2014年电大金融风险管理（定稿）

第一篇：2014年电大金融风险管理（定稿）

（一)单项选择题

按金融风险的性质可将风险划分为（C 系统性风险和非系统性风险）。

被视为银行一线准备金的是（B.现金资产）。

保险公司的财务风险集中体现在（C 资产和负债的不匹配）。（C成长型基金）是以追求长期资本利得为主要目标的互助基金，为了达到这个目的，它主要投资于未来具有潜在高速增长前景公司的股票。（A德尔菲法）是20世纪50年代初研究使用的一种调查征求意见的方法，现在已经被广泛应用到经济、社会预测和决策之中。

20世纪90年代以来，金融危机更多的是以（B．货币危机）形式爆发。

（B 20%）的负债率、100％的债务率和25％的偿债率是债务国控制外债总量和结构的警戒线。

（C.法律风险）是指金融机构或其他经济主体在金融活动中因没有正确遵守法律条款，或因法律条款不完善、不严密而引致的风险。

（D.分散策略）是指管理者通过承担各种性质不同的风险，利用它们之间的相关程度来取得最优风险组合，使加总后的总体风险水平最低。

（A.负债管理）理论认为，银行不仅可以通过增加资产和改善资产结构来降低流动性风险，而且可以通过向外借钱提供流动性，只要银行的借款市场广大，它的流动性就有一定保证。

根据《巴塞尔资本协议》规定，商业银行的总资本充足率不能低于（C.8%）。（A.GDP增长率）在反映一国经济增长速度的同时，也反映了该国经济的总体发展态势。

(B 公司型)基金具有法人资格。

（A．国际金融工程师学会（IAFE）的成立）标志着金融工程学正式形成。

（D 硬）货币是对外价值稳定且趋于升值的货币。

将单一风险暴露指标与固定百分比相乘得出监管资本要求的方法是（B基本指标法）

流动性比率是流动性资产与（B.流动性负债）之间的商。流动性风险是指银行用于即时支付的流动资产不足，不能满足支付需要，使银行丧失（A清偿能力）的风险。

流动性缺口是指银行（A．资产）和负债之间的差额。利率互换交易始于2O世纪（D.80年代初）。

(A流动性风险）是商业银行负债业务面临的最大风险。（C.马柯维茨）系统地提出现代证券组合理论，为证券投资风险管理奠定了理论基础。（A期货合约）是在交易所内集中交易的、标准化的远期合约。由于合约的履行由交易所保证，所以不存在违约的问题。期权标的资产的价格波动越大，期权的时间价值（A 越大）期限少于一年的认股权证为（B备兑认股权证）。融资租赁一般包括租赁和（D购货）两个合同。

（A.数据仓库）存储前前台交易记录信息、各种风险头寸和金融工具信息及交易对手信息等。

所谓的“存贷款比例”是指（A.贷款/存款）。

贴现发行债券的到期收益率与当期债券价格（B.反向）相关。X.（A.信用风险）是指获得银行信用支持的债务人由于种种原因不能或不愿遵照合同规定按时偿还债务而使银行遭受损失的可能性。

狭义的信用风险是指银行信用风险，也就是由于（B.借款人）主观违约或客观上还款出现困难，而给放款银行带来本息损失的风险。

信用风险的核心内容是（A信贷风险）

信用社面临的最基本的风险是（B流动性风险）

现代意义上的金融衍生工具产生于（D 20世纪70年代）。(B．系统性风险）是指市场聚集性风险，对金融体系的完整性构成威胁。

依照“贷款风险五级分类法”，基本特征为“肯定损失”的贷款为（C.可疑类贷款）。1968年的Z评分模型中，对风险值的影响最大的指标是（C销售收入/总资产）

银行的持续期缺口公式是（A）

源于功能货币与记账货币不一致的风险是（B 折算风险）。引起证券承销失败的原因包括操作风险、（D市场风险）和信用风险。

银行对技术性风险的控制和管理能力在很大程度上取决于（B．计算机安全技术的先进程度以及所选择的开发商、供应商、咨询或评估公司的水平）。

（C.转移策略）是在风险发生之前，通过各种交易活动，把可能发生的危险转移给其他人承担（B.折算风险），又称为会计风险，是指对财务报表会计处理，将功能货币转为记账货币时，因汇率变动而蒙受账面损失的可能性。

证券投资管理的首要目标是（D本金安全）。

证券承销的信用风险主要表现为，在证券承销完成之后，证券的（D发行人）不按时向证券公司支付承销费用，给证券公司带来相应的损失.证券公司的经纪业务是在（B二级市场）市场上完成的。目前，互换类（Swap）金融衍生工具一般分为（B货币互换）和利率互换两大类。Q.缺口是指利率敏感型（A．资产）与利率敏感型负债之间的差额之间的差额。

并购业务是证券公司（C投资银行业务）的一项重要业务。麦考利存续期是金融工具利息收人的现值与金触工具（B 现值）之比。

回购协议是产生于20世纪60年代末的一种（C.短期）资金融通方式。

人员风险是指（B.缺乏足够合格员工、缺乏对员工表现的恰当评估和考核等导致的风险）。

上世纪50年代，马柯维茨的（C 资产组合选择）理论和莫迪里亚尼—米勒的MM定理为现代金融理论的定量化发展指明了方向。直到现在，金融工程的理论基础仍是这两大理论。为了解决一笔贷款从贷前调查到贷后检查完全由一个信贷员负责而导致的决策失误或以权谋私问题，我国银行都开始实行了（D 审贷分离）制度，以降低信贷风险。我国于20世纪（A.90年代）恢复股票的发行。我国的银行业自律组织―银行业协会成立于（C.2000）年。网络银行业务技术风险管理主要应密切注意两个渠道：首先是（A 数据传输和身份认证）；其次是应用系统的设计。下列各种风险管理策略中，采用哪一种来降低非系统性风险最为直接、有效（A.风险分散）。

下列风险中不属于操作风险的是（C．流动性风险）下列证券中，风险最小的是（B中央政府债券）。

下列措施中不属于理赔环节风险管理措施的是（D建立、健全风险核保制度）。

下列不属于保险资金运用风险管理的是（D加大对异常信息和行为的监控力度）

下列属于证券公司自营业务特点的是（B以自有资金进行证券投资，盈利归已，风险自担)

下列各项，负责信用社内部审计监督的是（B监管理事会）下列各项，（A进口商）所承担的汇率风险主要是商业性风险。下面不是网络银行的特点的是（D．交易费用与物理地点有相关性）。

以下不属于代理业务中的操作风险的是（D 代客理财产品由于市场利率波动而造成损失）一般认为，1997年我国成功避开了亚洲金融危机的主要原因是我国当时没有开放（B.资本账户）

资本乘数等于（D.总资产）除以总资本后所获得的数值。资产负债管理理论产生于20世纪（D.70年代末、8O年代初）。在出口或对外贷款的场合，如果预测计价结算或清偿的货币汇率贬位，可以在争得对方同意的前提下（C 提前收汇），以避免该货币可能贬值带来的损失。

做好现金需求预测是开放式基金管理（C赎回与流动性风险）的手段。

中国股票市场中（B 认购权证）是一种买进权利，持有人有权于约定期间（美式）或到期日（欧式），以约定价格买进约定数量的资产。

在电子交易过程中，负责核实用户和商家的真实身份以及交易请求的合法性的部门是（A．电子认证中心（CA)）。当银行的利率敏感性资产大于利率敏感性负债时，市场利率的上升会（A.增加）银行利润；反之，则会减少银行利润。当银行的利率敏感型资产大于利率敏感型负债时，市场利率的（A．上升）会增加银行的利润。

当期权协议价格与标的资产的市场价格相同时，期权的状态为（C 两平）

基金管理公司进行风险管理与控制的基础是（A良好的内部控制制度）。

金融机构的流动性需求具有（A．刚性特征）。金融机构的流动性越高，(B．风险性越小）。

金融信托投资公司的主要风险不包括（D税务风险）金融衍生工具面临的基础性风险是（A 市场风险）

金融自由化中的“价格自由化”主要是指（A 利率）的自由化。

（二）多项选择题

按金融风险主体分类，金融风险可以划分为以下哪几类风险：（ABCD）A.国家金融风险B.金融机构风险C.居民金融风险D.企业金融风险

按照美国标准普尔、穆迪等著名评级公司的作业流程，信用评级过程一般包括的阶段有（ABCE）。A准备B．会谈C．评定E．事后管理

保险公司保险业务风险主要包括（ABC）。A．保险产品风险 B．承保风险 C．理赔风险

保险公司资产负债管理技术主要有（ACD）。A．现金流匹配策略 C．久期免疫策略 D动态财务分析保险资金运用的风险管理层次包括（ABC）。A．宏观决策层次 B．投资实施层次 C．监督与考核层次

保险公司整体风险管理的特征包括（ABCD）。A．目的明确性 B．全面性 C．全方位性 D．可扩展性

根据有效市场假说理论，可以根据市场效率的高低将资本市场分为（BCE）。B.弱有效市场C.强有效市场E.中度有效市场

根据国际金融组织对外债的定义，外债的特征有（ABD）。A．外债的当事双方应具有债权债务关系 B.外债的债权债务关系须具有契约性 D.外债的债权债务关系必须是发生在居民与非居民之间的利率期货的特征有（ABCD）。A．标准化的合约条款 B冲销交易C．公开交易的市场 D.交易主体的另一方是交易所

利用互联网开展保险业务具有以下优点(ABCDE)A．扩大知名度B．简化保险商品交易手续，提高效率C．方便保险产品的宣传D．促进保险公司和保险消费者双方的相互了解 E．提高竞争力

利率风险的常用分析方法有（AB）A．收益分析法B.经济价值分析法

利率风险的主要形式有（ABCD）A重新定价风险B收益率曲线风险 C基准风险D期权性风险利率风险管理的方法有（ABE）。A．合理选择利率B．利率掉期E．货币互换

利率上限可看成由一系列不同有效期限的合成.（AC）A．借款人利率期权C．卖出利率期权 融资租赁涉及的几个必要当事人包括：（ABC）A.出租人B.承租人C.供货人

B.巴塞尔委员会把网络银行风险管理分为三个步骤（ABC）。A．评估风险B．管理和控制风险C.监控风险

C.从各国的实践情况看，金融自由化主要集中在（ABCD）A．价格自由化B．市场准入自由化C．业务经营自由化D．资本流动自由化

C.从银行资产和负债结构来识别金融风险的指标有（ABCE）。A.存贷款比率 B.备付金比率 C.流动性比率 E.单个贷款比率

E.20世纪70年代以来，金融风险的突出特点是（ABC）。A.证券市场的价格风险B.金融机构的信用风险C.金融机构的流动性风险

F.风险估价的基本方法有（ABCE）。A．原始成本法B．重置成本法C．市场价值法 E．实际现金价值法

F.(ABCDE)方面可能引起证券公司经纪业务的风险。A.交易环节的风险 B．技术设备问题引致的风险 C．证券公司工作人员故意或失误造成的风险 D．财务及资金制度不健全引致的风险 E．其他不正当的交易行为引致的风险

F.非银行经济主体的交易风险管理方法中，商业法包括（ABDE）A选择有利的合同货币 B．加列合同条款 D．提前或推迟收付汇 E．配对

F.房地产贷款出现风险的征兆包括：（ABD）A.同一地区房地产项目供过于求 B.项目计划或设计中途改变 D.销售缓慢，售价折扣过大

G.关于风险的定义，下列正确的是(ABCD)A.风险是发生某一经济损失的不确定性B.风险是经济损失机会或损失的可能性 C.风险是经济可能发生的损害和危险D.风险是经济预期与实际发生各种结果的差异G.国家风险的基本特征有（BD）。B.发生在国际经济金融活动中D.不论是政府、商业银行、企业，还是个人，都有可能遭受国家风险带来的损失

G.开放式基金面临的特殊风险包括(ABC）。A赎回与流动性风险B投资的市场风险C．募集风险

农村信用社的资金大部分来自农民的是最便捷的服务产品。（C A）C.储蓄存款，A.小额农贷内部控制制度中的业务控制包括（ABCDE）。A．投资管理业务控制B．信息披露控制C．信息技术系统控制D．会计系统控制E．监察稽核控制国际上常用的借款方式有（ABCDE）A.国际金融组织贷款 B.外国政府贷款 C.政府混合贷款 D.出口信贷 E.银团贷款 G.广义的操作风险概念把除以外的所有风险都视为操作风险。（CD）C.市场风险和D.信用风险

G.广义的保险公司风险管理，涵盖保险公司经营活动的一切方面和环节，既包括产品设计、展业、和等环节。（ACD）A.理赔、C.核保和D.核赔

内控系统的设置要以金融风险管理为主线，并遵循以下原则（ACD）。A.有效性 C.全面性 D.独立性属于商业银行资产项目的是（ACDE）。A.现金资产 C.各种贷款 D.证券投资 E.固定资产 网络金融的安全要素包括（BCDE）。B．机密性C．不可抵赖性D．完整性E．审查能力

W.网络银行操作风险可能源于（ABC）。A．系统的可靠性或完整性严重不足B．客户的误操作C．系统设计、实施中的缺陷

外汇的敞口头寸包括：（AC）等几种情况。A.外汇买入数额大于或小于卖出数额C.外汇资产与负债数量相等，但期限不同

在下列“贷款风险五级分类”中，哪几种贷款属于“不良贷款”：（ACE）A可疑C次级E 损失

信息不对称又导致信贷市场的和___，从而呆坏账和金融风险的发生。（AC）__A.逆向选择C.道德风险___ X.下列说法正确的是（ABC）A.信用风险又被称为违约风险 B.信用风险是最古老也是最重要的一种风险 C.信用风险存在于一切信用交易活动中

信贷风险防范的方法中，减少风险的具体措施有（ABCDE）。A.实行信贷配给制度B.实施抵押担保C.签订限制性契约D.提供贷款承诺E.跟踪客户的资产负债和资金流动情况信贷结构调整通常包括（ACDE）。A.产业和行业结构调整 C.区域结构调整D.种类结构调整E.贷款期限和规模结构调整

信贷资产风险的主要成因包括（ABD）。A.来自经营环境的风险 B.来自借款人的风险 D.来自银行内部的风险 下列各项，属于金融衍生工具的有（ABDE）。A远期B．期货 D．期权E．互换

证券公司流动性风险主要来自（ABCD）。A．代客理财B．自营证券业务C．新股（债券）发行及配售承销业务 D．客户信用交易

折算风险的管理方法有（AD）A．缺口法 D．合约保值法操作风险管理框架包括（ABCD）。A.战略 B.流程 C.基础设施 D.环境

操作风险度量模型可以划分为（ABC）。A.基本指标法 B.标准化方法 C.高级衡量法操作风险的主要特点有（ABD）。A.发生频率低，但损失大 B.单个操作风险因素和操作性损失间数量关系不清晰D.人为因素是操作风险产生的主要原因

在不良资产的化解和防范措施中，债权流动或转化方式主要包括：（ACD）A.资产证券化 C.债权出售或转让 D.债权转股权

证券投资分散化的主要方式有（ABCDE）。A.证券种类分散化B.证券到期时间分散化C.投资部门分散化D.投资行业分散化E.投资时机分散化

证券承销的市场风险就是在整个市场行情不断下跌的时候，证券公司无法将要承销的证券按预定的全部销售给的风险。（C A）C.发行价A.投资者证券公司的主要业务有（ABCE）。A.证券承销业务 B.证券经

纪业务 C.证券自营业务E.财务顾问业务

证券公司的风险有（ABCDE）。A.市场风险B.操作风险 C.系统风险 D.流动性风险 E.信用风险

证券承销的类型有（ACD）。A．全额包销C．余额包销

D．代销

证券投资基金的特点是（AB）。A．收益共享B．风险共担

管理利率风险的常用衍生金融工具包括（ABCDE）。A远期利率协定B利率期货C利率期权D利率互换E利率上限 J.金融风险的特征是(ABCD)A.隐蔽性B.扩散性C.加速性D.可控性

J.金融风险管理的目的主要应该包括以下几点：（ACDE）

A.保证各金融机构和整个金融体系的稳健安全 C.保证金融机构的公平竞争和较高效率 D.保证国家宏观货币政策制订和贯彻执行E.维护社会公众的利益

J.金融风险综合分析系统一般包括（ABCD）。A.贷款评估系统 B.财务报表分析系统 C.担保品评估系统 D.资产组合量化系统

J.基金管理公司风险管理的原则包括（ABCDE）。A首要性原则B．全面性原则C．审慎性原则 D．独立性原则和‘防火墙”原则E．适时性原则和有效性原则

J.金融工程学可以看做是三者结合的新兴交叉科学。（ABC）A．现代金融学 B.信息技术C．工程方法

J.金融信托投资的基本职能有（AC）。A．财产管理C．融通资金

J.金融信托风险管理原则有（ACD）。A．投资比例控制C．投资分散原则D．保险控制原则

J.金融机构流动性较强的负债有（ABCD）。A．活期存款B．大额可转让定期存单C．向其他金融企业拆借资金 D．向中央银行借款

J.金融衍生工具面临的风险包括（ABCDE）。A市场风险

B．信用风险C．流动性风险D操作风险E．法律风险 J.金融工程运用的实体工具可以划分为（ABCDE）。A.商品市场工具B．货币市场工具 C．资本市场工具 D．外汇市场工具 E．权益市场工具

J.金融工程常用的几种现货实体工具为（ABCD）A．股票

B．票据发行便利C．回购协议 D．可转换债券

J.金融衍生工具信用风险管理的过程包括（BCD）。B．信用风险评估 C信用风险控制D信用风险财务处理

J.金融危机产生的根源是（DE）D．金融体系内在的脆弱性E.经济周期波动形成的经济危机

K.J.基金的销售包括以下哪几种方式：（ABCD）A.计划销售法 B.直接销售法C.承销法D.通过商业银行或保险公司促销法

J.金融风险预警指标有（ABE）。A．金融机构稳定性指标 B.宏观经济稳定性指标 E.市场风险指标

某金融机构预测未来市场利率会上升, 并进行积极的利率敏感性缺口管理，下列各项描述正确的是（AD）。A.最佳的利率敏感性缺口状态是正缺口D.最可取的措施是增加利率敏感性资产，减少利率敏感性负债

S.商业银行的负债项目由和三大负债组成。（ACE）A.存款C.借款E.结算中占用资金

S.S.商业银行的资产主要包括四种资产，分别是：（BCDE）

B.现金资产 C.证券投资 D.贷款 E.固定资产

S.商业银行贷款理论的缺陷是（ABC）。A．没有考虑贷款需求多样化B．没有认识到存款的相对稳定性 C．没有注意到贷款清偿的外部条件

S.商业银行现金资产包括（ABC）A．库存现金 B在中央银行的存款C．同业存款

S.商业银行头寸包括（ABC）。A．基础头寸B．可用头寸C．可贷头寸

S.商业银行面临的外部风险主要包括（ABD）A.信用风险

B.市场风险 D.法律风险

S.商业银行中间业务风险具有以下（ABCDE）特点。A.风险透明度差B.风险多样化C.风险自由度大D.风险可测性低E.风险损失度高

S.商业银行全面风险管理体系由以下（ABCDE）要素组成。

A.风险管理环境与风险信息处理B．风险管理目标与政策设定C.风险监测与识别、后评价和持续改讲D.风险评括与内部控制E.风险定价与处置

X.西方发达国家的金融风险防范体系包括（ABCDE）。A．立法规范制度B．内、外部监管制度C．存款保险制度D．市场准入退出制度E.“骆驼评级”制度

Y.一个金融机构的风险管理组织系统一般包括以下子系统（BDE）。B.董事会和风险管理委员会 D.风险管理部 E.业务系统

Y.银行外汇头寸管理方法有（BDE）B.设立合理的外汇交易头寸限额 D.及时抛补敞口头寸 E.积极建立预防性头寸 Z.在贸易融资业务中，资金可能出现风险的征兆有（ABE）。A信用问题B．操作问题E．汇率问题

Z.专家制度法的内容包括（ABCDE）。A．品德与声望 B．资格与能力 C．资金实力 D．担保 E．经营条件和商业周期 Z.Z.正如诺贝尔经济学奖得主默顿所说，(CD)在过去的20年间是引发金融创新的主要原因。C．监管因素D．税收因素

Z.在规避风险的过程中，金融工程技术主要运用于（AD）。

A.套期保值D．构造组合（三）判断题

保险公司有必要建立专门机构进行整体风险管理。（√)

F.封闭式基金在存续期内面临的流动性风险比开放式基金少。（√)

杠杆收购是指并购企业通过信贷所融资本获得目标企业的产权，并以目标企业未来的利润和现金流偿还负债的并购方式。（√）核心存款，是指那些相对来说比较稳定的、对利率变化不敏感的存款，季节变化和经济环境对其影响也比较小。（√）利率上下限的期权费支出可以为零。（√）欧式期权的买方只能在到期日行使合同，这是欧式期权区别 于美式期权的显著特点(√)外债的偿还管理中，在一定条件下可以借新债还旧债。(√)外汇期货期权是以外汇期货为对象的期权交易。（√）信用风险与市场风险的区别之一是防范信用风险工作中会遇到法律方面的障碍，而市场风险方面的法律限制很少（√）信托投资公司的违约风险可能是由于发放贷款前或进行投资前缺乏审查造成的，也可能是发放贷款或投资后客户经营状况恶化而造成。（√)现实中，进行股票风险管理时很难做到完全的套期保位。（√）拥有外汇多头头寸的企业将面临外汇贬值的风险，而拥有外汇空头头寸的企业将面临外汇升值的风险。（√）银行对网络金融业务的安全性风险的考虑是首要的。（√）存续期是对某一种资产或负债的利率敏感程度或利率弹性的直接衡量（√）不确定性是风险的基本特征。（√）一种金融资产的预期收益率的方差小，说明其收益的平均变动幅度小，则投资的风险也越小（√）在强有效市场中，几乎不可能获得超常收益。（√）操作风险是指由于不完善或者有问题的内部程序、人员、系统或外部事件造成的直接或者间接损失的风险。(√)在全额包销中，承销商从发行者那里买入资本市场工具时的价格一般低于其向社会公开发售的价格。（√）网络金融业务中金融产品和信息是以电子形式存在的。（√）风险管理部是风险管理委员会下设的，独立于日常交易管理之外的实务部门。（√）金融风险按层次可分为微观金融风险和宏观金融风险。（√）金融风险管理是研究银行等金融机构的经营中各种风险的生成机理、计量方法、处理程序和决策措施的一门科(√）金融风险识别是金融风险管理的第一步。（√）金融机构流动性风险产生的原因是多方面的，其中主要原因之一是资产与负债的期限结构不匹配。（√）金融租赁除了融资功能外，还具有推销功能。（√)金融理论的发展是金融工程得以确立的基础和前提。（√）金融危机是金融风险的集中体现和极端形式。（√）会计风险的大小与折算方法有关。（√）商业银行可以通过一定方式将信贷资产风险转嫁给他人。（√）契约型基金是依照信托法建立的，而公司型基金是依据公司法设立的。（√）进行保护性止损是控制基金投资风险的一种有效手段。（√)系统性风险不是单个金融机构的工作范围，但加强金融机构自身的风险管理，会降低整个金融体系承受的风险（√）因为融资技术和融资工具的创新，使许多业务可以在资产与负债表内外相互转换，所以《巴塞尔协议》要求银行表内外业务统一管理。（√）

第二篇：金融风险管理范文

第一章

金融风险的概念：第一，金融风险是与损失联系在一起的；第二，金融风险是金融活动的内在属性；第三，金融风险的存在是金融市场的一个重要特征；第四，金融活动的每一个参与者都是金融风险的承担者

金融危机：全部或大部分金融指标——短期利率、资产（证券、房地产、土地）价格、商业破产数和金融机构倒闭数——的急剧、短暂和超周期的恶化。持续时间很长

金融危机的类型：银行危机、货币危机、债务危机、证券市场危机、保险危机 金融安全：指一国具有保持金融体系稳定、维护正常金融秩序、抵御外部冲击的能力

金融风险的种类：按金融风险的形态（信用风险、流动性~、利率~、汇率~、操作~、法律~、通货膨胀~、环境~、政策~、国家~）；按金融风险的主体（金融机构~、企业金融~、居民金融~、国家金融~）；按金融风险的性质（系统性金融风险：不可分散、非系统性金融风险：可分散）；按金融风险的层次（微观金融风险、宏观~）；按金融风险的地域（国内金融风险、国际~）金融不稳定性假说：指私人信贷创造机构，特别是商业银行和相关贷款者固有的经历周期性危机和破产的倾向

现实经济中存在的金融处境：避险投资（不举外债，内部筹资）、冒险投资（借新债还旧债）、“庞齐”筹资。避险型的企业是最安全的借款者

不对称信息理论：

信息不对称造成代理人的机会主义行为。机会主义行为包括事前行为和事后行为，事前机会主义行为称为“逆向选择”，事后机会主义行为称为“道德风险” 金融风险的传染性理论：金融风险具有传染性，它可以由一个经济主体传染给别的经济主体，可以由一家金融机构传染给别的金融机构，可以由一个国家传染给别的国家，结果可能导致系统性金融风险甚至世界性金融危机

金融风险的传染机制：接触传染机制、非接触传染机制。接触传染源于金融活动参与者之间的各种联系和相互影响，非接触传染源于金融恐慌

金融风险的国际传递机制：国际贸易渠道、国际金融渠道

第二章

金融风险管理的概念：总体上讲，金融风险管理是指人们通过实施一系列的政策和措施来控制金融风险以消除或减少其不利影响的行为。根据管理主体的不同分为内部管理和外部管理

过程：风险识别、风险度量、风险管理决策与实施、风险控制

策略：预防、规避、分散、转嫁、对冲、补偿

第三章

监管成本论：金融监管的成本可以分为两类：一是监管引起的直接资源成本（行政成本、奉行成本）；二是监管引起的间接效率损失（引发道德风险、削弱市场竞争、妨碍 金融创新）。金融监管存在成本，意味着监管可能是不合算的监管俘虏论：其认为，金融监管机构并非始终代表公众利益，而是保护了一个或几个特殊利益集团。新成立的监管机构是社会公众的压力和各利益集团达成妥协的结果，然而分散的公众只能组成一个短暂的同盟，随着时间的推移，被监管者会以各种手段对监管机构施加影响，监管机构可能逐渐转而迁就被监管者的利益，将其特殊利益置于公共利益之上，对被监管者采取消极的而不是积极的监管，如人浮于事、行为保守等，甚至成为被监管的代言人。有的监管机构的产生本身就是某些利益集团活动的结果，使他们能够借助管制获得保护，逃避市场竞争。这样，监管机构就被特殊利益集团所俘虏

金融风险监管的目标：维护金融体系的稳定和安全、保护社会公众的利益 原则：独立原则、适度~、法制~、公正公平公开~、效率~、动态~

现代金融风险监管体制发展的新变化：政府监管和自律监管趋于融合、外部监管和内部控制相互促进、分业监管向统一监管转变、功能型监管理念对机构型监管提出挑战。功能型监管是根据金融产品的特定功能来确定该金融产品的监管机构

第四章

商业银行风险的理论根源：商业银行内在的脆弱性（104页从商业银行的资产负债结构角度来论述商业银行内在的脆弱性）

回购协议：指证券持有人将证券卖给投资者，同时承诺在将来的某一日期购回该证券

保理：是“保付代理”的简称，是指保理商以贴现方式买入出口商的债权后，通过一定渠道向进口商催收欠款

福费廷：是Forfaiting的音译，有人把它翻译为“包买票据业务”，指包买商（通常为商业银行或银行的附属机构）从出口商那里无追索权地购买已经承兑的、并通常由进口商所在地银行担保的远期汇票或本票

贷款承诺：是银行向其客户作出的一种保证，使客户能根据事先确定好的条件从银行取得贷款。贷款承诺常用的方式是信用额度，即银行和客户在谈妥融资条件后，银行答应给客户提供贷款的最高限额

票据发行便利：是银行作出的一项中期的具有法律约束力的承诺，当借款人以自己名义连续发行短期票据筹集中期资金时，银行承诺购买借款人不能售出的票据或承担提供备用信贷的责任

第六章

保险公司的种类：按照资本构成和组织形式（国有独资保险公司、股份制保险公司、相互保险公司）；按经营的业务种类（在我国分为财产保险公司和人身保险公司、在国际市场分为寿险公司和非寿险公司）；按承担风险的层次（直接保险公司、再保险公司）；按经营地域（国内的保险公司、国际的保险公司）。除开商业性的保险公司之外，保险公司还包括政策性保险公司如社会保险公司、出口信用保险公司，以及行业或大型企业的自保公司等

主要业务：展业、承保、防灾防损、理赔、分保、投资活动

第八章

信用风险的概念：信用风险是指由于借款人或市场交易对手违约而导致的损失的可能性；更为一般的，信用风险还包括由于借款人的信用评级的变动和履约能力的变化导致其债务的市场价值变动而引起的损失可能性。因此信用风险的大小主要取决于交易对手的财务状况和风险状况

专家制度的概念：专家制度是一种最古老的信用风险分析方法，它是商业银行在长期的信贷活动中所形成的一种行之有效的信用风险分析和管理制度

主要内容：在专家制度下，各商业银行自身条件的不同，在对贷款申请人进行信用分析所涉及的内容上也会不尽相同，但是绝大多数都将重点集中在借款人的“5C”上，即品德与声望（character）、资格与能力（capacity）、资金实力（capital or cash）、担保（collateral）、经营条件和商业周期（cycle and condition）

第九章

流动性的概念（不确定哈）：流动性指的应是支付能力的大小，它不仅包括现实的流动性，即实际拥有的支付能力及将资产变现的能力，而且包括潜在的流动性，即经济主体采用各种融资方式、金融工具从居民、同业、金融市场等渠道获得现金用于支付的能力，可见流动性由资产的流动性和负债的流动性两个方面构成，即所谓广义上的流动性

流动性风险：金融机构的流动性风险是指无法在不增加成本或资产价值不发生损失的条件下及时满足客户流动性需求的可能性。它是由资产和负债的差额及期限差异引起的，当资产超过负债便出现资金紧缺，这就意味着金融机构具有较多的资金运用而现有的资金来源提供不了相应的资金支持，此时就产生了流动性风险，金融机构存在无法从市场获得流动性以及为满足资金需要必须支付比正常成本高的成本的风险

流动性风险来源：内部来源（金融机构资产负债结构的影响、决策者的经营思想和行为的影响、金融企业信誉的影响、资产质量的影响、负债结构的影响、其他业务（中间业务）的影响）；外部来源（中央银行政策的影响、金融市场发育程度的影响、客户信用风险的影响、利率变动的影响）

商业性贷款理论：又称生产性贷款理论，是一种确定银行资金运用方向的理论，这种理论认为，商业银行的业务应集中于短期自偿性贷款，即基于商业行为而能自动清偿的贷款。同时，这种理论强调办理短期贷款一定要以真实交易作基础，要用真实商业票据作抵押，因此又称为真实票据论

预期收入理论：这种理论认为，贷款并不能自动清偿，贷款的清偿依赖于借贷者同第三者交易时获得的收入，简言之，贷款是靠借贷者将来的或预期的收入偿还

购买理论：该理论认为，银行对于负债并非完全是消极被动的，银行完全可以积极主动的负债，即可以通过购买负债的办法争取到扩大资金来源的主动权。

资产负债管理理论：广义的资产负债管理是指银行管理者对其持有的资金负债的类型、数量、资产负债的总量及其组合同时作出决策的一种综合性资金管理方法，其实质就是对银行资产负债表中各项目的总量、结构进行计划、指挥和控制，从而使利润最大化。狭义的资产负债管理指其中的利差管理，即控制利息收入与利息支出的差额，使其大小及变化与银行总的风险—收益目标相一致

目标：要在股东、金融管制等条件约束下，使银行利差最大（从而收益最大）、波动幅度（风险）最小，即保持利差高水平稳定。为达到这目标，银行管理者采取的手段：一是根据预测利率的变化积极调整银行的资产负债结构，即运用利率敏感性差额管理法；二是运用金融市场上转移利率风险的工具，如期限管理法及金融期货、期权、利率调换等保值工具，作为差额管理法的补充

原则：（1）规模对称原则，指资产规模与负债规模相互对称，统一平衡（动态）；

（2）结构对称原则，指动态资产结构与负债结构的相互对称统一平衡；（3）速度对称原则，又叫偿还期对称原则；（4）目标互补原则；（5）资产分散化原则，要求银行资产要在种类和客户两个方面适当分散

第三篇：金融风险管理

金融风险管理

1、浅谈金融风险管理的自我认识和重要性

自我认识：金融风险是指金融变量的变动所引起的资产组合未来收益的不确定性，金融

风险管理就是对金融风险的识别、度量和控制 的过程。金融风险具有不确定性、客观性、叠加性和累积性、消极性与积极性并存等特点。

重要性：

2、用自己的理解举例说明市场风险

3、用自己的理解举例说明信用风险

4、用自己的理解举例说明操作风险

5、用自己的理解举例说明流动性风险

6、以自己的理解简述金融风险辨识对金融风险管理的重要性

7、用自己的理解简述如何简单辨识风险类型和受险部位

8、简述金融风险辨识方法，并对其中一种详细描述

9、详细描述VAR10、简述国内证券风险管理与国际证券管理的区别

第四篇：金融风险管理

浅析个人证券投资风险

近年来，伴随沪深股市的暴涨暴跌行情，投资者入市踊跃，特别是新 人市的个人投资者比重较大且呈持续上升趋势，一部分投资者尤其是新 人市的投资者对证券知识缺乏系统了解，风险意识淡薄，风险承受能力 较低，自我保护能力不足，只看到炒股赚钱的可能，不懂得或忽视炒股赔 钱的风险，在“ 赚钱效应” 的驱动下，市场非理性投资行为上升，风险有所 积聚。因此，个人投资者在证券市场上将会面临许多重大风险。

一、首先，每个证券投资者都要面临证券投资风险。证券投资风险是指投资者在证券投资过程中遭受损失或达不到预期收益率的可能性，它分为系统性风险和非系统性风险。

1、系统性风险是指由于全局性事件引起的投资收益变动的不确定性。系统风险对所有公司、企业、证券投资者和证券种类均产生影响,因而通过多样化投资不能抵消这样的风险,所以又成为不可分散风险或不可多样化风险，它包括政策风险、利率风险、购买力风险和市场风险。

2、非系统风险是指由非全局性事件引起的投资收益率变动的不确定性。在现实生活中,各个公司的经营状况会受其自身因素(如决策失误、新产品研制的失败)的影响,这些因素跟其他企业没有什么关系,只会造成该家公司证券收益率的变动,不会影响其他公司的证券收益率,它是某个行业或公司遭受的风险。由于一种或集中证券收益率的非系统性变动跟其他证券收益率的变动没有内在的、必然的联系,因而可以通过证券多样化方式来消除这类风险,所以又被称为可分散的风险或可多样化风险，它包括经营风险、财务风险、信用风险。

二、其次，作为个人投资者，还将面临信息不对称的风险。信息不对称理论是指在市场经济活动中，各类人员对有关信息的了解是有差异的；掌握信息比较充分的人员，往往处于比较有利的地位，而信息贫乏的人员，则处于比较不利的地位。相对于机构投资者而言，个人投资者没有机会获得较为准确、及时、真实的信息，从而做出不恰当甚至是错误的投资策略，因此在证券投资中处于劣势地位。

三、最后，个人投资者还存在非理性投资风险。目前投资者主要是通过以下方式获取证券投资知识：书本知识自学占总数的32 ％，电视上的投资节目占总数的3 1 ％，报纸和杂志上的文章或专栏占总数的2 8 ％，而通过学校的正规教育只占总数的 1 7 ％，各种专业投资机构的培训讲座占总数的 9 ％，有关投资知识的各种网站占总数的 1 0 ％，其他方式占总数的 4 ％。相对于机构投资者，个人投资者投资行为更易偏离理性轨道，这是因为个人投资行为的约束条件中，个人心理因素与市场环境因素影响巨大，并且心理因素往往叉处于支配和主导地位。构成人类心理现象的心理过程（感知、思维、情绪、意志)和个性心理(需要、动机、价值观、能力、气质)与人类行为的关系十分复杂． 投资者心理构成诸要素中任何一个方面出现了问题，都有可能导致不安全、不理智、不经济行为的出现。而市场环境的影响也至关重要，个人投资者所在的投资场所、投资群体以及市场的制度、文化、法制等也都可能是导致非理性行为产生的原因。

第五篇：金融风险管理[模版]

正态分析法优点：正态分析法操作简单，使用者主要输入均值与标准差的估值，即可在正态分布假设下，对任意置信水平的VaR值进行计算。并且，正态分析法可以很方便应用到具有线性性质的资产或资产组合上。之需求的方差协方差矩阵便易求VaR。缺点：最主要问题在于假设资产收益率分布为正态的。实践中，并不是标准正态分布，往往具有“厚尾”性质，正态法反而造成风险低估。历史模拟法优点：1概念直观，计算简单、实施方便，易被风险管理当局接受2该法是非参数法，不需要假定市场因子变化的统计分布，可以有效处理非对称和厚尾问题3无须估计波动性、相关性等各种参数，也就无参数估计的风险；同时，无市场动态模型，避免了模型风险4全值估计方法，可以较好的处理非线性、市场大幅波动情况，捕捉各种风险。缺点：1假设市场银子的未来变化与历史变化完全一致，这与实际金融市场的变化不一致2需要大量历史数据。数据太少导致VaR波动性大、不精确；太长历史数据无法反映未来情形，可能违反同分布假设。3历史模拟法计算出来的VaR波动性较大。4难以进行灵敏度分析，该法只能局限于给定的环境条件，很难做出相应的调整。5对计算能力要求很高。

蒙特卡罗模拟法：优点：1产生大量情景，比历史模拟方法更精确可靠2是一种全估值方法，可以处理非线性、大幅波动及厚尾问题3可模拟回报不同行为和不同分布。缺点：1生产的数据序列是伪随机数，可能导致错误结果；随机数存在群聚效应而浪费大量观测值，降低效率2依赖特定的随机过程和所选择的历史数据3计算量大、方法更为复杂4具有模型风险

分散的VaR具有特征：1如果这些成分构成组合的全部，则它们的成分VaR之和应等于组合分散的VaR 2如果把一种成分从组合中删除，则该成分的VaR可以反映出组合VaR的变化3如果某种资产的成分VaR为负，则可以对冲组合其余部分的风险。

VaR局限：1用VaR来衡量投资组合风险是不满足次可加性的，不符合一致性公理的要求。2VaR方法衡量的主要是市场风险，如单纯依靠VaR方法，就会忽视其他种类的风险如信用风险。另外，从技术角度讲，VaR值表明的是一定置信度内的最大损失，但并不能绝对排除高于VaR值的损失发生的可能性。其他局限：1VaR方法存在异常值过度的风险。2VaR方法存在头寸改变的风险。3VaR方法存在事件风险和稳定性风险。4VaR方法存在过渡期的风险。5VaR方法存在缺乏数据的风险。6VaR方法还存在模型风险。

CVaR比较VAR的优势：1CVaR具有次可加性和凸性，符合一致性风险度量的条件。次可加性意味着资产组合的分散化将降低总体CVaR值。2 CVaR与VaR不同，它不是损失分布上单一的分位点，而是尾部损失的平均值，反映了损失超出VaR部分的相关信息。3由于CVaR的计算是建立在VaR基础之上的，所以在得到CVaR值的同时，也可以获得相应的VaR值，故而能够针对风险实施双重监测，也便于相互校验。

支持政府监管一般理论：1社会利益论认为：由于市场中存在着个体利益与社会利益的矛盾，为了维护社会整体的利益，就要求政府对经济个体的行为进行管理和监督，以纠正或消除市场缺陷，改善资源配置和公平收入分配。2社会选择理论认为：由于市场存在的缺陷，需要外部管制来保证资源的有效配置、经济体系高效进行，各个利益主体是管制的需求者，而管制作为公共品只能由政府提供。政府作为公共利益的代表应保持独立性，其目标是促进社会一般福利。

现代金融风险监管体制发展新变化：1政府监管与自律监管融合2外部监管与内部控制相互促进3分业监管向统一监管迈进4功能型监管的理念对机构型监管提出挑战5国际合作加强6宏观谨慎监管（次贷危机以后）高度重视

基本点风险两种表现形式：1指在存贷款利率波动幅度不一致的情况下，存贷利差缩小导致银行净利息收入减少2短期存贷利差波动与长期存贷利差波动幅度不一致的情况下，由于这种不一致与银行资产负债结构不相协调而导致净利息收入减少。

利率期限结构意义：1利率期限结构为债券等定价提供基准（债券的价格，等于按未来市场利率把各期利息及本金进行贴现的现值，而其中的市场利率的预测就是以利率期限结构为基准的）2为衍生产品定价提供基准（各种衍生产品的价格其实就是未来现金流的贴现，而其中使用的贴现利率就是以利率期限结构为基准的）

预期理论：基本内容：当前利率期限结构代表对了未来利率变化的一种预期，即远期利率代表着预期的未来利率。预期理论又分纯预期理论和偏好预期理论。纯预期理论：假设：1投资者希望持有债券期间收益最大2投资者对特定期限无特殊偏好，他们认为各种期限都是可以完全替代的3买卖债券没有交易成本，一旦投资者察觉到收益率差异即可变换期限4)绝大多数投资者都可以对未来利率形成预期，并根据这些预期指导投资行为。内容：认为远期利率只代表预期的未来利率。评价：认为纯预期理论作为一种精巧的理论，可以较好地解释用收益率曲线表示的利率期限结构在不同时期变动的原因，但它最大的缺陷是忽视了投资的风险。如果远期利率是未来利率完全反映，则债券的价格是完全确知，因此投资债券是完全无风险，这与实际显然不符。局部预期理论：不同的债券的收益在不长的投资期内是相同的。期限轮回理论：投资者在其投资期内通过滚动投资短期债券所获得收益，与一次投资期限等同于投资期的零息债券所获得收益相同。

偏好预期理论：1流动性偏好理论：它认为远期利率包括市场预期的利率水平和风险水平，并且这一升水随着期限的延长而上升2产地偏好理论：认为远期利率包含市场预期的利率和风险水平，但并不认为风险升水随着到期期限的延长而增加

凸性特征：1在息票率和收益率均保持不变情况下，凸性随债券（或贷款）到期期限的增加而提高2收益率和持续期保持不变，票面利率提高，凸性越大。

利率风险管理：通过采取各种措施，识别、计量、监测、控制、化解利率风险，将利率风险带来的损失减小到最低程度。原则：1健全完善的分级授权管理制度2制定科学的风险管理政策与程序3建立全面的风险计量系统4具有完善的内部控制和独立的外部审计系统。

缺口管理：通过管理利率敏感性资产和负债差额，将风险暴露头寸降低到最低程度，以获取最大收益。方法：敏感性缺口是指某一具体时期内，利率敏感性资产（RSA）与利率敏感性负债（RSL）之差，即敏感性缺口GAP=RSA-RSL。当GAP>0时，缺口为正；GAP<0，缺口为负；GAP=0，缺口为均衡。商业银行运用GAP模型公式，在对未来利率走势预测的基础上，通过重新配置资产与负债的规模及期限来调整利率敏感性缺口，使缺口性质和规模与银行利率预期值相一致，从而努力提高净利息收入。缺陷：1对利率变动进行准确预测存在很大难度；2GAP忽视了隐含期权的存在。

免疫资产条件：1按当前的市场利率计算，资产的现值等于负债的现值2资产的修正持续期等于负债的修正持续期3资产的凸度大于负债的凸度

利率互换：是指两个或两个以上当事人之间自行达成协议，在约定的时间内交换现金流的一种场外交易方式。作用：一般的互换交易中，参与交易的公司并不直接接触，而是分别与金融中介机构进行交易。金融中介机构可以是银行，也可以是专门从事互换业务的金融公司。他们在这一场外交易市场中随时准备以交易对手的身分与公司进行互换交易，同时应公司的特殊需要设计互换交易的具体形式，并提供报价。这就省却了公司为寻找合适的交易对手所需要花费的不必要的时间和精力。此外公司也受益于这些金融中介机构的专业经验，从而可以更为有效地利用互换这一金融工具。利率互换的利率风险管理功能：1利率互换产生于降低筹资成本的需要，它也可以用于管理利率风险。借款机构通过利率互换合同锁住利差来避免利率波动的风险2利率互换协议的作用是借款公司通过与银行签定的协议，将贷款利率由浮动利率转变为固定利率或者反之，以有效控制债务的成本 金融风险：是金融活动中，由于各种经济变量，尤其是金融变量发生不确定的变化，导致行为人蒙受损失的可能性。敞口（暴露）：是指金融活动中存在金融风险部位以及受金融风险影响的程度 汇率风险就是指汇率波动给行为人造成损失的不确定性利率风险信用风险:由于信用活动中存在不确定性而遭受损失的可能性，流动性风:。购买力风险: 购买力风险也称“通货膨胀风险”。证券价格风险: 由于证券价格的不确定变动导致行为人遭受损失的不确定性，金融衍生产品价格风险。经营风险国家风险关联风险

金融风险对宏观经济的影响：1金融风险会引起实际收益率、产出率、消费和投资的下降，如由于资金安全的忧虑，消费者会减少投资2金融风险会造成产业结构畸形发展，整个社会生产力水平下降，如大量资源都涌向安全性较高的行业3金融风险会引起金融市场秩序混乱，对市场形成极大的破坏力，常见的金融**就是实例4金融风险影响宏观经济政策的制定和实施，因为金融风险既会给政策制定者带来一些错误信息，也会抵消一些政策的实施效果5金融风险影响着一个国家的国际收支，如汇率的变化会影响一个国家的进出口额，从而影响经济项目下的国际收支

金融风险对微观经济的影响1金融风险的直接后果是可能给经济主体带来直接的经济损失，如购买股票后价格下降2它给经济主体带来潜在的损失，如它会打乱一家企业的生产部署3它会影响投资者的预期收益，如一些经济主体在预期通货膨胀率后对价格进行调整等行为4它增大了经营管理成本，如成立部门进行风险管理等5它降低了部门生产率，如一些企业因对金融风险的恐惧，不敢开发新产品等6它降低了资金的使用效率，如为了防止流动性不足，商业银行不得不保持更大的备付金等7它增大了交易成本，由于对风险的顾虑，使得市场中许多交易难以达成日本主银行制度：企业融资时的主银行制度是另一导致过度竞争的机制。主银行是指对于某企业来说在资本筹措和运用方面容量最大的银行，简单说来是指向一个企业提供最大额贷款的银行。这一银企关系的特征表现在:(1)主银行是企业最大的出借方。所有公司都有一个主银行,每个银行都是某些企业的主银行;(2)银行与企业交叉持股。(3)主银行是债务所有者法律上的托管人。德国实行主持银行制度,特征与日本主银行制度相似,其存在背景都是资本市场不发达,产权制约较弱,银行在金融体制和企业治理结构中扮演重要角色。主银行在日本通常持有该企业的股票，并为向该企业贷款的其他银行进行所谓的委托监督。即代替其他债权人对该企业的财会健全进行监督。

流动性风险：流动性风险是指银行无力为负债的减少或资产的增加提供融资的可靠性，即当银行流动性不足时，无法以合理的成本迅速增加负债或变现资产获得足够的资金，从而影响其赢利水平。银行保持适当流动性职能：1银行保持适当的流动性可以保证其债权人得到偿付2银行保持适当的流动性就有能力兑现对客户的贷款承诺3银行保持适当的流动性还可以使银行抓住任何有利可图的机会，扩展其资产规模，又可使银行在不利的市场环境下出售其流动性资产，避免资本亏损 我国商业银行流动性风险的主要因素包括：1资产负债结构。2央行货币政策。3金融市场发育程度。4信用风险。5商业银行对利率变化的敏感度。6银行信用。

负债管理理论评价：1贡献：负债管理理论的产生，找到了保持流动性的新方法，在流动性管理上变单一的资产调整为资产和负债两方面相结合。这一理论还为扩大银行信贷规模，增加贷款投放创造了条件2缺点a负债管理理论建立在对吸收资金抱有信心、并能如愿以偿的基础上，在一定程度

上带有主观色彩b负债管理理论导致银行不太注意补充自有资本，使自有资本占商业银行资金来源比重下降，经营风险增大c提高了银行负债成本。D增加了银行经营风险

资产负债综合管理应遵循以下五个原则：1结构对称原则：即指资产结构与负债结构要相互对称与平衡2速度对称原则：也称偿还期对称，即按资金来源的流转速度来分配其在资产上的分布，使来源与运用的偿还期保持一定程度的对称3目标互补原则：即资金的安全性、流动性和盈利性三者之间保持合理的比例关系，尽可能实现三者之间的均衡4资产分散原则：即银行资产要在资产种类和客户两个方面尽可能地适当分散

巴塞尔意义1监管重点从银行的外部转向了银行的内部，紧紧抓住资本标准和资本风险两个主要矛盾2监管中心从母国与东道国监管的责权分配转移到对银行资本充足性的监控上，明确定义了资本的内涵与外延，实时动态的资本金管理，建立资产与负债变动而灵活调整的管理机制3建立起资本金的管理制度更科学地从资本与风险两方面着手资本充足率4注重管理的全面性。局限：1风险权重处理过于主观化与简单化2资本金管理作用有限3表外业务缺乏深入全面的管理新协议三大支柱：1最低资本要求2监管当局对资本充足率的监督检查3市场约束（强调市场的监督作用）监管当局检查四大原则1：银行应具备与其风险状况相适应的评估总量资本的一整套程序，以及维持资本水平的战略2：监管当局应检查和评价银行内部资本充足率的评估情况及其战略，以及银行监测和确保满足监管资本比率的能力。若对最终结果不满意，监管当局应采取适当的监管措施3：监管当局应希望银行的资本高于最低监管资本比率，并应有能力要求银行持有高于最低标准的资本4：监管当局应争取及早干预从而避免银行的资本低于抵御风险所需的最低水平，如果资本得不到保护或恢复，则需迅速采取补救措施此次金融危机中，巴塞尔协议引发了三个效1监管套利效应2信贷紧缩效应3亲经济周期效应

论述巴塞尔：1容易导致银行过分强调资本充足的倾向,从而相应忽视银行业的盈利性及其它风险。2从具体风险资产来看,1988年巴塞尔协议没有考虑同类资产不同信用等级的差异,从而不能十分准确地反应银行资产面临的真实风险状况。3对国家信用的风险权重的处理比较简单化,主要表现在国家风险在确定风险资产中的影响过大,同时对于不同风险程度国家的风险权重的处理过于简单。3仅仅注意到了信用风险,而没有考虑到银行经营中影响越来越大的市场风险,操作风险等。4许多已有的金融监管约束推动了国际银行界的资本套利现象,但是1988年的巴塞尔协议难以有效地约束这些现象。货币市场与资本市场的联通的渠道：1通过金融中介同时参与两种市场而产生直接联通2通过企业资产运用的调整而出现间接联通3通过居民储蓄存款向股市转移投资而出现金融非中介化（反之，亦成立），使一个市场的资金向另一个市场转移货币政策传导到企业有以下途径：1货币政策操作直接作用于货币市场，影响到货币市场资金供求状况，由此使企业和居民持有的货币市场工具有所调整或变化，并改变企业和居民对资本市场的投资决策2货币政策工具使用（包括公开市场操作和其他贷款便利）可直接增加金融机构的可贷资金，促使其降低贷款利率，放松贷款条件，增加对企业或居民的贷款发放。贷款利率一旦降低，也使一些原来处于边际开发的项目变得有利可图，企业对银行贷款需求会相应增加3在传导渠道畅通的情况下，货币市场利率的下调，会促使资金向资本市场转移，致使资本市场的资金成本有所下降，资产价格趋于上升