上汽财务公司汽车信贷业务风险控制现状及问题分析

第一篇：上汽财务公司汽车信贷业务风险控制现状及问题分析

上汽财务公司汽车信贷业务风险控制现状及问题分析

范月洋11工商实验201100270127

摘要：近30年来我国汽车工业飞速发展，2011年中国更是赶超美国成为了世界汽车产销第一大国，随之产生的汽车金融市场也具有很大的发展潜力。随着经济的稳健发展，汽车信贷业务迅速发展，由此带来信贷风险问题不容忽视。上汽财务将汽车金融业务作为其主要业务，研究汽车金融的信贷风险问题，找出产生信贷风险的原因和控制信贷风险的措施显得尤为重要。本文将针对上汽财务的信贷风险的现状以及控制信贷风险的建议展开分析。关键词：上汽财务汽车金融业务信贷风险 风险控制

Abstract: In the past 30 years, the auto industry developed rapidly.China replaced America became number one in auto production and sales in the world in 2011.As the result, auto financial market has great potential in development.With the stable development of the economy, auto financing business develops rapidly.So we should pay attention to the credit risk.Shanghai auto finance company takes auto financing business as the main part of the businesses and it’s very important to seek reasons for it.So we can find outeffective methods to control the risk of the auto financing business.In the following part, we will analyze how to control the credit risk of SATC Motor financial company.Key words:Shanghai auto financial companyAuto financing business credit riskRisk control1、引言

近年来随着我国经济的不断发展，我国居民人均收入水平不断提高，人们的消费水平随之提升。我国汽车工业已经进入了一个新的发展阶段，成为继房地产行业之后推动我国经济增长的支柱产业之一。从相关分析与预测来看，2012年上半年，中国汽车市场首次领跑全球汽车业，其市场潜力已毋庸置疑。随着汽车行业的不断发展，汽车信贷消费出现，实现了消费者支付方式由全款支付向分期付款方式的转变。上汽财务的财务公司背景，在发展汽车金融业务方面相对于汽车金融公司来说更具优势。随着汽车金融业务的迅速增长，在信贷风险控制方面，原有的流程和信用评估方法已经不能满足需求。由于汽车行业的专业性，要求上汽财务建立起完整有效的风险控制体系。

2、上汽财务的汽车金融业务发展现状

2.1财务公司与汽车金融业务

财务公司是生产资本和金融资本有机结合的新型非银行金融机构，是银行功能的补充，它的宗旨和任务是:既要为企业集团的发展和改造筹措资金，又要为企业集团实力的壮大而

1积极开拓业务。汽车金融（Motor Vehicle Financing）指的是在汽车的生产、流通、购买

和消费环节中融通资金的金融活动，包括资金筹集、信贷运用、抵押贴现、证券发行与交易以及相关保险、投资活动。汽车金融业务与信贷业务不同，汽车金融业务的范围更广，汽车信贷业务只是汽车金融业务的一个方面。

2.2上汽财务金融业务的发展现状

上海汽车集团财务有限责任公司（以下简称上汽财务），一个不同于银行、汽车金融公司的金融机构，2004年与通用汽车金融服务公司合资成立了中国第一家合资汽车金融公司——上汽通用汽车金融有限责任公司；2007年年底开始自己尝试汽车金融业务；2008年全面启动汽车金融业务。至2011年底，已开通批发融资渠道的经销商达500多家。上汽财务以前的业务主要包括存款、贷款、结算、投资（发行股票）等等。除了上述业务，上汽财务现在开展了一项新的业务就是向购买集团产品的个人和公司提供贷款，包括经销商融资贷款1百度百科

和个人消费贷款。这项新的业务就是汽车金融业务。2011年个人消费贷款业务共放款10万余单,2010年是4万单，增长了150%左右，在整个汽车金融行业里名列前茅。2011年上汽财务已开通批发融资渠道的经销商达500多家，合作经销商融资业务在汽车金融公司里面名列第二2。总体来说，上汽财务的汽车金融业务规模在不断扩大，营业利润在不断增加，但是随着汽车金融业务的不断壮大，信贷风险成了需要慎重考虑的问题。

3.汽车金融业务存在信贷风险

3.1信贷风险的来源

3.1.1来自消费者的风险

消费者作为汽车消费信贷的最根本的风险来源，造成其无法还款的有多方面原因，包括主观和客观的因素：

(1)有很大部分消费者高估了自己的还款能力。消费者购车时候未充分考虑到购车后的其他费用，如保险、保养、汽油费、维修费等开支，造成其付了首付款后，每月汽车使用费过高，使其没有多余的钱款来偿付分期还款。

(2)收入和财产状况发生变化也是常见的原因。由于现在的大多汽车信贷产品都大多为3年或5年期的还款年限。消费者在这段时间内失业或者个人财产状况恶化造成从而无法还款。此外由于消费者收入和财产状况变好而提前还款同样也会造成银行和金融机构的利息损失。

(3)消费者主观原因造成的不愿意还款。如车辆造成了严重损坏后消费者支付了高额的维修费用；汽车市场价格不稳定使得所购车辆价格大缩水都会造成消费者心理失衡而不愿意还款，也有部分消费者就是以假证件和个人信息骗贷。

无论是过失信用保险还是过错信用保险，对于其发生原因，主要信息不对称导致的，信息不对称将会导致逆向选择和道德风险。

逆向选择在贷款之前产生，由于信贷双方的信息不对称进而导致信贷成本上升，其结果是优质受信者（低风险者）被驱逐出信贷市场，这是因为对于个人汽车信贷，开展汽车金融业务的公司（授信者）往往会要求贷款人（受信者）办理全额车辆保险以转移风险，对于受信者而言提高了信贷成本，其中优质信贷者会在权衡之后选择全额付款购车，从而退出信贷市场，使得信贷市场只剩下了劣质信贷者（高风险者）。

道德风险则是发生在签订贷款合同之后，虽然在签订贷款合同时，信贷双方的信息是对称的，但签订合同以后，授信者（拥有较少信息的人）就只能预测到受信者（拥有信息较多的人）的行为结果，但是却无法预测到受信者行动本身或是无法预测到受信者行动，进而使得受信者有机会运用信息方面的优势使得授信者遭受损失。道德风险在汽车消费上反映的尤为突出，汽车作为易消耗品，其价值随着车辆的使用和磨损而不断降低，即使是新车零公里过户也会发生贬值。汽车市场新产品层出不穷，产品的更新换代极为迅速，老款车型被新款车型淘汰而价格下跌也是自然现象，这就会出现受信者在根据贷款合同的要求按期还款一段时间后，发现其贷款余额甚至高于市面上新车的价格，从而使得受信者拒绝继续还款，而这正是信贷双方签订贷款合同时无法预计，且在贷款合同执行的过程中授信者无法及时掌握的信息。

3.1.2来自经销商的风险

汽车经销商的主要目标是完成厂家任务，提升销量，尽可能多地产生利润。而对于信贷风险则并不是经销商所重视的，他们重视的是如何使消费者达成最终购买。

(1)由于一些本身的销售压力或者厂家给予指标压力，经销商有时候会在消费者资信状况等各方面情况都不清楚的情况下，或者不符合标准的情况下为消费者提供信贷购车，甚至协助消费者伪造个人信息来获得信贷购车资格，严重影响了汽车消费信贷的有序发展。2上汽财务沈根伟《理财周报》

(2)从运作模式上，目前的信贷担保方式是由汽车经销商来向公司担保，但是汽车经销商往往没有足够的固定资产作为担保抵押，而长期贷款累积总额过高超过了经销商资产总额，一旦经销商资产有所波动，经验状况不佳，就会产生还贷风险。

(3)经销商的不正当营销、伙同消费者骗贷等行为也时常发生。其主要问题在于目前经销商在汽车信贷环节上承担的责任过小，其道德风险和信用风险过高，会给汽车金融公司造成损失。

3.1.3来自金融公司的操作风险

汽车金融公司的操作风险也是信贷风险的主要来源之一。操作风险是指由于内部系统不完善、内部工作人员以及外部偶发事件所导致的资金损失的可能性。操作风险主要表现为7 类：内部欺诈、外部欺诈、工作场所安全性、产品及业务做法、业务中断和系统失灵、交割

3及流程管理以及实物资产损坏等。

3.2上汽财务目前的风险控制手段

3.2.1运用科技手段进行风险控制。上汽财务开发了一个“合格证远程监控系统”，发明了配套设备合格证保管箱。经销商必须把合格证放在合格证保管箱内，而上汽财务在公司本部通过这个系统可以知道经销商的合格证是否按规定保存在保管箱内，这个技术采用了RFID互联网技术。目前这个管理系统已经在荣威和MG品牌的经销商上线，接下来，还要在大众和斯柯达品牌的经销商上线。合格证远程控制系统的运用，可以避免个别经销商把合格证拿去做抵押融资。这样便在一定程度上降低了经销商还贷的风险。在此基础上，上汽财务还开发了一个“车辆远程监控系统”，通过在车辆上安装电子芯片，可以实时监控经销商是否把融资车辆按规定停放在了车库里。借助以上两个管理系统，减少了人工点库的次数，降低了成本，更重要的是提高了风险控制的能力和水平。

3.2.2上汽财务对部分经销商采取了驻点客户经理管理模式，他们对经销商处实行驻点管理，既管理合格证，又管理车辆钥匙。同时他们也参与零售管理，人员培训和营销推广。这个模式的好处在于既控制了风险，又推动了个贷的销售。

3.2.3为了保证个人信贷签约的真实性，上汽财务还开发了一个“视频签约系统”，防止个别人员用假身份证贷款、非借款人本人签约等情况的发生。通过视频监控核对了本人及其证件，确保合同的真实性，借款的真实性。

3.3我国汽车信贷消费的主要问题

首先，发达国家拥有完善的个人信用体系以及适合汽车消费信贷发展的政策环境。尤其是个人信用体系对于规范汽车消费信贷业务防范风险起到了重要的作用，然而中国目前的个人信用体系并不完善。个人信用体系的缺乏，导致了企业在评估消费者信用状况时，容易产生偏差，从而对企业的利益造成损失。对于我国个人信用体系的完善，我们需要借助政府的力量。

再次，发达国家信贷消费的观念较为超前，而中国信贷消费观念尚未成熟，主要汽车消费群体的消费观念较为传统。我国居民信贷消费的意识淡薄，消费者趋向于一次性付款购买汽车。这主要受到了中国传统保守的消费观念的影响，中国消费者的消费观念没有达到一定的开放程度。

最后，发达国家的汽车消费信贷起步较早，其产品成熟，且内容丰富，个性化服务水平高，而我国汽车消费信贷仅有15年的发展历史，处于发展初期，汽车信贷产品的品种相对单一。因此，我们要丰富完善我们的信贷消费产品。对于上汽财务来说，从长远看来，多元化是一条必走之路，只有实行多元化战略，企业才会有更大的发展空间，才会将风险分散，最终取得利益的最大化。

4.针对上汽财务信贷风险所提出的建议 3《巴塞尔新资本》协议

4.1个人信贷控制风险的建议

（1）建立消费者自身的个人信用等级制度，通过申请汽车金融产品客户的购车贷款申请表等一系列申请文件，可以掌握申请客户的基本情况和一些简单的信用资料，然后据此初步建立起汽车金融客户信用评价档案，在后续管理过程中可实时对该档案进行查询和信息更新。

（2）信用评估，只对不同客户群体设立不同类别的客户信用评级模型，通过有效地评估方法对汽车金融客户档案中的每一个客户的授信额度进行评级，为相关信用业务提供参考，并为后续系统的信用风险管理提供依据。

（3）建立汽车金融公司的风险管理系统，建立个人信用风险进行预警和管理，对放贷后的风险进行监测，包括借款人资金和车辆的异常变动，可借助相关法律和协议规定对其借款行为进行约束。

（4）完善风险转嫁制度，利用抵押贷款担保、信贷保险和个人信用保险来转嫁风险。

（5）在个人征信系统相对完善的大中城市，申请借助政府统一的个人征信系统完善汽车金融的信用风险监控体系。汽车金融信用管理体系由贷前个人资信水平调查与评价、贷中个人信用状况监控和贷后个人信用风险处置三个部分组成。

4.1.1贷前的个人资信水平调查与评价系统

建立个人资信档案登记制度和个人资信调查制度。

(1)个人资信档案登记制度，主要应包含个人基本信息、个人收入信息和个人信用记录。个人基本信息应包括:个人身份证明、家庭成员情况、工作证明、社会关系等。这些信息是个人资信档案的基本信息，有助于上汽财务掌握借款人的真实身份、工作经历和社会关系等基本情况，为后续管理提供依据。个人收入信息应包括:将客户在银行和税务部门各项缴费、纳税信息统一到咨询查询系统，并以此为基础数据，逐步建立个人基本户管理制度。个人信用记录，因此，一个全国统一的、健全的个人信用制度还没有建立起来，基于这种状况，上海财务公司应在个人资信档案中建立反映个人经济、生活和银行等各方面的综合信用状况记录。

(2)个人信用调查制度，我国目前还没有建立起全国统一的完备的个人信用信息基础数据库，因此上汽财务公司应积极寻求第三方社会信用服务机构的帮助，进行相关合作。上海财务公司的个人信用调查制度应充分体现“量化分析、经验与实地调查”三者结合的原则。首先，量化分析是基于计算机管理系统的个人信用管理评分模型。其次，经验是来自于专业管理人员的大量业务实践。最后，实地调查是评价借款人还款意愿的有效手段。

4.1.2贷中的个人信用状况监控系统一是，上汽财务经销商在对客户进行售后回访、车辆保养服务、保险理赔服务、事故维修服务、车辆年检等相关服务的同时，可以有效完成个人信用状况监控。二是，加强个人信用记录的及时更新，上汽财务的个人信用状况监控系统可以对借款人每一次还款行为进行记录，在对客户进行回访和服务中掌握有关借款人在居住、收入、职业、家庭等方面的变化，并与贷前获取的借款人资信评价结果相结合，为每一位借款人生成并随时修正其信用评价等级记录。

4.1.3贷后的个人信用风险处置系统一是上汽财务金融业务有效依托上海汽车的客户资源优势。由于我国个人征信系统还不完备，因此，汽车金融公司进行信用风险处置是一项非常复杂的业务，需要耗费大量的人力、物力和财力，由此而产生的大量运营成本增加，必须依靠规模化运作来解决。二是具备汽车金融服务的专业化优势，在个人信用风险处置方面可表现出很强的灵活性。

4.1.4制定更加严谨规范的信用管理系统

(1)个人信用资质与担保条件综合评价制度。按照这一制度，信用等级较低的客户将会

被要求提供更加有效的担保条件，反之信用等级较高的客户所需的担保条件将会放宽。

(2)流水线管理制度。整个汽车消费信贷万元流程被分解为十几个万元环节，按照顺序流水作业，各个环节既独立又相互制约。

(3)1:3的人员构成模式。前台销售与后台信用管理在人员数量上按照1:3的比例配置，在人力、物力的投入上确保信用管理工作的需求。

(4)信用管理部门独立运作制度。落实审、贷分离，在业绩评定、奖金分配等方面，考核信用管理部门的唯一指标为出险率，与销售业绩彻底脱钩。

(5)上门审查制定与材料审查制度相结合。必须保证每一笔业务均实行上门审核。

(6)售后回访调查制度。及时发现和处理各业务环节中暴露出来的问题。

(7)售后服务保障制度。通过提高售后服务水平，在车辆售后服务、保险售后服务等方面，更好地满足考核需求，杜绝各种因售后服务质量所造成的风险隐患。

(8)个人信用等级评定及制度。

(9)黑名单制度。对于违约重点客户纳入黑名单管理，对其职业变化、收入变化、住址变化、家庭成员变化、个人健康变化、车辆状态变化等因素进行重点监控，做到及时了解借款人的各种情况并及时应对。

(10)五级催款制度。对于逾期客户，主要采取以下方式开展催款工作。电话通知方式、法律事务函通知方式、上门催讨、收回抵押车辆和司法途径解决。

4.2操作风险控制建议

控制操作风险所希望达到的目的，是使得企业能够正常运作，不会被操作风险引起的巨额损失威胁到企业正常的生存和发展。作为一个从事汽车金融业的公司，上汽财务公司理应充分意识到自己的业务风险，积极采取风险控制措施。通常而言，风险控制有四种最基本的方法依次为:风险回避、损失控制、风险转移和风险保留。

4.2.1风险回避实质是消极的办法，指金融企业发觉业务有风险之后，不做甄别和筛选，直接放弃业务，同时也被迫放弃了业务可能带来的收益。采取这样风险回避措施的金融企业通常没有消除风险的能力，或者潜在收益不足以弥补风险代价。消极的风险回避不是我们所提倡的手段，出于做大做强汽车金融业务的考虑，只要存在着积极的风险控制手段，就不应该回避风险。

4.2.2损失控制是比较常见的方式，指金融企业采取措施降低风险发生的可能和减少风险发生所能产生的损失。将贷前风险评估和贷后风险管理并重。贷款放出后，积极有序的进行催收、紧急情况下实行扣车甚至诉诸法律，都是为了能够在不放弃风险的前提下，将损失降至最低。

4.2.3风险转移的主要形式是合同和保险。对于个人汽车消费信贷而言，主要的风险转移对象是经销商和保险公司。在签署协议中，要求经销商为贷款做出保证或者承担连带责任，都是为了在风险发生时保护汽车金融公司少受损失。

4.2.4风险保留是指金融企业在可能的损失发生前做出各种资金安排以确保损失出现后能及时获得资金以补偿损失，也是一种被动但是非常常用的方式。我国目前通用汽车金融公司个人汽车消费信贷的操作风险研究的贷款五级分类制度(银监会从2004年起推行)就是一种。它根据内在风险程度将商业贷款划分为正常、关注、次级、可疑、损失五类。这种分类方法是金融机构主要依据借款人的还款能力，也就是最终偿还贷款本金和利息的实际能力，确定贷款遭受损失的风险程度，其中后三类称为不良贷款。而公司财务部门则根据五级分类来计提贷款损失准备，这样在一定程度上使得风险在发生之前公司已经准备好了财务上的应对，预计内损失不会对利润表产生明显影响。

4.3 减少经营性风险的建议

4.3.1 建立专业的风险评级系统

首先，应该把信用评级软件引入到上汽财务公司，把对受信者的风险从以前的定性分析转移到现在的定量分析。采用具有汽车贷款特征的参数，把参数设定不同的权重，进行自动的系统评级。其次，研发上汽财务公司能够操作的软件，把上汽财务公司、经销商、受信者、银行以及制造商联系在一个系统平台上，实时监控各种贷款数据。有可操作性的岗位责任制，加强贷款管理部门的风险责任，制定风险管理的对策与目标，强化第一责任人制度，层层分解，并落实到个人。

4.3.2 开发风险分散与转移方式

上汽财务公司的客户特点、业务以及运作流程都很容易形成较大的风险，为此，要对风险的分散和转移的方法做充分的准备，使上汽财务公司的内部风险得到最大限度的降低。在风险分散方面，首先要增加上汽财务公司金融业务的业务品种，对于风险转移，上汽财务公司首先要规范现有的汽车保险市场，建立自己的保险部门，和保险公司进行长期规范的合作，以便使所有车辆的保险公司、险种、期限具有统一性。其次要建立个人贷款保险，个人贷款保险能够帮助上汽财务公司最大程度降低偿债能力风险，在很多发达国家，对个人贷款保险已经成为汽车金融公司分散风险的重要手段，值得我们予以借鉴使用。

参考文献：

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/2012年/12 月/6 日/第 010 版金融机构

第二篇：个人汽车信贷业务风险分析及防范措施

个人汽车信贷业务风险分析及防范措施

一、个人汽车消费信贷的风险分析

2005年以前,全国各家商业银行在个人车贷市场上竞争相当激烈,中国个人汽车消费贷款不良激增。近年,各行放慢了个人汽车贷款市场的争夺,车贷发展相对放缓,车贷资产质量也有明显好转,但是个人汽车贷款风险潜伏性、渐进性的特点,还应引起重视,历史的教训不能忘记,下面就车贷不良贷款产生根源简单分析如下:

一是来自社会的信用风险居高不下。由于我国个人征信体系还不健全,个人收入证明可信度较低,银行了解核实借款人负债情况难度较大,无法充分掌握借款人真实信用状况,这是不良贷款的外部成因。

二是银行抵御信用风险能力较低,工作人员的业务素质良莠不齐,控制风险的手段不多,对借款人信用状况普遍没有落实追踪评价,不能有效防范贷款风险,这是形成不良贷款的基础因素。

三是部分经办银行和中介机构违规操作行为增加了贷款风险,贷前调查不真实,对借款人的还款能力和资信调查流于形式,贷中审查环节缺乏有效制约机制,贷后管理薄弱,重贷轻管现象较为普遍,这是造成不良贷款的根本原因。

具体研究产生不良贷款的风险点主要反映在以下五个方面:

第一,抵押汽车的监控及处置风险。目前个人汽车消费贷款大部分是以所购车辆作抵押,由于车辆流动性强,一旦出现贷款逾期,银行追索处置抵押物十分困难。从已发放的个人汽车消费贷款来看,本地购车、异地上牌的贷款在处理抵押资产时更为困难。此外,汽车价格在竞争中连续走低,特别是某些轿车车价下降幅度较大,抵押物存在贬值风险。一旦抵押物价值低于所贷款金额,还贷风险便显著增加。

第二,借款人还款能力的波动风险。主要表现为部分私营企业业主、个体户以经营收入来偿还银行贷款本息,其还贷能力具有不确定性。据不完全统计,造成个人汽车消费不良贷款的借款主体约一半以上是私营企业主和个体工商户。此外,借款人所在单位不景气、工作变动后收入状况发生变化,将导致借款人偿还能力下降,造成贷款拖欠。

第三,个人资信信息缺失风险。目前对借款人资信和还款能力的判断主要来自两个方面,一是借款人工作单位的稳定性及其所提供收入证明真实性;二是个人征信系统所提供个人资信状况。但目前,收入证明和人行个人征信系统两方面的信息都不够完善、不够及时更新数据,从而使银行对借款人还款能力的判断出现偏差。一些个体经营户和私营企业主无法开具收入证明,有的单位出具职工个人收入证明带有随意性,银行缺乏有效的调查核实手段。

第四,汽车经销商道德风险。汽车经销商在贷款发放过程中负责推荐客户并协助银行收集客户有关资料,目前全国各地汽车经销商较多,但是规模较大、管理较好的4S店占比较低。有的汽车经销商信用度不高,为了招揽客户,与客户联手故意抬高车价,骗取高额贷款;对于不符合贷款条件的个人,个别汽车经销商帮助其捏造虚假身份、虚假的收入证明及联系地址,甚至伪造房产证等进行骗贷。

第五,银行的内控管理风险。部分银行对汽车消费贷款的内控管理较为薄弱,前台、中台、后台缺乏相互制约,贷后管理工作滞后,工作人员业务管理水平低下,在操作中存在风险漏洞。如对借款主体还款能力的审查把关不严,对各种还款能力的证明缺乏有效识别,贷款成数控制违反规定,首付比例过低甚至贷款金额超过净车价,造成变相零首付的事实等。

以上这五大风险,毫无疑问对我们个人汽车贷款业务的发展带来严重的风险。

二、个人汽车消费信贷风险防范与控制对策

要有效防范和控制汽车消费贷款风险,必须建立严格的贷前、贷中、贷后风险内控机制,关键要以个人信用为基础,要以个人抵质押为手段,控制和降低车贷风险。主要抓好以下几方面工作:

1.加强对借款人申请材料真实性的调查。对借款人提交材料的真实性、合法性和有效性要严格审核。包括借款人的身份证户口簿、收入状况的证明、婚姻证明、房产证、房屋他项权证、房地产抵押合同和抵押房屋的状况等材料。可通过身份证鉴别仪器或公安部门的信息来鉴定身份证的真伪;可通过民政部门核对借款人的婚姻信息;也可通过电话或上门等方法,核实客户提供资料的真实性;通过房地产管理部门对房产所有权证的真实性、合法性予以验证。

2.加强对借款人信用状况的调查。要充分利用人行征信系统、银行内部个人客户征信系统和公安部门的个人信息系统,准确评价客户的信用状况和还款能力,保证第一还款来源的充足性。要以个人信用为基础,根据客户职业、收入水平、资信状况和所提供的抵(质)押物价值,合理确定贷款额度。在对借款人的信用评价中,要重视借款人有无不良信用记录和贷款违约、拖欠记录。

3.加强对借款人抵(质)物真实性和安全性的调查。要严格执行对抵(质)押类担保贷款操作流程的有关规定,保证抵(质)物价值认定的准确性。对个人质押贷款,要确保个人权利凭证的真实、合法和有效性,在质权设定后才能发放贷款。对以住房为抵押的贷款,要保证抵押物价值稳定且权属完整清晰。抵押物的真实性须经房产交易中心确认,抵押登记手续必须做到真实、完整规范。

4.加强对合作中介机构及汽车经销商准入和退出的管理。中介机构的选择,应着重于其企业(公司)的资质、业内声誉、内部管理和业务操作程序等方面的考虑,并签订有关协议。采取由汽车经销商、专业担保机构担保的贷款,应要动态监控合作担保机构的经营管理情况,在担保的借款客户出现违约时,及时从担保方扣收欠款,并通知担保方补足保证金。与保险公司的履约保证保险合作,应约定履约保证保险的办理、出险理赔、免赔条款等事项,避免事后因合作协议的无效或漏洞无法理赔,造成银行贷款损失。

5.加强贷后管理,提高资产质量。积极推进以个人信用为基础,以抵(质)押为主要担保方式的担保贷款业务,严格控制保证担保及信用贷款。客户经理要克服“重贷轻收”的思想,充分利用业务管理系统切实做好贷后管理工作,实时监控借款人还款情况。同时信贷管理部门也要积极配合,通过定期不定期检查和抽查的方式,多渠道地加强信贷管理。业务经营部门要做好不良贷款催收工作,可采取短信提醒、电话催收、上门催讨、公证送达、申请支付令、法律诉讼等方式及时催收。

6.积极开展业务创新,推出公务车团购业务。树立“整体营销汽车金融产品,综合治理汽车信贷风险”的理念,与汽车产业链上的制造商、经销商、维修商等建立汽车金融战略联盟。对此国内中资银行已开始积极开展业务创新,着手调整对汽车信贷的经营方式,如中国建设银行把发展汽车金融服务作为一项长期的经营战略与上海大众汽车有限公司、中国人民财产保险有限公司三家联手,在上海宣布成立“金色联盟”,为公务车改革集团客户购车提供全程贵宾式服务。

随着国内汽车消费贷款的规范化,业务发展初期不顾风险的状况已被比较规范的市场所取代。随着人民银行《汽车消费贷款管理办法》修订版的出台,对借、贷双方的责、权、利有了一个更加明确的界定,这会促进汽车贷款风险的防范,有效地保护银行债权。总之,中国个人汽车消费贷款正面临着无限的发展空间,市场潜力巨大。

(编辑/李舶)`

第三篇：电气财务风险控制问题研究开题报告

许继电气财务风险控制问题研

开题报告

1.毕业论文题目背景、研究意义及国内外相关研究情况

（1）研究背景

在当今市场经济条件下，企业国际化经营的规模和范围进一步扩大，这不

单给企业经营带来新的机遇和挑战，企业也同时面对着来自国内和国际市场的双重竞争压力．在激烈的竞争中，很多企业为追求高增长而大量举债，这时如果缺乏对风险的防范意识和管理能力，必然招致财务危机，从而影响企业正常的生产和经营，所以企业要寻求控制和规避财务风险的有效方法．以防范财务风险发生。伴随着风险的出现，要求企业经营决策不仅要考虑到经济性、收益性，而且要考虑风险性，企业风险管理问题由此产生，财务风险管理的重点则是对可能出现的主要财务风险和财务危机进行超前的控制和管理，以避免由财务风险转化为财务危机和生存危机，从而使企业获得持续生存和持续发展。要从企业自身实际出发，研究企业财务风险管理，具有明显的学术价值和现实意义。本文从财务风险的基础理论出发，对风险理论中所涉及的关于风险、财务风险、财务风险管理定义的不同学说、特征、分类、作用等问题进行了系统的概括和阐述；对企业财务风险成因作了深入、全面的分析，分别从外生因素和内生因素入手分析企业财务风险的产生并列举了财务风险的分析方法和相关管理技术。对财务风险进行有效管理的首要环节，就是对财务风险的预测和衡量。文章通过财务指标和财务风险预警模型，从筹资、投资、资金回收、收益分配四个环节阐述风险的识别、测量与控制，通过流动比率、负债比率等反映企业偿债能力的指标分析说明资本结构控制是风险管理。

（2）研究意义

财务风险管理是一个具有相对独立职能的管理领域，它通过对风险进行识别、衡量和控制，来达到以最小的代价使风险

损失降到最低的目的。了解风险的性质以及其可能带来的损失，并在此基础上制定与实施最有效的风

险管理技术。宏观上，风险管理能够为一个国家或地区经济的稳定和可持续发

展提供保障，为企业发展创造良好的外部经营环境，使其将更多精力投入到内

部经营管理中．微观上，风险管理对于提高企业风险意识，加强风险的评价与控制，促进企业财务的正常化，更好地利用财务杠杆，保持财务竞争能力，并且要了解企业财务风险的来源和特征，正确预测、衡量财务风险，可以更好的对公司财务风险进行适当的防范和

控制，建立相应的财务风险管理机制，为企业创造一个安全的生存环境，所以如何化解公司的财务风险就显得尤为重要。对化解公司企业财务风险进行系统深入的理论研究，对加强公司财务风险控制，揭示企业财务风险的成因,并对其规避的措施和方法进行研究，保持公司健康、稳定、快速的发展，具有极为重要的现实意义。

（3）国内外相关研究情况

由于我国市场经济体制是近几年才逐步建立起来的，所以我国对财务风险的研究起步也比较晚，多数也是建立在国外研究的基础上所提出的理论。在经过了

三十多年的改革开放我国的中小企业也得到了蓬勃发展，这在一定程度上丰富了

我国学者和专家对财务风险理论的研究。

郭仲伟(20世纪80年代末)在《风险分析与决策》一书中根据国外现有的研究成果，用自己的语言概括了如何对财务风险进行定性和定量的分析。由此，我国也才开始对了财务风险分析的研究。

张解元(1996)提出企业财务风险是由于企业在规划筹资结构时就不够合理，造成资金使用成本过高以至于无法与企业的盈利能力相匹配，所以才导致企业资

金短缺，财务风险加大。

陈文俊(2005)

提到不仅可以利用定性分析和定量计算的方法来判断财务

风险的大小，还可以利用风险矩阵的方法来判断财务风险的结构和性质。

裴卫民(2009)对财务风险进行了分类，根据财务活动的不同将其分为筹资风险、投资风险、资金回收风险和收益分配风险。并认为不同类别的企业所面临的这四种风险的权重也不尽相同，企业的风险管理也要从实际出发，要针对不同的情况采取相应的措施，不能够一概而论。

舒凯（2010)将己有的财务风险测量方法进行了比较，通过对资本资产定价模型和风险价值测度模型等方法进行研究之后，他指出将风险价值测度模型用于波动性较大的资产上具有比其他方法更好的效果。

刘琼（2016)根据企业所处的外部环境和内部管理水平对企业财务风险产生的原因进一步的分析得出，提高企业风险防范能力主要有两个方面，一是从企业的实际情况出发构建适合自己的内控体系，在此基础上要对企业的财务风险预警系统进行完善。

２.本课题研究的主要内容和拟采用的研究方案、研究方法或措施、步骤及进度安排

（1）研究的主要内容

财务风险作为一种经济上的风险现象，已经成为现代财务理论的核心内容。企业财务风险的形成，既有企业财务活动所处的环境等客观原因，也有企业风险意识淡薄等主观原因。对财务风险的理解有狭义和广义之分，狭义的财务风险通常被称为举债筹资风险，是指企业由于举债而给企业财务成果带来的不确定性，因此财务风险是现代企业面对市场竞争的必然产物，尤其是在我国市场经济发育不健全的条件下更是不可避免的，如何客观的分析和认识财务风险，采取各种措施来控制和避免财务风险的发生，是事关企业生存和发展的重要课题，财务风险是由于企业财务活动中有各种不确定因素，使企业财务收益日益发生偏差，从而使企业蒙受经济损失的机会与可能。财务风险客观存在于企业财务风险管理工作的各个环节。财务风险的存在，无疑会对企业的生产经营产生重大影响。

通过本文的研究，许继电气公司可以有效的降低公司财务风险发生的概率，找出公司内部财务方面存在的问题，并在前面理论研究和案例分析的基础上，结合企业自身现状，规划出科学、合理的解决策略以更好的预防风险的发生。为了帮助管理者能够随时发现企业经营财务工作中可能会发生的风险，方案中特别构建了风险预警体制，保障风险的及时应对和运营活动的正常展开。期望本论文能够作为企业预防财务风险工作的理论依据，进而帮助企业实现可持续健康发展。

（2）拟采用的研究方案、研究方法或措施、步骤

文献资料法：查阅的文献资料，收集有关资料分析财务风险控制的现状。

分析法：对收集的资料进行整合分析许继集团的财务风险控制相关的数据。

总结归纳法：根据论文的整体资料，提出许继集团财务风险控制的内容、策略。

（3）进度安排

2018年11月25日前：师生见面、确定论文选题；

2018年11月26日—2018年12月05日：下达毕业论文任务书；

2018年12月06日—2018年12月25日：文献资料查阅，提交开题报告；

2018年12月26日—2016年03月31日：毕业论文初稿撰写，毕业论文中期检查；

2019年04月01日—2019年05月10日：毕业论文修改、定稿；

2019年05月11日—2019年06月01日：毕业论文重复率检测，毕业生答辩资格审核；

2019年06月04日：毕业论文答辩；

2019年06月05日—2019年06月10日：成绩评定及优秀论文评选，根据答辩意见修改毕业论文，形成终稿，完善相关资料、存档。

3.本课题的重点、难点，预期成果和成果形式

课题的重点：许继电气财务风险控制问题及成因分析。结合许继电气的具体情况分析财务风险控制的问题，并分析造成这些问题的原因。许继电气财务风险控制改进建议。结合造成财务风险控制的具体原因，给出改进建议。

课题的难点：对公司的财务风险其进行防范和控制，从而达到抑制不利事态的发展，减少风险损失，提高公司经济效益的目的。

预期成果和成果形式：形成“许继电气财务风险控制问题研”的论文。

4.指导教师意见（对课题的深度、广度及工作量的意见）

指导教师：

****年**月**日

5.所在院（系部）审查意见

院（系部）主管领导：

****年**月**日

第四篇：汽车零部件企业成本控制问题分析

汽车零部件企业成本控制问题探析

入世以来，我国汽车产业规模不断提升，汽车工业总产值在全国工业总产值中的比重越来越高，汽车零部件业也在迅猛发展。为鼓励和支持汽车零部件产业自主创新和做大做强，国家发改委把全面提升汽车零部件行业竞争力作为指导零部件行业“十一五”期间发展的主要目标。中国的汽车零部件企业要抓住跨国公司调整产业链的大好机遇，进入跨国公司在中国的全球采购体系；抓住国内汽车自主品牌发展的大好机遇，进入国内自主品牌的采购体系。此成功的关键即是取得成本优势，成本控制已越来越引起汽车零部件企业的高度重视。

一、制造业成本控制的基本内涵

目前，我国制造业已成为最大的产业和国民经济的主要组成部分。到2020年，我国制造业占世界的份额将达到20%左右，将成为一座世界“制造工厂”.我国制造业的制造装备、工厂条件与国际先进水平差距不大，但信息化技术和管理技术依然落后，直接导致企业的材料耗费、工时耗费、能源耗费和管理费用耗费大大高于国外同类企业。企业要改变现状，必须高度重视和发展以信息化改造提升企业整体水平，降低产品成本，缩短生产周期，提高企业的竞争能力。

汽车零部件产业作为制造业的分支行业，它们之间具有很大的同质性，基于研发、原材料、制造、物流四大关键环节的成本控制的内容以及方法与制造业是一脉相承的。

我们需要运用信息论和控制论方法，从价值链的角度，把影响产品成本的链条分为项目调研、产品设计、材料供应、生产制造、产品销售、运输到售后服务等若干环节，并将其作为成本控制的重点。对成本控制点的细分以及作业成本分析，将使管理人员对产品的生产周期和每一环节的控制方法都有充分的了解，利用公司内部与外部之间的相关活动来达成整个公司的策略目的，实现成本的最低化，从而使产品的利润在整个生产周期最大化。

二、汽车零部件企业成本控制的关键环节及途径

（一）产品研发成本控制

汽车零部件产业要做强做大，其研发能力是在激烈的市场竞争中取胜的关键。“十一五”规划明确要求我国汽车零部件产业要逐步加大科研投入，提升自主创新能力，培育自主品牌，尽快形成自主研发和技术创新能力。

1.并行工程在研发中的应用。

汽车零部件的研发是一项系统而复杂的工程，涉及到零部件与整车的配套关系。其开发周期和产品价格确定后，设计人员运用价值工程原理，对产品结构、性能及功能进行周密的筛选，设计出技术先进、经济合理的产品。过去受技术手段的限制，传统的研发采取串行方式，即销售部门提出一个新的设想，由设计部门完成设计，“转给”生产部门，再进行工艺设计并制造出最终产品。设计部门不去考虑汽车产品的可制造性、可装配性、可维护性以及产品质量等要素，造成开发周期长、开发成本高、品质得不到保证。随着汽车产品的市场生命

周期越来越短，产品的更新换代明显加快，客观上要求在产品研发过程中把人、技术、管理和设计制造全过程进行信息集成和过程集成，于是并行工程应运而生。它的核心是并行设计，即在产品研发的设计阶段就考虑产品的整个生命周期中从概念形成到产品终结的所有影响因素，包括品质、成本、进度计划和用户的要求，通过各影响因素的并行集成，缩短产品的开发时间，提高产品的设计质量，使产品在上市前就做到产品整体成本的最低化。

2.技术创新是降低成本的关键。

汽车产品的性价比是客户满意的关键，而优良的性价比必须以技术为支撑。企业只有坚持技术领先，才具有竞争优势。重点应放在以下几个方面：从优化工艺入手，进行技术创新；坚持用高新技术改造传统产业；加强技术研发中心建设，国内的零部件企业应积极学习跨国公司设立研发机构的经验，建立健全企业技术研发中心。暂时不具备条件建立技术中心的中小企业也要设置精干的研发机构，要有专人负责创新工作，使企业技术中心成为开展技术创新的指挥部。

（二）原材料成本控制

1.原材料采购成本控制。

由于通胀高位运行，钢材等原材料的价格持续上涨，直接影响到采购成本，使其不断提高。因此，控制好采购成本是一个企业不断降低产品成本、增加利润的重要手段之一。要把握以下环节，重点是建立健全材料采购内部会计控制制度；建立供应商档案和准入制度；建立价格档案和价格评价体系；编制采购预算；以竞争性谈判、公开招标的方式来选择供应商；向生产厂家直接采购或结成同盟联合订购，以加强材料采购成本的内部控制和管理，取得良好的经济效益。

2.原材料使用成本控制。

在汽车零部件行业，由于材料的消耗量较大，因此，应科学制定各种消耗定额，并采取有效的措施。首先，控制材料消耗量要以产品材料定额为依据，按计划产量计算发料额度，严格执行限额发料制度，并做到节约材料奖励、浪费材料惩罚，使材料使用者在操作过程中节约材料消耗。其次，巧用边角余料。此外，由于某个部件报废导致整台产品报废产生了可用的废料，通过余料套材或废料改用可有效提高材料利用率，降低材料成本。

（三）制造费用控制

1.提高生产效率。

提高生产效率是降低产品成本的重要途径。生产效率提高了，单位产品中的劳动消耗量就减少了，可以使单位产品成本中的工资等费用降低。要提高劳动生产率，就必须采用新技术、新设备，并对生产者进行必要的培训，不断提高职工的素质。

2.废品率及次品率的控制。

废品率的高低对制造成本影响较大，废品率每升高1个百分点，就会使成本增加1.1个百分点；次品需要返工返修，耗费大量人力物力，所以降低废、次品率是降低产品成本的一条重要途径。质量是制造出来的，而不是检查出来的。“第一次就做好”,可以免除用于产品检

查、次品返工、废品处置、顾客索赔等高额费用的支出。

（四）物流成本控制

1.第三方物流：降低库存的有效模式。

汽车零部件物流是为了适应汽车制造企业的需求，将零部件及相关信息从供应商运输、传达到汽车生产基地，为了高效率、低成本流动和储存而进行的规划、实施和控制的过程，是集现代运输、储存、分拣排序、包装、产品流通为一体的综合性管理体系。由于汽车零部件具有品种多、运输批量小、需求地域分布广泛，需求量地区分布不均匀且时效要求高等特点，如果由制造商来经营，按照承诺将所有的零部件都直接从工厂送货上门，必然会造成过高的物流成本。所以，制造商应该把这部分零部件外包给专业的第三方物流服务商来进行物流管理。现代化的第三方物流企业具有雄厚的物流设施和网络基础、先进的物流信息平台以及丰富的物流管理经验。第三方物流从制造企业的需求信息的发布开始，到供应商零部件的发运和入库，实行全程跟踪，确保准时供货，尽量减少物流环节的不确定性。同时，集配中心对暂存的物料进行集中库存控制和仓储管理，根据零部件的特点制定不同的安全库存和提前期策略，可有效利用存储空间，降低库存成本。

2.“循环取货”（Milkrun）：节省运输成本的路径。

循环取货（Milkrun）方式起源于英国北部的牧场，是为解决牛奶运输问题而发明的一种运输方式，卡车按照预先设计好的路线依次将装满的奶瓶运送到各家门口，待原路返回牛奶场时再将空奶瓶收集回去。之后发展为制造商用同一货运车辆从多个供应商处收取零配件。具体做法是每天在固定的时刻，卡车从制造企业或者配送中心出发，到第一个供应商处装上准备发运的产品，然后按事先设计好的路线到第二家、第三家，以此类推，在预定的窗口时间内完成各供应商的取货，同时按照计划提取空料箱、料架，再次抵达供应商处将其返还。通过最优的路径设计，实现集货的多频次、小批量、定时性。Milkrun的实施有利于提高车辆装载率，使整个供应链更有效地控制库存，也更有利于运费的整体优化。

三、汽车零部件企业成本控制的案例分析

（一）某公司简介

某汽车饰件系统有限公司是一家中外合资企业。公司拥有二家市级技术中心，具有完整的汽车内、外饰系统、座椅系统、安全系统开发能力，并建立了国家审核通过的汽车内、外饰产品实验室。公司已具有系统设计、模块化供货的能力，主要产品有内饰系统、外饰系统、座椅系统、安全系统及汽车电子等。

公司规模较大，2006公司实现销售106亿元，出口额达到2.07亿美元，占国内汽车零部件企业销售额的2.63%（当年全国汽车零部件企业实现销售4 035亿元），位列中国汽车零部件百强企业前列，2007年荣获“全国实施卓越绩效模式先进企业”称号。

（二）某公司成本控制特色

1.“绿色设计”:原材料成本控制的新视角。

原材料的“绿色设计”包含了无污染、无毒害选择到制造、使用以及废弃后的回收利用等

各个环节的设计，在设计阶段要充分考虑产品对生态和环境的影响，使设计结果在整个生命周期内的资源利用、能量消耗和环境污染最小。公司从优化设计入手，按照“材质优、性能稳定、高效节能、低排放、绿色环保”的原则，大力推行“绿色设计”工程。设计者不只注重材料的技术性能和经济性能，还将环境因素融入到设计中，开创了原材料成本控制的新视角。在选择时主要表现在：首选可再生材料，提高资源利用率；尽量选用低能耗、无毒、少污染的材料；同一产品尽量选用较少的材料种类，以便于产品废弃后的有效回收；在加工和使用阶段，原材料应易于加工，加工过程应能耗低、污染少、噪声小，加工后的废料应不污染环境且易于回收利用；产品报废后，材料应符合“可再生循环”、“生物分解”或易于回收利用的要求。

2.重视技术研发，完善激励机制。

公司设立独立的研发中心，配备有650名专业技术人员，能承接4~5个车型的饰件系统设计开发任务，具有工程设计、设计验证、工艺开发和工艺装备规划等主要职能。制定了更为完善的激励机制：（1）坚持以人为本，吸引优秀人才。公司在收入分配上，实施向“研发”岗位倾斜的政策，建立奖励创新机制，发动科技人员结合生产实际，开展科技创新和QC攻关。公司实行月度考核与考核相结合的措施，月度绩效考核结果与月度奖金直接挂钩，考核结果与年终奖励及职位晋升、任免相联系。同时，公司设立内部期权、期股，兼顾个人绩效和部门绩效进行配置。（2）用形式多样的培训留住人才。对每年招聘的本科生、硕士、博士，通过配备专家进行专门指导、派到国外学习、与公司聘请的国外专家一起工作、轮岗和挂职锻炼，通过参与国际合作项目，使年轻员工开阔眼界，积累工作经验。

3.优化汽车零部件供应链管理。

（1）供应链采购管理优化。

公司生产性采购主要包括原材料和外协件。第一步，采购过程中的数量控制。由计划保障部负责定期通过QAD系统检查公司当前的存货水平记录，以确保当前原材料及外协件数量确实能够满足生产的需要。第二步，采购过程中的价格控制。采购部根据订货数量向供应商发出采购订单，在订货过程中，采购价格一般是在本的采购计划或预算中确定，并经公司经营委员会和董事会批准。第三步，采购过程中的物流控制。供货商接受订货，将货物送至公司。质检部人员对新到货物的质量进行把关，并在入库单上记录质检结果。第四步，采购过程中的会计记录控制。采购发票由供货商签发后，经采购部转交给财务部。由财务部的材料核算员负责将采购发票以及采购订单上的相关数据资料进行验证与核对，材料核算员才可在QAD系统中作采购收货的标记以保持一定的可追溯性，并更新相应的会计记录。

（2）供应链库存管理优化。

考虑到供应商的质量、工艺、生产以及交货及时率、规模、产量等情况，即使实行及时供货，成本仍会很高。公司在推行及时供货过程中，分步骤、分阶段进行，经历了代保管、规定安全库存的及时供货和不规定安全库存的及时供货三个阶段。三阶段具有典型的本土化的过渡期库存管理的特征。第一阶段为代保管，供应商将物资存放在公司仓库内，仓库按照车间的需求进行配货，实行适时供货。第二阶段为规定安全库存的及时供货，安全库存的设置，是针对不确定因素影响及时供货的一种缓冲，以保证在任何情况下及时供货的正常进行。

第三阶段是不规定安全库存的及时供货，也是及时供货的最高阶段，制造厂和供应商双方都降低了库存，实现了从整个供应链上降低库存，从而降低产品的成本。

（3）供应链配送管理优化。

供应商单独运输是指供应商按车间的要货计划直接送货到车间，供应商联合运输是指供应商之间协商共用运输车辆或公司组织车辆，按车间要货计划直接送货到车间。上述第二、第三阶段及时供货所采用的运输方式分别为供应商单独运输和供应商联合运输，采用联合运输的方式是既可做到及时供货又可降低运输成本的一种类似规模经济效应的运输方式。

4.精细化管理：用制度挤出利润。

公司积极实践人人成为“经营者”的管理模式，把企业资源和产品成本最大限度细化到“经营体”中，进一步提高“经营体”的运作效率和企业的经营效益。主要通过以下四方面入手：

（1）岗位分类，组成最小核算单位，明确相应的责、权、利，是使“经营者”的付出和收益能有机地联系起来。

（2）资源精细量化，做到“谁使用谁承担”经济责任。首先是资产资源的货币量化。房屋资产按实际使用情况，以每平方米所承担的折旧进行货币量化，并通过租赁的形式，提供给经营体有偿使用。其次是工作量的货币量化，即以人工成本为基数，按“标准工作时间”确定工作量的价格。

（3）建设内部价格体系，构筑企业内部市场。公司内部交易价格分为五种：产品销售价、物料采购价、内部收购价、服务收费价、项目契约价。价格是开放的，“经营者”之间是可以议价的；价格是受控的，通过价格的调控，实施公司方针目标分解，确保经营体目标与公司方针协同。

（4）经营体结算，优化绩效管理，经营体结算主要以投入产出为基本框架，将量化指标以各种形式融入到经营方案中，并与经营收益直接挂钩。

四、结论与启示

（一）要加强研发中心建设，提高研发效益

公司在研发中引入激励机制和用人机制，提高了科技人员的积极性。同时，公司应采用并行工程模式，积极了解和参与整车的研发，在设计产品时要前瞻性考虑如何降低成本。在致力于引进合资伙伴先进技术的同时，走自主创新的道路，制定自主知识产权的战略，成立专利技术研究部门。

（二）要采用新型材料，降低材料成本

由于钢材价格的不断上涨，材料的成本压力日益加大，开发和应用以塑料为基础的复合材料和铝、镁合金材料的工作迫在眉睫。此类材料在我国资源丰富，材料价格相对低廉，而且具有质轻、比强高、耐腐蚀等优点，是替代钢材的理想材料。在加工工艺上可做到一次成型和少切削、无切削等生产工序，节省加工工时，可以降低原材料成本和制造成本。

（三）加强经营者管理模式的有效性

人人成为“经营者”的精细化管理方式无疑是卓有成效的。按照以人为本的思路，将员工以最小单位、最大限度进行划分，以货币量化企业资源，建立起“买卖、服务、契约”三个关系的内部市场，以经营体的经营成果，决定个人绩效分配，可从根本上调动企业员工的积极性和创造性，从而提升企业的经营效益。

（四）公司要对供应链进行有效管理，并对采购、库存和配送进行优化

公司采用供产销一体化的自营物流方式可造成货物数量不精确，难以形成有组织供货，运输资源不能整合等，结合公司的产品具有品种多、运输批量不均、需求地域广泛的特点，采用第三方物流模式更为适宜，让专业化的物流公司利用其资源提供全天候的高质量服务，由物流公司直送车间，可有效地降低库存。

中国汽车零部件企业的制造水平、管理水平、规模能力正在稳步提高，汽车零部件企业应积极参与行业的差异化竞争，加强成本控制，努力打造汽车行业具有系统设计开发、技术集成和模块化供货的世界级零部件供应商。

第五篇：付华——《华润水泥财务分析与风险控制》

《财务分析与风险控制》培训课件大纲（2天）

课程特点

↘ 案例教学，互动交流；↘ 讲师讲授、现场提问；↘ 头脑风暴、贴近实战。

站在专业领域的前沿，用深刻的行业背景和实战经验，帮助受训者转换视角看问题。

课程大纲 第一天 财务分析

一、传统财务分析应用

1、财务报表分析概述

 哈佛财务报表分析框架

 财务报表分析的逻辑思路与切入点  财务报表分析的三大功能  财务报表分析的三元素  财务报表三元素与企业价值管理  财务报表三元素与企业财务危机

 如何把握经济景气、股市行情与财务报表之间的关系  识别虚假财务报表的整体思路  企业财务指标体系及其关系

2、资产负债表分析与经营决策

1）现金

 企业经营成功的关键是现金与非现金资产的结合  GE的现金管理  现金消失的五条路径  现金回流的五条路径  如何保持现金平衡

 现金周转模型及对利润的影响  现金的战略管理

 宁夏建材、冀东水泥等公司的现金管理策略 2）预付账款

 预付帐款中存在的陷阱  预付账款的审计预期

 案例：分析云南铜矿的预付账款对企业利润和现金流的影响 3）应收票据

 如何从应收票据、应收账款和预收账款看企业的竞争力  冀东水泥等优秀企业的应收票据管理策略 4）应收账款

 应收账款是为扩大销售进行的投资，是经营风险的转移  以应收账款的高增长换取销售额和利润的增长不可取  企业应收账款管理中存在的问题及对策  应收账款与企业经营方式、经营风险

案例：从某企业的应收账款透视其经营策略及其惨痛教训

案例：如何通过改造经营模式来加强应收账款的管理（联想与戴尔） 应收帐款的事前防范、事中控制和事后补救策略  如何识别虚假的应收帐款：银广夏  成功企业的应收帐款管理及分析 5）存货

 采购环节的存货分析与管控  生产环节的存货分析与管控  销售环节的存货分析与管控  手机：***  存货积压对利润的影响  存货结构分析与企业经营状况

 存货分析综合案例：康佳彩电的库存分析与管理 6）其它应收款

 其它应收款的审计预期

 其它应收款的异常情况及其风险分析  其它应收款的管理策略 7）固定资产

 固定资产投资与市场的培育要匹配 案例：  如何实现固定资产的综合成本最优 案例：

 如何提高固定资产的利用率 案例：  固定资产折旧政策对利润的影响

 失败在过度投资固定资产的3个理由  解开蓝田的固定资产之秘

 固定资产折旧政策解析  固定资产投资规划 8）长期股权性质投资  投资分类与企业的选择  股权投资的扁平化

 巴菲特现金与利润平衡的投资艺术  李嘉诚的投资组合艺术  丰田的先行投资原则  史玉柱的投资理念  长期投资的目的

 如何检视长期投资的品质优劣  对外投资多的企业如何保持高股价  善用合并报表，了解投资绩效  集团公司如何设置合理的企业架购  如何最大限度降低失败投资的投资损失

9）商誉与企业并购 10）资产结构对企业的经营方式、赢利模式的影响

11）短期借款  如何与银行打交道？  如何优化负债结构？

 传统的短期偿债能力分析中存在的误区  德隆的融资战略及其后果 12）长期借款 案例：  资产负债率分析中存在的误区  如何确定合理的资产负债率水平 影响企业资产负债率的五大因素  格力的负债水平是否太高？

案例：案例：案例：

13）如何检视企业负债的安全性

案例： 14）所有者权益  企业融资的优先次序  企业成立之初的融资注意事项

 企业如何与风险投资、私募基金打交道 案例：  公司为什么要上市？何时为上市最佳时机？  上市后再次募集资金的时机选择 案例：  从股权杠杆检视企业的治理能力 案例：  如何推行平衡股利政策

 从股东权益构成透视企业实力 案例：

3、利润表分析与经营决策

1）营业收入

 营业收入的分析思路

 企业的销售组合分析 案例：  企业连接经营 案例：  营业收入真实性分析 案例：  营业收入与获利哪一个更重要？  如何解决企业快速成长中的现金流问题？ 2）营业成本

 营业成本与产品质量的关系  变动成本与产品定价  亏损的产品可以停产吗？  如何选择好产品？

 企业战略与营业成本控制 案例：  赔本的生意为什么有人抢着做？  如何识别企业虚减成本的现象：银广夏  压低企业生产成本的三种主要策略 3）投资收益

 从合并报表与单个报表的逻辑关系中分析投资收益的真实性 从投资收益与营业利润的互补关系中分析投资收益的真实性4）期间费用

案例：

 销售费用的与企业形态有关  管理费用与企业发展阶段有关  财务费用与企业不同阶段的融资风险  减法式的成本削减对策为什么总失败  期间费用分析的几种思路与方法  如何通过流程化管理降低期间费用  丰田汽车如何节省研发费用  如何降低企业财务费用

二、颠覆传统：企业价值如何界定和体现？

 公司的价值管理内涵和外延  麦肯锡“7S”模型

 财务价值树和财务战略钟模型  EVA和WACC方法论

 托马斯沃尔瑟的“财务房式图”

 最新财务分析围绕“企业价值”展开，突出EVA和可持续发展

三、【以企业价值为基础的财务分析】：传统方法为什么不够全面和直接？

1、管窥传统财务分析方法及其应用

 企业偿债能力分析  企业管理能力分析  企业盈利能力分析  企业现金流状况分析

2、传统分析方法自身的致命缺陷在哪里？

3、以价值为基础的战略财务分析（基于价值管理和可持续发展）

 财务分析的关注点－影响价值创造的因素及变量  价值＋战略＋变化

 “资本-资产-销售-利润-资本”的形成和演化过程  经营政策和财务政策与企业自我可持续增长的关系  自我可持续增长率与销售增长率之间的关系

四、【集团战略财务管理】核心财务分析报告

1、战略财务分析体系设计要考虑什么？获得什么样的信息？

 所在行业特点（研发，技术，产品，原材料供应，生产制造，物流等）

 整体市场预测信息

 竞争态势（产品替代性，进入门槛，竞争对手，差异化经营等） 公司业务模式（Business Model） 公司盈利要素  影响价值创造的因素

 投资资本回报率  加权平均资本成本  预期增长率  可持续增长率

 战略财务分析的需求者都是谁？

2、战略财务分析体系设计方法和步骤

 如何设定战略分析的主要关注点？

 定位：锁定重要信息的获得途径（分析资源获取的可能性） 明确拟分析项目的内容和主要期间  确定关键财务指标或分析成果

 设计集团战略财务分析模板（按职能部门，产品，事业部，地区，客户等纬度） 财务分析模板调整：根据影响到财务分析的每个变量的变化  根据不同使用人筛选式提供

 培训业务部门如何使用和反馈定期财务分析  定向业务控制和业务分析

五、【定期和不定期战略财务分析】价值财务分析的精髓

1、战略财务分析范围及方法

 财务比率分析（以传统分析为主）

 业务运营情境分析（行业、市场、产品、研发） 战略成本分析  比较分析

--敏感性分析 相关性分析 杠杆分析 风险传导机制 价值创造及其影响因素

如何“管理”EVA和MVA，价值创造是否存在诀窍？

2、战略财务分析实践及运用技巧

 你能读懂和应用财务战略矩阵吗？  投资回报率模型应用

 杜邦分析法帮你快速理解公司价值和潜在价值  敏感性分析在管理中的妙用

 EVA和WACC（加权平均资本成本）在投资和融资决策中的妙用  如何确定最近资本资产结构和股利政策？

 如何逃出“财务困境”的囚笼，自如掌控现金流，促进企业基于价值管理的良性可持续增长率？

第二天 风险控制

一、你清楚自己的企业正面临什么样的风险吗？

1、传统管理观念：只重视企业“开源节流”，核算＋事后控制，有风险意识但没有风险预警和控制手段（兵来将挡，水来土掩）

2、身边触目惊心的风险案例，以及我们从这些风险案例中可以吸取什么样的教训？

 1998年香港百富勤集团由于金融市场操作不当，风险爆发而破产  2002-2003年全球会计丑闻，安然倒闭了，世通倒闭了，安达信被收编了  2004年中航油因违规操作进行原油期货期权交易导致巨亏而申请破产保护  2004年新疆德隆集团由于内部管理问题和风险控制不力导致破产

 2008年法国兴业银行由于内部控制出现问题，人为原因导致操作欧洲股指期货出现巨大损失  2008年美国次贷危机百年老店雷曼兄弟和贝尔斯登由于片面追求利润忽视了风险管理导致双双破产。

 不断被曝光的食品安全问题等

3、中国企业正企业面临怎样的挑战？

 外部环境艰难

 经济不确定性大  公司战略不清晰

 组织结构松散，业务流程紊乱  激励机制不健全

 信息管理技术落后或不到位  员工观念落后，对变革准备不足

4、外部环境无事不可在发生变化，仅仅有变化管理是不够的

二、公司全面风险管理框架

1、什么是全面风险管理？

2、企业为什么要建立风险管理体系？（全面风险管理的必要性）

3、设计科学的风险管理框架

4、公司治理结构，内部控制和风险管理

5、风险宇宙图及其应用

6、企业面临的风险种类

7、风险地图

案例分享：中国远洋集团的风险管理体系

三、内控和操作风险管理实务操作（风险点，主要控制点，控制的表单和流程）

-公司风险防范的三道防线

-构建公司风险管理体系的关键成功要素发展战略环节人力资源环节采购业务环节业务外包环节

-财务报告环节

-全面预算环节内部信息传递环节研发环节售后服务环节筹资环节选择供应商的内控矩阵图--优秀内控体系的最佳实践（优秀案例展示，风险管理的行业定制模型）IT信息化系统建设和评价 流程设计和穿行测试

与内控有关的绩效考核指标设定 集团管控体系建设和执行情况分析 审批权限设计和流程化应用 内部控制分析报告 内部审计报告 绩效评估和奖惩机制 内控体系和流程优化