2014财务管理课程总结

第一篇：2014财务管理课程总结

《财务管理》课程总结——各章之间关系

第一章 公司理财导论（目标、三大决策、公司、金融市场）

第二章 财务报表与现金流量（资产负债表、利润表、现金流量）第三章 财务报表分析（比率分析）

《财务管理》课程总结——各章内容要点

第二篇：财务管理课程总结

财务管理课程总结

一、总论

1、财务活动

筹资——投资——经营——分配

2、财务关系

3、财务管理目标

企业价值最大化为目标 本章自测

二、财务管理的基础概念

1、时间价值

判断（1）现值

终值（对于现在以后）

（2）复利（一次）

年金（多次）解题思想：

求什么乘什么系数

先付=后付*（1+i）

Note：时间轴、系数的书写、现金流与期数的 对应

2、风险报酬

期望报酬率

标准离差（期望报酬率相同）单项资产

标准离差率（期望报酬率不同）

风险报酬率

投资总报酬率

系统风险

证券组合风险

证券组合 非系统风险

证券组合报酬

资产定价模型K=Rf +β(Rm Rf)

普通股（股利稳定不变）——永续年金

P=D/K

普通股（固定增长股利政策）

P=D0（1+g）/K-g

三、财务报表分析

1、判断标准（比较）

历史数据

同行业数据

2、企业偿债能力分析（资产和负债关系）

企业短期偿债能力

流动比率

速动比率

企业长期偿债能力

资产负债率

股东权益比率

3、企业营运能力分析

资产周转情况分析

应收账款周转率

存货周转率

流动资产周转率

固定资产周转率

总资产报酬率

产生现金能力分析

4、企业获利能力分析

与销售有关

销售毛利率、销售净利率

与资金有关

净资产收益率

总资产报酬率

与股票价格有关

市盈率

5、综合财务分析

公式分析法

杜邦分析法——净资产收益率

销售净利率

总资产周转率

平均权益

计分综合分析法 四-五

投资管理

1、现金流量估算——项目计算期

初始现金流量

资产变价净收入=出售价格-（出售价格-账面净值）×税率

垫支营运资金

营业现金流量

折旧=（原值-残值）/使用年限

NCF=税后收入-税后成本+税负减少

NCF=净利润+折旧

终结点现金流量

营运现金流量+回收（残值+垫支营运资金）

2、投资决策指标

静态指标

静态投资回收期

平均报酬率

动态指标

净现值（重点计算）

净现值率

获利指数=净现值率+1

内含报酬率（坐标图）

3、净现值计算

第一步：先计算现金流量——项目计算期

第二步：计算净现值——每个点的累计现金流量现值之和（项目计算期）

4、投资决策的应用

（1）方案比较，项目期相同

方法一：分别计算两方案的净现值，取较大的方法二：差量净现值（2）方案比较，项目期不同

年均净现值（已知P,求A？）

即=净现值/年金现值系数

六—七

筹资管理

1、资金需求量预测

（1）敏感项目非敏感项目（2）差额法进行计算

2、个别资金成本计算

债权资金成本（银行借款、长期债券）资金成本=利息*（1-税率）/P（1-f）Note：利息抵税

债券利息是按票面金额计算

其筹资总额是按发行价格计算

2、个别资金成本计算

权益资金成本（优先股、普通股、留存收益）优先股=股利/P（1-f）

普通股=[ D0（1+g）/P（1-f）]

+g 留存收益与普通股

3、综合资金成本计算

K=个别资金成本×权数（即个别资金占总资金的比重）一样，只是不考虑筹资费用

4、杠杆分析

经营杠杆（理论公式+推导公式）

财务杠杆（理论公式+推导公式）

综合杠杆=经营杠杆×财务杠杆

5、资本结构

每股收益无差别点 EPS=[(EBIT-I)×(1-T)-D]/N 分别计算两方案当EPS相等时，对应的EBIT？ 利用融资决策：

当EBIT小于无差别点时，选择普通股筹资方案，避免财务杠杆风险； 当EBIT大于无差别点时，选择优先股或债券筹资方案，享受财务杠杆利益

企业价值最大化 V=B+S 测算综合资金成本 八

营运资金管理

1、营运资金特点

2、营运资金持有、融资策略

3、现金管理

持有动机、现金成本

4、存货管理

存货成本、存货控制

5、应收账款管理

信用标准、信用条件、收账政策 九

企业分配管理

1、利润分配的程序

2、股利分配理论

股利无关论

一鸟在手理论

税收差别理论

3、股利分配政策

剩余股利政策

固定股利或稳定增长的股利政策

低正常股利加额外股利政策

固定股利支付率股利政策

4、股票股利

现金股利

5、股利宣告日、登记日、除权除息日、支付日

第三篇：计算机财务管理课程总结

计算机财务管理

学

校：

学

院：

班

级：

学

号：

姓

名：

指导老师：

日

期：2015.4.15

总结报告

计算机财务管理总结

一、总论：

在飞速发展的信息化时代，将计算机技术运用与财务管理有效的结合，为财务管理发挥更大的作用开辟了广阔道路，这也是财务管理现代化和信息化的一个重要标志。在西方许多先进国家，计算机财务管理技术方法的使用已经相当普及，并且它为公司的经营也带来了明显的经济效益。计算机财务管理是以现代化财务管理理论为依据，将当今财务人员普遍采用的EXCEL软件工具与国际通用的财务管理模型有机的结合起来，全面、系统地阐述了在EXCEL环境中建立筹资决策、投资决策、流动资金管理、销售预测及利润预测管理、财务计划、财务分析等计算机模型的设计方法。通过对《计算机财务管理》的学习和对技术方法的实习运用，我们不仅能提的创造性思维能力、建模能力、定量分析能力，而且能有效地培养我们综合分析问题和解决问题的能力，以下就是我对计算机财务管理学习的总结。

我在学习计算机财务管理的整个过程中所做的实验可大致分为基本知识、财务报表分析模型、流动资金管理模型、投资决策模型、筹资决策模型、销售预测利润管理模型、财务计划编制模型这几大内容，这些模型的运用在财务管理活动中起着重要作用，而且这几大内容就是计算机财务管理系统的重要组成部分。财务报表分析模型是帮助我们对财务数据进行分析以进行更好的经济决策。流动资金管理模型运用规划求解来制定最优决策，从流动资产入手来降低管理成本。投资决策模型帮助我们在约束的条件内选择最佳的项目投资决策，获得最大收益。筹资决策模型能帮助我们在筹资资金时了解各种筹集方案的成本，并通过分析作出最优的筹资决策。销售预测利润管理模型可以帮助企业对其生产经营进行有效管理，以适应竞争日益增加的时代。财务计划编制模型是根据已确定的经营宗旨、经营范围、经营目标、经营环境等因素对未来活动进行筹划，它是企业财务预测的一个重要手段。下面我将就其中的财务报表分析模型为例对课程作出学习总结。

二、实验举例（财务报表分析模型）

财务分析是以企业的财务报表等资料为基础，对企业财务活动的过程进行研究和评价，以分析企业在生产经营过程中的利弊得失、财务状况和发展趋势，为评价和改进财务管理工作，并为未来进行经济决策提供重要的财务信息。财务分析的方法有比率分析、趋势分析和综合分析，它主要的目的是评价企业的财务状况、资产管理水平、获利能力和发展趋势。

1、实验目的和要求：

（1)导入外部数据（导入一张资产负债表）；（2)建立完整的财务比例分析模型（3)单元格命名、杜邦分析图

2、实验内容：

（1）导入ZZ数据表。该数据表要通过菜单栏中的数据选项下的导入外部数据选项导入，在导入过程中可以根据要求作出选择。

（2）根据导入的数据表编制资产负债表。在(1)中已经导入了数据之后，先从网上下载一张资产负债表模板，根据已有的数据表直接在模板上填制资产负债表。在填制资产负债表过程中要用到以下公式：货币资金=现金+银行存款+其他货币资金；短期投资=短期投资－短期投资跌价准备；应收账款=应收账款（借)+预收账款(借)－应计提“应收账款”的“坏账准备”；其他应收款=其他应收款－应计提“其他应收款”的“坏账准备”；存货=材料+低值易耗品+库存商品+委托加工物资+委托代销商品+生产成本+制造费用－存货跌价准备；待摊费用=待摊费用[除摊销期限1年以上（不含1年）的其他待摊费用]；固定资产原价=固定资产[融资租入的固定资产，其原价也包括在内]；累计折旧=累计折旧[融资租入的固定资产，其已提折旧也包括在内]；固定资产清理=固定资产清理（借）[“固定资产清理”科目期末为贷方余额，以“-”号填列]；长期待摊费用=“长期待摊费用”期末余额－“将于1年内（含1年）摊销的数额”；预付账款=应付账款(借)+预付账款(借)；应付账款=应付账款(贷)+预付账款(贷)；长期借款=长期借款-1年内到期的负债；预收账款=应收账款（贷)+预收账款(贷)；未分配利润=本年利润+利润分配[未弥补的亏损，在本项目内以“-”号填列]-本期发生额-本期应交税金；应付职工薪酬=应付工资+其他应交款（应付职工工资附加费等支付给个人款项）+其他应付款（职工教育经费）。

（3）根据已编制好的资产负债表求财务比率分析。现将资产负债表中要用到的单元格分别命名为流动资产、流动负债、资产、负债和所有者权益等，然后要求出平均资产、平均流动资产、平均应收账款、平均存货，并将它们重命名。最后在新的工作表中建立财务比率分析模型，在计算比率时可直接根据下面公式求得，不必再去其他工作表找要引用的单元格。其中要用到的比率分析公式有：流动比率=流动资产/流动负债；速动比率=(流动资产－存货)/流动负债表；存货周转率=主营业务成本/平均存货；应收账款周转率=主营业务收入/平均应收账款 ；流动资产周转率=主营业务收入/平均流动资产 ；总资产周转率=主营业务收入/平均资产总额．； 资产负债率=负债总额/资产总额 ；产权比率=负债总额/股东权益；有形净值债务率=负债总额/(股东权益一无形资产净值)； 己获利息倍数=息税前利润/利息费用 1)销售净利率=净利润/主营业务收入 ；销售毛利率=(主营业务收入一主营业务成本)/主营业务收入 ；净资产收益率=净利润/平均净资产；资产净利率=净利润/平均资产总额

（4）建立杜邦分析图。对于已经求出的比率可直接填列，然后根据他们之间的关系建立分析图。而杜邦分析中的关系为：权益净利率=资产净利率×权益乘数；资产净利率=销售净利润率×资产周转率；权益乘数=资产总额 / 所有者权益=1/(1-资产负债率)=1+产权比率；销售净利=净利润/销售收入；资产周转率=销售收入/平均资产总额；净利润=销售收入-全部成本+其他利润-所得税；全部成本=制造费用+经营费用+管理费用+财务费用。平均资产总额=平均流动资产+平均长期资产；平均流动资产=货币资金+应收账款+存货+其他流动资产。

3、实验重点：

在建立财务比率分析模型的整过操作过程，首先要注意的是编制资产负债表时要正确填制各项目，比如货币资金是现金、银行存款和其他货币资金之和；其次，在建立财务比率分析模型时要先将需引用的单元格命名，再直接输入公式即可；在建立杜邦分析图时要理清各比率之间的内部关系，再根据他们之间的关系一步一步进行填列和计算。

三、整个实验期间遇到的问题及解决方案：

在这门课程实验期间，我对老师安排的所有实验都进行了操作练习，而在此期间我也在实验中遇到了一些问题，并且这些问题都在老师或同学的帮助下解决了。在最初时，输入公式时会因不熟练而导致错误的引用不需要的的单元格，现在对于这种小问题差不多能够避免了。在后来的投资筹资决策模型及其他模型中，遇到最多的是公式输入错误问题，因为有的公式很长，不容易理清思路，所以在输入时难免出现错误，对于这种情况应该参照书本提示或者其他途径解决。总的来说，在整个做实验的过程中都遇到了一些大大小小的问题，不过都会通过自己研究或请教别人的方式来解决。

四、学习心得：

通过对《计算机财务管理》财务建模方法与技术的学习，我学到了如何将计算机技术结合到财务管理中，并且也会运用这种管理模型对企业的生产经营的进行最优决策管理。我认为就整个社会来说，计算机与财务管理的结合是社会发展、时代进步、知识更新的产物，是我们必须追逐的步伐。就企业的角度来说，计算机应用于财务管理实现了企业的有效管理，节约了企业的人力、财力，为企业的发展提供了很大竞争力，使其在信息化的时代里不至于落后于对手。就管理工作者而言，将计算机引用到财务管理中，使得管理质量更优，工作程序简便化，所耗时间也会减少很多。而对于我们财务管理专业的学生来说，学习这种管理技术帮助我们提升了自身能力，也间接地提高了我们进入社会后的竞争能力。

第四篇：高级财务管理课程心得总结（定稿）

高级财务管理课程心得总结

作为一个财管专业的学生，在以前的学习中也接触过财务管理这方面的书籍，不过对这些知识只是略知一二，没有深入的了解。通过这短时间的高级财务管理课程学习，让我进一步了解了什么是财务管理，尤其通过各组关于并购的PPT讲演，更是让我受益匪浅。首先，财务管理是在一定的整体目标下，关于资产的购置,资本的融通和经营中现金流量,以及利润分配的管理。财务管理是企业管理的一个组成部分，它是根据财经法规制度，按照财务管理的原则，组织企业财务活动，处理财务关系的一项经济管理工作。简单的说，财务管理是组织企业财务活动，处理财务关系的一项经济管理工作。财务管理是企业管理的重要组成部分，渗透到企业的各个领域、各个环节之中。财务管理也是直接关系到企业的生存与发展，从某种意义上说，财务管理是企业可持续发展的一个关键。

其次，资本运营是指以利润最大化和资本增值为目的，将本企业的各类资本，不断地与其它企业、部门的资本进行流动与重组，实现生产要素的优化配置和产业结构的动态重组，以达到本企业自有资本不断增加这一最终目的的运作行为。并购是企业的重大决策，并购并不是买卖产品，而是买卖公司。通过多个对并购的企业案例介绍，我认识倒到以下几点：

一、认识到企业并购能带来经营协同、技术协同及财务协同。

二、多数的企业家都有这样的想法：我的公司要上市，要做强做大。其实，企业并不一定要做大做强，要适可而止就好，即刚好就收。也就是说决定选择何种鞋子的根本要素是脚的大小，决定企业选择何种战略的根本要素是人的素质。每个企业都应有自己独特的资源优势、能力优势及环境优势，也都应该有属于自己的经营之路。

三、任何企业并购后的整合，都要取得文化上的重组和认同。对于企业而言，仅仅实现对目标企业的组织并购是远远不够的，还需要对目标企业的战略、业务、制度、人力资源和文化等所有企业要素进行进一步的整合重组，最终形成双方的完全融合，并产生预期的效益，才算真正实现了并购的目标；并购是否真正成功，很大程度上取决于能否有效地整合双方企业的人力资源。不成功的交易在整合期间就会露出端倪。有资料显示，企业并购后如果不对员工进行有效的整合，在并购的第一年中，有47％的被并购企业高管人员将辞职，三年之内，将有72％的骨干员工最终选择离职。故企业是否并购真是慎之又慎。

四、值得深思的是：是否有钱有权就可以“君临天下”？一种落后文化或许可以用财富或武力从形式上“征服”一种先进文化，但最终的赢家却还是后者。这对所有的企业敲响了警钟。

最后，团队合作的收获：整体上来说，高级财务管理这门课上课形式很好，不像别的课程都是老师一个人讲，这门课老师和同学都上去讲。通过这种学习方式，同学们可以更加深刻的学习，学到真正属于自己的东西来。而且通过小组合作，我们每个人也学到了很多，比如说团队合作能力，与别人交流学习的能力，同时也收获了深厚的友谊。

以上是我的在这段时间学习的一点点心得，虽然在这短短时间可能学到的东西有限，但是却使我在今后的工作和生活中发挥出无限的作用就是我最大的收获了，同时也为我在后续财务管理的学习方面起到了引路和指导的作用。

第五篇：财务管理课程简介

《财务管理》课程简介

课程名称

课程类型

适用专业

先修要求 财务管理 必修 会计学 课程编号 所属学科04C0144 管理学课程英文名称 学时和学分Financial Management64学时，4学分《会计学》、《税法》

一、内容提要及学习收获：

财务管理是经济管理类会计学专业的一门专业课，是应用性的经济管理学科。本课程以企业资金运动为中心内容，以资金的筹集、使用、耗费、收入和分配为框架，阐述财务管理的基本的概念、管理原则、管理制度等理论问题，以及预测、决策、计划、控制和分析等业务方法。

通过本课程的学习，使学生掌握现代财务管理的基本理论和基本方法，具有从事经济管理工作所必需的财务管理工作业务知识和工作能力，达到会计师所应具备的财务管理业务水平。

1、理解财务管理的含义、目标和特点，认识作好财务管理工作对于促进企业生产经营、提高经济效益的重要意义。

2、理解财务管理的基本内容，懂得各种财务活动的联系以及财务活动与其他各种经济活动的联系。

3、掌握财务管理的基本理论和各种业务方法，学习运用财务管理的知识和技能分析解决企业的实际财务问题，为企业经营决策服务。

财务管理课程既有较强的实用性，又有较强的理论性。学习本课程要紧密联系实际来理解有关的理论问题，并以有关理论问题为指导研究各种业务方法问题，要虚实结合，防止单纯注意具体方法的倾向。

二、教学方式：

以课堂讲授为主，辅以讨论，每周讲授4学时，共计64学时。

三、教材或参考书：

教材：

荆新、王化成、刘俊彦主编，《财务管理学》 中国人民大学出版社，2002.6

参考书：

1、财政部注册会计师考试委员会办公室编，《财务成本管理》 经济科学出版社，2001.32、[美]道格拉斯•R•爱默瑞、约翰•D•芬尼特著，《公司财务管理》，中国人民大学出版社，1999.113、全国会计专业技术资格考试领导小组办公室编，《财务管理》 中国财政经济出版社。2002.10

四、学生成绩评定方法：

作业和小测验占总成绩的20%，期末考试占总成绩的80%。