小微企业融资中银行面对的成本问题浅析（合集5篇）

第一篇：小微企业融资中银行面对的成本问题浅析

上海交通大学学术论文

小微企业融资中银行面对的成本问题浅析

小微企业融资中银行面对的成本问题浅析

M1312099班 1131209611 程诚

摘要：对于银行，小微企业贷款的风险偏高，不良资产难以转化，具有“户数多金额少，风险高信用低，成本高效益低”的劣势。对于小微企业，银行需要付出大量的人力物力成本进行调查、评估、监督。据测算，银行对小微企业贷款的管理成本平均为大型企业贷款的五倍左右，小微企业的贷款规模一般而言也比较小，因此银行对小金额的小微企业贷款几乎不予支持，因为一笔几百万的贷款和一笔几万元的贷款银行为此所做的调查等前期成本几乎是一样的，因而银行对几万元的贷款就显得收益太少而成本却太高。本文暂不对小微企业的风险评价技术进行讨论，主要阐述商业银行在小微企业融资领域面对的成本问题，并提出相关建议。

关键字：小微企业，风险管理，成本

Abstract: For banks, small and micro enterprise loan risk is on the high side, non-performing assets is difficult to change, with “number is much less the amount, high risk credit low and high cost low efficiency” disadvantage.For small and micro enterprises, banks need to pay a lot of manpower and material resources to investigate, evaluate and monitor.According to estimates, banks to small and micro enterprise loan management cost average was about five times of loans to large enterprises, small and micro enterprise loan size in general is relatively small, so banks for the small amount of small and micro enterprises loans almost does not support, because a multimillion loans and a sum of several million yuan of bank loans for the investigation of upfront costs are almost the same.Therefore, banks of several million yuan of loans is income is too low and the cost is too high.This paper discusses the risk assessment technology of small and micro enterprises, mainly discusses the problem of the commercial banks in the field of small and micro enterprise financing, and puts forward the relevant suggestions.Key words: SME, risk management , cost

一、研究背景

传统银行信贷风险管理主要依靠三个方面来对客户进行管理：

一是押品，押品可以起到很好的风险缓释作用，同时也可以在一定程度上降低银行成本； 上海交通大学学术论文

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二是线下收集客户信息，通过信贷人员（客户经理）的面对面收集财务和非财务信息来进行判断其还款能力与意愿；

三是线下跟踪借款人的贷后财务信息和经营信息。通过持续的跟踪借款人的财务和经营情况，来保持风险的敏感度。

可以看到，传统银行业务比较依赖押品和线下收集信息，最重要的原因是，传统银行的风险审批环节大都采用“专家式评审”，贷款审批与否主要依靠专家（评审员）的综合判断，评审员一般不到客户处现场收集信息（人员成本制约），这样使得其对项目的评判非常需要信息的真实全面性，以及一定的押品来进行缓释。线下收集信息不可轻易复制，需要投入大量的人力物力。但线下收集信息的边际成本会递减，平均成本也会随着数量的增加而降低。按照这样的风险管理方式，规模经济比较适合银行的生存之道。

但一旦进入小微企业领域，传统银行的贷款模式变得越来越不适用，首先大部分的小微企业客户，并没有押品可以提供给银行，使银行变相增加了成本。其次小微企业并没有规范的财务数据可以提供给银行，使得财务数据失真情况较为严重，增加了非财务信息的收集需求，而线下收集信息需要投入的大量人力物力，在规模数量庞大的小微企业领域，使得银行的信息收集成本变得越来越高。最后，小微客户群体的流失率处于较高水平，这导致银行的客户维护成本提高。

二、讨论分析：银行在小微企业信贷中面临的成本问题

2.1 客户的违约带来的成本增加

由于大部分客户没有押品提供，使得客户减少了违约需要付出的成本，银行减少了一道风险缓释的措施。在目前社会环境下，小微企业从正规金融机构融资十分困难，其主要的资金来源是企业主个人积累、亲戚朋友周转及民间借贷，这导致小微企业具有天然的高成本负债冲动。通常情况下，小微企业可能从多个非正规金融渠道获得资金，与当前小微企业的盈利水平相比，资金成本普遍比较高，加重了小微企业的负担，一定程度上使得小微企业主比较容易陷入民间借贷特别是高利贷的困境。在当前特殊的环境下，小微企业主违约成本相对较低，很多小微企业主在出现经营困难时会采取转移资产和“跑路”等方式逃废银行债务。

另外，小微企业自身的存活率并不高，有数据显示，中国的小企业的存活平均周期是2.5年，这个数据可能并不准确，但是至少说明了，中国的小微企业其实的生存周期是非常短暂，所以，在这么短命的企业领域里给予任何形式的贷款的风险都是非常高的。德国的一份报告上海交通大学学术论文

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中认为任何企业是需要较长一段时间来磨合和稳定自身的生存基础的，而这段期限，他们认为七年较为合适。就是一个企业只有经历了七年的生存之后，才能比较好的反映这个企业的生存能力，这个能力不但包括了企业的盈利能力，也包括了企业主对待自身企业的经营管理能力的清晰认知，也只有这些稳定基础之后，他们才能清晰的知道自己的这笔借款是否有意义。就中国小微企业的存活平均期限而言，它们并不能清晰的认识到借款信用对于自身企业的重要性，因此违约率也比成熟的大中型企业要高得多。

另一方面，小微企业形成违约后，不良资产难以转化，现阶段商业银行处理不良资产主要包括向资产管理公司剥离贷款，以及自行清收两种方式。资产管理公司一般是不会接受小微企业贷款这样的不良贷款资。而自行清收，如依法诉讼、以物抵债、重组盘活等银行通用的清收手段在小微企业客户处很难得以有效执行，如进行现金清收，更会进一步加大人力物力成本，而且也很难起到好的效果。

2.2 信息收集成本较高

信息收集成本高主要包括两个方面，一是小微企业信息收集难。

很多小微企业并没有流水账，甚至没有经营账。财务非常不规范，经营收入不在公司入账，这样的企业对于银行来说风险较高。由于小微企业财务制度不规范的原因，银行很难判定小微企业的信用状况，从而难以控制风险。因为银行要能够控制风险，就必须准确进行风险定价，这需要违约率和违约损失率数据。如果没有一个完善的征信系统数据库，银行就无法做到这一点。

二是小微企业数量庞大，很难采用传统银行的信息收集体系和方式，一般银行的信息收集包括了贷前信息和贷后信息。

在贷前信息里，首先，银行银行需要考核借款人还款能力和意愿以及贷款定价；同时看看坏账准备金是否可以覆盖预期损失；以及非预期损失是否能在总体层面上被资本覆盖。由于借款方总是比贷款方更清楚自己的还款情况，在信息不对称的情况下，为了降低风险，银行采取的做法通常是要求抵质押品：一方面即使借款人违约，银行也可以收回一些损失；另一方面可以在某种程度上提高借款人的还款意愿，降低违约概率。因此，银行在放贷前需要核实押品的价值，并核查借款人是否对押品有真实的控制力。如果没有押品，银行会要求一个可靠的担保。最后，如果上述条件满足的话，根据借款人的情况，决定贷款的定价，也就是贷款利息率。

除了贷前的风险判别、风险定价，银行的信贷风险管理工作并不会随着合同签字后而结束。相反，贷后管理是一笔信贷中的另一个重要环节。在中国，人民银行提供了一个个人和上海交通大学学术论文

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企业的征信系统，可让银行交费查询借款方的信用信息。但一方面是这些信息存在严重的时滞，另一方面缺少一些关键的前瞻性信息，例如订单信息和全面负债实况。在经济形势变化迅速的环境下，需要银行贷后不断跟踪借款方，根据最新的信息，特别是具有前瞻性的信息，及早调整管理方式和资产组合。为此，许多银行都建立了严格的规程，并雇佣了大量的客户经理，到现场去跟踪调查借款方的财务状况，收集最新经营信息，调查押品价值和可控性。

综上可以看出，银行面对数量庞大，且企业相关信息不规范的小微企业，采用以往的信息收集方式，成本将会相当高昂。

2.3 客户流失成本

小微企业由于借款成本较高、资金使用分配不合理、银行门槛较高、产品使用单一等很多原因，使得银行的小微企业客户会有较大的流失情况。使得银行即便降低了融资门槛，承担了较大风险获得的小微企业客户，也会有大部分流失。

我们来看一组A银行2014年的研究数据（由于保密原因，银行名称由A银行代替，相关产品名称也进行了改变）。该数据选取A银行小微客户作为研究样本，共计42.98万个客户的相关数据进行分析。通过分析可以看出小微客户流失情况具有以下特点：客户数量从2010年起进入高速增长期，而流失客户数量由2011年起开始大幅增加；大规模开展小微业务的前两年即2009年和2010年客户流失率相对较低，从2011年起每年的客户流失率大幅攀升且基本保持稳定；客户的流失集中发生在为客户首次发放贷款后的1-2年。2.3.1流失客户数量

截止2014年9月末A银行小微企业客户数为42.98万户，累计流失客户数量为12.36万户。2009年至2014年按年统计每年新增有贷户数量分别为：32106、64650、52738、79924、123900、76513；流失客户数量分别为：1531、5604、19812、26295、40835、29484。上海交通大学学术论文

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2.3.2客户流失率

A银行小微客户2009年至今年按年流失率为4.77%、5.89%、13.92%、12.99%、13.61%和13.17%（年化数据，截止到9月末为8.78%），可以看出最近四年客户流失率比较稳定，保持在13%到14%之间；累计流失率由4.77%上升至9月末28.75。

2.3.3流失客户生命周期分布

A银行小微客户流失基本集中于客户贷款发放后一到四年，其中贷款发放后一到两年发生流失的客户数量最多，此统计数据与客户贷款期限基本相符，A银行超过90%的商贷通客户贷款期限均为一年期。在客户贷款结清后没有进行续授信或发放新贷款，客户随即发生流失。上海交通大学学术论文

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2.3.4 Ａ银行小微流失客户情况分析

1、客户持有产品情况分析

进一步对A银行客户流失情况进行分析，可以发现流失客户与有效客户在持有金融产品、结算量、贷款品种几方面均有很大区别：有效客户金融产品持有量大大高于流失客户的持有量，即使存续期较长的流失客户产品持有量也很低；流失客户在我行的结算量也非常低，在贷款品种上流失客户与有效客户也有较大差别，主要体现在流失客户信用类贷款占比较高，而有效客户保证类贷款产品占比较高。

进一步对客户持有产品进行分析发现，有效客户即便贷款结清不再续授信或发放新贷款，因为客户持有其他产品，使客户继续在A银行办理其他业务，从而不会流失；如果剔除掉人均持有率非常高的活期存款及账户即时通，对于流失客户，人均持有产品将变得非常低，据数据分析，可以发现，存续期在四年以上的流失客户，人均仅持有5.18个产品，持有产品数量甚至低于存续期一年以内的有效客户；同时可以发现，对于流失客户而言，客户持有产品数量并没有随着客户在我行办理业务年限的增长而发生明显的上升。

2、客户结算量分析

A银行小微客户中有效客户户均结算量为390.68万元，户均结算计算笔数为58.99笔；流失客户户均结算量为23.73万元，户均结算笔数为3.73笔。通过以上数据可以看出流失客户结算量非常低。上海交通大学学术论文

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3、贷款产品品种分析

A银行小微企业客户主要贷款品种包括抵押类产品、质押类产品、保证类产品和信用类产品，流失客户各类产品累计发放金额分别为847.56亿元、178.99亿元、1194.42亿元和1639.17亿元，占比分别为21.96%、4.64%、30.94%和42.46%，户均贷款金额为311.83万元。可以看出流失客户贷款品种主要为保证类和信用类，而信用类贷款占比最高，达到42.46%。

有效客户各类产品累计发放金额分别为2964.07亿元、623.54亿元、5133.30亿元和2523.13亿元，占比分别为26.36%、5.55%、45.65%和22.44%，户均贷款金额为366.31万上海交通大学学术论文

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元。同流失客户发放贷款产品有所区别，有效客户发放保证类贷款产品最高，达到45.65%

三、针对商业银行小微企业客户成本问题的几点建议

3.1规划先行，批量开发

现阶段大部分银行进行小微企业客户融资，都会选择大数法则这个方式，即降低贷款门槛，以高效率高风险的方式做尽可能多的客户来降低成本。但是大数法则需要注意一个问题，并不是贷款的客户数越大，其风险就越小，如果一个群体里百分九十的客户是不诚信的，高风险的，那么你在这个样本里做任何形式的数量，在怎么大数法则，你的违约率都是90%以上，因为样本决定了整体违约率不可能随着数量的增加而减少。所以，小微企业能否利用大数法则的一个关键性问题，在于如何选取整体违约率小的群体，即要批量开发小微客户，要先规划出违约率相对较小的客户群。现在有很多银行也是这样操作的，规划出信用程度较高的商圈，或是前景较好的行业，在其中批量开发小微企业客户，除规划内的客户，其余小微企业客户一概不碰，使得风险和成本得到一定程度的平衡。

3.2 建立有效的信息体系

面对小微企业信息不对称带来的信息收集高成本问题，需要一个有效的信用信息披露机制，可以是可用的外部征信信息，或是监管要求的信息披露，也可以是内部的信息集成。

银行涉足小微借贷，必须依靠不同的风险管理技术降低信息收集成本和管理成本。这方面，需要向互联网金融进行学习。目前来看，大多数情况下，银行无法自动获得借款人贷后的一上海交通大学学术论文

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些前瞻性信用信息。要获取的话，需要大量的人力物力去完成。而互联网供应链借贷则可以从电商平台上源源不断地取得借款人最新的交易和部分现金流信息，这些信息提供了前瞻性风险判断的基础，从而可以及早调整贷后管理的方式方法。虽然线上信息也不能完全反映借款人的全面信用情况，但是对于经常使用电商平台的借款人来说，保留住平台上的良好信用记录是重要的条件之一。这种情况下，贷出方只要对所有客户进行量化管理，形成自动化程序。有了自动化程序，信贷成本就降下来，同等条件下的盈利水平得到提高。

银行之前过于依赖线下的信息收集，现在看来要进入小微金融领域，不断地强化线上信息收集能力是一个必经之路。

3.3增加小微客户黏着度

通过A银行数据及分析可以看出，小微客户流失集中发生在客户第一次放款后的一到两年，同时结合银行小微客户90%以上贷款期限均为一年期这个客观现实，说明客户贷款结清前后这段时间，是决定客户流失与否的关键时期。有数据显示，开发一个新客户所花的成本是维护一个老客户所花成本的五倍，而小微客户具有很高的流失率。建议可通过以下方式来增加小微客户黏着度，降低流失率。

针对存量优质客户简化续授信流程，提升客户体验。通过建立客户分类模型，进行客户筛选分层，并采取差异化策略及服务，制定了新的小微续授信管理办法。

贷款产品创新及优化。小微企业由于借款成本高，因此对效率极为看重，因此缩短办理时间，加快放款速度；加强产品创新，根据客户不同特征，结合第三方数据，推出新产品吸引客户，例如物流贷、餐饮贷等，对吸引小微客户有很大帮助。

加强非贷款类产品销售。通过数据分析可以看出，非贷款类产品持有量较低的客户容易发生流失，应在为客户办理发放贷款的过程中进行交叉销售，应针对小微客户的特征，通过行内合作或行外引进的方式设计推出符合这些客户需求的财富管理类产品，这类产品对提高客户粘性，提升客户体验具有巨大作用，这类产品主要包括理财、基金和保险等产品。

四、结论

可以看到，小微企业贷款难，成本高是其一个主要的原因。商业银行也做出了非常大的努力，希望在成本、风险、效率方面寻求一个可持续发展的平衡点。本文针对小微企业违约、信息收集、客户流失三个商业银行面对的最主要的小微企业融资的高成本问题进行了分析，并提出相关建议，希望能对商业银行研究小微企业融资方面有所帮助。上海交通大学学术论文

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参考文献：

1、魏国雄 《信贷风险管理》中国金融出版社，2008

2、郭振玺、杨家才 《中小企业融资之道》经济管理出版社，2009

3、刘明康 《银行与互联网金融 不一样的风控》财新《新世纪》，2014

第二篇：小微企业综合融资成本情况问卷调查

附件1

小微企业综合融资成本情况问卷调查

感谢您在百忙之中填写此卷。本次问卷调查旨在了解和掌握小微企业在融资中面临的主要困难，为做好小微企业的金融服务工作提供依据和参考，调查获取的信息将仅用于课题调研用，不记名，您所提供的任何信息我们都将予以严格保密，请放心填写。衷心感谢您的支持与合作！

贵企业成立于 年，注册资本 万元，注册地，所属行业，资产规模 万元，2016年营业收入 万元，净利润 万元，融资总量 万元，实际承担的总体融资成本为 万元，融资总体费率为，融资支出占整体业务支出的比重为，利息支出占融资支出的比重为。1.所需资金主要用于（）。

A.扩大生产 B.技术改造 C.维持正常生产资金需要 D.归还拖欠贷款 E.其他 2.当前融资来源构成：

银行贷款约占% 民间借贷约占% 其他约占%（具体来源请备注）3.目前融资的主要渠道是（）。

A.内部集资 B.民间借贷 C.银行借款 D.融资租赁 E.自有资金 F.其他

4.贵企业认为以下哪种渠道融资成本较高（）。A.内部集资 B.民间借贷 C.银行借款 D.融资租赁 E.其他

5.贵企业在银行所贷款项执行的利率为（）。A.基准或低于基准 B.1.1-1.3倍 C.1.4-1.5倍 D.1.6-2.0倍 E.2.1倍及以上

6.银行是否主动要求贵企业办理承兑汇票业务（）。A.是 B.否

7.若有，银行主动要求办理的承兑汇票占贵企业全部承兑汇票

总额的比例为。

8.贵企业在银行贷款过程中有无利息之外的其他费用支出？（）A.无 B.担保评估相关费用 C.提供反担保费用 D.贷款保证保险费用 E.其他金融服务类收费 9.银行贷款的融资总体费率为。10.贵企业成立至今，民间融资行为（）。A.长期存在 B.一年有几次 C.偶尔存在 D.没有 11.若存在，民间融资主要用于（）。

A.银行贷款之间过桥资金 B.生产经营 C.其他 12.贵企业最近一次民间融资借入资金的期限是（）。A.10天（含）以内 B.10-15天（含）C.15天-1个月（含）D.1-3个月（含）E.3-6个月（含）F.6个月-1年（含）G.1年以上

13.贵企业最近一次民间融资借入资金利率水平是银行贷款基准利率的（）。

A.基准或低于基准 B.1.1-1.3倍 C.1.4-1.5倍 D.1.6-2.0倍 E.2.1倍及以上 14.民间融资的总体费率为。15.您认为中小企业融资困难吗？（）A.是 B.否

16.若认为融资困难，您认为以下哪种是主要原因（）。

A.中小企业自身局限 B.银行方面存在缺陷 C.政府支持力度小 D.其他

17.您认为中小企业在融资时，企业本身需做好的主要工作。（限 选三项，并按重要程度排序）、、。A.规模 B.盈利 C.公司治理结构 D.财务制度 E.抵质押品 F.企业资信状况 G.其他

18.您认为影响贵企业直接融资能力的因素有哪些？（）A.对直接融资渠道不了解 B.盈利能力不佳难以获得融资 C.利润难以承担融资成本 D.信用状况影响 E.抵押物不足 19.您认为解决中小企业融资问题，最需要解决的是？

20.如您有其他意见或建议，请附于问卷之后。

第三篇：小微企业融资问题研究

小微企业融资问题研究

摘要：小微企业作为我国经济的重要组成部分，在很大程度上推动了我国的经济发展。在增加就业、经济增长、社会稳定、科技创新等各领域都能看到小微企业的身影。但是当前融资问题成为制约小微企业发展的重要障碍，充足有效的资金供应是小微企业快速发展的必备要素，因此妥善解决好小微企业的融资问题是促成小微企业健康发展的当务之急。

本文主要研究的是小微企业在融资中遇到的困境及解决措施，基于企业融资基本理论的分析，从小微企业的融资方式、融资的现状以及融资困境的原因等三个方面进行系统阐述。针对上述分析的状况提出了相关的对策建议。

本文的创新点在于将小微企业陷入融资困境的原因主要归结为小微企业自身的经营风险和政府对小微企业的调控较低，解决的建议也主要在政府方面来展开论述。这是本文与其他同类文章将银行作为重点进行阐述的区别之处。

关键词：小微企业；融资门槛；经营风险；融资渠道

一、企业融资理论概述

（一）完全理性人假设下的企业融资理论

Modigliani&Mille于1958年在完全竞争市场的前提下首先提出了著名的无税MM模型（不考虑所得税影响的 MM 理论）：认为资本结构不会对企业的市场价值产生影响，企业的价值受预期税前收益率与报酬率的共同作用。[1]

1984年，Myers&Mujluf在投资者和经营者信息不对称的前提下提出了企业的融资顺序，认为企业的融资顺序应当是先内部融资后外部融资，同时就外部融资他认为债务融资应优于股权融资。[2]

1998年，Berger&uden认为融资的构成应随企业成长的阶段而变化，内源融资应在企业的成长初期占主导地位，相应的，外源融资和股权融资应当在企业的成长期和成熟期占更大的份额。[3]

（二）有限理性人假设下的企业融资理论

Stein于1996年提出了公司融资时机假说，这种假说是在非有效性市场下的一种公司资本结构理论。其主要观点是：理性的管理者在股票市场表现出非理性时，应根据市场表现选择合适的融资渠道。[4]

Heaton于2002年建立了一种全新的企业融资理论模型-管理者非理性融资模型，他认为出于对融资成本的考虑，相比股权融资等外部融资，企业管理者更愿意进行成本较低的内部融资。[5]

二、小微企业的界定

（一）国外对小微企业的定义

对于小微企业，出于国家经济发展的情况以及对小微企业政策倾斜的力度和税收优惠的程度的考虑，不同的国家对小微企业进行了区别的界定。

下表是各国际组织和国家对小型微型企业的认定：

世界银行与欧盟关于微型、小型企业的定义[6]

（二）我国关于小型企业与微型企业的认定标准

2003年国家统计局、经贸委、发改委与财政部联合印发的《中小企业标准暂行规定》从雇员人数、资产总额与销售额等三个维度对企业的类型进行划分。[7]

三、小微企业的融资方式分析

根据企业的融资理论，同大中型企业一样，小微企业现阶段的筹资渠道有内源融资和外援融资，但融资的程度和比重却差异比较大。

（一）内源融资

内源融资即企业内部融通的资金，涵盖原始投入的资本以及企业经营活动结果产生并积累的资金。主要包括以下内容：

1、初始投入的股本

这是企业的起步资金，就小微企业而言，通常包括天使投资和自有的资本。天使投资是合伙者或战略投资者投入的。因此天使投资也是小微企业初始投入资本的一部分。

2、留存收益

留存收益产生于企业的生产经营活动成果，它是指留存在企业内部的为企业以后的经营发展所留存的利润。从会计的角度来讲，包括有特定用途的盈余公积和没有指定用途的未分配利润。企业的盈利能力、税收政策和企业受到的非公待遇是影响小微企业留存收益的多少的重要因素。

3、定额负债

定额负债是一个财务概念，主要包括应付工资、应付福利费、应交税金、预提费用以及其他应付款等企业经常性的延期应付款项。这部分资金可以短暂的悬浮于企业，在一段时间内是流动性的。但是，受支付时间的影响，定额负债的延续性较差。

（二）外源融资

外源融资是指企业从企业的外部进行的融资。由于成本和财务风险的限制，企业将外源融资作为外源融资的补充。外援融资由直接融资和间接融资构成。

1、间接融资

间接融资是指金融机构作为货币资金需求者和货币拥有者的中介，来进行资金的融通。在间接融资中，资金主要集中于金融中介机构，资金是否贷出，由金融中介机构来决定。

银行贷款，是小企业最为普遍使用的间接融资方式。除了银行贷款之外，还存在一些非银行金融机构的贷款，例如投资银行、贷款公司、保险公司等也成为小微企业理想的外部融资方式。

融资租赁作为一种新型的融资方式，它集融资和融物于一体。这种方式对业务量大但没有购买设备能力的小微企业非常适合。

民间金融融资具有信息搜集和加工成本低，手续便捷的优势，此外，灵活的交易方式、较低的交易成本，为民间借贷赢得的很大的市场空间。这种融资方式尽管在一定程度上缓解了小微企业融资的困境，但过高的利息同时也加大了小微企业的财务风险和破产的危机。

2、直接融资

直接融资是指货币资金实际所有者和货币资金需求者之间直接发生的信用关系。对于小微企业来说，直接融资所带来的最大好处是可以获得利率相对低廉的长期资金。主要包括债券融资和股权融资。

债券融资，是指企业通过发行债券的形式进行的融资。债券具有抵税的效应，税法规定企业发行债券的利息可以在税前扣除，这就在很大程度上降低了企业的成本，尤其对小微企业而言这种效应就更加明显。此外，债券融资还可以起到财务杠杆的作用。但由于小企业的资信度一般较差，发行债券的相对成本比较大。

股权融资筹措的资金是作为企业的自有资金使用的。私募股权融资和风险投资在股权融资中比较常见。实务中，现在的大型公司在初创期即作为小企业时正是受到风险投资的资助才得以发展壮大。

四、小微企业的融资门槛

（一）小微企业的经营风险

系统性的风险是任何企业都必须要面对的，小微企业也不例外。相对而言，小企业承担风险的能力要弱得多。小企业虽然“船小好掉头”，灵活性更好，但它由于“本小根基浅”，抵御风险的能力较低，故只能“顺水”，不能“逆水”。

1、创业风险

这类风险主要发生在企业创业的初期。小微企业容易出现的创业风险有：业主过分注意产品的研制、生产而忽视了事关企业长远发展的问题；对市场的潜在需求研究不透彻；对市场变化趋势没有预见性；经营者缺乏全面管理的能力；低估所需资金等。

2、持续经营风险

持续经营风险对于家族式的小微企业尤其明显，当“创一代”逐渐老去，企业面临的问题就会接踵而至。主要表现在：公司继任领导的问题；公司的发展延续性；没有授权，缺少规划，过分自信等。

（二）小微企业的融资门槛

1、小微企业承担着过重的融资成本负担

当前小微企业银行融资费用项目表[8]

这些费用的支出使得原本就资金困难的小微企业更是雪上加霜，也使得小微企业的贷款成本比大企业多出了 4%―5%。企业盈利所带来的收入 30%―40%用于支付财务费用，在经营过程中只要发生一点意外，小微企业在很大程度上就会遭受巨额亏损。

2、小微企业融资担保能力低

小微企业自身的担保能力有限，且很难找到符合商业银行标准的企业或个人来为其担保，没有信用记录或者信用记录少，不能达到商业银行设立的严格的担保条件，也就无法提高商业银行对小微企业提供贷款的积极性。

3、民间融资不规范

因其独有的融资特点，在我国有效发展其作用还存在一定障碍。首先，民间融资中夹杂着一些资金捐客，并常伴随着高利贷、非法集资、黑社会犯罪。其次，民间融资并未受到有效的监管。民间融资因其自发性，同时伴随着一定的吗盲目性。民间融资的不规范成为限制小微企业融资的一个瓶颈。

五、解决小微企业融资困境的建议

破解小微企业的融资难题，从内部措施来分析即小微企业改善经营管理降低经营风险，提高其信用等级和抵御风险的能力，这是根本。从外部来讲，就是银行扩大小微的信贷业务，政府对小微企业融资进行有效的规范。由于不同行业不同类型的小微企业存在着明显的差异，其改善经营管理降低经营风险的措施也不尽相同，这里仅就所有小微企业存在共性的外部措施进行论述。

（一）政府应发挥的作用

小微企业融资困境有赖于政府改善职能，以往对小微企业的重视度不高和金融支持政策的滞后是导致小微企业融资难的一个不可无视的因素。因此，迫切需要政府重视小微企业地位与作用给与小微企业创新的金融支持，根据不多样化的小微企业的融资政府支持需求，设计制定出多维度的政府金融支持制度与策略。

1、建立政府小微企业管理机构

从政府金融方面来说，有了专门的政府小微企业管理机构，它就会深入了解研究小微企业的具体情况及其资金需求特点。制定出适合不同小微企业资金需求的金融支持制度与政策，并且监督管理政府对小微企业金融支持的重大措施的落实。

2、健全支持小微企业发展的法规体系

通过建立健全小微企业法律法规体系，既要用法律法规体系去巩固小微企业在国民经济发展中已经取得的成绩，又要用法律法规体系去解除小微企业经营发展所面临的诸多问题，尤其是融资问题，为小微企业的经营发展提供全面的法律法规保障。只有建立健全了小微企业经营发展的法律法规体系，才能使小微企业得到政府的全面金融支持。所以，要解决融资难先要建立健全小微企业法律法规体系。

3、加快建立微小企业信用制度体系

进一步推进社会信用体系建设，完善和深化小微企业信用信息数据库建设，着力推进小微企业信用建设，建立小微企业信用档案，扩大信用信息使用范围。积极推行小微企业统一的征信制度。确保其权威性、规范性、专业性和技术性，各级各有关部门要督促和引导小微企业守信用、重合同，依法规范经营，加强信息批露，维护金融债权。

（二）金融机构应成为小微企业融资的主力

1、金融机构进行业务创新，创新产品，改进服务

金融机构尤其是以中小企业为服务对象的城市商业银行和农村信用合作社应变被动为主动，应组织人员深入市场，从信用履约、偿债能力、经营能力、发展前景等方面，对辖内小微企业进行调查摸底，筛选出其中处于成长期的企业作为信贷扶持的重点对象，实行择优扶持的信贷政策。同时针对小微企业资产不足，没有有效资产抵押、质押的问题，可适时推出仓储质押贷款、应收账款质押贷款、动产质押贷款、收费权质押贷款、商业性物业抵押贷款、流动资金循环贷款、订单质押贷款等系列产品，满足小微企业的资金需求。

2、建立一个以中小银行为主体的中小金融机构体系

大力发展中小银行，不仅有利于降低小微企业与中小银行的交易成本，而且有利于小微企业与中小银行的良性互动发展。同时，放松银行业的准入标准，发展地方中小银行。放松银行业的准入标准，加强银行间的竞争，能活跃地方中小银行的发展，提高中小银行的效率。

（三）增加民间资本在小微企业融资中的比重

小微企业之所以没有大量使用民间资本进行融资，最主要的原因是因为民间资本的利率高，加大了小微企业的融资成本，同时，民间资本的融通不够规范，安全性比较低。因此，应加大力度规范民间资本。建立类似于行业性的民间资本协会来对民间资本的融通进行统一的指导和监督，同时要严厉打击地下放高利贷者，保持民间资本的合理和健康的使用。使民间资本成为小微企业融通资金的一个重要的渠道。（作者单位：南充市中心医院财务科）

参考文献：

[1] 南雨.资本结构理论综述与评价[J].北京：科学与管理.2009 年 5 期.[2] 夏婷婷.股权结构对我国中小企业上市公司融资行为影响的实证研究[D].南京：南京理工大学.2010.[3] 张瑞强等.信息不对称下融资方式与投资效率的关系探讨[J].山西：山西经济管理干部学院学报.2007 年 2 期.[4] 王灵敏.中小企业融资困境舒缓与融资制度供给分析[J].北京：金融与经济.2004 年 7 期.[5] 皮青立.行为财务理论在公司财务中的应用[J].北京：商业会计.2010 年 10期.[6] 王君.中国微小企业融资进展与前景[J1].银行家.2007.[7] 《中小企业标准暂行规定》2003 年版

[8] 张承惠.中小企业融资现状与问题原因分析[J].北京：中国发展评论中文版.2011 年 13 卷 3 期.

第四篇：新形势下小微企业融资问题探讨

新形势下小微企业融资问题探讨

摘要：随着我国市场经济的飞速发展和国有企业改革的进一步深入，小微企业在保证国民经济持续健康发展、推动技术创新和增加就业机会、维护社会稳定等各个方面发挥着越来越重要的作用，而小微企业融资困难已引起整个社会的广泛关注。本文就当前形势下小微企业融资特点、存在问题以及解决小微企业融资难问题进行了探讨。

关键词：小微企业 贷款融资 融资租赁 典当融资

一、新形势下小微企业融资现状及存在的问题

新形势下，小微企业自身的发展能力、资金需求、信用等级等都决定着小微企业融资方式的选择，也成为影响小微企业融资规模的重要因素，小微企业的融资呈现以下几个特点：第一，偏向于内部融资，小微企业的创建与发展所需要的资金基本来源于内部。第二，由于小微企业流动性较强、经济灵活，在进行银行贷款融资时，偏向流动性强的短期贷款。第三，在外部融资方面，依赖债务贷款融资，发行股票、债券则极少。上述特点导致小微企业融资存在以下几个问题：

（一）偏向内部融资，内部融资比例过高。从小微企业自身发展情况来看，通过自身积累和留成发展来融资的比例仍然过高。内部融资成了小微企业发展融资的首选方式，无论是在创建企业的初期，还是在稳步上升的发展阶段，都过度依赖内部融资渠道。

（二）过度依赖银行贷款，贷款难，额度有限。大多数商业银行追求利益最大化，将主要精力放在服务国有企业上，偏爱大城市、大企业，削弱了对小微企业的支持。小微企业则因自身规模小，流动性强的特点，比较依赖银行贷款。这就构成了供需矛盾：一方面，银行放贷难，另一方面，小微企业寻贷难，办理大额贷款和长期贷款更是难上加难。

（三）股票、债券融资比例小。我国绝大部分小微企业很难达到上市发行股票的门槛，通过股票上市来融资的可能性微乎其微。而在我国债券市场，债券品种结构严重失衡，国债和金融债券所占的比例较高，企业债券发行比例偏低，再加上国家对企业发行债券的要求过高，对于实力较弱的小微企业来说，很难通过发行债券来融资。

二、小微企业融资问题原因分析

（一）自身规模小、技术创新不足、管理混乱、信用较差。首先，小微企业规模小，整体实力弱，经营风险高，破产倒闭率高。我国小微企业大部分生存期不超过3-5年，只有很少一部分企业能坚持到5年或5年以上，特别是在金融危机的影响下，小微企业的经营风险日益增加，银行为了规避风险，对小微企业敬而远之。其次，技术创新不足成为小微企业发展面临的重大挑战，大部分小微企业是以传统技术和低水平技术为依托发展起来的，其生产技术和设备水平都很落后，技术创新严重不足。没有先进技术的小微企业很难得到银行和社会融资机构的青睐，难以获得足够的贷款资金，这加大了小微企业的贷款难度。第三，小微企业大多为私营企业或合伙企业，管理水平落后，财务制度不健全，信息不透明，使得金融机构不能把握小微企业的贷款风险，增加了放贷风险。与大型企业相比，小微企业的社会信誉普遍偏低，有的小微企业还贷意识不足，甚至有恶意拖欠贷款的现象，不仅损害了企业的诚信形象，也使银行贷款风险程度大幅提高，出现对小微企业拒贷现象。

（二）金融结构不合理，为小微企业提供贷款风险大、成本高。目前我国缺乏专门为小微企业提供贷款的金融机构。而商业银行为了防范金融风险，追求自身利益最大化，调整了信贷战略，改为追逐优质客户，偏重于规模大、效益好、信用好的企业，这不利于数量众多的小微企业贷款。小微企业都是以小额短期贷款形式融资，金融机构向小微企业贷款的成本加大，风险也被扩大。为了降低成本和风险，金融机构减少了对小微企业的贷款额度，限制了小微企业贷款的机会。

（三）法律、法规、政策不完善，担保体系不健全。促进小微企业的发展，离不开社会和政府部门的政策支持，我国有关部门为了鼓励小微企业融资，相继出台了一系列支持小微企业融资的法律、法规及政策措施，但还未形成完整的支持小微企业发展的金融政策体系，这些法律、法规及政策措施也只是按照行业和所有制性质分别制定，缺乏统一规范的小微企业立法，造成小微企业融资没有完整的法律、法规及政策保障。我国的担保机构少，分布不均，信用担保体系不健全，现行的银行贷款抵押担保和企业信用等级评定标准都是针对大企业制定的，不符合小微企业实际，很多小微企业不能进入银行信用范畴，不能得到贷款抵押担保，银行贷款难度增加。

三、解决小微企业融资问题的对策建议

（一）引导、支持企业加强自身建设，实行产业转型和结构优化升级。加强自身建设是解决小微企业融资难的首要途径，一方面应积极发展、扩大规模、不断积累资本，另一方面通过完善企业内部治理结构，建立适应现代市场经济要求的内部控制制度、规范财务管理、加大技术投入等方面来树立自身良好的形象，才能赢得银行的信任和支持。政府部门应加强引导扶持小微企业的发展，加快推动企业产业化升级，支持小微企业自主创新，向节能环保方向发展；支持小微企业与大企业联合配套发展，搭建小微企业与大企业交流合作平台，在大企业的配套支持下，小微企业的发展更加有利。

（二）创造有利于小微企业融资的政策环境。有关部门应加强小微企业融资政策法律体系建设，进一步落实支持小微企业融资的政策措施，建立与小微企业融资配套的法律、法规，规范小微企业融资主体的责任范围、融资办法和保障措施。深入改革，扩大政策覆盖范围，改善小微企业在融资过程中的不平等现象。扩大金融市场准入范围，降低门槛，让更多小微企业享受融资政策优惠。进一步加快融资担保管理制度的建设，明确对小微企业融资担保的政策支持。

（三）加大对小微企业的信贷支持力度。政府部门应为小微企业融资提供政策扶持和金融服务，进一步完善为小微企业服务的中小金融机构体系，加大对地方中小金融机构的监督力度，使其更好地为小微企业融资服务。在国有商业银行设立小微企业融资专营机构，专门负责对小微企业融资提供授信、贷款业务，提高小微企业中长期贷款的规模和比重，加大对小微企业融资的支持力度。此外，鼓励支持地方性小型商业银行的发展。地方性小型商业银行是与小微企业发展相配套的商业银行，更容易了解地方小微企业的经营状况，降低了信息不对称的程度，降低了贷款风险，给小微企业贷款融资增加了可能性。

（四）进一步完善小微企业担保体系，做小微企业融资坚强后盾。一是建立担保资金支持体系，设立专门的贷款担保基金作为小微企业从商业银行获得贷款的担保方，并以法律手段保证基金来源；建立多种组织形式参与、多层次结构的担保体系，完善再担保融资功能和财政注资商业担保体系。二是建立风险补偿机制，建立风险准备金的同时，强化担保投资机制，规范社会信用体系，引导小微企业加强自身信用建设，完善小微企业信用征集机制和评价体系，提高小微企业的融资信用等级，增强小微企业信用意识，达成信用担保机构和银行风险共担的“双赢”合作局面。

（五）完善证券市场体系，为小微企业直接融资提供可能。证券市场是小微企业获得发展所需资金的最佳途径，进一步完善证券市场体系，为小微企业直接融资提供可能。股票市场要向小微企业提供上市条件，完善小微企业上市机制，建立小微企业上市资源库，每年从资源库中选择成长型小微企业重点培育辅导上市；加快创业板市场建设，使越来越多的小微企业能从创业板市场获得大量的资金支持。支持符合条件的小微企业发行企业债券融资，债券融资风险小，对于实力较弱的小微企业来说，是其融资的有利方式。

（六）积极拓宽融资渠道，鼓励企业多元化融资。

首先，发展融资租赁业，鼓励小微企业融资租赁。融资租赁具有信用要求低、方式快捷、风险小等特点，有其他小微企业融资方式所不具备的优势，是解决当前小微企业融资难的可行选择。融资租赁可以减轻由于设备改造带来的资金周转压力，避免支付大量现金，而租金的支付可以在设备的使用寿命内分期摊付而不是一次性偿还，使得企业不会因此产生资金周转困难，同时也可以避免由于价格波动和通货膨胀而增加的资本成本。

其次，盘活应收账款，推行应收账款融资。应收账款是小微企业重要的流动资产，是小微企业的沉淀资金，应收账款管理不好，对小微企业的发展会带来不利的影响。一方面，小微企业可以将应收账款作为抵押物进行担保向金融机构贷款融资，缓解小微企业融资缺乏担保抵押物的困难。另一方面，小微企业可以向银行转让应收账款债权，并以回收货款作为还款来源，银行按照应收账款金额的一定比例予以融资。巧用、盘活应收账款缓解了小微企业融资担保难问题，成为小微企业循环发展、持续发展能力的重要途径。

第三，开辟典当融资新渠道。近年来，典当行业发展迅速，已经由当初的民间个人典当发展到为小微企业融资服务，作为银行贷款融资的有效互补，在支持小微企业融资方面，发挥了多元化的积极作用。与其他融资方式相比，典当融资具有较高的灵活性，手续简便，速度快捷，限制条件少，开辟典当融资，可以有效解决小微企业融资难问题，日益成为小微企业融资的有效方式。S

参考文献：

1.张卫东.科技型中小企业融资流程创新与风险补偿机制研究[J].合作经济与科技，2011，（14）.2.山宏.论中小企业理财模式的创新[J].商业经济，2011，（5）.3.田雷，张愉婕.中小企业融资有效模式探讨[J].现代商业，2011，（24）.

第五篇：银行清退民营担保后如何解决小微企业融资担保问题

银行清退民营担保后如何解决小微企业融资担保问题

银行清退民营担保后如何解决小微企业融资担保问题

从两年前的广东华鼎担保、北京中担担保事件，到最近四川鹏润担保、安信担保、汇通担保负责人失联跑路暴露的担保乱象，民营担保公司折戟的多米诺骨牌正从南到北、从东到西一张张倒下，整个担保业风声鹤唳。

作为债权人的银行，面对哀鸿遍野的担保行业，为防控风险以求自保，清退民营担保似乎已是必然选择。早在2011年11月，某大型国有银行总行发出紧急通知，要求各分支行暂停与民营担保公司合作，3个月后向二级分行下发《融资性担保机构信用风险管理办法》，明确提高银担合作门槛，在融资性担保业务上要“严格准入”1。而正处于风暴中心的成都，数十家担保公司联名上书请求四川省金融办出面敦促银行不要在银担合作问题上踩急刹车，以便为化解风险赢得更多时间。但当地一位银行相关负责人表示该行已开始逐步清退民营担保公司，更要命的是采取这一措施的显然不止这一家银行，多家股份行和城商行也将快速跟进2。

数量众多的小微企业，在满足市场需求、贡献财政税收、解决社会就业等各方面的重要性无需赘言，其生存发展过程中一直面临的融资担保难题也有目共睹。那么，在小微企业曾经倚重的民营担保遭银行清退已势不可挡的背景下，思考如何解决雪上加霜的小微企业融资担保问题愈显必要。

一、打铁还需自身硬—小微企业自力更生

小微企业作为债务人，在“企业—担保—银行”的融资担保框架中处于基础地位，担保公司是否提供担保，银行是否提供贷款，根本而言都取决于小微企业自身，所以解决小微企业融资担保问题，还得以企业本身为切入点。

（一）小微企业要重视征信

征信忠实记录了一个企业过往的融资及还款情况，在银行看来，知过往方可测未来，一份良好的征信将使企业融资成功率大大提高；更重要的是，对于小微企业来说，这是自有资产不足时寻求第三方融资担保的前提，毕竟没人愿意为征 12《民营担保公司“生死劫”》：http://business.sohu.com/20120722/n348749732.shtml 《多家银行清退民营担保》：http://finance.ifeng.com/a/20140716/12730658_0.shtml

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银行清退民营担保后如何解决小微企业融资担保问题

信记录伤痕累累的企业提供担保引火烧身。

特别要指出的是，由于小微企业的特殊性，不只企业本身的征信，企业股东及实际控制人的征信与小微企业有着明显的连带特征。在银行和担保人看来，小微企业往往是“人企合一”，股东和实际控制人的征信瑕疵，意味着给他们的企业融资或担保隐藏着较高的道德风险。

在实践中，我曾经遇到过一个企业，基本面和行业前景都不错，但在审核资料时发现其控股股东征信中信用卡逾期还款记录多达15次。虽然每次逾期还款金额不算大，但根据操作规程的硬性要求，该项目连提交评审会都不可能。事后了解，该股东信用卡还款事宜由秘书处理，自己很少过问，因秘书工作疏忽及换人频繁等原因导致出现不良记录。

（二）小微企业要规范经营

小微企业为降低经营成本，存在一些不规范的经营行为，例如财务会计工作外包，导致银行或担保人了解企业财务状况时，企业内部的人竟然说不清楚；投资固定资产、购臵机器设备，为压低价格不开具正式发票存档，导致原本就不多的资产融资时无法作为担保物或反担保物办理登记手续；偷税漏税严重，纳税凭证载明的纳税额与企业销售收入无法匹配，导致银行和担保人低估企业还款来源；业务往来中产生应收账款后，相关的合同、验收、结算凭证不完善，无法办理应收账款质押融资等等。

虽然小微企业处境艰难，想方设法降低经营成本可以理解。但是，一个企业要长远发展，不能贪图一时便宜而错失输血良机，因小失大，得不偿失。

（三）小微企业要守好主业

这主要是针对获得一定成长的小微企业。它们通过主业积累了一定资本，产生扩张冲动，盲目搞多元化经营，有的甚至看到所谓的虚拟经济来钱快，就脱离实体进入小贷、担保、典当等行业，或者干脆从银行融资后高利转贷。这不仅分散了有限的资金，稀释企业主营业务，而且一旦经济环境恶化很容易导致资金链断裂，多元化没搞成，连主业都保不住，甚至被逼跑路或被追究刑责。云南某标准件公司曾是西南地区行业龙头，但后来实际控制人认为做实业太辛苦，赚钱太慢，于是成立小贷公司、担保公司从银行融资后放贷赚快钱，未曾想放出去的钱收不回来，银行及民间负债近3亿元，导致资金链断裂，企业资产被债权人哄抢，第2页/共8页

银行清退民营担保后如何解决小微企业融资担保问题

老板被逼债无奈只能跑路，苦心经营多年的企业以吹枯拉朽之势崩塌。

（四）小微企业要抱团发展

单个小微企业的实力确实有限，但如果能以各种方式抱团发展，将更容易获得银行和担保人认可。例如以行业协会牵头，会员单位出资组建担保基金；以商会牵头搭建实体平台提供担保；专业市场商户互保联保；处于同一产业链的各企业互保联保，享受银行供应链融资服务等3。例如2012年10月，交通银行云南省分行在全国系统内首家与沃尔玛（中国）投资有限公司建立合作关系，并成功签订《供应链融资服务协议》，根据该协议，该行将通过与大型超市、卖场合作，开展交通银行、超市、供应商三方的以应收账款为质押的供应链融资业务，基于超市的良好信誉，以上游供应商为重点开展合作。包括华曦牧业、高上高农业、泰华食品、万家欢农业等在内的云南小微企业已获得融资支持4。

二、好风凭借力—政府支持

民营担保顶了大半边天，它们惨遭银行清退的情况下，政府自然责无旁贷要顶上，继续给小微企业生存发展撑起一片蓝天。当然，对于政府而言已经不存在支持不支持的问题，而是怎么支持的问题，基本原则就是要尽可能将各种支持手段的杠杠效用发挥到最大，四两拨千斤，花最少的钱获得最好的效果。

（一）放活国有担保公司经营管理

根据2013年银监会提供的数据，全国融资性担保行业共有法人机构8590 家，其中国有控股1907家，民营及外资控股6683家，分别占22.2%和77.8%5。从数量上看，国有担保公司属于少数，但它们在获得银行信任方面所具备 的天然优势不言自明。然而很多国有担保公司并没有将这种信任优势转化为市场优势，原因之一是在国有资产保值增值的考核要求下，面对风险与收益严重失衡（如以2%的保费计，20万保费对应1000万代偿风险），国有担保公司管理层难免产生不求有功但求无过的想法，挑肥拣瘦的策略彰显无遗，更有甚者只想做好主管部门交办的业务，不愿积极主动拓展业务。对此，应当调整对国有担保公司经营管理层的考核指标体系，例如将保费收入及其增长与其报酬挂钩；提高小微企业融资担保业务占全部担保业务的比例；提高对小微企业担保业务代偿比例的 34《银行发力供应链金融 或成增长点》：http://house.enorth.com.cn/system/2014/07/28/012043991.shtml 《交行云南分行系统首创超市供应链融资》：http:// 10 第6页/共8页

银行清退民营担保后如何解决小微企业融资担保问题

和风控策略比银行更为灵活，它们依然相信民营担保的实力，愿意筛选一批优质的民营担保公司合作，降低自身风险，促进自身业务健康发展。例如经省金融办批准成立的云南泛亚民间融资登记服务中心，2013年12月28日开业以来，不到半年的时间内与近20家民营担保机构签署合作协议，为客户提供融资担保服务，使投资者更放心，融资者更省心。该服务服务中心已接待咨询登记的借款企业和投资客户千余人次，实现登记意向资金约1.95亿元，成功实现项目撮合对接资金过亿元，不仅为335位投资人的闲余资金找到出口，实现了资金的保值增值，更为11家中小企业提供了短缺资金，保持了良好的发展态势11。

虽然这类新渠道目前的融资成本比起银行贷款而言偏高，但是比高利贷的成本却低得多，而且高效的审批，对资金需求临时紧急的小微企业而言更有吸引力。随着这类渠道逐渐增多，业务模式更加成熟，相互竞争更加激烈，融资成本也将回归到合理可接受的水平。所以小微企业在产生融资担保需求时，不妨结合各自实际，拓展思路，在成本可控的前提下寻求更为多样的融资渠道。

四、浪子回头金不换——民营担保须洗心革面

银行清退民营担保，是吃了大亏后的必然选择。我国担保业虽然发展已近20年，但2010年3月8日中国银监会、国家发展改革委、工业和信息化部、财政部、商务部、中国人民银行和国家工商总局联合发布《融资性担保公司管理暂行办法》之前，基本处于野蛮生长阶段，积重难返；加上四万亿投资大潮退去，小微企业还款和银行续贷出问题，企业和民营担保公司跑路潮在所难免。但问题总有两面性，毕竟害群之马是少数而且正在被清理出担保行业，绝大多数民营担保公司是在努力规范发展的，它们才是解决小微企业融资担保问题的主力军，才是解决小微企业融资担保问题的最大希望。

正如一个被惯坏太久的孩子调皮捣蛋滚了一身泥，是不是就不要这孩子了？肯定不是，洗干净了教育好了不去捣蛋了，还是好孩子。再说了，类似的信托公司、证券公司、保险公司，哪个行业没出现过乱象、没被整顿过？如果一个行业出现问题就彻底否定，那不知道今天众多的行业是不是一出现就如此的规范发展、如此的风风火火？这不是神话，就是不切实际的理想主义。潮落还有潮涨时，民营担保机构应在危机中应痛定思痛，对不合规行为有则改之无则加勉，在清理 11《泛亚民间资金登记服务中心融资对接破亿》：http://news.ynxxb.com/content/2014-5/14/N***.aspx

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银行清退民营担保后如何解决小微企业融资担保问题

整顿的阵痛后步入规范健康可持续发展的轨道。

综上，民营担保遭银行清退后，小微企业应增强自身实力、重视信用、规范发展、抱团发展，关注、选择创新融资渠道；政府部门应强化国有担保公司、设立担保引导基金参股控股优质民营担保公司、继续引入外资担保公司和完善政策法规支持体系；民营担保公司应通过此次银行清退、政府整顿的危机，走向规范发展。只有通过各方合力，才能更好地解决小微企业融资担保问题。

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