银行业风险控制,别忘了“管好你的印章”

第一篇：银行业风险控制,别忘了“管好你的印章”

银行业风险控制，别忘了“管好你的印章”

去年底，国海证券“萝卜章”引发万亿“黑天鹅”风险，侨兴债广发银行“萝卜章”保函事件让侨兴债偿付陷入僵持状态，这两起“萝卜章”事件给债市画上一个无言的句号，也在舆论场上搅得沸沸扬扬。银行机构一枚小小的印章，竟然会掀起如此广泛的联动效应，能吹起金融市场的阵阵涟漪，的确不能小看印章的神奇威力。因为它不仅是银行机构管理者权力的身份象征，更是对外提供资金运作或履行相应经济责任的有效凭信。一枚小小的印章，对一家银行金融机构的重要性不言而喻。银行机构各项内控制度不可谓不多，内控机制不可谓不完善，且通常银行机构公章都有专人负责保管，按道理是不会出现“萝卜章”事件的，然而，看似不可能的事件却偏偏发生了。综观侨兴债违约事件，既有在银行签署保险的工作场地和营业时间为证，更有事后双方两次协调沟通和声明为佐，何来“萝卜章”之有？退一万步，即便是某个员工作弊私刻银行印章，而在银行营业场所或柜台发生或办理的业务，银行也应负有管理漏洞的责任，而不能怪客户没有辨别能力。更让人不可理喻的是，“萝卜章”事件竟然一而再、再而三地被一些银行机构如法炮制、屡试不爽。从2000年起，中国银行开始市场化改革，但17年时间过去了，还在印章管理的这样基本问题上打转，见微知著，“萝卜章”凸显了金融机构一定程度上的内控混乱。仔细分析起来，原因大致有四：其一，金融机构依然处于经营强势地位，在发生经济责任纠纷时，企业或民众往往处于弱势。其二，银行内控机制看似严密无懈可击，实则不然。因为不少银行机构在印章管理上往往由机构高管说了算，主观人为及随意性较大。尤其是上级银行，往往把监管重点放在制度制订上，在制度落实上抓得不够，且把过多精力放在抓存贷款、中间业务等经营业绩考核上，对公章管理或检查偏松甚至严重忽略，总以为基层机构有专人负责保管就不会出纰漏。这就为某些机构公章滥用现象提供了便利，也是近年“萝卜章”事件屡禁不绝的重要原因。其三，部分基层银行机构忽视了行政印章本身及其背后牵涉的重大金融风险问题，他们天真地认为，如果出了问题，对外声明是假公章，或者推诿于“员工个人所为”，就可以平息事态、万事大吉。殊不知，这样做可能产生系列联动社会效应，有时甚至会引发金融市场的“海啸”。国海证券引发债市万亿黑天鹅事件，就是这方面的典型例子。其四，“萝卜章”事件发生之后，一些银行上级机构查处督导不力，甚至抱有“家丑不可外扬”的心态万般遮掩；或者在问题暴露之后打马虎眼，处理之鞭高高扬起轻轻放下，缺乏震慑力，也让侥幸者缺乏足够的敬畏之心，致使类似“萝卜章”事件一再发生。因此，商业银行作为经营货币与信用的高风险企业，千万不可忽视公章管理环节上存在的各种问题和漏洞。商业银行联系面广且多有资金业务往来，机构众多且管理水平参差不齐，再加上普遍实行统一法人体制，行政印章使用频率和所蕴含的风险相较一般单位大得多，如果制度不完善或疏于管理，必然对银行管理构成较大的风险隐患。印章管理看上去是金融机构的操作风险问题，但往往可以引发机构的信用风险，甚至演变成牵涉众多金融机构的系统性风险，切不可等闲视之。对此，银行监管部门和上级管理机构应当以频频发生的“萝卜章”事件为镜鉴，在全行业围绕银行行政印章管理问题，开展一次整风肃纪运动，以事实教育引导和督促基层银行机构加强印章管理，并将印章管理纳入风控重中之重，将有关印章管理制度落实到位，彻底告别“制度挂在墙头、停在文件里、无法落实到现实操作中”的形式主义管理流弊。同时，要加大印章违规追责力度，提高公章管理法律约束力。凡涉及公章滥用、故意作弊、私刻公章等行为造成严重社会影响和信用风险的，须移交司法机构追究责任，以儆效尤，从根本上铲除滋生“萝卜章”事件的金融土壤，彻底消除金融风险隐患。

第二篇：别忘了激励你的老板

别忘了激励你的老板

作者：聂勇军 版块：第3版

大学毕业后,我应聘到深圳一家制药公司工作。公司出了些意外，给了公司致命一击,老板这下被击垮了,整天愁眉苦脸,长吁短叹,先前的斗志在残酷现实面前荡然无存。老板产生倦意,准备隐退内地发展,在他为我们这批老员工举行的“最后晚餐”上,轮到他向我敬酒时,我诚恳地请求老板留下来,同我们继续奋斗,并列举了几条理由:

一、公司正处于发展期,效益红火,努把力就获大丰收,而若推倒重来,重新起步,自然难上加难,要花费巨大精力。

二、公司出现困境,并非老总无能,而是遭人暗算,仓促退出只会中奸人下怀。

三、我们创业时的老员工都是不错的小伙子,彼此之间结下了深厚的友谊,理应上下一心,度过难关。老总听了我的话怔住了,他猛地甩掉酒杯,紧紧地握住我的手,脸上充满了愧意。后来在我们公司员工的共同努力下,公司很快走出了困境,一步步发达兴旺起来,老板的资产扩大了,而我们员工收入也大幅提高。老板将“最后晚餐”这一天定为公司“雪耻日”,并由衷感激我。后来我因家事调回内地,在每年的这一天总会收到老总的亲笔贺卡,贺卡上是老总激励的话语,祝大家共同进步。

一场突如其来的事故,几句激励老总的话,不但救活了一个公司,也为员工带来了利益,可见激励老板的重要性。

如今,如何激励下属员工成为当今企业老总、经济学家等的热门话题,这自然没错；而如何激励老板,让老总抬升眼界,给老板提供不竭动力，让他勃发进取雄心,则是当前面临的现实问题之一。就激励的主体效用来说,激励老板自然比激励员工有价值得多,有意义得多,毕竟让员工散发光热只能是一团火,而激发老板激情则就等于迎来了一轮新的太阳。

一位经济界人士分析,我们虽然拥有一流的思维和一流的人才,但就是缺乏一流的企业家,这除了企业缺乏团队精神内耗外,最重要的还是好大喜功、小富即安的思想在作祟。我们并不缺乏资金、缺乏人才设备,而是缺乏战胜自己的勇气与魄力,缺乏自己打倒自己的认识与信心,这种时候尤其需要员工去推老板一把,给他一记响鞭,让他继续前行,迈出了这一步,下一步就好办了。可惜的是,许多老板由于无人出手相助,滑入温暖的泥浆,爬不出来,结果慢慢被吞没。

面临大浪淘沙,不进则退的开放性市场,激励老板成为当务之急。员工如何激励自己的老板呢？笔者认为,不外以下几点：

第一,协助老板制定全年工作目标,既不虚无缥缈,可望不可及,又不能近在眼前,唾手可得,给老板跳一跳的机会与诱惑。

其二,充实老板的工作内容,使老板时刻绷紧神经,从零起步,没有丝毫懈怠与偷懒情绪出现,并在关键时刻能给老板真实善意提醒。

第三,员工兢兢业业、勤奋努力,以自己的行动和对老板的关爱鞭策老板负重前行,在公司出现暂时困难时,大家要患难与共,共同攻艰,切莫因点滴困难而抽身便逃或退避三舍,不闻不问,听之任之。

第三篇：别忘了激励你的员工

别忘了激励你的员工

糖酒快讯2009-06-02 14:2

4调查显示，逐年走高的员工流动率已经成为困扰企业发展的最大问题，这已经使得很多企业不得不花费大量的时间、金钱在员工的重复招聘上。人才流失所带来的损失，已经远远不是更高的招聘和再培训成本那样简单，它甚至已经成为企业失败的原因之一。虽然很多管理者已经意识到了是企业的激励机制出了问题，他们也试图通过提高福利报酬来达到降低员工流动率的目的，但效果依旧有限。如何对员工进行有效激励，从而使得员工快乐的为企业工作成为了困扰整个管理界的共同难题。

一种观念：抛弃狭隘的激励意识

知识成就涵养，意识决定境界。很多管理者一谈到激励，往往会想到金钱、福利待遇，他们理所当然的认为，只要给与员工充足的金钱（薪酬待遇），员工便会按照管理者既定的路线前进。而实际上，根据一项关于员工为什么留在公司里的权威调查显示，使得员工决定留在的公司的几项因素中-----成就、对成就的认可、工作本身、责任和晋升，金钱排在最后。管理大师赫茨伯格（Frederick Herzberg）在其经典文章《再想一次：你如何激励员工》（One More Time: How Do You Motivate Employees）中也指出，每一个人都会在工作中寻求满足自己特定的基本需要，从而不会引起自己的不满。这些基本需要被称为保健因素，赫茨伯格经过研究发现前面五项因素才是真正驱动员工获取成功的动力所在。金钱的激励只能使员工没有不满意，而非金钱的激励才能使员工满意。

我们不是金钱的奴隶，请不要总是用薪酬待遇来压迫我们，一位在外资企业工作的白领说，我们需要获得更多的自由时间，需要更多的尊重、工作挑战，相对于金钱方面的激励，我们更在乎认同、尊重。而我们的很多管理者并没有注意到这一点，他们在进行员工激励的时候，更在乎自己的想法，而非员工的想法；他们不懂得针对不同的员工需求进行针对性激励，而是采取统一式的金钱激励，进而把员工和管理者的关系变成了简单的雇佣与被雇佣的关系，管理与被管理的关系，而非合作者的关系，结果花费了很多的金钱、时间，却仍然没有阻止不断流失的人才。

事实是，很少有人仅仅是为了钱在工作。当然，我们都需要钱，也肯定会把这个因素纳入接受或寻找新工

作的考量范围内。但是，当涉及去激励员工、创造一个人人都认为离职的想法很可笑的氛围这一问题时，就需要一些更有力的东西了，而大多数公司都忽视了这一点。

一种做法：关注员工的个性需求

如果我们给激励下一个定义的话，激励就是通过适当的方法激发员工的热情和积极性，引导规范员工按组织的要求做事，从而有效地实现组织目标和员工的个人目标。员工的个体的情况不同，决定了我们的单纯的金钱激励不得不更改一下，尝试根据员工的不同时段的不同需求采用不同的激励办法。“经理人必须真正地降低物质奖励的必要性，而不是把它们当作诱饵。如果物质奖励只在大幅提高的情况下才产生激励的效果，那么采用物质奖励就会适得其反。物质奖励的大幅增加虽然可以获得所期待的激励效果，但付出的代价实在太大，以至于超过激励所带来的回报。”杜拉克在其重要著作《管理:任务、责任、实践（Management: Tasks,Responsibilities, Practices）中指出。

在我们对在经营上取得巨大成功的公司的研究中发现，在进行员工激励的过程中，他们在除了关注员工福利待遇外，更加关注员工的个性化需求。他们更乐意把企业的愿景与员工一同分享，在激励员工的过程中，我们更加注重通过培训使得员工能够更快的成长；他们更乐意通过分配员工具有挑战性的工作，使得员工获得满足感。在他们的公司中到处充满了人性化的管理氛围，人们在那里做的每一种工作都会受到足够的尊重，人们在这里是合作伙伴的关系而非简单的雇佣与被雇佣的关系，人们在那里可以快乐、轻松的做自己的工作。而那些业绩平庸的企业之所以无效率、无生气，往往擅自加大了金钱（物质）激励的重要性，而忽视了精神激励、员工成长等方面，归根到底是由于它们的员工激励体系、奖罚制度出了毛病。而这些毛病的发生，都是因为我们的经理人没有真正认识到激励的真正意义。

在对员工工作状况调查研究过程中，我们发现，如果你让人们谈论自己的工作，他们通常都会用一个使用过上千遍的套话或是宣传语来回答你，除非他们做的，是其真正热爱的。但是如果你让别人谈谈自己的梦想，多数时候都能发现有一种很明显的热忱和能量在里面。

而作为职业经理人，如果能把企业员工作为一项重要资产来经营的话，他的眼界就会宽很多，他就会想方设法多了解一下员工各个时段的需求，多了解一下员工的梦想，并把员工的梦想同工作有效挂钩，让公司、工作成为员工实现梦想的一个平台，并据此展开激励的，效果自然不可同日而语。

一种结果：成就竞争力团队

幸运的是，越来越多的管理者已经意识到了金钱激励所带来的局限性，并开始着手开展针对员工不同需求采取不同的激励方式------物质激励（金钱）、精神激励、物质＋精神激励、工作设计激励和管理程序激励。激励方法的变革开始赢得员工的赞叹，员工以及组织的绩效都在不断的提升。

麦当劳的激励机制用得很充分，每天，麦当劳都会按照具体情况为每个人不同岗位的制定目标，一旦达成目标，就可以获得公司内部的积分奖励，他通过春游、职业发展、抽奖、聚会、带薪休假（兼职员工每年工作超过1440小时会获得一周）、竞赛、轮换等方式对员工进行激励；百度公司在创业初期，通过给予员工一定的公司期权千分比（也就像当于公司的纯利润的千份之几）作为激进奖金，从而让员工从意识上真正转变过来，把公司变成自己的公司一样去努力，去拓展；美国Admiral Janitorial公司通过公司内部的梦想经理人，帮助员工寻求、实现梦想，推动了员工大跨步成长，同时也成就了公司的卓越。而美国派克鱼市则是通过一句打造“举世闻名的派克鱼市”，并让工作过程充满乐趣打造出了一个举世闻名的派克鱼市„„

从管理员工到把员工作为一项重要资产来悉心经营，职业经理人在思想的上的转变、提升，将有效改善员工激励所存在的问题，而激励问题的改善则从根源上解决了企业员工流动率过高的现状，为企业的发展打造了一直忠诚、有很强战斗力的队伍。

第四篇：别忘了定期检查你的“发动机”

别忘了定期检查你的“发动机”

甲状腺位于颈部的气管前方，呈蝴蝶形，是身体代谢的主要调控者，影响基础体温、心跳、心肌收缩力、血压、胃肠蠕动速度等，甲状腺对身体的影响无处不在，被形象地誉为身体的“发动机”。

甲状腺疾病非常常见，如甲状腺功能亢进或减退、甲状腺肿瘤等，尤其是甲状腺癌的发病率，呈逐年上升的趋势。据2013年北京市卫生局公布的数据可以看出，从2000年到2010年的十年间，肿瘤增长速度第一位的是甲状腺癌，10年间增长了223.75%。

甲状腺疾病的临床表现不典型，甲状腺功能亢进表现稍微明显一些，如体重减轻、情绪容易激动、兴奋、坐立不安，怕热爱出汗、心慌等。而甲状腺功能减退（甲减）发病非常隐匿，容易漏诊，所以自我监测很重要，可以通过下面的症状做一个初步的自测：

1、乏力、经常犯困；

2、记忆力下降；

3、体重增加；

4、皮肤干指甲脆；

5、怕冷，不爱出汗；

6、情绪低落；

7、便秘；

8、肌肉骨骼疼痛；

9、血压升高、心率变慢；

10、胆固醇增高。十项中有五项以上的，要排除甲减。四十岁以上的人甲减患病率是10——20%，60岁以上的女性国外统计20%，女性比男性约多于5到10倍。

为什么女性发病率高呢？学术界普遍认为与基因和女性激素有关。

排除甲状腺疾病需要做哪些检查呢？常规检查如甲状腺功能、甲状腺球蛋白抗体、甲状腺过氧化物酶抗体、甲状腺球蛋白、甲状腺彩超等。如果彩超怀疑有恶变，还要做甲状腺穿刺、组织病理检查、免疫组化等进行鉴别。甲状腺结节中，有5%——10%是恶性的。大部分预后良好，也有极少部分未分化癌预后较差。

第五篇：中国银行业风险分析

中国银行业风险分析

——“金融改革与金融安全”课题系列研究报告之七

张承惠

2002-03-14

在银行、证券、保险、信托等领域中，银行业应该是最受重视的部分，改善和强化银行业监管应成为金融监管工作中的首要任务和政策研究的重点。这不仅是因为银行业属于高风险行业，影响千百万储户的切身利益；更是因为经过多年的发展，中国的银行业已经成为金融领域的主导力量和国民经济发展的重要支柱、因为银行业内外部的制度缺陷而产生了独特的风险生成机制、因为银行业将承受金融开放的首要冲击。

一、中国银行业潜伏着巨大的风险

无须讳言，目前中国的银行体系中潜伏着巨大的风险。根据不同的来源，笔者将这些风险分成内源型、外源型和混合型三类。

(一)内源型风险

内源型风险主要由银行内部管理不善、风险控制机制不健全造成。这类风险主要表现在资产负债总量控制失衡、流动性要求难以满足、资产结构中贷款比重过高、贷款合同要素不全、信贷决策失误和贷后管理缺乏、人情贷款和关系贷款、高息揽储恶性竞争、机构重叠分散、银行及分支机构之间缺乏信息沟通造成对恶意贷款人的交叉贷款审查控制不力、违规开立信用证和签发承兑汇票、银行有关人员以权谋私违规操作、搞账外经营和违规自办实业等方面。

需要指出的是，1998年以后，随着全国上下防范金融风险意识的增强和中央银行监管力度的加大，各商业银行通过深化信贷管理体制改革，建立审贷分离制度、统一授信制度和责任追究制度，加强了信贷风险约束，在一定程度上改善了内源型风险的控制机制。

(二)外源型风险

外源型风险由银行业外部各类因素造成，主要表现在四个方面：

第一，社会信用风险。由于社会信用基础薄弱，银行在经营活动中遇到大量因企业不讲信誉而形成的风险，如在申请银行贷款时不披露企业真实经营情况，提供水份大的报表；借款人还款意愿差，有的甚至在借款时就不打算还款，一些银行反映按期履约比例仅为1／3；特别是近年来企业借改制等形式逃废银行债务的情况相当普遍。据不完全统计，至2000年末，在四大国有商业银行开户的6万多家改制企业中，逃废债企业约占50％，逃废银行贷款本息占改制企业全部贷款本息的30％以上。

第二，金融诈骗风险。近年来，金融诈骗的大案要案呈上升趋势(例如，西安一犯罪团伙在1999年11月～2000年8月期间，多次以伪造或变造存款单位预留印鉴等手段将单位大额存款转移至犯罪团伙开设的帐户，涉案金额达8000万余元，涉及工农中建和城市信用社等诸多金融机构。再如，经查明，在1998年10月至2000年9月期间，有三个犯罪团伙伪造假银行承兑汇票102份，票面金额达4.09亿元。这些假汇票在黑龙江、山东、甘肃、福建等地银行贴现57份，金额达2.53亿元，给银行造成重大经济损失。)。这些重大金融诈骗案件地共同特点是：以高息为诱饵；借助高科技仿真度很高难以识别；诈骗金额巨大。在有的地方，不法分子甚至获得了金融机构的经营权，直接利用经营金融机构的便利吸收存款和骗取银行资金。

第三，政府干预风险。对于商业银行来说，中央政府干预与地方政府干预具有不同的方式。首先，作为国有商业银行的所有者代表，中央政府给定银行经营者的目标是多维且互相矛盾的：商业银行既要力争盈利和化解不良资产，又要对亏损的国有企业不断提供贷款以维持其生存；既要提高经营水平，降低成本，又要雇佣大量职工以维持社会安定；既要服从商业准则，又要给政府扶持的行业优先提供融资，如此等等。这种经营目标多维化的结果，必然使得经营人员无所适从，无法对经营成效担负起责任，进而加大了经营风险。

其次，地方政府干预的目的要简单得多，那就是尽可能地从银行获取资金来支持地方经济的发展，因为银行业的风险最终是由中央政府而不是地方政府来承担。在改革初期，地方政府领导通常用直接干预的方式获取银行贷款(例如广东恩平市自1993年起，在市政府的干预下，当地金融机构大量办理高息存款，广泛吸收社会资金，将大量高成本筹集的资金投向非生产领域和账外经营，为偿还到期债务又不得不继续吸收新的高息存款，形成恶性循环。最终形成70～80亿元的资金缺口，引发两次地方性金融危机，导致建行恩平支行被撤销、农行恩平支行停业整顿，20家城乡信用社被关闭。而在广东原省委书记的保护下，始作俑者却由建行恩平支行行长提拔为恩平市副市长、市金融领导小组组长，并在此后的查处中一再受到保护。)。98年以后，随着监管体制的改革和商业银行风险约束的增强，直接干预的方式不太有效了，地方政府便转而采用间接方式，如支持地方企业利用转制逃废银行债务、在某种程度上纵容金融违规活动等等。

第四，其他行业传递风险。近年来，在多方力量的作用下，分业经营的隔火墙开始出现突破口。一是1999年起，中央银行开始允许符合标准的证券公司进入银行间同业拆借市场，并允许银行向个人和注册资本超过3亿元的证券公司提供股票质押贷款。这一政策适应了证券公司和个人扩展融资渠道的需求，为商业银行的提供了新的商业机会，但同时也给银行带来了新的经营风险：一旦股票市场突发性暴跌，质押股票市值下降，银行将可能无法收回贷款而蒙受损失。问题的严重性还在于，由于行业内竞争因素和体制缺陷，银行的经营者很容易产生过大的风险偏好。当股市一路上行时，银行在利益驱动下，往往会通过各种渠道将资金注入股市，从而埋下了更大的隐患(不久前，人民银行查处了沈阳四家银行分支机构自2000年4月至2001年1月，曾违规办理无真实贸易背景的商业汇票承兑贴现23亿多元，其中有5.1亿元流入了股市。)。有人估计，目前各证券公司向商业银行拆借、质押贷的款额已达到5000～7000亿元之多(曾康霖、潘青木，“对我国股市近期暴跌的思考”《经济学消息报》2001年10月12日第一版。)，近期中国股票市场出现的暴跌很可能使银行的不良资产比率再度上升。二是去年起中央银行部分放开了大额存款管制，允许银行办理3000万元以上、5年期的保险存款，利率由双方协议决定。由于贷款利率没有放开，缺少与这类负债对应的资产，如果银行过度吸收保险存款，将有可能出现较大风险。三是出于竞争的需要，目前各银行都开办了一些有关证券交易的新业务，如“银券通”、“银证二卡合一”、“卡折炒股”等，使得储蓄帐户与个人股票帐户联通起来，在一定程度上突破了银行业与证券业分业经营的模式。由于新股申购资金波动量很大，这些新业务加大了银行的流动性风险。例如中国银行原来每日头寸保持在20～30亿元左右即可，后来上升至100余亿元。在申购期间，工商银行日头寸需求高达800多亿元。

(三)混合型风险

在很多情况下，外源型风险是通过银行内部管理漏洞发生的，这就是混合型风险。一方面，犯罪分子利用被收买的银行职工作内线，内外勾结实施诈骗；另一方面，由于银行内部管理不善、风险控制机制不健全，也在一定程度上放大了外源型风险(例如据人民银行广东分行统计，从1998年至2000年10月间，发生在全国各地的银行承兑汇票诈骗案中，仅以河源各银行名义开出的银行承兑汇票就达288份，涉及金额12亿元。但实际情况是，从1998年开始，河源各商业银行均未办理过一宗汇票承兑业务。毫无疑问，这些汇票诈骗案都是假冒河源银行名义开展的。但是从侦破情况看，犯罪嫌疑人大多学历不高，最多也就是高中毕业，那么这些不法分子为什么能够熟悉银行内部业务流程并屡屡诈骗成功呢？原因就是不法分子收买了河源银行的工作人员，当贴现行派人来河源查问时，犯罪分子得以冒充银行工作人员在柜台或办公室直接接受查询。他们还勾结邮局工作人员截收贴现银行的查询传真、电报等，然后盗用银行名义回电予以确认。假银行承兑汇票大行其道也暴露出银行内部管理上的漏洞。目前银行间的承兑汇票业务实行全国联行制，有资格办理此种业务的银行才能进入《全国银行行名行号本》，并由各银行的总行定期发布。河源有关银行从1998年起已不再具备汇票承兑资格，实际上贴现银行无须去河源银行查询即可确认以河源银行名义发出的承兑汇票是非法假票。)。

作为上述风险的集中反映，就是银行体系中（特别是四大国有银行）积累了大量的不良资产。在成立四家金融资产管理公司，剥离了国有银行近1.4万亿不良资产之后，2001年一季度末银行体系的平均不良资产率仍保持在25％以上。其中国有独资商业银行28.5％，政策性银行21.4％，其他商业银行16％，城市信用社38.5％，农村信用社47.1％（刘仁慧2001）。问题的严重性还在于，由于不良资产的生成机制并未得到根本改造，不良资产的上升势头很难说已经被彻底抑制。尽管在中央银行的严令之下，四大国有银行不良贷款比率自2000年以来开始持续下降，2001年上半年净下降了2.1个百分点，但由于以下因素，第三季度末比年初下降了2.6个百分点。不良资产统计的真实性受到影响：

第一，在不良资产的帐务处理上存在人为调整因素。由于不良资产认定制度、认定程序和监管技术的缺陷，对不良资产仍然沿用了人工认定的方式，人为调整因素仍在很大程度上影响着统计的真实性。例如为了应对考核指标的压力，基层行完全可以通过办理借新还旧和贷款违规展期来掩盖不良资产。

第二，会计标准落后。目前多数商业银行处于“一逾两呆”与“五级分类”两种不良资产分类方法的衔接时期，国际通行的五级分类法尚未普遍推行，造成不良贷款的认定标准混乱。银行会计科目仍按传统的“一逾两呆”标准设置，考核指标也以此制定。而出于“一逾两呆”固有的不合理性，该标准是无法反映不良资产真实状况的。

第三，风险加权体系与巴塞尔标准存在差异(参见《中国未完成的经济改革》尼古拉斯.R.拉迪著 中国发展出版社1999年出版。)。目前中国银行普遍缺少一套完整的资产管理体系，大多仅依靠帐面数据来评估风险，在风险认定标准、对某些特殊风险（如贷款对象过于集中）的评定等方面掌握偏松。同时风险评价的有关信息极不透明，缺少有效的外部监督。据此国际著名信用评级机构穆迪公司曾指出，中国银行公布的资产充足率是“没有意义的”(同①。)。换言之，中国的银行还普遍缺乏识别风险的能力。

二、加入WTO将使银行业的风险进一步暴露

(一)在强大的竞争对手面前中国银行业将可能进一步丧失竞争力

与证券业和保险业相比，银行业是入世承诺中开放度最大的部门。加入WTO之后，外资银行将成为国内银行的重要竞争对手。这一新格局的要害并不在于竞争主体数量的增加，而在于竞争性质的改变：银行同业之间将由过去资金实力和市场份额的竞争转变为综合实力的竞争。如果说在旧格局下银行依靠大力吸收存款和扩大市场份额还得以生存的话，在新格局中这一生存方式将被淘汰，大而虚弱的银行很快会面临生存危机。

根据国外经验，外资银行进入发展中国家之后，将以其在管理经验、服务水平、经营方式、产品结构等方面的明显优势在经济发达的大城市与本地银行争夺优质客户和表外业务，从而得以在占有较少市场份额、消耗较少资源、承担较小风险的情况下取得较高收入。这种竞争方式给中资银行带来的压力将集中表现在以下方面：

第一，由于失去优质客户和新的利润增长点，盈利能力本已十分低下的银行将更加难以获取经营利润，不良资产的比重可能进一步增加，财务状况可能恶化，清偿能力会逐步丧失。

第二，由于外资银行在开展零售业务方面十分谨慎，中国银行业现有庞大的国内网络优势并不足以构成抵御外资银行竞争的壁垒。相反，数量众多的分支机构却很可能成为中国银行业的包袱，一者银行为维持这些分支机构运行所耗费的资源过多，而其中很多机构并不产生效益；二者过多的分支机构会增加决策层次和信息传递成本，降低经营管理效率，加大风险控制难度。

第三，在对私业务领域，外资银行通常会从高收入人士入手，以其擅长的个人理财、电话银行、网络银行等高技术含量的服务逐步扩展业务（实际上，许多外国银行已经通过发展在线服务将业务扩展到国外，从而避免了建设零售网络的昂贵费用）。鉴于中国社会已经出现了较大的贫富差距，人数较少的富余阶层集中了半数以上的社会财富，高收入客户群的流失很可能会影响中资银行的储蓄存款增长，从而直接影响银行的流动性，因为中国主要银行的流动性一直是依靠高储蓄增长率来维持的(据测算，外资银行只要吸收国内银行6%的存款，就会使内资银行出现流动性风险。)。

(二)市场规则的调整将使中资银行失去政策庇护屏障

市场开放并不是加入世贸组织的全部，规则开放也是中国融入世界经济的必然要求。加入WTO之后，中国必须通过规则开放来引进和吸收国际通行的市场经济规则，调整与之不相适应的制度架构。长期以来，政府在要求国有银行承担政策性职能的同时，也为之提供了保护和超国民待遇，例如成立四家资产管理公司对国有银行的不良资产予以剥离并实施“债转股”、允许其在一定限度内核销呆帐贷款、在开办新业务、开发新商品方面予以照顾、限制股份制商业银行分支网络扩展以减少竞争等等。对于其他商业银行，政府也提供了诸如严格限制新竞争者进入的保护。加入世贸组织之后，尽管政府仍然可以在一定程度上采取保护措施，但是这种保护一定要符合世贸组织的规则并保证充分的透明度和公平性，过去所采用的有针对性的行政性保护措施将真正成为“最后的晚餐”。毫无疑问，习惯于庇护的银行将进一步暴露于风险之中。

(三)来自非银行机构的竞争将进一步分解中国银行的业务基础

在国外金融混业经营的浪潮中，非银行机构正在向传统银行业渗透。投资银行、证券公司、保险公司、资产管理机构、基金管理公司、财务公司、租赁公司甚至一些非金融企业如电讯公司、软件公司、大型零售公司都开始提供与银行类似的服务。入世之后，这类非银行机构将随着自身业务的开展进入中国，并加入与银行竞争的行列。由于这类机构已经具有丰富的商业经验，中国银行将很难与之竞争，银行的业务基础将被削弱。

三、形成银行风险的制度基础

1998年以后，中央银行的监管力度不断加大，监管内容不断增加，在一定程度上抑制了银行风险的上升势头，稳定了金融秩序。但是由于缺乏监管基础，中央银行的监管越来越力不从心，发生风险的源头并未得到根治。

(一)产权制度缺陷决定了银行法人治理结构的先天不足

1.国有商业银行的产权制度缺陷

产权制度缺陷首先突出反映在国有商业银行身上。国家是四大国有银行的唯一所有者，银行产权名为国家所有，实际上却因没有明确的所有者主体、没有明确的所有权要求而虚置。由此造成以下后果：

第一，由于缺乏所有者的监督、激励和约束，银行必然存在巨大的代理风险和普遍的“内部人控制”。这就天生地决定了许多银行经营人员的行为取向是个人或小团体福利的最大化而不担心风险。在这种情况下，要求其建立风险约束的自律机制是不可能的。

第二，由于国家的目标是多元化的，追求利润和最大资本收益率不能成为各级银行内在的动力，商业准则也不能成为银行行为的最高准则。在目标不明、责任不清的情况下，经营者即便有着良好的愿望和素质也很难有大作为。

第三，因为所有者是国家，国有商业银行信用的事实上已经转变为国家信用，无论是民众还是客户，都认为国家银行绝对不会倒闭，对银行的风险熟视无睹，银行因此而缺少来自外部、社会的有效监督。

第四，国有银行对一母同胞的国有企业的赖帐、逃债行为难以给予惩治。而在这种情况下，市场经济最基本的信用制度便由于违约成本过低而一再受到侵犯，银行经营活动的基础日趋脆弱。

2.其他商业银行的产权制度缺陷

与四大国有银行相比，改革开放以后设立的股份制商业银行具有市场化程度较高、机制较为灵活的特点，服务效率因而也相对较高。但是股份制商业银行自身的不足亦不可忽视。目前在股份制银行中，普遍存在着产权制度不健全的问题。由于股份制银行背后的“老板”基本上仍是国有企业，国企自身的所有者缺位问题便依样复制到股份制银行中，使得这些银行均不同程度地带有行政色彩并普遍存在内部人控制和道德风险问题。被关闭的海南发展银行曾制定了70多项管理制度，希望籍此建立有效的内控体系，结果事与愿违，最终仍没有逃脱被经营风险吞噬的结局。一些已经上市的银行如深发展、民生银行等，或者同其他上市公司一样存在国有股“一股独大”问题，普通股东无法对经理人员实行有效监督；或者在相当程度上仍受到政府的控制，在重大事项上（如行长任免）股东很少有发言权，充其量只能算是半官半民的银行。此外，光大、华夏银行尚未完全采用股份制企业制度形式，中信实业银行至今仍全资直属中国国际信托投资公司。这类银行尽管因属于“孙子辈”而较少受到行政干预，商业动机也相对强烈，但仍受到国有企业管理体制的强烈制约。近年来股份制商业银行的发展速度明显减慢，利润增长趋缓，不良资产呈直线上升趋势，表明股份制商业银行已经耗尽了设立初期的制度优势，内部机制等方面的欠缺开始威胁其生存发展。

在城市信用社，产权制度问题更加严重和复杂。从城市信用社的历史沿革来看，信用社基本上均与政府部门和一些特殊机构有着密切的联系（因为在严格的金融管制之下，也只有政府部门和有关机构才有能力争夺金融业务的许可证）。例如某中心城市48家城市信用社中，属于省委、省政府、省人大、省政协的工作部门组建的有9家，属于政府部门所办公司组建的4家，属于市、区政府部门办的12家，属于金融机构所办的13家，属于学校、科研机构所办的2家，属于民主党派和群众组织组建的2家。从信用社的经营情况来看，多数组建单位都将之看成是自己的下属机构，并利用信用社直接向股东关联企业发放贷款，出资组建各种产权关系不清的公司，为组建单位提供福利和安排家属就业等等。由于组建部门并非真正的出资人，经营风险对之不构成任何约束，加之又可以从信用社获取利益，组建部门根本没有监督、约束信用社经营人员行为的动力。经营人员则往往自恃权势背景而恣意妄为，部分股东急功近利的短视为更加助长了信用社的违规经营。在这样的体制之下，经营不善、出现大量不良资产就成了城市信用社的必然归宿。对此，监管部门曾试图通过增资扩股、改变股东结构来改善信用社的经营活动。遗憾的是，由于未触及问题实质，这一努力并未能解决城市信用社的产权约束问题，反而使一些居心不良的人得以借机攫取信用社的经营权从事非法金融活动(据中央电视台《经济半小时》2001年9月7日报道，1993年，湖北“全国优秀青年企业家”林明学获取了湖北省国际信托投资公司下设的恒昌信用社经营权，开始高息揽储并通过信用社攫取资金1亿多元据为己有。1995年，林明学从武汉长江信用社贷款600万元，从工商银行桂林分行贷款600万元，多方筹措资金2200万元，同时虚拟注册了7家企业入股买下了桂林临桂县城市信用社。林担任监事会主席，由下属职工分别担任理事长和信用社主任。控制临桂信用社后，林明学开始将之作为“林家铺子”，任支任取。为满足其需要，信用社高息揽储获得6亿元存款，其中大部分被林以贷款名义非法占有。林还多次利用信用社向工商银行、农业银行等金融机构贷款1亿多元。)。

上述产权问题同样广泛存在于改制以后的城市商业银行。改制以后，大股东一般由各类政府机构改为财政部门。相对于改制前信用社挂靠五花八门的政府机构的情况而言，此举尽管有助于规范其经营行为，但所有者的约束、监督机制仍然没有真正建立起来。

产权制度的缺陷决定了我国商业银行治理结构的先天不足，由于所有者放弃或无法行使权利，银行为高级管理人员所控制，所有者、经营者、监管者和其他相关者之间难以建立有效的利益制衡和互动机制，结果必然会招致巨大的风险。

(二)国有资产管理制度缺陷是国有银行风险生成的重要原因

1.政资不分，缺少专门代表国家行使所有者权利、对国有资产保值增值承担责任的职能机构

在现行国有资产管理制度中，政府作为国家的代表，承担了管理国有资产的职能，这一点是明确的。但是具体到各个政府部门，职责又十分不清楚。看起来目前是由财政部具体负责国有资产的运作和保值增值，可是由于资产管理者和国家财政事务管理者两种身份的性质和目标都不尽相同，财政部门往往很难将两种职能协调于一身。同时作为政府部门，财政也不宜直接进入市场参与竞争，否则便会破坏市场经济的公平原则。此外，国家并没有真正赋予财政部以资产管理人的身份，例如财政无权任命或撤销国有公司的董事长，无权决定企业的兼并、分立、解散、增减资本、发行股票或债券。这些权力或者被分散到各个职能部门（各职能部门内部继续进行分权），或者被集中到更高层次，而这些部门及有关责任人并不对国有资产的运作效果承担任何责任，形成严重的责权失衡。由于缺少专门代表国家行使所有者权利，对国有资产全面负责的职能机构，本应由所有者承担的监督职责不得不转移到其他部门（例如由人民银行来检查银行报表的真实性、查处不良贷款责任人、规定不良资产控制比例，由金融党工委来挑选银行经理人等等）。中央银行在某种程度上成了商业银行的总行，结果是既加大了监督成本，又影响了监管效率。问题的另一个方面是，银行的经理人并不清楚自己应对哪一个政府部门负责，因为这些部门似乎都同等重要。同时他们也无须对经营活动的失误负责，因为很难分清这些失误是经理人员的责任还是多头目标相互冲突的结果，精明的经理人甚至可以利用这种目标的矛盾性来开脱自己的失误和违规行为。

2.政企尚未分清，延续了原有管理方式

四大国有商业银行原本是隶属于政府的专业银行，有着自己的行政级别并按照政府行政系列层层设置机构，银行管理人员被视同干部，享受同级行政官员的待遇，可以由政府部门派遣和调动。随着改革的深入，国有银行的行政色彩正在逐渐淡化，但是政府干预银行经营活动的行为仍时有发生，国有银行在某种程度上依然是政府的政策工具。特别在高级银行职员的管理上，还没有完全摆脱过去的管理方式，行长、总行部门经理和分行行长基本上由政府决定，分别享受副部级待遇和局级待遇，追求行政级别提升仍是高级管理人员的重要激励因素。由于国有银行的政治地位与人民银行几乎平等，后者是很难对之实施严格监管和追究经营者责任的。

其它类型商业银行的情况大同小异，银行的中高层管理人员大多仍由政府选择，董事会的作用十分有限。总的来看，商业银行自主经营、自担风险、以资产收益率最大化为经营目标的体制尚未建立，因此银行也无法真正按照市场经济准则建立风险控制机制和激励机制。

(三)地方政府这一特殊利益群体争夺金融资源的制度因素

在分析中国银行监管问题时，我们发现地方政府屡屡扮演了一个与中央政府相对立的角色。例如，地方政府经常以办公会的形式压银行贷款，或者以职务提升、解决银行关系人员家属子女就业提升等为诱饵或交换条件，诱使其违规发放贷款。在企业利用改制改组逃废银行债务和各类金融诈骗案件中，也经常可以看到地方政府和地方司法部门保护的影子(参见第5页注①。)。从现象看，地方政府过于重视地方利益而缺少全局观念、商业银行内控机制欠缺和分支机构人员素质不高是造成这些问题的重要因素。但是在表象的背后，是否还存在着更加深刻的原因呢？值得研究的问题主要有二：一是在发展经济和保持社会稳定成为评价地方政府政绩主要指标的情况下，地方政府支配金融资源的能力与实际需求是否相符；二是地方政府支配金融资源时，其获取的利益与承担的风险是否对等。笔者认为，由于地方政府组织资源的能力受到严格限制，发展地方经济和保障就业的资金需求很难满足（个别特殊地区除外），同时在制度上，又不存在对地方政府的风险约束，因此地方政府争夺金融资源的行为存在着必然性和合理性。如果不对有关制度进行调整，地方政府的行为乖戾就会永无止境。

上述分析表明，中国银行业的风险在很大程度上是制度缺陷而非监管不力造成的，现行商业银行产权制度和国有资产管理制度已经构成银行内部风险生成的制度基础，如果不对这一基础加以改造而只是一味要求加强监管，则不仅不能有效地控制银行风险，还会压制银行业自身的活力和竞争力。因为监管部门既然不能通过所有者对投资盈亏和企业价值的高度关心来促使其约束经营者行为，不能通过市场来激发银行建立和完善风险控制机制的内在动力，不能在合理的利益和责任关系下，引导地方与中央在银行监管问题上保持一致，那么为了降低风险，就只能用行政管制的手段限制银行经营范围和权限。显然，这种管制必然会影响到银行竞争能力的提高。