中国银监会办公厅关于印发《农村资金互助社示范章程》的通知

第一篇：中国银监会办公厅关于印发《农村资金互助社示范章程》的通知

中国银监会办公厅关于印发《农村资金互助社示范章程》的通知

银监办发〔2007〕51号

各银监局：

现将《农村资金互助社示范章程》印发给你们，请转发辖内银监分局，供各地在组建农村资金互助社工作中参考。

二○○七年二月四日

农村资金互助社示范章程

第一章 总 则

第一条 为维护××农村资金互助社（以下简称本社）社员和债权人的合法权益，规范本社的组织和行为，根据《农村资金互助社管理暂行规定》，制定本章程。

第二条 本社注册名称： 注册资本： 本社住所： 邮政编码：

第三条 本社是经银行业监督管理机构批准，由××县（市）××乡（镇）或行政村农民和农村小企业自愿入股组成，为社员提供存款、贷款、结算等业务的社区互助性银行业金融机构。

（或：本社是经银行业监督管理机构批准，由××县（市）××乡（镇）或行政村××经济组织的农民和农村小企业自愿入股组成，为社员提供存款、贷款、结算等业务的社区互助性银行业金融机构）

本社不设立分支机构。

第四条 本社实行社员民主管理，以服务社员为宗旨，谋求社员共同利益。第五条 本社依据《农村资金互助社管理暂行规定》设立，在工商管理部门进行登记，取得法人资格，对由社员股金、积累以及合法取得的其他资产所形成的法人财产，享有占有、使用、收益和处分的权利，并以全部法人财产对本社债务承担责任。

第六条 本社的财产、合法权益和依法经营活动受法律保护，任何单位和个人不得侵犯和非法干预。

第七条 本社社员以其社员股金和在本社的社员积累为限对本社的债务承担责任。

第八条 本章程自生效之日起，即成为规范本社的组织与行为、本社与社员、社员与社员之间权利义务关系的具有法律约束力的文件。

第九条 本社遵守国家有关法律、行政法规和规章，执行国家金融方针和政策，依法接受银行业监督管理机构的监管。

第二章 业务范围

第十条 经银行业监督管理机构批准，本社经营以下业务：

（一）办理社员存款、贷款和结算业务；

（二）买卖政府债券和金融债券；

（三）办理同业存放；

（四）办理代理业务；

（五）向其他银行业金融机构融入资金（符合审慎要求）；

（六）经银行业监督管理机构批准的其他业务。

第三章 社 员

第十一条 本社社员是指符合本章程规定的入股条件，承认并遵守本章程，向本社入股的农民及农村小企业。

（或：本社社员是指符合本章程规定的入股条件，承认并遵守本章程，向本社入股的××农村经济组织的农民和农村小企业成员）

第十二条 农民向本社入股应符合以下条件：

（一）具有完全民事行为能力；

（二）户口所在地或经常居住地（本地有固定住所且居住满3年）在本社所在的××乡（镇）或行政村内；

（三）入股资金为自有资金且来源合法，达到本章程规定的入股金额起点；

（四）诚实守信，声誉良好；

（五）本章程规定的其他条件。

第十三条 农村小企业向本社入股应符合以下条件：

（一）注册地或主要营业场所在本社所在的××乡（镇）或行政村内；

（二）具有良好的信用记录；

（三）上一年度盈利；

（四）年终分配后净资产达到全部资产的10％以上（合并会计报表口径）；

（五）入股资金为自有资金且来源合法，达到本章程规定的入股金额起点；

（六）本章程规定的其他条件。

第十四条 本社社员享有以下权利：

（一）参加社员大会，并享有表决权、选举权和被选举权，按照章程规定参加本社的民主管理；

（二）享受本社提供的各项服务；

（三）按照章程规定或者社员大会（社员代表大会）决议分享盈余；

（四）查阅本社的章程和社员大会（社员代表大会）、理事会、监事会的决议、财务会计报表及报告；

（五）向有关监督管理机构投诉和举报；

（六）本章程规定的其他权利。

第十五条 本社社员承担以下义务：

（一）向本社入股；

（二）执行社员大会（社员代表大会）的决议；

（三）按期足额偿还贷款本息；

（四）按本章程规定承担亏损；

（五）积极向本社反映情况、提供信息；

（六）本章程规定的其他义务。

第四章 股权管理

第十六条 本社每个农民社员入股金额起点为×元，每个农村小企业社员入股金额起点为×元，入股金额为元的整数倍。单个农民社员或单个农村小企业社员入股金额不得超过本社股金总额的10％。

第十七条 社员缴纳股金必须以货币出资，不得以实物、贷款或其他方式入股。

第十八条 本社向入股社员发放记名股金证，作为社员的入股凭证。第十九条 本社社员持有的股金和积累可以转让、继承和赠与，但理事、监事和经理持有的股金和积累在任职期限内不得转让。

第二十条 本社社员不得以所持本社股金和积累为自己或他人担保。

第二十一条 同时满足以下条件，本社社员可以办理退股。

（一）社员提出全额退股申请；

（二）本社当年盈利；

（三）退股后本社资本充足率不低于8%；

（四）在本社没有逾期未偿还的贷款本息。

第二十二条 凡要求退股的，农民社员应提前3个月，农村小企业社员应提前6个月向理事会（不设理事会的向经理）提出，经批准后办理退股手续。退股社员的社员资格在完成退股手续后终止。

第二十三条 社员在其资格终止前与本社已订立的合同，应当继续履行。

第二十四条 社员资格终止后的1个月内，本社以现金形式返还该社员的股金和积累份额；社员资格终止的当年不享受盈余分配。

第二十五条 具备以下情形之一的社员，经理事会（不设理事会的由经理）批准，可予以除名，被除名社员如有未归还贷款，以该社员在本社的股金和社员积累予以抵扣，不足以抵扣的部分，该社员应通过其他方式偿还。

（一）不遵守本社章程；

（二）其行为给本社名誉和利益带来严重危害；

（三）以欺骗手段从本社取得贷款；

（四）恶意逃废在本社的债务；

（五）社员大会（社员代表大会）认为需要除名的其他情形。

第二十六条 本社建立社员名册，社员名册载明以下事项：

（一）社员的姓名或名称、身份证号码或企业法人代码、住所；

（二）社员所持股金金额、投票权确认数；

（三）社员所持股金证书的编号；

（四）社员缴纳股金日期。

第五章 组织机构

第二十七条 社员大会（社员代表大会）是本社的权力机构，由全体社员（社员代表（社员代表按照社员数量（或入股比例）分别从农民社员和农村小企业社员中由全体社员选举产生，本社社员代表大会由×名代表组成，每届任期3年，可连选连任））组成。社员大会（社员代表大会）行使以下职权：

（一）制定或修改章程；

（二）选举和更换理事（不设理事会的选举经理）、监事；

（三）审议通过本社的发展规划；

（四）审议通过本社的基本管理制度；

（五）审议批准理事会（不设理事会的为经理）、监事会年度工作报告；

（六）审议决定固定资产购置以及其他重要经营事项；

（七）审议批准年度财务预、决算方案和利润分配方案、弥补亏损方案；

（八）审议决定管理和工作人员薪酬；

（九）对合并、分立、解散和清算等作出决议；

（十）本章程规定的其他职权。

第二十八条 社员大会（社员代表大会）由理事会（不设理事会的由经理）召集，每年至少召开1次；经三分之一以上的社员（社员代表）提议，或理事会（不设理事会的由经理）、监事会提议，可在20日内召开临时社员大会（社员代表大会）。理事会（不设理事会的由经理）应当将会议召开时间、地点及审议事项于会议召开15日前通知全体社员（社员代表）。

第二十九条 召开社员大会（社员代表大会）必须有三分之二以上的社员（社员代表）出席。不能出席会议的社员（社员代表）可授权其他社员（社员代表）代其行使表决权。授权采取书面形式，并明确授权内容。

社员大会（社员代表大会）选举或者做出决议，应当由本社社员（社员代表）表决权总数过半数通过；做出修改章程、选举经理（不设理事会的）或者合并、分立、解散和清算的决议应当由本社社员（社员代表）表决权总数的三分之二以上通过。

第三十条 本社社员参加社员大会，享有一票基本表决权。入股金额前×名的农民社员、前×名的农村小企业社员在基本表决权外，共同享有本社基本表决权总数20％的附加表决权（享有附加表决权的农民社员、农村小企业社员合计一般不超过10名），并按照农民社员和农村小企业社员的入股金额或比例进行分配。享有附加表决权的社员及其享有的附加表决权票数，在每次社员大会召开时告知出席会议的社员。

社员代表参加社员代表大会，享有一票表决权。第三十一条 理事会是本社的执行机构，由×名（不少于3名，应为奇数）理事组成，社员大会（社员代表大会）选举和更换，每届任期三年，可连选连任。理事会设理事长1人，为本社法定代表人，由理事会选举产生，经三分之二以上理事表决通过。除理事长外，本社不设专职理事。

第三十二条 理事会会议由理事长召集和主持。每年度至少召开2次，必要时可随时召开。理事会行使以下职权：

（一）召集社员大会（社员代表大会），并向社员大会（社员代表大会）报告工作；

（二）执行社员大会（社员代表大会）决议；

（三）选举和更换理事长；

（四）拟订本社的发展规划；

（五）审议决定本社的年度经营计划；

（六）拟订固定资产购置以及经营活动中其他重大事项计划；

（七）对经理拟订的大额贷款、国债和金融债券投资、向其他银行业金融机构融入资金的计划提出审核意见；

（八）聘任和解聘本社经理；

（九）对经理提出的拟聘用（解聘）财务、信贷等工作人员提出审核意见；

（十）审议通过经理的工作报告；

（十一）制定本社的内部管理制度；

（十二）拟订本社年度财务预、决算方案和利润分配方案、亏损弥补方案；

（十三）拟订本社的分立、合并、解散和清算方案；

（十四）社员大会（社员代表大会）授予的其他职权。

不设理事会的，第（五）项、第（八）项、第（十）项职权由社员大会（社员代表大会）行使；第（一）项、第（二）项、第（四）项、第（六）项、第（十一）项、第（十二）项、第（十三）项职权由经理行使；第（七）项、第（九）项职权由监事会行使。

第三十三条 监事会是本社的监督机构，由×名（不少于3人，应为奇数）监事组成。监事由社员、捐赠人以及向本社提供融资的金融机构等利益相关者担任，由社员大会(社员代表大会)选举和更换，每届任期3年，可连选连任。监事会设监事长1名，由监事会选举产生，经三分之二以上监事表决通过。本社经理和工作人员不得兼任监事。本社不设专职监事。第三十四条 监事会会议由监事长召集和主持，每半年至少召开1次，必要时可随时召开。监事会行使以下职权：

（一）派代表列席理事会会议；

（二）监督本社执行相关法律、行政法规和规章；

（三）对理事会决议和经理的决定提出质询；

（四）监督本社的经营管理和财务管理；

（五）进行内部审计，并对理事长、经理进行专项审计和离任审计；

（六）对经理拟聘用（解聘）财务、信贷等工作人员提出审核意见，对经理拟订的大额贷款、国债和金融债券、向其他银行业金融机构融入资金的计划提出审核意见；

（七）向社员大会(社员代表大会)报告工作；

（八）本社章程规定的其他职权。

第三十五条 本社设经理1名，由理事会聘任(不设理事会的由社员大会（社员代表大会）选举产生)，经理可由理事长兼任。经理全面负责本社的经营管理工作，行使以下职权：

（一）主持本社的经营管理工作，组织实施理事会的决议(不设理事会的组织实施社员大会（社员代表大会）决议)；

（二）拟订本社的内部管理制度；

（三）拟订本社的年度经营计划；

（四）提出拟聘用（解聘）财务、信贷等工作人员意见，以及大额贷款、国债和金融债券投资、向其他银行业金融机构融入资金的计划，征得理事会、监事会同意后实施；

（五）理事会授予的其他职权(不设理事会的，由社员大会（社员代表大会）授权)。

第三十六条 理事长、经理和工作人员的薪酬由社员大会（社员代表大会）决定，本社不向其他理事、监事支付薪酬。

第三十七条 本社的理事、监事、经理和工作人员不得有以下行为：

（一）侵占、挪用或者私分本社资产；

（二）将本社资金借贷给非社员或者以本社资产为他人提供担保；

（三）从事损害本社利益的其他活动。

违反上述规定所得的收入，归本社所有；造成损失的，应当承担赔偿责任。第三十八条 执行与本社业务有关公务的人员不得担任本社的理事长、经理和工作人员。

第六章 业务、财务管理

第三十九条 本社以吸收社员存款、接受社会捐赠资金和符合审慎要求向其他银行业金融机构融入资金作为资金来源。

第四十条 本社的资金应主要用于发放社员贷款，满足社员贷款需求后确有富余可存放其他银行业金融机构，也可购买国债和金融债券。

第四十一条 本社办理社员结算业务，并按有关规定开办各类代理业务。

第四十二条 本社不向非社员吸收存款、发放贷款及办理其他金融业务，不以本社资产为其他单位或个人提供担保。

第四十三条 本社按存款和股金总额的×％以内留存库存现金。

第四十四条 本社按照审慎经营原则，严格进行风险管理：

（一）资本充足率不低于8%；

（二）对单一社员的贷款总额不超过资本净额的15%；

（三）对单一农村小企业社员及其关联小企业社员、单一农民社员及其在同一户口薄上的其他社员贷款总额不超过资本净额的20％；

（四）对前十大户贷款总额不超过资本净额的50%；

（五）资产损失准备充足率不低于100%；

（六）银行业监督管理机构规定的其他审慎要求。

第四十五条 本社执行国家有关金融企业的财务制度与会计准则，设置会计科目和法定会计账册，进行会计核算。

第四十六条 本社会计年度为公历1月1日至12月31日，在每一会计年度终了时制作财务会计报表及报告，并于召开社员大会（社员代表大会）的20日前置备于本社，供社员查阅。

第四十七条 本社应按照财务会计制度规定提取呆账准备金，进行利润分配。

第四十八条 本社的税后利润按以下顺序分配：

（一）弥补本社以前年度社员积累的亏损；

（二）提取法定盈余公积金（按税后利润（减弥补亏损）不低于10%的比例提取）；

（三）按年末风险资产余额1％的比例提取一般准备；

（四）向社员分配红利；

（五）向社员分配社员积累。

第四十九条 本社的法定盈余公积金累计达到注册资本的50%时，可不再提取。法定盈余公积金可用于弥补以前年度的亏损，但转增股金时，以转增后留存的法定盈余公积金不少于注册资本的25%为限。

第五十条 本社向社员分配红利的比例原则上不超过一年定期存款利率。当年如有未分配利润（亏损）全额计入社员积累，按照股金份额量化至每个社员，并设立专户管理。

第五十一条 本社除法定会计账册外，不得另立会计账册。

第五十二条 本社按照规定向社员披露社员股金和社员积累情况、财务会计报告、贷款发放及其风险情况、投融资情况、盈利及其分配情况、案件和其他重大事项。

第五十三条 本社按规定向属地银行业监督管理机构报送业务、财务报表、报告和相关资料，并对所报报表、报告和相关资料的真实性、准确性、完整性负责。

第七章 合并、分立、解散和清算

第五十四条 本社合并，自合并决议做出之日起10日内通知债权人。合并各方的债权、债务由合并后存续或者新设的机构承继。

第五十五条 本社分立，将财产作相应的分割，自分立决议做出之日起10日内通知债权人。分立前的债务由分立后的机构承担连带责任，但在分立前与债权人就债务清偿达成书面协议另有约定的除外。

第五十六条 本社因以下原因解散：

（一）社员大会决议解散；

（二）因合并或者分立需要解散；

（三）依法被吊销营业执照或者被撤销。

因第（一）项、第（三）项原因解散的，在解散事由出现之日起15日内由社员大会推举成员组成清算组，开始解散清算。逾期不能组成清算组的，由社员、债权人向人民法院申请指定成员组成清算组进行清算。

第五十七条 清算组自成立之日起接管本社，负责处理与清算有关未了结业务，清理财产和债权、债务，分配清偿债务后的剩余财产，代表本社参与诉讼、仲裁或者其他法律事宜，并在清算结束时向银行业监督管理机构缴回金融许可证，到工商行政管理部门办理注销登记，并予以公告。

第五十八条 清算组负责制定包括清偿本社员工的工资及社会保险费用，清偿所欠税款和其他各项债务，以及分配剩余财产在内的清算方案，经社员大会通过后实施。

第五十九条 清算组成员应当忠于职守，依法履行清算义务，因故意或者重大过失给本社社员及债权人造成损失的，应当承担赔偿责任。

第八章 附 则

第六十条 本社设公告栏，对需要公告的事项以张贴的形式向全体社员公告。

第六十一条 本社社员大会（社员代表大会）通过的章程修改、补充规定，经银行业监督管理机构核准，视为本章程的组成部分。

第六十二条 本章程未尽事宜依照国家有关法律法规、行政规章及银行业监督管理机构的有关规定办理。

第六十三条 本章程的解释权属本社理事会（不设理事会的为经理），修改权属本社社员大会（社员代表大会）。

第六十四条 本章程经本社社员大会（社员代表大会）通过，自银行业监督管理机构批准并依法注册之日起生效。

中国银行业监督管理委员会办公厅二○○七年二月八日印发

第二篇：中国银监会关于农村资金互助社监督管理的意见

中国银监会关于农村资金互助社监督管理的意见

银监发〔2007〕90号

为加强对农村资金互助社的监督管理，有效防范金融风险，根据《中华人民共和国银行业监督管理法》、《关于调整放宽农村地区银行业金融机构准入政策更好支持社会主义新农村建设的若干意见》和《农村资金互助社管理暂行规定》及有关法律、法规和规章，现就农村资金互助社监管提出如下意见：

一、监督管理原则和目标

按照内部自律与外部监管、合规监管与风险监管、持续监管与审慎监管、灵活监管与指导服务相结合的原则，对农村资金互助社实施持续、动态的监督管理，促进农村资金互助社建立灵活有效的法人治理机制，健全内部控制，依法合规经营，有效防范和控制风险，更好地满足社员的金融服务需求，实现安全健康持续发展，切实做到自愿发起、自律管理、自主经营、自担风险，将农村资金互助社真正办成互助合作性质的新型社区农村金融组织。

二、监督管理方式

银行业监管机构应协调有关方面，建立以农村资金互助社自律管理、银行业监管机构监管、地方政府风险处置和社会监督服务相结合的监督管理体系。

现阶段在充分发挥农村资金互助社自律管理作用的同时，要强化银行业监管机构外部监管和地方政府审计监督和风险处置职责。随着农村资金互助社相关法律法规、监管制度的不断完善，要逐步过渡到以自律管理和社会监督为主的非审慎性监管。

三、监督管理措施

（一）科学规划和正确引导市场准入

1.科学制定发展规划。银行业监管机构应根据当地经济金融发展环境、金融服务状况和监管资源配置情况，合理确定农村资金互助社发展规划和组建计划，重点解决经济落后、金融网点覆盖率低的农村地区金融服务不足问题。各省组建计划应在每年1月份报银监会备案。

2.坚持互助合作原则。农村资金互助社是以社员为服务对象，办理存贷款等金融业务的互助合作性质的机构，银行业监管机构应监督农村资金互助社遵循“自愿、民主、互助、合作”的原则设立和运营。

3.严格实施市场准入。要坚持市场准入标准和程序，防止片面追求机构数量的倾向；要积极对农民进行政策引导，防止行政干预和强迫命令；要鼓励农村资金互助社聘用大中专毕业生或引进有银行从业经验的高管人员和业务人员，适应经营管理的需要。

（二）加强内部自律监管

1.建立有效的法人治理结构。银行业监管机构应督促农村资金互助社建立“简捷灵活、制衡有效”的法人治理结构。不设理事会的，要充分发挥社员（社员代表）大会决策职能和经理的法人代表作用。要设立由社员、提供无偿服务和捐赠的社会人士、业务合作伙伴代表等利益相关者组成的监事会，对理事会、经理的决策和业务经营行为进行监督，组织开展农村资金互助社的内部审计。

2.建立内部控制制度。银行业监管机构应督促农村资金互助社建立简便易行且能有效覆盖全部业务、岗位的内部控制制度，明确存款、贷款、投资、融资、会计、出纳、结算等主要业务流程及操作规范，做到会计、出纳和贷款审查、审批的合理分离和有效制约。3.建立成员承诺制度。农村资金互助社是由社员自愿发起、自律管理、自主经营、自担风险的互助合作性质的机构，银行业监管机构应监督发起人和入股社员与农村资金互助社签订承诺协议，承诺自觉遵守章程、参与民主管理和承担相应的风险。

（三）强化资本约束和拨备监管

1.确保资本充足率在任何时点均保持在8%以上。银行业监管机构应督促农村资金互助社根据资产变化情况和业务发展状况建立股金规划和资本补充机制，严禁吸收存款化股金，确保股金的稳定。要建立资本充足率监测预警制度，根据各机构实际，在8％之上（临近8％）设置预警线，当资本充足率接近预警线时，应及时进行预警，防止其降到8％以下。资本充足率低于8％时，应按《农村资金互助社管理暂行规定》及时采取分类监管措施。

2.确保拨备充足率始终保持在100%以上。银行业监管机构应督促农村资金互助社建立以脱期法为基础的贷款分类和拨备制度。以贷款逾期情况按季进行分类，逾期一个月（含）以内的为正常类；逾期一个月到三个月（含）的为关注类；逾期三个月到两年（含）的为次级类；逾期两年以上的为可疑类；符合《财政部关于印发<金融企业呆账核销管理办法>的通知》（财金〔2005〕50号）规定认定为呆账的信贷资产，或借款人无力偿还贷款，预计贷款损失率超过90％的为损失类。银行业监管机构要督促农村资金互助社按关注类2％、次级类25％、可疑类50％、损失类100％的比例提取专项准备，并按有关规定在利润分配时提取一般准备，同时要参照《农村合作金融机构非信贷资产风险分类指引》（银监发〔2007〕29号）对非信贷资产进行分类并计提减值准备。对不按规定提足拨备的，应责令限期整改；整改不到位的，应停止办理部分或全部业务，直至采取停业整顿措施。

（四）建立非现场监测和监督检查机制

1.加强日常监管。银监分局对农村资金互助社实行属地监管（设在省会城市农村地区的由银监局负责，下同）。银监分局根据辖内农村资金互助社设置情况，合理配备主监管员，具体负责对农村资金互助社的日常监管。主监管员要对农村资金互助社资本充足率、贷款损失准备充足率、大额贷款、不良贷款、投融资业务等进行持续监测，督促、指导农村资金互助社填报非现场监管报表并进行风险分析，每月至少对其信息披露和主要业务情况巡查一次，根据业务监测、报表分析和巡查情况,有效识别、度量、分析、判断被监管机构风险状况，及时进行风险提示，提出防范化解风险的措施与建议，督促限期整改。银监局负责制定农村资金互助社监管政策实施细则，汇总分析辖内农村资金互助社非现场监管信息，组织制定现场检查计划，指导银监分局开展非现场监管和现场检查工作，撰写辖内农村资金互助社综合监管报告，于次年2月底前上报银监会，同时抄报省级人民政府。

2.实施现场检查。银行业监管机构应根据风险状况，有计划地对农村资金互助社实施专项或全面现场检查。必要时可招聘信誉好、资质高的社会中介机构实施现场检查。

3.加强外部审计。银行业监管机构应提请省级人民政府（可授权县（市）政府）对农村资金互助社实施审计；为增强社会公信力，银行业监管机构可要求农村资金互助社聘用社会中介机构实施外部审计。

4.开户银行监督。银行业监管机构应要求农村资金互助社只在一家银行业金融机构开立账户，并督促开户银行按账户管理规定对农村资金互助社账户资金往来进行监督，及时向属地监管机构报告农村资金互助社账户大额资金往来（大额标准由属地监管机构确定）和其他异常情况，同时向农村资金互助社提供业务辅导和培训服务。

5.规范会计核算和报表。银行业监管机构根据监管的需要，可要求农村资金互助社采取外包方式委托社会中介机构编制财务会计核算软件；聘请社会中介机构帮助建立会计账册和编制会计报表、进行会计核算、填报监管报表等。

（五）充分披露经营管理信息 银行业监管机构应督促农村资金互助社建立信息披露制度，及时向社员公开各项经营管理制度，以及按月公开股金、贷款、融资、债券投资和财务收支情况；每年向社员披露经过监事会或政府审计部门、中介机构等审计的财务会计报告，开户行提供的账户资金情况证明，社员股金和积累情况、贷款及经营风险情况、投融资情况、盈利及分配情况、案件和其他重大事项，自觉接受社员的监督。

（六）严肃查处违法违规行为

银行业监管机构要通过非现场监管、现场检查、建立举报制度和外部监督员等形式，严格监督农村资金互助社按照《农村资金互助社管理暂行规定》规范经营，对向非社员吸收存款和违反国家利率政策吸收存款，向非社员、超比例和违反国家有关政策发放贷款，违反规定条件融入资金，违规进行债券投资的，应责令限期整改并追究相关人员责任；整改不到位的，应停止办理部分或全部业务，直至采取停业整顿措施。

（七）有效实施风险管理和处置

1.加强风险管理。银行业监管机构应督促农村资金互助社合理配置流动性资产，按支付规律确定备付金额度，防止流动性风险；督促其建立健全贷款制度，合理制定审查程序、操作规程，严格控制大额贷款，切实加强贷款质量管理，防止不良贷款的产生，有效防范信用风险；督促其严格执行银监会《关于加大防范操作风险工作力度的通知》和案件治理的有关规定，严防账外经营和携款潜逃等操作风险。

2.有效处置风险。银行业监管机构要积极协助省级人民政府对农村资金互助社进行风险处置。一是协助省级人民政府研究制定农村资金互助社重大案件、突发事件和群体事件应急处置预案，并协助省级人民政府组织相关部门和县（市）政府妥善处理重大案件和风险事件；二是提请省级人民政府制定农村资金互助社支付风险处置预案，将农村资金互助社纳入地方金融救助体系，当发生支付风险时，提请省级人民政府采取有效措施实施救助；三是协助省级人民政府依法处置高风险农村资金互助社，当发生清偿性风险时，应按承诺协议落实每个社员的风险责任，并按照有关规定实施市场退出。

四、建立协调机制

银行业监管机构要提请当地政府建立以地方政府为主导的农村资金互助社监管协调机制，协助省级人民政府督促各有关方面切实履行职责，既要防止出现监管真空，又要防止监管过度，提高对农村资金互助社监督管理的有效性。

（一）加强政策协调。银行业监管机构应认真研究农村资金互助社准入政策和审慎监管规则，提请地方政府研究出台财政税收等各项扶持政策。对农村资金互助社经营中的困难和监管中发现的新情况、新问题，要提请地方政府协调有关方面及时解决，促进农村资金互助社的持续健康发展。

（二）加强工作协调。银行业监管机构应协调建立农村资金互助社监督管理的沟通机制，提请地方政府建立联席会议制度，定期研究、通报农村资金互助社监督管理和经营发展情况，实现信息共享。银行业监管机构现场检查和地方政府、中介机构的外部审计要协调进行，避免重复检查，造成监管资源浪费，增加农村资金互助社负担。

（三）加强风险处置协调。银行业监管机构要定期向地方政府通报农村资金互助社的风险状况，协助地方政府对农村资金互助社出现的重大风险进行处置，有效控制风险蔓延，维护社会稳定。

请各银监局将本意见转发至各银监分局。

二○○七年十二月二十一日

关于农村资金互助社融资问题探讨 来自： 作者：

点击： 304次 时间：2010-04-29 10:31

经过一些时间的试点，融资难成为农村互助社发展的主要制约因素，有关部门要加快制定配套的财政与货币政策，解决农村资金互助社融资难问题，支持农村资金互助社发展。

互助社资金困难的原因

首先，存款来源受需求与政策双重条件约束。一是社员需求贷款占社员比例高。如某互助社需求贷款社员占90%以上，这种需求主导型的互助社客观上不会有多少存款，这是中西部农村经济水平决定的。

二是存款利率没有体现风险溢价。相对于以国家信用为背书的传统银行机构存款保障机制而言，农村资金互助社以自己的法人财产作存款支付保证，在执行相同利率条件下，社员一般是不会将大额存款存入互助社的，这是符合理性选择要求的。

三是缺少银行机构融资支持，预期支付能力不确定。对于存款人来讲，存款不能及时支取，意味着错失商机，对于经营者来讲，容易出现流动性支付风险压力，因此，在外部融资渠道没有解决前，存款上升会造成因不能充分运用抬高互助社经营成本或运用出去易造成支付风险问题。

上述三个方面制约了农村资金互助社存款来源，同时也说明农村互助社以贷款需求为主，需要向银行机构借差供给，满足需求，存款才能上升。

其次，向银行机构融资难主要是政策不配套。一是支农再贷款，目前央行还没具体政策；二是政策银行没有开展相关业务。中国农业发展银行虽然是政策性银行，但主要以粮棉油收购贷款和产业化龙头企业为主要贷款对象，还没有将农村资金互助社作为政策性银行贷款支持主体，而无法取得政策银行批发贷款或转贷款。

三是商业银行(农业银行、邮政储蓄银行、城市商业银行)有合作意向，但没有上级机构或监管机构相关融资规定办法，而无法操作实施。

根据《农村资金互助社管理暂行规定》第四十一条：农村资金互助社以吸收社员存款、接受社会捐赠资金和向其他银行业金融机构融入资金作为资金来源。在存款不足情况下，符合审慎监管要求条件下，开展向银行机构融入资金是互助社一项基本业务内容。但这项业务还无法开展，因此制约了农村资金互助社发展。

支持互助社融资建议

通过互助社组织资金困难原因分析，我们发现主要是政策不配套制约互助社融资困难造成的，为此建议：

一是发挥货币政策引导作用，由央行向互助社发放支农再贷款。农村资金互助社是属于国家扶持的主体，需要通过货币政策支持和引导，因此需要在支持农村合作金融机构贷款科目下增设子科目向农村资金互助社贷款。以农村资金互助社净资本额5倍为授信贷款额度，即杠杆率为1：5，充分发挥货币政策引导与扶持作用。

二是发挥政策性银行支农作用，由农业发展银行向互助社批发或转贷款。《农民专业合作社法》第五十一条规定：国家政策性金融机构应当采取多种形式，为农民专业合作社提供多渠道的资金支持。建议监管部门督促农业发展银行将农村资金互助社列为贷款对象，向互助社发放政策性支农贷款。农业发展银行应增加农村资金互助社贷款科目。

三是引导商业银行资金通过农村资金互助社返还农村，建立商业银行商业批发与农村资金互助社服务零售互惠机制，建立分层次资金供给体制。监管当局应制定具体办法进行指引，(互助社推广后)明确商业银行县以下存款资金一定比例(如10%)要通过农村资金互助社向社区农户发放。增设商业银行农村资金互助社贷款科目。鼓励商业银行向农村资金互助社进行同业存放。

四是实行差别的存款准备金和存款利率政策。互助社5年内应免缴存款准备金。存款利率可执行与商业银行贷款基准利率水平，这主要是因为互助社是内部成员存款，并不冲击外部金融市场主体，相比较向银行机构批发贷款，也没有增加成本，这一政策可使社员直接受益，体现了互助社与其他银行机构的风险溢价。

综上融资政策，必将极大促进农村资金互助社发展，构建起适应2.4亿农户贷款需求的合作金融机构，促进农民组织化提高，打破农村金融改革瓶颈，建立起多层次、可持续的农村金融供给体系，引导资金回流农村，启动投资与消费，扩大内需，转变国民经济增长方式，全面推进社会主义新农村建设。

第三篇：中国银监会关于农村资金互助社监督管理的意见

中国银监会关于农村资金互助社监督管理的意见

（银监发〔2007〕90号 2007年12月21日）

各银监局：

为加强对农村资金互助社的监督管理，有效防范金融风险，根据《中华人民共和国银行业监督管理法》、《关于调整放宽农村地区银行业金融机构准入政策更好支持社会主义新农村建设的若干意见》和《农村资金互助社管理暂行规定》及有关法律、法规和规章，现就农村资金互助社监管提出如下意见：

一、监督管理原则和目标

按照内部自律与外部监管、合规监管与风险监管、持续监管与审慎监管、灵活监管与指导服务相结合的原则，对农村资金互助社实施持续、动态的监督管理，促进农村资金互助社建立灵活有效的法人治理机制，健全内部控制，依法合规经营，有效防范和控制风险，更好地满足社员的金融服务需求，实现安全健康持续发展，切实做到自愿发起、自律管理、自主经营、自担风险，将农村资金互助社真正办成互助合作性质的新型社区农村金融组织。

二、监督管理方式 银行业监管机构应协调有关方面，建立以农村资金互助社自律管理、银行业监管机构监管、地方政府风险处置和社会监督服务相结合的监督管理体系。

现阶段在充分发挥农村资金互助社自律管理作用的同时，要强化银行业监管机构外部监管和地方政府审计监督和风险处置职责。随着农村资金互助社相关法律法规、监管制度的不断完善，要逐步过渡到以自律管理和社会监督为主的非审慎性监管。

三、监督管理措施

（一）科学规划和正确引导市场准入

1.科学制定发展规划。银行业监管机构应根据当地经济金融发展环境、金融服务状况和监管资源配置情况，合理确定农村资金互助社发展规划和组建计划，重点解决经济落后、金融网点覆盖率低的农村地区金融服务不足问题。各省组建计划应在每年1月份报银监会备案。

2.坚持互助合作原则。农村资金互助社是以社员为服务对象，办理存贷款等金融业务的互助合作性质的机构，银行业监管机构应监督农村资金互助社遵循“自愿、民主、互助、合作”的原则设立和运营。

3.严格实施市场准入。要坚持市场准入标准和程序，防止片面追求机构数量的倾向；要积极对农民进行政策引导，防止行政干预和强迫命令；要鼓励农村资金互助社聘用大中专毕业生或引进有银行从业经验的高管人员和业务人员，适应经营管理的需要。

（二）加强内部自律监管

1.建立有效的法人治理结构。银行业监管机构应督促农村资金互助社建立“简捷灵活、制衡有效”的法人治理结构。不设理事会的，要充分发挥社员（社员代表）大会决策职能和经理的法人代表作用。要设立由社员、提供无偿服务和捐赠的社会人士、业务合作伙伴代表等利益相关者组成的监事会，对理事会、经理的决策和业务经营行为进行监督，组织开展农村资金互助社的内部审计。

2.建立内部控制制度。银行业监管机构应督促农村资金互助社建立简便易行且能有效覆盖全部业务、岗位的内部控制制度，明确存款、贷款、投资、融资、会计、出纳、结算等主要业务流程及操作规范，做到会计、出纳和贷款审查、审批的合理分离和有效制约。

3.建立成员承诺制度。农村资金互助社是由社员自愿发起、自律管理、自主经营、自担风险的互助合作性质的机构，银行业监管机构应监督发起人和入股社员与农村资金互助社签订承诺协议，承诺自觉遵守章程、参与民主管理和承担相应的风险。

（三）强化资本约束和拨备监管

1.确保资本充足率在任何时点均保持在8%以上。银行业监管机构应督促农村资金互助社根据资产变化情况和业务发展状况建立股金规划和资本补充机制，严禁吸收存款化股金，确保股金的稳定。要建立资本充足率监测预警制度，根据各机构实际，在8%之上（临近8%）设置预警线，当资本充足率接近预警线时，应及时进行预警，防止其降到8%以下。资本充足率低于8%时，应按《农村资金互助社管理暂行规定》及时采取分类监管措施。

2.确保拨备充足率始终保持在100%以上。银行业监管机构应督促农村资金互助社建立以脱期法为基础的贷款分类和拨备制度。以贷款逾期情况按季进行分类，逾期一个月（含）以内的为正常类；逾期一个月到三个月（含）的为关注类；逾期三个月到两年（含）的为次级类；逾期两年以上的为可疑类；符合《财政部关于印发〈金融企业呆账核销管理办法〉的通知》（财金〔2005〕50号）规定认定为呆账的信贷资产，或借款人无力偿还贷款，预计贷款损失率超过90%的为损失类。银行业监管机构要督促农村资金互助社按关注类2%、次级类25%、可疑类50%、损失类100%的比例提取专项准备，并按有关规定在利润分配时提取一般准备。同时要参照《农村合作金融机构非信贷资产风险分类指引》（银监发〔2007〕29号）对非信贷资产进行分类并计提减值准备。对不按规定提足拨备的，应责令限期整改；整改不到位的，应停止办理部分或全部业务，直至采取停业整顿措施。

（四）建立非现场监测和监督检查机制

1.加强日常监管。银监分局对农村资金互助社实行属地监管（设在省会城市农村地区的由银监局负责，下同）。银监分局根据辖内农村资金互助社设置情况，合理配备主监管员，具体负责对农村资金互助社的日常监管。主监管员要对农村资金互助社资本充足率、贷款损失准备充足率、大额贷款、不良贷款、投融资业务等进行持续监测，督促、指导农村资金互助社填报非现场监管报表并进行风险分析，每月至少对其信息披露和主要业务情况巡查一次，根据业务监测、报表分析和巡查情况，有效识别、度量、分析、判断被监管机构风险状况，及时进行风险提示，提出防范化解风险的措施与建议，督促限期整改。银监局负责制定农村资金互助社监管政策实施细则，汇总分析辖内农村资金互助社非现场监管信息，组织制定现场检查计划，指导银监分局开展非现场监管和现场检查工作，撰写辖内农村资金互助社综合监管报告，于次年2月底前上报银监会，同时抄报省级人民政府。

2.实施现场检查。银行业监管机构应根据风险状况，有计划地对农村资金互助社实施专项或全面现场检查。必要时可招聘信誉好、资质高的社会中介机构实施现场检查。3.加强外部审计。银行业监管机构应提请省级人民政府〔可授权县（市）政府〕对农村资金互助社实施审计；为增强社会公信力，银行业监管机构可要求农村资金互助社聘用社会中介机构实施外部审计。

4.开户银行监督。银行业监管机构应要求农村资金互助社只在一家银行业金融机构开立账户，并督促开户银行按账户管理规定对农村资金互助社账户资金往来进行监督，及时向属地监管机构报告农村资金互助社账户大额资金往来（大额标准由属地监管机构确定）和其他异常情况，同时向农村资金互助社提供业务辅导和培训服务。

5.规范会计核算和报表。银行业监管机构根据监管的需要，可要求农村资金互助社采取外包方式委托社会中介机构编制财务会计核算软件；聘请社会中介机构帮助建立会计账册和编制会计报表、进行会计核算、填报监管报表等。

（五）充分披露经营管理信息

银行业监管机构应督促农村资金互助社建立信息披露制度，及时向社员公开各项经营管理制度，按月公开股金、贷款、融资、债券投资和财务收支情况；每年向社员披露经过监事会或政府审计部门、中介机构等审计的财务会计报告，开户行提供的账户资金情况证明，以及社员股金和积累情况、贷款及经营风险情况、投融资情况、盈利及分配情况、案件和其他重大事项，自觉接受社员的监督。

（六）严肃查处违法违规行为

银行业监管机构要通过非现场监管、现场检查、建立举报制度和外部监督员等形式，严格监督农村资金互助社按照《农村资金互助社管理暂行规定》规范经营，对向非社员吸收存款和违反国家利率政策吸收存款，向非社员、超比例和违反国家有关政策发放贷款，违反规定条件融入资金，违规进行债券投资的，应责令限期整改并追究相关人员责任；整改不到位的，应停止办理部分或全部业务，直至采取停业整顿措施。

（七）有效实施风险管理和处置

1.加强风险管理。银行业监管机构应督促农村资金互助社合理配置流动性资产，按支付规律确定备付金额度，防止流动性风险；督促其建立健全贷款制度，合理制定审查程序、操作规程，严格控制大额贷款，切实加强贷款质量管理，防止不良贷款的产生，有效防范信用风险；督促其严格执行银监会《关于加大防范操作风险工作力度的通知》和案件治理的有关规定，严防账外经营和携款潜逃等操作风险。

2.有效处置风险。银行业监管机构要积极协助省级人民政府对农村资金互助社进行风险处置。一是协助省级人民政府研究制定农村资金互助社重大案件、突发事件和群体事件应急处置预案，并协助省级人民政府组织相关部门和县（市）政府妥善处理重大案件和风险事件；二是提请省级人民政府制定农村资金互助社支付风险处置预案，将农村资金互助社纳入地方金融救助体系，当发生支付风险时，提请省级人民政府采取有效措施实施救助；三是协助省级人民政府依法处置高风险农村资金互助社，当发生清偿性风险时，应按承诺协议落实每个社员的风险责任，并按照有关规定实施市场退出。

四、建立协调机制

银行业监管机构要提请当地政府建立以地方政府为主导的农村资金互助社监管协调机制，协助省级人民政府督促各有关方面切实履行职责，既要防止出现监管真空，又要防止监管过度，提高对农村资金互助社监督管理的有效性。

（一）加强政策协调。银行业监管机构应认真研究农村资金互助社准入政策和审慎监管规则，提请地方政府研究出台财政税收等各项扶持政策。对农村资金互助社经营中的困难和监管中发现的新情况、新问题，要提请地方政府协调有关方面及时解决，促进农村资金互助社的持续健康发展。

（二）加强工作协调。银行业监管机构应协调建立农村资金互助社监督管理的沟通机制，提请地方政府建立联席会议制度，定期研究、通报农村资金互助社监督管理和经营发展情况，实现信息共享。银行业监管机构现场检查和地方政府、中介机构的外部审计要协调进行，避免重复检查，造成监管资源浪费，增加农村资金互助社负担。

（三）加强风险处置协调。银行业监管机构要定期向地方政府通报农村资金互助社的风险状况，协助地方政府对农村资金互助社出现的重大风险进行处置，有效控制风险蔓延，维护社会稳定。

请各银监局将本意见转发至各银监分局。

二○○七年十二月二十一日

第四篇：农村资金互助社宣传材料范文

农村资金互助社宣传材料

一、经银行业监督管理机构批准，本社经营下列业务：

1、办理社员存款、贷款和结算业务；

2、买卖国债和金融债券；

3、办理同业存款；

4、开展代理和委托业务；

5、向其他银行业金融机构融资（符合审慎要求）；

6、经银行业监督管理机构批准的其他业务。

二、农民向农村资金互助社入股的条件

1、具有完全民事行为能力；

2、户口所在地或经常居住地（本地有固定住所且居住满3年）在入股农村资金互助社所在乡（镇）或行政村内；

3、入股资金为自有资金且来源合法，达到章程规定的入股金额起点；

4、诚实守信，声誉良好；

5、银行业监督管理机构规定的其它条件。

三、农村小企业向农村资金互助互助社入股的条件

1、注册地或主要营业场所在入股农村资金互助社所在乡（镇）或行政村内；

2、具有良好的信用记录；

3、上一盈利；

4、年终分配后净资产达到全部资产的10%以上（合并会计报表口径）；

5、入股资金为自有资金且来源合法，达到章程规定的入股金额起点；

6、银行业监督管理机构规定的其它条件。

四、什么是农村资金互助社社员

农村资金互助社社员是指符合本规定要求的入股条件，承认本并遵守本章程，向农村资金互助社入股的农民及农村小企业。章程也可以限定其社员为某一农村经济组织的成员。

五、互助社社员享有的权利

1、参加社员大会，并享有表决权、选举权和被选举权，按照章程规定参加

我社的民主管理；

2、享受我社提供的各项服务；

3、按照章程规定或者社员大会（社员代表大会）决议分享盈余；

4、查阅我社的章程和社员大会（社员代表大会）、理事会、监事会的决议、财务会计报表及报告；

5、向有关监督管理机构投诉和举报

6、章程规定的其它权利。

六、互助社社员承担的义务

1、执行社员大会（社员代表大会）的决议；

2、向我社入股；

3、按期足额偿还贷款本息；

4、按照本章程规定承担亏损；

5、积极向本社反映情况，提供信息；

6、章程规定的其它义务。

七、股权管理

1、本社每个农（居）民社员入股金额起点为100元，每个农村小企业社员入股金额起点为100元，入股金额为百元的整数倍。单个农（居）民、小企业和

其它经济组织社员入股金额不得超过本社股金总额的10%。

2、社员缴纳股金必须以货币出资，不得以实物、贷款或其它方式入股。

3、本社向入股社员发放记名股金证，作为社员的入股凭证。

4、本社社员持有的股金和积累可以转让、继承和赠与，但理事、监事和经理持有的股金和积累在任职期限内不得转让。

5、本社社员不得以所持本社股金为自己或他人担保。

6、同时满足以下条件，本社社员可以办理退股。①社员提出全额退股申请； ②本社当年盈利；

③退股后本社资本充足率不低于8%； ④在本社没有逾期未偿还的贷款本息； ⑤符合本社的退股操作办法。

7、凡要求退股的，农（居）民社员应提前3个月，小企业和其它经济组织社员应提前6个月向理事会提出，经批准后办理退股手续。退股社员的社员资格在完成退股手续后终止。

8、社员在其资格终止前与本社已定立的合同应当继续履行。

9、社员资格终止后的一个月内，本社以现金形式返还该社员的股金和积累份额；社员资格终止的当年不享受盈余分配。

10、具备下列情形之一的社员，经理事会批准，可予以除名，被除名的社员如有未归还贷款，以该社员在本社的股金和社员积累予以抵扣。

①不遵守本社章程；

②其行为给本社名誉和利益带来严重危害； ③以欺骗手段从本社取得贷款；

④重大灾害与事故造成绝户；⑤恶意逃废本社债权。

第五篇：中国银监会办公厅关于加强农村合作金融机构资金业务监管的通知

中国银监会办公厅关于加强农村合作金融机构资金业务监管的通知

（征求意见稿）

各银监局，各省级农村信用联社，北京、天津、上海、重庆、宁夏黄河、深圳农村商业银行：

为规范农村合作金融机构资金业务行为，有效防控业务风险，根据《关于规范商业银行同业业务的通知》（银发[2014]127号）、《关于规范商业银行同业业务治理的通知》（银监办发[2014]140号）等文件精神并结合农村合作金融机构业务实际，现就加强农村合作金融机构资金业务监管有关事项通知如下。

一、严格法人机构资金业务开办品种与条件

法人机构应坚持支农信贷主业，在充分满足“三农”服务要求的前提下，遵循风险控制能力与业务发展相适应的原则，稳妥审慎开展资金业务。

（一）开办同业存款、同业拆借、同业借款、风险权重为零以及AAA级债券投资、以债券为标的的资产回购、保本和保证收益型理财投资业务，应业务制度健全，内部控制严密，部门岗位设臵合理，人员配备齐全，如有交易资格要求，须预先取得市场成员资格。

（二）开办AA+级债券投资、以票据为标的的资金回购、非保本浮动收益型理财投资等业务，除符合（一）款条件外，监管评级应在

三级（含）以上，具有专门的资金业务岗位（部门）且业务人员具有两年（含）以上资金业务工作经验。

（三）AA级（含）以下债券投资、信托产品投资、资产管理计划投资等业务，仅限监管评级在三A级（含）以上的农村商业银行和农村合作银行开办，除符合（一）

（二）款条件外，还需具有专门的资金业务部门并建立专门的资金业务信息管理系统。

（四）在前款规定外，开办其他业务资金品种的，由银监局参考以上三类业务品种的风险程度及对应的开办条件，并结合相关的监管规定，提出具体开办要求。

（五）银监局可以监管评级为基础，对法人机构资金业务风险管控能力进行专项评估，据以对业务开办品种与条件提出更为审慎的监管要求。

二、强化省联社资金业务的服务性

省联社应根据法人机构资金运营能力差异及其客观运用需要，按照市场化、差异化原则，提供安全有效的资金业务服务。

（一）实施分类服务与指导。对于具备交易资格与自营能力的法人机构，省联社应积极支持其自主运用富余资金，指导加强风险管理与内部控制；对于地处偏远、信息闭塞、监管评级水平较低、尚未取得交易资格或缺少自营能力的法人机构，省联社可按市场化原则提供必要的资金运用服务。

（二）改进服务方式。省联社应以为法人机构提供资金运用信息及投资渠道为主要服务方式，由法人机构依据省联社提供的信息及渠道与对手方直接进行交易，或由省联社提供居间代理服务进行三方协议运作，逐步降低省联社先归资金后同意运用的业务规范

（三）规范资金来源与运用。省联社不得以任何方式强制或激励法人机构上存资金。不具备交易资格和自营能力以及缺少投资渠道的法人机构，确需委托省联社运用富余资金的，双方应按市场化原则逐笔签订约期存款合同。省联社资金运用应坚持安全、流动原则，除存放同业外。可慎重选择低风险业务品种进行投资，如国债、央行票据。金融债、AAA企业债（含短期融资券和中期票据）及同业存单等。严禁投资信用风险高、流动性差的业务品种。债券投资应准确进行账户分类并建立交易止损机制，凡是交易账户浮亏超过已提取一般风险准备50%或银行账户减值超过已计提减值准备的省联社，不得增加投资规模，省联社对法人机构缴存的清算资金应实行专户管理、封闭运行。严禁与其他上存资金混用，严禁投资购买债券。

（四）合理分配收益。省联社资金业务收益应按照“资金所有者享有”的原则进行分配，支付法人机构的综合收益（包括按合同约定支付的上存资金利息及返还利润）不得低于同档次市场平均利率；省联社不得违规截留资金业务收益，不得从中列支应使用管理费开支的项目。从收益中提取的公积金在履行规定程序后，可用于困难机构帮扶。系统流动性支持以及其他合理的公共支出项目。

三、完善资金业务风险管控

（一）确立审慎经营导向。省联社和法人机构应自觉强化服务“三农”战略定力。围绕“三农”服务需求合理配臵资源，避免因资金业务过快增长造成主业基础不稳和支农服务弱化；科学制定资金业务经营策略。投资范围及营运杠杆倍数，确保业务发展与自身经营及风险管控能力相适应，严防总量机构失衡风险；调整完善绩效考核机制，纠正片面追求投资回报的不审慎考核导向，鼓励稳健经营，防止激进投资。

（二）健全业务治理体系，明确“三会一层”的资金业务管理职责，设立专门部门或岗位归口管理资金业务；按照前中后台分设和不相同岗位分离的要求，规范业务操作流程；完善授权审批制度，根据业务品种风险程度及交易金额等要素实行逐级授权；建立与业务规模和风险程度相适应的信息管理系统，实现对风险的自动识别与防控。

（三）严防市场风险与流动性风险。审慎选择投资品种，准确进行资产分类和风险评估，足额计提资本与拨备，强化市场风险资本约束；合理匹配投融资期限结构，有效控制低流通性业务品种和同业负债依存度；建立完善流动性风险限额管理体系和业务结构性限额管理体系，定期进行压力测试，确保任何时点的流动性安全和市场风险可控。流动性风险限额应包括存贷比、流动性比例等监管指标以及现金流缺口、负债集中度等监测指标。业务结构性限额可参照《农村合作

金融机构资金业务机构性限额参考指标》（见附件）并结合自身实际情况制定，报属地监管机构审核备案后执行。

（四）强化信用风险管控，建立交易对手准入制度，完善法人统一授信、综合业务授信及单项业务品种授信管理；购买理财、信托产品及资产管理计划涉及信贷资产的。按照“穿透”原则对产品发行人和最终用款企业实行统一授信，省联社应以适当方式对法人机构分头授信情况进行汇总监测和风险提示，防范因信息不对称导致的授信集中风险。

（五）加强审计监督，加大对资金业务关键岗位及人员的审计监督与问责力度，从严查处违规行为，有效预防因操作失误、管理失范、用人失察导致的合规风险和道德风险，省联社应同时加大行业审计力度，定期组织开展专项审计或调查，指导法人机构切实强化资金业务内部控制。

四、加强资金业务持续性监管

（一）监管机构应结合当地“三农”服务情况，法人机构经营情况以及相关监管要求，指导法人机构按照稳妥适度原则，审慎开展资金业务，有效防控业务规模过快增长及各类经营风险。

（二）重点加强对省联社资金业务服务范围、服务方式，投资风险以及收益分配等情况的持续监管。严查行政集中资金行为，严控上存资金过快增长。原则上，涉农贷款考核不达标地区不得增加上存资

金量，省联社归集使用资金相对于法人机构自营资金的比例应逐步递减。

（三）督促指导省联社和法人机构对照监管要求，完善管理制度，加强内控建设，清理整改存量资金业务，省联社要针对拟续办的资金业务品种逐项提出风险管理措施，报银监局审查评估后方可续做。个别业务期限较长，短期内难以完成整改的业务品种，应在存续期内定期向监管机构报告业务动向，业务到期后结清退出。

请各银监局将本通知发至辖内银监分局和法人机构，并在2015年1月底之前，将省联社及法人机构资金业务内控建设及清理整改情况报告银监会。

-------------------------【中金债券】银监会下发《关于加强农村合作金融机构资金业务监管的通知》征求意见稿点评——监管用意在于去杠杆和降低对低评级债券投资，对市场有一定负面影响

征求意见稿对农村合作金融机构（主要是农商行、农信社、农村合作银行等）的资金业务和债券投资行为进行了规范。我们认为影响较大的主要有几点：

1、按照银行的监管评级对投资债券的评级进行限制。监管评级（农村金融机构的监管评级分为六级，一最高、六最低，每一级分ABC三档）在三级（含）以上的可以开展投资AA+级债券投资、以票据为

标的的资产回购以及非保本浮动收益理财投资的业务。监管评级在三A级（含）以上的银行可以开办AA级（含）以下的债券投资、信托产品投资、资管理财计划等业务。

虽然我们没有各银行的具体监管评级情况，但我们了解到监管机构主要格局各项运营和财务指标来对农村金融机构进行监管评级，而且评级越高的机构比例越少。按照该征求意见，评级在三级以下的机构，只能投资AAA评级信用债和利率债，也不能开展非保本理财业务。而此前监管机构并无这么严格的规定。因此有相当一部分农村金融机构在债券投资的评级上会受到限制。

监管机构出台该规定的主要背景是过去几年，农村金融机构投资债券的规模持续上升，而且风险偏好有所上升，比如相当一部分区域集优中小企业集合票据是由农村金融机构所投资。而且一些金融机构并非是基于自身的需求持有债券。监管机构认为农村金融机构的风险控制能力与其实际投资资产的风险不相匹配。而今年以来，农村金融机构也增加了对短融、中票和城投企业债的投资。一旦加强对农村金融机构投资债券评级的限制，可能导致部分农村金融机构无法再增加低评级债券的投资。对一些银行之间的合作模式可能也会产生影响。此外，评级较低的农村金融机构也无法进行非保本理财投资，而且也不能在理财当中持有非标资产。

2、对省联社的业务进行规范。目前不少省联社都上收下面分支联社的资金进行集合投资。但不同省联社的风险偏好和激进程度有所不同。但征求意见稿中提出，省联社可慎重选择低风险业务品种进行投资（如利率债和AAA平价信用债），严禁投资信用风险高、流动性差的业务品种。言下之意是限制省联社投资AA+评级以下的信用债。这对于不少风格相对激进的省联社而言，也会构成较大限制。

4、对农村金融机构的业务运用杠杆进行限制。杠杆=资金业务总资产/（资金业务总资产-资金业务辖内系统外同业负债）。监管评级二级以上的机构，杠杆控制在1.8倍以内；其他机构杠杆控制在1.4倍以内，省联社控制在1.3倍以内。从资金市场的融出和融出情况来看，今年农村金融机构一直在加大货币市场资金的融入，放大债券杠杆，尤其是上半年11号文限制农村金融机构买入非标后，农村金融机构转向债券类配臵，因此今年上半年农村金融机构配臵债券量高于往年同期。但一旦实施该杠杆限制，将导致农村金融机构无法持续增加债券的投资量。预计下半年农村金融机构债券配臵需求将有所减弱。

4、强调风险控制，要求农村金融机构成立完善的风控体系和业务治理体系，建立交易对手准入制度，要求在2015年1月底之前将省联社以及法人机构资金业务内控建设以及清理整改情况报告银监会。

整体而言，《关于加强农村合作金融机构资金业务监管的通知》目的

在于限制农村金融机构的债券投资限制，令农村金融机构的债券投资回归到流动性管理和适度提高投资收益的本质，避免农村金融机构过度追求收益和忽视投资风险。该征求意见稿如果执行，可能对减弱农村金融机构的债券投资需求，尤其是对低评级债券的投资需求，对低评级的城投债、短融、中票和区域集优中小企业集合票据等债券的需求不利。

近期监管机构频繁出文显示基金、农村金融机构的杠杆。债券牛市从上半年的持续加杠杆可能逐步进入下半年的去杠杆和降久期模式，我们认为下半年债券投资需要更为谨慎，在供给上升而需求减弱的情况下以守为主，等待收益率出现充分调整后再考虑再度介入。