第一篇：2011年中国商业银行个人信贷业务分析与投资价值评估报告
2011-2015年中国商业银行个人信贷业务分
析与投资价值评估报告
第一章 2010-2011年中国商业银行个人信贷业务经济环境分析
第一节 2010-2011年中国宏观经济运行分析
一、货币供应量增加，流动性增强
二、人民币存款同比增加情况
三、人民币贷款同比增长情况
第二节 2010-2011年中国金融市场运行分析
一、货币市场交易活跃，货币市场利率整体下浮
二、债券发行规模快速扩大，银行债券收益率总体上移
第三节 2010-2011年中国银行业发展情况分析
一、资本充足率基本维持8%
二、不良贷款资产保持“双降”
三、银行业资产总额超78万亿元
四、国有银行股份制改革取得重大进展
第二章 2010-2011年商业银行个人信贷业务政策环境分析
第一节 2010-2011年中国消费信贷政策监管分析
一、经济政策对房贷的调控是“上半年松下半年紧”
二、鼓励发展消费信贷是2009年信贷结构调整的一大亮点
三、银监会加大力度推进银行中小企业金融服务四、五部门联手支持小额林农贷款
五、征信制度日趋完善，将有法可依
第二节 2010-2011年商业银行个人信贷政策分析
一、上半年主要是“扩规模，抢市场”
二、下半年主要是“控规模，调结构”
第三章 中国商业银行个人信贷业务市场环境分析
第一节近两年房地产市场运行分析
一、受房地产优惠政策刺激，投资需求重新活跃
二、遏制房价过快上涨，平稳调控房地产市场
第二节近两年中国汽车行业市场运行分析
一、产销量方面：均呈爆发式增长
二、产品结构方面：调整效果明显，低排量品种表现良好
三、自主品牌方面：表现抢眼，稳居市场占有率第一
四、经济效益方面：加快改善，加速上升
五、进出口方面：出口降幅趋缓，进口止跌回升
第四章2010-2011年中国商业银行个人信贷业务整体运行态势分析
第一节 2010-2011年中国商业银行运行总况
一、从六家银行年报看商业银行经营模式现状
二、银行负债业务发展情况分析
三、2010年商业银行资产业务发展情况分析
第二节 2010-2011年中国商业银行个人信贷市场运行动态分析
一、商业银行个人信贷余额大幅增长
二、商业银行个人贷款余额在该行总贷款中所占比重不断提升
三、个人信贷业务产品种类日趋丰富
四、个人信贷业务参与主体呈现多元化。
第三节2010-2011年商业银行个人信贷业务规模分析
一、个人房贷的迅速崛起成为新增贷款的重要部分
二、汽车贷款业务增速情况
第四节 2010-2011年中国商业银行个人信贷业务面临机遇和挑战
第五章 2010-2011年中国商业银行个人信贷产品深度剖析
第一节 2010-2011年商业银行个人住房贷款产品同业分析
一、种类多样化
二、市场细分化
三、产品创新化
四、服务层次化
第二节 2010-2011年商业银行个人汽车贷款产品同业分析
一、创新经营模式
二、变换营销策略
三、拓展业务范围
四、加强合作力度
第三节 2010-2011年商业银行个人经营性贷款产品同业分析
一、贷款对象基本条件对比
二、贷款金额与贷款利率对比
三、贷款期限和还款方式对比
第四节 2010-2011年商业银行个人信用贷款产品同业分析
一、贷款门槛对比
二、贷款额度对比
三、贷款费用对比
四、贷款对象对比
第六章 2010-2011年中国银行个人信贷业务参与主体分析
第一节 2010-2011年国有商业银行个人信贷业务竞争力分析
一、工商银行
二、建设银行
三、中国银行
第二节 2010-2011年股份制商业银行个人信贷业务竞争力分析
一、交通银行
二、招商银行
三、上海浦东发展银行
四、中信银行
五、民生银行
六、深圳发展银行
七、兴业银行
八、华夏银行
第三节 2010-2011年城市商业银行个人信贷业务竞争力分析
一、北京银行
二、南京银行
三、宁波银行
第七章 2010-2011年中国商业银行个人信贷业务营销解析
第一节2010-2011年中国商业银行个人信贷业务营销现状
一、商业银行注重实体网点与虚拟渠道的结合二、商业银行个人信贷业务营销模式
1、报纸营销
2、网络营销
3、推介会营销
第二节2010-2011年商业银行个人信贷业务服务渠道分析
一、商业银行网点分布总体分析
二、商业银行自助设备总体分析
三、商业银行网上银行总体分析
四、商业银行手机银行和电话银行总体分析
第八章 2010-2011年中国商业银行个人信贷业务营销策略分析
第一节 2010-2011年中国商业银行个人住房贷款业务营销活动
一、农业银行“好时贷”个贷品牌营销
二、招商银行个贷媒介营销
三、法国兴业银行房贷客户奖励计划
第二节 2010-2011年中国商业银行其他个人贷款业务营销活动
一、招商银行携“车购易”参加车展营销活动
二、渣打银行“现贷派”网络论坛话题营销
第九章 2010-2011年中国商业银行个人信贷业务风险管理分析
第一节2010-2011年中国商业银行个人住房贷款业务风险管理分析
一、管理层面：制定个贷差别化信贷政策
二、方法层面：采用个人信用评分卡工具
三、技术层面：提高个人贷款信息化管理水平
第二节2010-2011年中国商业银行个人汽车贷款业务风险管理分析
一、控制标准：关注交易的真实性
二、风险分散：展开合作降低风险
第三节 2010-2011年中国商业银行个人经营性贷款业务风险管理分析
第十章 2010-2011年商业银行个人信贷业务创新研究
第一节 2010-2011年商业银行个人住房贷款业务创新分析
一、产品创新：农业银行推出房贷组合拳
二、利率创新：深发展“点按揭”
三、模式创新：中信银行“二手房直通车”
四、方式创新：兴业银行“随薪供”
五、方式创新：渣打银行（中国）“活利贷”
第二节 2010-2011年商业银行个人汽车贷款业务创新分析
一、模式创新：招商银行车贷新方案
二、产品创新：银行“车库车位”贷款业务
三、商业银行个人经营性贷款创新分析
第三节 工商银行“百荣模式”个人经营贷款
一、模式创新：中国银行“信贷工厂”
二、产品创新：招商银行个人“生意贷”
三、业务创新：民生银行“商贷通”业务
第四节2010-2011年中国商业银行其他个人信贷业务创新分析
一、担保方式的创新
二、网络贷款模式
第十一章 2011-2015年中国商业银行个人信贷业务发展趋势探析
第一节 2011-2015年银行个人信贷业务参与主体趋势分析
一、商业银行向零售银行转型的趋势明显
二、股份制银行在个人信贷业务的发展分析
三、个人信贷业务参与主体呈现多元化的趋势
第二节 2011-2015年商业银行个人信贷业务新趋势探析
一、个贷同业竞争激烈，差异化经营方能突围
二、房价攀升暗藏风险，银行谨慎发放房贷
三、汽车金融快速增长，车贷业务或成新增长点
第十二章 2010-2011年中国商业银行个人信贷业务投资环境解析
第一节 2010-2011年中国商业银行个人信贷业务经济环境分析
一、中国宏观经济指标运行
二、金融市场运行
三、银行业发展变化情况
第二节 2010-2011年中国商业银行个人信贷业务政策环境分析
一、财政政策
二、货币政策
三、汇率情况
四、刺激内需的政策
第三节 2010-2011年商业银行个人信贷业务市场环境分析
一、国家重拳出击支持房地产市场回暖
二、汽车行业呈现了快速复苏的态势
第十三章 2011-2015年中国商业银行个人信贷业务产业投资战略研究
第一节 2010-2011年中国商业银行个人信贷业务行业投资概况
一、商业银行个人信贷业务行业投资特性
二、商业银行个人信贷业务具有良好的投资价值
第二节 2011-2015年中国商业银行个人信贷业务投资机会分析
一、商业银行个人信贷业务投资热点
二、商业银行个人信贷业务投资吸引力分析
第三节 2011-2015年中国商业银行个人信贷业务投资风险及防范
一、金融风险分析
二、政策风险分析
三、管理风险
第十四章 2011-2015年中国商业银行个人信贷业务发展策略建议
第一节 转变经营管理理念，积极拓展个人信贷业务
第二节 完善风险管理机制，建立个人信用评分卡机制
一、个人信用评分指标选取原则
二、消费信贷风险的分析评估
第三节 产品和客户双轮驱动，实施全方位产品营销策略
一、实施客户细分策略
二、建立个人信贷业务特色品牌
三、联动营销和交叉销售
四、实施关系营销策略
第四节 优化考核激励体系，提升客户经理的营销动力
一、建设个贷专业化团队
二、构建考核与激励体系
第五节 加强金融同业合作，提高个贷业务核心竞争力
图表目录：
图表：2005-2010年中国GDP总量及增长趋势图
图表：2010年前三季度中国三产业增加值结构图
图表：2009-2010年中国CPI、PPI月度走势图
图表：2005-2010年我国城镇居民可支配收入增长趋势图
图表：2005-2010年我国农村居民人均纯收入增长趋势图
图表：1978-2009中国城乡居民恩格尔系数对比表
图表：1978-2009中国城乡居民恩格尔系数走势图
图表：2005-2009年中国工业增加值增长趋势图
图表：2009-2010年我国工业增加值分季度增速
图表：2005-2010年我国全社会固定投资额走势图
图表：2005-2010年我国城乡固定资产投资额对比图
图表：2005-2010年我国财政收入支出走势图
图表：2009年1月-2010年7月人民币兑美元汇率中间价
图表：2010年10月人民币汇率中间价对照表
图表：2009-2010年中国货币供应量统计表 单位：亿元
图表：2009-2010年中国货币供应量月度增速走势图
图表：2001-2009年中国外汇储备走势图
图表：2005-2009年中国外汇储备及增速变化图
图表：2010年10月20日中国人民币利率调整表
图表：我国历年存款准备金率调整情况统计表
图表：2005-2010年中国社会消费品零售总额增长趋势图
图表：2005-2010年我国货物进出口总额走势图
图表：2005-2010年中国货物进口总额和出口总额走势图
图表：2005-2009年中国就业人数走势图
图表：2005-2009年中国城镇就业人数走势图
图表：1978-2009年我国人口出生率、死亡率及自然增长率走势图
图表：1978-2009年我国总人口数量增长趋势图
图表：2009年人口数量及其构成图表：2005-2009年我国普通高等教育、中等职业教育及普通高中招生人数走势图图表：2001-2009年我国广播和电视节目综合人口覆盖率走势图
图表：1978-2009年中国城镇化率走势图
图表：2005-2009年我国研究与试验发展（R&D）经费支出走势图
图表：2010年上市商业银行个人住房贷款产品一览表
图表：2010年中小城市商业银行个人住房贷款产品一览表
图表：2010年商业银行个人汽车贷款产品一览表
图表：2010年度商业银行优秀个人贷款产品一览表
图表：个贷产品综合排名评选获奖情况
图表：个人房屋贷款单项排名获奖结果
图表：个人汽车消费贷款单项排名获奖结果
图表：持证抵押消费单项排名获奖结果
图表：个人信用贷款单项排名获奖结果
图表：个人经营性贷款单项排名获奖结果图表：个人教育贷款单项排名获奖结果图表：个人质押贷款单项排名获奖结果
第二篇：如何写投资价值分析报告
如何写投资价值分析报告
投资价值分析报告是国际投、融资领域投资商确定项目投资与否的重要依据，主要对项目背景、宏观环境、微观环境、相关产业、地理位置、资源和能力、SWOT、市场详细情况、销售策略、财务详细评价、项目价值估算等进行分析研究，反映项目各项经济指标，得出科学、客观的结论。投资价值分析报告和《项目建议书》、《可行性研究报告》及《商业计划书》有所不同，它主要集反映投资该项目在未来市场的价值分析。不仅仅为融投资双方充分认识投资项目的投资价值与风险，更重要的是通过充分评估项目优势、资源，加速企业或项目法人拥有的人才、技术、市场、项目经营权等无形资源与有形资本的有机融合，对企业和投资机构提供重要的融投资决策参考依据。
项目投资价值分析报告的格式和内容摘要
主要包括：项目名称，承办单位，项目投资方案，投资分析，项目建设目标及意义，项目组织机构。
项目背景分析及规划
主要包括：
1、项目背景。
2、项目建设规划。
3、主要产品和产量。
4、工艺技术方案.外部环境分析
主要包括：
1、外部一般环境（PEST）分析。
2、产业分析。市场需求预测
主要包括：
1、国外市场需求预测。
2、国内市场需求状况分析。内部分析
主要包括：
1、项目地理位置分析。
2、资源和技术。
3、项目之 SWOT 分析。
4、项目竞争战略的选择。
财务评价
主要包括：
1、评价方法的选择及依据。
2、项目投资估算。
3、产品成本及费用估算。
4、产品销售收入及税金估算。
5、利润及分配。
6、财务盈利能力分析。
7、项目盈亏平衡分析。
8、财务评价分析结论。
融资策略
主要包括：资金筹措、资金来源、资金运筹计划等。
价值分析判断
主要包括：价值判断方法的选择，价值评估。
项目投资价值分析报告的概念
在国际投资领域中，为减少投资人的投资失误和风险，每一次投资活动都必须建立一套科学的，适应自己的投资活动特征的理论和方法。投资价值分析报告正是吸收了国际上投资项目分析评价的理论和方法，利用丰富的资料和数据，定性和定量相结合，对投资项目的价值进行全面的分析评价。
项目投资价值分析报告是投资前期一个重要的关键步骤，项目的规模大小、区域分析、项目的经营管理、市场分析、经济性分析、利润预测、财务评价等重
大问题，都要在投资价值分析报告中体现。
项目投资价值分析报告的作用
项目投资价值分析报告在项目可行性研究的基础上，吸收国内外投资项目分析评价的理论和方法，利用丰富的资料和数据，定性和定量相结合，对投资项目的价值进行全面的分析评估。进行投资价值分析评估的目的是通过对投资项目的技术、产品、市场、财务、管理团队和环境等方面的分析和评价，并通过分析计算投资项目在项目计算期产生的预期现金流确定其有无投资价值以及相关的风险有多大，并进而做出投资决策，对投资者而言，项目投资价值分析报告是一个投资决策辅助工具，它为投资者提供了一个全面、系统、客观的全要素评价体系和综合分析平台。利用项目投资价值分析评估报告，投资者能全方位、多视角地剖析和挖掘风险企业的投资价值，最大限度地降低投资风险。对企业或项目法人而言，利用项目投资价值分析报告可以对项目的投融资方案以及未来收益等进行自我诊断和预知，以适应资本市场的投资要求，进而达到在资本市场上融资的目的。
一份好的项目投资价值分析报告将会使投资者更快、更好地了解投资项目，使投资者对项目有信心，有热情，动员促成投资者参与该项目，最终达到为项目筹集资金的作用。
第三篇：项目投资价值分析报告模版
项目投资价值分析报告 第一部分 概 述 项目名称： 项目单位：
一、企业简介
１、目标企业的历史沿革，隶属关系，企业性质及制度；目前职工人数。
２、地理位置，占地面积；各交通运输条件（铁、公路、码头和航空港口等），运输方式。３、年设计及实际生产能力，运营状况。４、产品种类，主导产品名称及产量。
５、能源供应条件（水、电、汽、气、冷冻等）配套情况。６、主要原、辅、燃料的供应量及距离，费用情况。７、产品质量状况及产品在国内、外市场的定位与知名度。８、产品出口量、主要国家和国外市场份额。
二、项目概要
三、简要分析结论 第二部分 团队和管理
一、董事长、法人代表
二、原有股东情况
三、主要管理人员
四、主要技术负责人员
五、员工和管理 管理及人力资源评价指标
1、内部调控是否合理
2、管理组织体系是否健全
3、管理层是否稳定团结
4、管理层对市场拓展、技术开发的重视程度
5、有否科学的人才培训计划
6、各层面的执行情况 第三部分 产品和技术
一、产品介绍
二、产品应用领域及性能特点
三、主要技术内容
四、技术先进性
五、产品技术指标
六、国内外技术发展状况 产品评价指标
1）产品是否具有独特性，难以替代 2）产品的开发周期 3）产品的市场潜力 4）产品的产业化情况 5）产品结构是否合理 6）产品的生产途径 技术评价指标
1）技术的专有性（技术来源）2）技术的保密性（专利保护）3）技术的领先性 技术开发
1）技术开发投入占总收入的比重 2）技术开发体系与机构 3）技术储备情况
第四部分 市场及竞争分析
一、市场需求
二、目前的市场状况
产品市场分布
三、产品应用市场前景分析
四、产品市场需求预测
五、产品市场竞争力分析
（1）产品质量竞争力分析
（2）生产成本竞争力分析
（3）产品技术竞争力分析
六、主要竞争对手分析
（1）国内主要竞争对手分析，列出前出竞争对手一览表。
（2）国外竞争对手分析
20名。做
（3）潜在竞争对手分析
七、市场竞争状况分析
（1）市场垄断情况
（2）该行业是否存在剩余生产能力，目前是什么情形？
（3）该行业转换成本高低
（4）该行业进入壁垒与退出壁垒
八、企业发展趋势与行业发展趋势比较
（1）技术发展趋势比较
（2）产品结构发展趋势比较
（3）价格发展趋势比较
（4）替代品的研究与开发；替代品的性能价格比；替代品对产业的威胁。
第五部分
建设内容及产品方案
一、建设内容
二、投资预算
三、产品方案
第六部分 融资需求及股权设计
一、融资方式
二、融资金额
三、股权设置方案
四、融资条件
五、资金使用计划 第七部分 财务状况
1、历史财务报表分析与考查：（1）损益表
A、营业收入确认政策，收入分部门、分地区情况； B、利润构成考察
C、公司产品销售成本构成：直接材料、直接人工与制造费用明细
D、公司管理费用、财务费用和销售费用明细及间接费用分配政策。
E、公司利润分配政策及历年利润分配情况说明； F、税率和面临的赋税负担。（2）、现金流量表与融资 A、现金收入与构成 B、现金支出与构成
C、折旧与摊销政策及这就与摊销金额； D、资本支出与营运资金支出； E、自由现金流量、融资需求与融资额。（3）产负债表
A、考察核实现金及现金等价物余额及本期变动情况； B、存货明细及存货可变现净值考查，存货管理办法及管理效果，存货张面值与盘点记录比较； C、应收账款明细及相关管理措施：账目集中、欠款追逃、质量、准备金、疑问账目、注销记录、追索、过期账目、账令分析、应收账款政策；
D、固定资产明细，历史成本与可变现价值，这就政策等； E、长期投资明细及长期管理办法； F、银行长短期借款明细； G、应付帐款明细（4）合并财务报表考查（5）积压未交订货摘要（6）主要合同摘要
2、未来五年财务预测
（1）、公司业务计划、主要客户摘要及主要业务部门资料（2）、损益表预测：从销售出发，考查预测数据并评价预测假设。合并财务报表。
（3）现金流量表预测：主要考察投资需求、资本支出维持水平、计划资本支出、计划折旧和摊销时间表、融资需求、产生净现金的能力。
（4）资产负债表预测：主要考查各主要账户的估计变动、固定资产变动、负债、流动负债变动情况及变动的合理性，与销售和损益的对照。财务主要考查指标：
1、安全性 1）资产负债率 2）有形净资产 3）有形净值债务率 4）利息保障倍数
2、流动性
1）流动比率 2）速动比率
3、盈利性
1）主营业务收入 2）销售毛利率 3）净资产收益率
4、效率性
1）存货周转率 2）应收账款周转率 3）总资产周转率 第八部分
经营预测和经济效益评价
一、经营预测
二、经济效益评价
第九部分
投资退出和回报
一、公开上市
二、协议转让
三、管理层回购
四、其他退出回报
第十部分
主要风险因素及对策
一、经营管理风险
二、市场和竞争风险
三、技术研发和生产风险
四、退出风险
五、财务风险 第十一部分 结论和建议 一 可行性研究结论 二 建议
做好投资协议具体条款的谈判和拟定工作，切实保障各方的利益
推荐合适人员进入董事会，派出管理人员实现增值服务，为以后的管理运作打下坚实的基础。项目投资流程
1）项目收集 2）项目立项 3）项目考察 4）投资决策 5）项目执行
第四篇：投资价值分析报告
投资价值分析报告
一、物业价值构成1、地段分析；
阐述地段优势
2、商铺结构分析；
阐述商铺的实用性
3、周边配套分析；
阐述周边配套对商铺的现在价值影响以及升值的影响
4、城市规划分析；
阐述城市规划对片区及商铺升值的影响
5、人流量分析
现有人流量以及将来人流量的预估
6、小结
分析其升值前景。及预估三年后的价格
二、投资回报
1、投入；
实际投入（首付款及税费），不含银行贷款
2、投资收益
1）、3年收益
A3年租金收入
B租金存款利息收益
C升值收益
2）3年除本金外的支出
A银行贷款支付利息
3）总投资收益=1)-2)
3、投资回报率
A3年总投资回报率=总投资收益/实际投入
B年均投资回报率=3年总投资回报率/3
C净年均投资回报率=年均投资回报-通货膨胀率
D3年净总收益=实际投入*净年均投资回报率*34、对比分析
1）银行存款投资回报
A净年均投资回报率=3年期定期存款利率-通货膨胀率
B3年净收益=实际投入*净年均投资回报*3
2）银行存款对比商铺投资收益
A总收益差距=商铺3年净总收益-银行存款3年净收益
B年均净投资回报率差距=商铺净年均投资回报率-银行存款净年均投资回报率
C3年净投资回报率差距=年均净投资回报率差距*3
第五篇：保险公司价值投资分析报告
保险公司价值投资分析报告
第一部分：保险业行业分析
改革开放以来，我国保险市场的发展取得了令人瞩目的成就。1980年，国内保险业务恢复，全国保费收入仅4.6亿元。2000年,全国保费收入达1596亿元，年均增长34%，但是在发展过程中还存在许多问题。从世界保险业现状看，我国保险业发展水平还相当低。1999年，我国人均保费（保险密度）才110.58元（约合11.4美元）,与瑞士的4654.3美元、美国的2722.7美元和香港的1072.8美元相比,相距甚远,位居世界第78位;保费收入占GDP的比重(保险深度)才1.49%,位居世界第66位，而发达国家一般为10%左右。从国内保险市场发展看，还存在竞争主体偏少，垄断程度较高；中介市场和再保险市场发展严重滞后；保险产品单一，服务方式和手段落后；保险公司资本金不足，资产质量不高等问题。
诸多亟待解决的问题是否给投资者们发出了这样一个信号：“保险公司不值得投资”呢?针对这样的疑问，我运用课堂学习的知识，首先对保险业进行了行业分析。
一、宏观经济对本行业的影响
（一）宏观经济变化对保险行业的影响
1、国内生产总值变化对保险业的影响
本文选取了原保险保费收入（按《企业会计准则（2006）》设置的统计指标，指保险企业确认的原保险合同保费收入）来衡量我国保险业的发展情况。根据原保险保费收入和国内生产总值的季度数据来反应国内生产总值变化对保险业的影响。将数据用spss处理后得到原保险
保费收入随着国内生产总值变动的趋势如下图：
图1显示了2010年第一季度—2013年第一季度我国保险业原保险保费总收入与同期国内
生产总值的变动趋势，可见每年第1季度的保费收入均较高，并且呈现周期性的波动。同样每年第四季度的国内生产总值均较高，也呈现出了周期性波动。两者在图形上呈现出反相关的关系，但同时也可以看出GDP的上升往往预示着保费收入的升高。也就是说，随着国民收入的增加，会对保险行业起到一定的促进作用。
2、通货膨胀率(用CPI衡量)
适度的通货膨胀率可以对经济起到促进作用，但是恶性通货膨胀将会对经济造成极为不利的影响。那么它对保险业又有怎样的影响呢？我将CPI和保费收入的数据标准化后得到图二，由图二可以很明显的看出两者并没有明显的相关关系，可见通货膨胀率没有很直接的影响到保险业。
3、市场利率
保险业是一个具有金融性和理财性的行业，尤其是寿险业，这种性质尤为突出，那么利率必然会成为影响寿险业务的重要因素。以下是2008年-2012年一年期定期存款利率和原保费收入以及寿险保费收入的数据：
表12008-2012年利率及保费收入
存款利率
原保险保费收入(万
元)2010 2.4375 36319928.624460241.6 27843247.3
424198773.3寿险保费收入（万元）16645929.5 18643596.1 6
数据来源：新浪财经中国宏观经济数据以及中国保险监督委员会官方网站2008 3.276 2009 2.25 2011 3.3125 35848128.06 21738978.42 2012 3.25 38719824.52 22270142.44
按照通常对投资行为的预期，利率的升高势必会使投资的势头减弱。由表格可以看出，在2008年-2009年利率的下降的同时保费有所上升，但不排除整体增长趋势的带动影响；2009年-2010年利率上调，保费大幅度增加，这与预期并不一致，可能更多地受到了宏观经济政策刺激经济的影响；2010年-2011年利率的大幅升高对保费收入造成了一定的冲击；而在201
1年-2012年，利率的微弱上涨使得总保费有所上涨并超过2010年的保费收入，但寿险上涨后的保费收入仍不及2010年，可见利率对寿险的影响相对行业整体更强。
4、财政收支
财政的收支差额可以反映出一国经济运行的情况，适当的财政赤字可以刺激经济的发展。下表是我国财政收支差额和保费收入的数据：
表22001-2011年我国财政收支差额与保费收入
统计
201
12010
2009
2008
2007
2006
200
5200
4200
3200
22001财政收支差额(亿保费收入（万元）元
数据来源：新浪财经中国宏观经济数据以及中国保险监督委员会官方网站
用spss对财政收支差额和保费收入进行pearson相关性检验，得到两者的相关系数为-0.580，显著性检验的p值为0.061，若将α设为0.1，则检验显著。说明财政收支差额和保费收入之间呈现反相关关系，即财政赤字可以增加保费收入，促进保险业的发展。
5、心理因素
保险业是一个十分受消费者心理因素影响的行业。投保者怀揣各种各样的心理原因，投保或者不投保。以前大部分人投保目的是出于保险产生的初衷：转嫁风险。这样的心理使得保险企业和消费者实现了双赢。
然而随着保险行业的发展，保险具有了更多的种类和功能，消费者的心理出现了变化。比如当前的子女教育婚嫁保险、养老保险等都有投资储蓄的特点。那么一些人在经济条件允许的情况下，就会考虑这类保险。这类险种一方面具有安全保障的作用；另一方面还有储蓄保值的作用。那么消费者的储蓄心理就会对保险消费起到积极的促进作用。
同样的，也会有负面的心理影响保险行业，比如牟利的心理。保险行业存在着的道德风险就是这种心理的体现。一些投保人在投保时超额投保或隐瞒投保条件，故意把预计必定要发生的危险转嫁给保险公司。比如私人危房、集体危房投保等等。甚至有一些人会故意制造保险事故来欺骗保险公司的“赔偿”，比如人为制造失窃的假象，骗取保险公司的财产保险赔偿。这种心理表面上促使了部分保险消费行为，但是这种消费行为本身是不利于保险业发展的，随着商业保险相关法规的健全以及经营的规范化，这种心理也会趋于减少。
还有很多消费者认为购买保险而不出险本身就是一种浪费，而且当出险后保险的索赔难使得很多消费者对保险退避三舍，给保险业带来了不利影响。
（二）宏观经济政策对保险行业的影响
1.财政政策和货币政策
通过查资料总结出我国的财政政策和货币政策经历的主要阶段如下：
一、08年7月以来 稳健的财政政策和从紧的货币政策
二、08年9—12月稳健的财政政策和适度宽松的货币政策
09年10年12月 积极的财政政策和适度宽松的货币政策
三、11年—12年积极的财政政策和稳健的货币政策
下图是原保险保费收入随时间变化图：
2008年7月以来，面对国际金融危机加剧、国内通胀压力减缓等情况，中国人民银行调整金融宏观调控措施，连续三次下调存贷款基准利率，两次下调存款准备金率，取消对商业银行信贷规划的约束，并引导商业银行扩大贷款总量。2008年11月5日，国务院常务会议根据世界经济金融危机日趋严峻的形势，要求实行积极的财政政策和适度宽松的货币政策。在这种“刺激”下，2008年的保险业蓬勃发展，从图三中可以看出其增长速度明显超过了往年。2009年第一季度我国开始了大规模投资计划，这些政府投资引导和带动社会投资增长，从而刺激经济增长，为我国经济持续稳定发展起到了重要作用。2009年7月23日，中共中央政治局召开会议，指出要继续把促进经济平稳较快发展作为经济工作的首要任务，保持宏观经济政策的连续性和稳定性，继续实施积极的财政政策和适度宽松的货币政策。在这样的大背景下，保险业继续向好发展。
2011年财政货币政策转向一松一紧,积极的财政政策和稳健的货币政策。表现为央行于2011年2月9日，4月6日，7月7日连续调高存款利率，稳健的货币政策冲击了保险业的发展，增大了购买保险的机会成本，从而使得2011年保费收入有所下降。
2.针对保险业的特殊政策
有关人士分析，2010年保费收入的大幅上涨主要源于财产保险，这和保监会规范产险市场竞争,利好大型产险公司以及北京等地规范车险费率管理,费率有所提升等因素有关，更有
预测说产险公司的盈利能力将随监管的日益规范得以提高。说明政府针对保险业的某些特殊政策会对保险业有不可忽视的影响。
二、保险业的市场结构
1.行业分类
在标准行业分类法中，保险业属于分类I.金融保险业。
2.产业的要素密集度分析
显然，保险行业作为金融行业的一个组成部分，属于资本密集型产业。
3.产业生命周期分析
根据产业的发展情况，可将产业的生命周期分为初创阶段，成长阶段，成熟阶段和衰退阶段。判断产业出于哪个阶段需要从产业产值的增长率和利润的变动情况着手。下表反应2002年-2012年保险业保费收入的年增长率变动情况：
表32002年-2012年保费收入的年增长率
统计 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 保费收入0.440.110.140.140.240.390.130.30-0.010.27（万元）7 3 1 5 7 1 8 4 3 数据来源:中国保险监督委员会官方网站 2012 0.08
从表中可以看出，保险业的增长率十分不稳定，有高有底，但基本保持正值。可见这时的保险业并不是一直处于高增长的状态，也不处于0增长状态，利润基本处于上升态势。所以我认为保险业正处于从成长阶段到成熟阶段的过渡阶段。
4.产业的经济结构分析
根据所查的资料分析，我认为我国的保险业正处于从寡头垄断到垄断竞争的过渡阶段。
2004年以前，我国保险业实现了从完全垄断到寡头垄断的过度。在2004年，我国的四家保险公司—中国人寿、平安人寿、太平洋人寿、中国人寿集团的寿险业务占到整个市场份额的83.15%，可见当时我国寿险市场垄断程度很高。同样，从财产险市场份额变化看，中国人保在财产险市场中也始终处于绝对垄断地位。但是随着保险业的发展，其市场份额逐年下降，已从2000年的77.33%递减到2003年的66.88%，下降了10.53个百分点；位居第二的太平洋财产险和第三位的平安财产险公司的市场份额在2000—2002年期间有所上升，分别从2000年的11.2296和7.8%递增到2002年的13.1%和10.4%，但在2003年也出现了小幅下降。与此同时，包括外资公司和其他内资小公司在内的其他财产险公司市场份额快速提高，已从2000年的3.65%大幅度提高到2003年的11.75%。但市场份额的下降并不能否认当年我国保险业已脱离寡头垄断行业。
然而近些年来，在保险业赫赫有名的保险三巨头中国人寿、中国平安和中国太保也并不如前些年那么风光了。2010年7月，在保监会公布上半年全国各保险公司的保费收入统计情况中，中国人寿实现保费收入1930亿元，中国平安实现1231亿元，中国太保实现793亿元，3家累加共占到上半年全国保费收入7998.6亿元的49%，这一比例低于去年的51.16%，三巨头的“垄断”地位有所下滑。而更值得注意的是接连发力银保渠道的新华保险在2010年上半年异军突起，累计实现保费收入546.26亿元，同比大增68%，挤进寿险三强，打破了传统的三巨头格局。
可见我国保险业正向着积极良好的方向发展，随着垄断的减弱，竞争的加剧，我相信保
险公司会更加积极优化其保险产品，为消费者带来更好的保障，更多的选择和更高的收益。
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