

★标准答案：正确

30.国际上，公司治理结构通常有三种模式，即美、英、德三国治理结构模式，这三种模式的股东大会、董事会、监事会的职责各有其特色。（）（0.5分）

★标准答案：错误

31.证券投资管理过程只需要考虑与交易相关的各项固定与变动成本。（）（0.5分）

★标准答案：错误

32.我国单只基金投资于国家债券的比例，不得低于基金资产净值的20％。（）（0.5分）

★标准答案：正确

33.产品创新应该充分运用证券市场已有的金融工具，深入挖掘现有金融工具潜力。（）（0.5分）

★标准答案：正确

34.契约型基金托管人应按基金契约规定保护基金持有人的权益。（）（0.5分）

★标准答案：正确

35.凡在上半年设立的基金，该次中期报告可不编制。（）（0.5分）

★标准答案：正确

36.开放式基金巨额赎回申请发生时，基金管理人在当日接受赎回比列不低于基金总份额的10%的前提下，可以对其余赎回申请延期办理。（）（0.5分）

★标准答案：正确

37.根据英国有关规定，受托人作为登记人应当建立和维护持有人的登记。（）（0.5分）

★标准答案：正确

38.离岸基金是指在本国募集资金投资于外国证券市场的证券投资基金。（）（0.5分）

★标准答案：错误

39.基金资产配臵既包括资金在股票、债券等资产类型之间的分配，也包括资金在各自资产类型之内的配臵。（）（0.5分）

★标准答案：正确

40.开放式基金申购、赎回申请暂停期间，每周至少刊登提示性公告一次。（）（0.5分）

★标准答案：错误

41.证券投资基金初创阶段，在类型上以封闭式基金为主。（）（0.5分）

★标准答案：正确

42.一般而言，基金资产小于基金资本。（）（0.5分）

★标准答案：错误

43.按照有关规定，申请办理社保基金投资业务的基金管理公司实收资本不少于5000元，在任何时候都维持不少于5000万元的净资产。（）（0.5分）

★标准答案：正确

44.在注册制下，证券监管当局必须对实质性内容进行审查。（）（0.5分）

★标准答案：错误

45.基金管理公司内部控制的核心是风险控制，制定内部控制制度要以审慎经营、防范和化解风险为出发点。（）（0.5分）

★标准答案：正确

46.在其他条件不变的情况下，票息越高修正期限越低，存续期限越长修正期限越高，到期收益率越高修正期限越低。（）（0.5分）

★标准答案：正确

47.通常情况下，基金管理公司监察稽核部门发现的问题交由公司管理层和相应部门负责改进。（）（0.5分）

★标准答案：错误

48.基金估值的对象包括基金所持有的全部资产。（）（0.5分）

★标准答案：正确

49.数据的收集和处理成本是定量投资的信息成本的重要组成部分。（）（0.5分）

★标准答案：正确

50.按照有关规定，在计算基金运作费用时，如某一费用小于基金净值十万分之一，应于发生时直接计入基金损益。（）（0.5分）

★标准答案：正确

51.科学的投资管理战略通常具备量比特征。（）（0.5分）

★标准答案：正确

52.基金管理人与基金托管人之间是受托人和委托人的关系。（）（0.5分）

★标准答案：错误

53.买入并持有资产配臵策略的投资者通常重视市场的短期波动，着眼于短期投资。（）（0.5分）

★标准答案：错误

54.个人投资者买卖基金单位应缴纳的税收包括印花税和所得税。（）（0.5分）

★标准答案：错误

55.违约风险模型衡量借款人拖欠利息和借款本金的违约风险与借款利率之间的关系。（）（0.5分）

★标准答案：正确

56.我国封闭式基金不允许折价发行。（）（0.5分）

★标准答案：正确

57.封闭式基金既有股权性特征，又有债权性特征。（）（0.5分）

★标准答案：正确

58.投资组合管理以实现投资组合整体的收益-风险最优化为目标，它非常注重资产之间的相互关系。（）（0.5分）

★标准答案：正确

59.根据我国规定，代表30%以上基金单位的基金持有人要求基金管理人退任的，基金管理人必须退任。（）（0.5分）

★标准答案：错误

60.在发达国家，大部分投资基金证券是不进入证券交易市场的。（）（0.5分）

★标准答案：正确