中小企业财务管理问题和对策分析——以合肥立恒建材有限公司为例

成人高等教育毕业论文(设计)

中小企业财务管理问题和对策分析——以合肥立恒建材有限公司为例

合肥工业大学继续教育学院

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中小企业财务管理问题和对策分析

——以合肥立恒建材有限公司为例

本文从提高中小企业财务管理的水平角度出发详细分析以合肥立恒建材有限公司为代表的中小企业在财务管理的现状以及问题，并且根据相关的调查研究方法，提出了针对性的解决措施。本文认为，合肥立恒建材有限公司在财务管理方面的主要问题集中在：融资难，资金使用效率低，资产管理风险较大；投资水平较低，投资比较盲目；现金管理制度漏洞较大；薪酬制度不完善等诸多问题。以此为基准，本人提出要切实改善合肥立恒建材有限公司财务管理水平，就必须从筹资、投资管理、营运现金管理以及薪酬制度等角度进行。

关键词：中小企业；财务管理；问题；对策

Problems and Countermeasures of financial management in small and medium sized enterprises——Take Hefei Liheng building materials Co., Ltd.as an exampleAbstractDue to the small scale of assets of small and medium-sized enterprises, their ability to deal with strong market economic risks is weaker than that of large enterprises, so it is increasingly important to improve the anti risk ability of small and medium-sized enterprises.From the perspective of improving the level of financial management of small and medium-sized enterprises, this paper analyzes in detail the current situation and problems of financial management of small and medium-sized enterprises represented by Hefei Liheng building materials Co., Ltd., and puts forward targeted solutions according to relevant investigation and research methods.This paper holds that the main problems in financial management of Hefei Liheng building materials Co., Ltd.are as follows: difficulty in financing, low efficiency in the use of funds and high risk in asset management;The investment level is low and the investment is blind;There are many loopholes in the cash management system;The salary system is not perfect.Based on this, I propose that in order to effectively improve the financial management level of Hefei Liheng building materials Co., Ltd., it must be carried out from the perspectives of financing, investment management, operating cash management and salary system.Key words: small and medium enterprises;Financial management;Problems;countermeasure

目 录相关概念概述 1

1.1中小企业概念 1

1.2 财务管理的内涵 1

1.3 财务管理的主要内容 1

1.3.1 筹资管理 1

1.3.2 投资管理 1

1.3.3 营运资金管理 1

1.3.4 利润分配管理 2合肥立恒建材有限公司财务管理的现状与不足 2

2.1 合肥立恒建材有限公司简介 2

2.2 合肥立恒建材有限公司财务管理现状 2

2.2.1 合肥立恒建材有限公司筹资管理 2

2.2.2 合肥立恒建材有限公司投资管理现状 3

2.2.3 合肥立恒建材有限公司营运资金管理现状 3

2.2.4 合肥立恒建材有限公司利润分配管理分析 4合肥立恒建材有限公司财务管理问题分析 4

3.1 合肥立恒建材有限公司筹资管理问题 4

3.2 合肥立恒建材有限公司投资管理问题 5

3.3 合肥立恒建材有限公司营运资金管理问题 5

3.4 合肥立恒建材有限公司利润分配管理问题 5健全合肥立恒建材有限公司财务管理的具体对策 6

4.1 积极提高筹资管理能力 6

4.2 着重提高投资管理能力 7

4.3 加强合肥立恒建材有限公司营运资金管理水平 7

4.3.1 健全化现金管理制度。8

4.3.2 增强合肥立恒建材有限公司融资能力 8

4.4 改进合肥立恒建材有限公司利润分配政策 8结语 8

参考文献 10

致 谢 11相关概念概述

1.1中小企业概念

中小企业是根据我国相关法律法规，为满足一定的社会生产要求，可以促进就业，生产规模被界定为“中小”层次的企业[1]。划分依据主要是企业自身的销售额、员工人数、资产总额等。中小企业对提高社会就业，扩大国家税收群体，增强我国创新能力有十分巨大的积极作用。

1.2 财务管理的内涵

财务管理是对企业货币资金的获取以及管理的过程，重点是关注：企业融资、规划和使用、分配资金。在中小企业财务管理的语境下，其含义指的是：中小企业在经营运行的过程中，对资金进行计划、控制和决策等诸多财务收支活动业务的总称。在中小企业生产经营活动中，财务管理有着十分重要的作用。

1.3 财务管理的主要内容

财务管理主要有四大内容，分别是筹资管理，投资管理，营运资金管理，利润分配管理。四大部分内容相辅相成，共同实践财务管理。

1.3.1 筹资管理

所谓筹资，就是为企业正常的生产经营筹集所需要的资金。筹资管理对于企业发展而言，作用意义十分重大。企业在生产经营过程中难免会遇到资金短缺的情况，此时公司就要通过融资来改善企业的资金状况。筹资管理最主要的目的就是帮助企业完成正常的生产经营实践，帮助企业可以有序进行生产和再生产，帮助企业调整资本与负债的比例关系。

1.3.2 投资管理

中小企业市场价值的提高，主要是通过进行投资管理实现的。不仅如此，投资管理还能帮助企业实现利润的最大收益，帮助企业可持续运行。具体来说，投资管理主要包含事前管理、事中控制和事后监督三大主要方面。[4]在事前管理阶段，企业一定要审慎决定投资计划；事中控制阶段，要严格监督项目运转；在事后监督阶段，企业要严格监督可能存在的投资与管理风险。

1.3.3 营运资金管理

营运资金就是企业在运行过程中，流动资产和流动负债之间的差值[5]。它可以用来分析企业的债务偿还能力，帮助企业在进行投资、融资时候，提供良好的参照和数据基础。这些都会帮助企业审慎制定运营管理措施，为企业分析未来的经营状况进行合理的预测。

1.3.4 利润分配管理

企业在规定的时间，通过合理的途径以及科学的手段，向投资者进行利润分配的行为就是利润分配管理。它包括要从企业生产经营所获得的利润中提取的金额和用于给付企业股东股息的金额。企业只有进行科学合理的利润分配才能在保证公司整体利润收益的同时，最大程度调动各方面经营人员的积极性。合肥立恒建材有限公司财务管理的现状与不足

2.1 合肥立恒建材有限公司简介

合肥立恒建材有限公司于2007年3月25日挂牌，并开始运营，主营通信建材生产研发。在近13年的岁月中，公司发展势头越来越良好，盈利能力也越来越高涨。在公司刚开始成立的时候，客户量较少，年收入也不尽如人意，不到50万元。而现在公司总客户量增长较为迅速，公司整体规模越来越大，运营和管理能力也越来越得到提高。同时，国家赋予的社会责任也越来越多样。

2.2 合肥立恒建材有限公司财务管理现状

本文将从合肥立恒建材有限公司的投资管理，投资管理，营运资金管理，利润分配管理等四方面，详细分析合肥立恒建材有限公司在财务管理方面的现状。

2.2.1 合肥立恒建材有限公司筹资管理

合肥立恒建材有限公司的筹资渠道主要通过借款取得。以该公司财务报表数据显示，从2015年到2019年，合肥立恒建材有限公司在筹资上分别筹资258.3万元，372.1万元，458.9万元，675.8万元，834.1万元等。虽然该公司也在其他渠道，其他途径获得了一部分资金，但该部分资金占总体投资规模的比重相对较低，具体数据分别为27.8万元，35.1万元，41万元，49.5万元，61.2万元等。此外，自2015年以来，合肥立恒建材有限公司年年分红。分红导致的利润分配越来越多，给公司的现金流运转带来了越来越大的压力。

2.2.2 合肥立恒建材有限公司投资管理现状

根据2015-2019年的财报数据，合肥立恒建材有限公司在5年间的投资所产生的现金流数据分别为:389.1万元，458.3万元，589.6万元，741.8万元，899.4万元。现金流一直处于稳定增加的形势。不过，虽然合肥立恒建材有限公司的对外投资有一定成效，也取得了良好的收益，但总体而言投资力度仍显得有比较大的提升空间。合肥立恒建材有限公司的投资主要应用在扩大生产规模、建设固定资产和长期资产投资等，相对而言，忽视了对人力和技术等无形的资产的投资。

2.2.3 合肥立恒建材有限公司营运资金管理现状

营运资金管理关注的是企业应收账款周转分析、短期偿债能力分析两大要点。应收账款周转分析，关注的是企业应收账款的周转时间，可资金的运行效率。企业的资金的运使用效率和应收账款周转率成正比。一般来说当企业账款中存在有超过5年以上的未回收账款，那可以认为这种账款将很难被回收[8]。此时人们往往将它以坏账来处理。合肥立恒建材有限公司有超过应收账款总额近一半比率的应收账款的账龄超过了一年以上。这种现象值得合肥立恒建材有限公司警惕。

短期偿债能力分析要注意对流动比率的关注。所谓流动比率，是企业总体流动资产和企业流动负债总额的比值。这个比值体现的是企业负债到期偿还能力。企业的流动比率越高，流动资产的流动性那就会更强，也往往意味着企业债务的短期偿还能力更强。总体而言合肥立恒建材有限公司流动比率一直呈现连年递减的趋势，这反映的是该公司短期还款能力在逐年递减。

2.2.4 合肥立恒建材有限公司利润分配管理分析

合肥立恒建材有限公司的利润分配较为简单，没有固定的分配模式，主要通过现金股利这种形式。这一切都由于该公司目前在发展上处于初始阶段，没有良好的经营效益，没有科学的人力资源管理模式。此外由于合肥立恒建材有限公司在发展初期，正值资金需求量非常大的阶段，所以它本身也没有较为可观的利润进行分配。合肥立恒建材有限公司财务管理问题分析

由于合肥立恒建材有限公司是中小民营企业，所以企业经营者往往缺乏科学的管理意识和管理手段。在进行财务管理的时候，其公司管理者根据个人主观意愿进行决策，暴露出了诸多问题。下文，笔者将详细介绍合肥立恒建材有限公司在财务管理过程中涌现的各种问题。

3.1 合肥立恒建材有限公司筹资管理问题

首先，公司筹资问题主要存在于外部融资较为困难。这个问题和当前我国特殊的融资环境的关系十分密切。大多数情况下，主要的国有银行习惯于将融资支持集中在大型企业，很少给中小企业融资提供便利。此外虽然政府的政策为中小企业融资提供了信用担保，但这种担保效用不高。再者，证券市场的特殊环境，让中小企业直接融资变得十分困难[9]。

其次，合肥立恒建材有限公司资金管理水平较低。这主要体现在以下几个方面：第一，由于公司缺乏完整的人力资源管理体系，尤其是财务团队，导致该公司在现金管理层面比较混乱，日常的现金流量不能及时整合统计。第二，合肥立恒建材有限公司应收账款和实收账款差距较大，不善管理使得坏账频生。坏账的累积会进一步遏制合肥立恒建材有限公司有效开拓企业经营规模，扩大生产，不利于企业的长期发展。第三，资金周转越来越缓慢，拖累了企业经营，提高了业务运营的成本[10]。

3.2 合肥立恒建材有限公司投资管理问题

合肥立恒建材有限公司投资过程中反映的问题，集中在盲目投资，过度投资等。

首先，从盲目投资角度来分析。在初创阶段合肥立恒建材有限公司为了较早获得可观的收益和利润，在进行企业投资的时候，只关注项目的收益率，忽视了项目的投资风险。这种片面的投资观，使得公司整体投资行为过于盲目。

其次，合肥立恒建材有限公司的投资观念比较落后。由于合肥立恒建材有限公司整体规模较小，在投资的时候，该公司习惯选择投资时间与投资周期较短的项目，不擅长进行风险较大和投资时间较长的项目，导致投资活动十分谨小慎。落后的投资观念让合肥立恒建材有限公司错过了诸多良好的投资项目，也间接使得投资风险增高。

3.3 合肥立恒建材有限公司营运资金管理问题

首先，是现金管理制度不健全。由于合肥立恒建材有限公司缺乏健康的内部现金管理制度，现金很容易从各项费用中支出，所以直接导致合肥立恒建材有限公司容易出现资金短缺的现象。营运资金管理制度不健全，容易使得在具体的生产运营中出现没有现金预算的现象，某些时候也容易使得大量闲置资金不能得到很好的使用。

其次，是营运资金短缺。如前文所说，合肥立恒建材有限公司作为中小企业，在中国信贷环境较为特殊。该公司规模较小，生产持续性较差，抗风险能力不强，直接使得大型国有企业对其融资支持力度十分薄弱。虽然国家对企业贷款开通了不同的融资渠道，但是对于合肥立恒建材有限公司来说，他们的流动资金主要来源于银行贷款，类似如金融投资，股票发行等融资手段均无法在合肥立恒建材有限公司实践。合肥立恒建材有限公司也没有采取私人投资渠道进行融资，原因就是私人渠道会使得融资成本增加，不利于企业健康发展。虽然中以合肥立恒建材有限公司为代表的中小企业，可以通过银行贷款获得融资，但由于贷款往往具有高门槛、审批流程复杂的特点，这些为公司的快速运转增加了不便。

3.4 合肥立恒建材有限公司利润分配管理问题

利润分配是企业员工保持健康活力发展的重要动力。不过合肥立恒建材有限公司在利润分配问题上表露出了很多问题。

第一，合肥立恒建材有限公司利润较低，分配方式单一。由于合肥立恒建材有限公司企业经营规模较小，管理水平欠佳，所以合肥立恒建材有限公司每年利润水平也比较一般。较低的利润水平，让合肥立恒建材有限公司利润分配显得十分捉襟见肘，直接促使该公司利润分配方式比较单一。

第二，没有健全的奖励机制。自2018年以来，合肥立恒建材有限公司接连遭受到国内经济杠杆，以及中美贸易战影响，企业营收愈加缩减。在这样的不利环境下，合肥立恒建材有限公司减少了利润分配，忽视了对员工的物质激励。这势必影响到员工的工作积极性。如果企业员工对所从事的工作没有强烈的热忱，那长期将影响到企业的工作效益。健全合肥立恒建材有限公司财务管理的具体对策

在前文，笔者已经享受了合肥立恒建材有限公司在财务管理方面的诸多问题。接下来笔者将结合西方财务管理的若干经验以及中国当前财务管理的本土经验，为合肥立恒建材有限公司提升财务管理能力，提出简单的几点建议。

4.1 积极提高筹资管理能力

投资管理能力的提高不是一蹴而就的，要循序渐进，更重要的是要改善企业经营社会环境紧密相关。

第一，优化筹资环境。当前影响和制约合肥立恒建材有限公司投资的最大的阻碍来自于恶劣的筹资环境。所以要提高合肥立恒建材有限公司筹资能力，首先要从改善现有筹资环境做起。对政府而言，政府有责任建立起合理的担保风险补偿基金，此举有助于于提高担保公司的担保信心，帮助促成更加多元化的担保模式[11]。

第二，提高筹资管理者的管理素养。管理者的综合素养高低直接影响着企业管理水平，这一点在筹资管理上显得尤为重要、格外突出。合肥立恒建材有限公司的若干管理者，缺乏良好的金融管理知识。这要求合肥立恒建材有限公司应该着重提升筹资管理人员的专业素养，可以甚至可以酌情优化管理人员的结构，积极引进高素质管理人员。此外合肥立恒建材有限公司需要加强对管理人员的专业知识的内部教育以及业务培训，就可以保证长期的素养提高。

4.2 着重提高投资管理能力

首先，要加强理性投资意识的培养，杜绝盲目投资现象。理性进行投资，要求合肥立恒建材有限公司在投资开始之前要仔细分析投资环境，对投资项目进行详细评估，对其可能存在的问题以及风险进行精确认知。在进行具体的投资时，合肥立恒建材有限公司可以从公司的特点出发制定科学合理的投资框架和投资政策。在进行项目评估的时候要以增强企业营收，扩大企业利益为根本出发点，要以符合公司自身当前的发展目标为基本要求。不仅如此，合肥立恒建材有限公司还要增强投资的风险意识，任何投资不是一本万利的，往往伴有巨大的风险，既不能因为有风险而放弃投资，也不能因为只看到投资所可能带来的利益，而忽视所面临的可能的巨大风险[12]。

然后，合肥立恒建材有限公司要提高自身的投资管理能力。具体来说，T合肥立恒建材有限公司的投资要符合公司整体的战略规划与战略目标；要拥有风险投资意识，对任何项目的投资，既要从短期利益着手，又要目光长远；要加强对投资项目的论证，审慎进行投资行为，克服主观随意性的弊端。

4.3 加强合肥立恒建材有限公司营运资金管理水平

营运资金管理可以帮助企业快速拓展业务，增强生存能力，为企业创造更多的价值，提高企业的自身竞争力。合肥立恒建材有限公司可以从以下几个方面着手提高自身的营运资金管理水平。

4.3.1 健全化现金管理制度。

合肥立恒建材有限公司可以建立内部和外部两种资金管理体系。建设内部现金管理体系，可以充分满足合肥立恒建材有限公司现金使用的需求，可以通过资金定期储备的手段进行。建设外部先进管理体系，可以通过对流动资金进行预期管理的方式进行。

4.3.2 增强合肥立恒建材有限公司融资能力

中小企业面临融资难是不争的事实，但还要大力提高融资能力，可以从以下几个方面着手。合肥立恒建材有限公司可以对自身的储备资金进行合理分类，对流动资金进行全盘监控，实时监督项目资金的实施状况。合肥立恒建材有限公司的不同部门要及时通气，方便及时获悉营运资金的实时状况，并做出合理的预案。此外，合肥立恒建材有限公司也要从加强对外部融资的重要性的把握，选择恰当的融资方式进行融资。

4.4 改进合肥立恒建材有限公司利润分配政策

高效、合理的利润分配是调动员工工作积极性激活，主观能动性的重要推动力。合肥立恒建材有限公司首先要着重提高企业利润，把利润的“蛋糕”首先做大。在当前特殊的经济环境下，合肥立恒建材有限公司要想扩大经营、提高营收，可以可以通过制造具有独特商品竞争力的产品，或者为市场提供独特的服务。过硬的产品质量和高效的产品服务是扩大产品经营规模的最主要途径[13]。

此外，管理者要提高对激励制度的认识。“既要马儿跑，又要马儿不吃草”，这是不现实的。合肥立恒建材有限公司建立良性激励制度，可以有效提高员工的工作积极性。具体来说，合肥立恒建材有限公司的管理者必须要有较强的激励理念。企业管理者只有从长期发展的宏观层面来审视企业政策制定，才能保证企业长期行稳致远。所以企业管理者首先要树立良好的激励理念。结语

本文以合肥立恒建材有限公司为例，分析了该公司在生产运行过程中财务管理所暴露出的种种问题，并以此为契机提出了相应的改进措施。中小企业在我国社会主义市场经济中，作用重大，能有效提供诸多就业岗位，繁荣社会主义市场经济。所以提高中小企业财务管理水平，对繁荣我国社会主义市场经济有着非常重要的意义。以合肥立恒建材有限公司为代表的中小企业，要从改进筹资管理水平，提高投资管理水平、健全营运资金管理系统，提高利润分配水平等方面入手切实提高财务管理水平。

参考文献

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22-23.[7] 李淑碧.财务管理在企业内部控制建设中的价值[J].中国商论, 2019,(35): 91-92.[8] 李庆克.论财务管理在企业中的应用[J].中国商论, 2018,(1): 108-109.[9] 孙大志.企业财务管理的创新研究[J].财会学习, 2017,(24): 110-111.[10] 程思媛.公司财务管理评价[J].电子商务, 2016: 21-31.[11] 张灵川.做好农村财务管理, 促进新农村经济发展[J].商场现代化.2018,(3): 39-43.[12] 李建.强化企业财务管理提升企业竞争力[J]，会计之友，2019: 46-57.[13] 王远阳.浅谈企业集团财务管理问题[J].经济管理, 2015: 72-83.致 谢

一眨眼，美好的学习就要结束了。

在这段时间里，我学习了专业知识的同时，还收获了来自各方的关心和帮助。在这里，我要对各位表达深切的感谢。首先，我要感谢我的父母，是你们的支持和鼓励让我走到了今天；感谢学校为我们打造了如此优越的学习环境；感谢学习期间传授给我们知识的各位老师；更要感谢我的毕业论文指导老师，是您的一次次不厌其烦的指导，我才能够完成这次挑战。

愿我能重整行装，重新上路。

合肥工业大学成人高等教育毕业论文(设计)成绩登记表

注：1.总成绩=论文评审成绩*50%+答辩评审成绩*50%，按照分值采取五级记分制记录。

2.本表附在毕业论文之后。