以信用风险分类为依托的市场监管制度

第一篇：以信用风险分类为依托的市场监管制度

以信用风险分类为依托的市场监管制度

中国（天津）自由贸易试验区（以下简称天津自贸试验区）依托市场主体信用信息公示系统和市场主体联合监管平台，建立市场主体信用风险分类管理、市场监管随机抽查联合检查制度，强化对市场主体的信用约束，推进市场监管制度化、规范化、程序化。

一、主要做法

由天津市市场监管委牵头，55个市级行政部门参与（见附件1），在天津自贸试验区试点实施。

（一）建立市场主体信用信息公示系统。

天津市人民政府出台了《天津市市场主体信用信息公示管理暂行办法》，建立市场主体信用信息公示系统。

1.将各类市场主体纳入公示。市场主体信用信息公示系统覆盖了全市各类企业、个体工商户、农民专业合作社等市场主体，覆盖范围广泛。

2.多部门归集信用信息。全市56家市级行政部门全部入网上线，各行政部门依法履行职责过程中产生的市场主体信用信息全部归集到公示系统并在门户网站上公示。3.多种类归集信用信息。公示的信用信息涵盖了各行政机关的17项主体登记、56项行政备案、845项行政许可、3500项行政处罚、17项业绩情况和6项其他信息，共计4000余项信息指标。

4.建立严格的信息管理机制。天津市人民政府印发了《关于加强市场主体信用信息归集工作的通知》，制定了信用信息归集工作制度和数据报送使用手册，规范数据推送程序和数据标准，确保各类信息归集的全面性、及时性和准确性。

（二）实施信用风险分类管理。

2015年5月，天津市人民政府出台了《市场主体信用风险分类暂行办法和市场监管随机抽查联合检查暂行办法》，依托市场主体信用信息公示系统，利用市场主体联合监管平台对市场主体实施信用风险分类管理。

1.平台对归集的信用信息进行分类处理。重点关注经营异常名录、严重违法企业名单、对市场主体的行政处罚案件数量与罚没数量，以及市场主体接受各行政机关监督检查的结论信息等信用信息。

2.建立信用风险分类标准。根据市场主体对应的信用信息，将市场主体信用风险自动分为“良好”、“警示”、“失信”、“严重失信”四个类别。“良好”的市场主体标准为：（1）无行政处罚信用信息；（2）未被列入经营异常名录、标记为经营异常状态或列入严重违法企业名单；（3）业绩情况信用信息无不良信息；（4）无其他依据规定不得列为良好类别。“警示”的市场主体标准为：（1）行政处罚信用信息中仅有警告处罚种类；（2）业绩情况信用信息中有不良信息；（3）其他依据规定应当列为警示类。“失信”的市场主体标准为：（1）被列入经营异常名录或者被标记为经营异常状态；（2）有5条以下除警告外行政处罚信用信息且行政处罚罚没款金额累计在50万元以下；（3）其他依据规定应当列为失信类别。“严重失信”的市场主体标准为：（1）企业被列入严重违法企业名单；（2）有超过5条除警告外行政处罚信用信息或行政处罚罚没款金额累计超过50万元；（3）被依法责令停产停业，吊销营业执照或许可证；（4）发生重特大生产安全、食品安全等事故，被依法追究责任；（5）其他依据规定应当列为严重失信类别。

“良好”、“警示”、“失信”、“严重失信”四个类别，分别使用绿、黄、红、黑四种不同颜色进行醒目标注，通过市场主体信用信息公示平台面向社会公示。

（三）实施随机抽查联合检查制度，加强市场动态监管。对等级为“良好”的市场主体，各行政执法部门实行以“双随机”抽查为重点的日常监督检查制度，将“警示”、“失信”、“严重失信”的企业列为各部门重点监督检查对象。

1.两个随机，自动匹配。开发市场主体联合监管系统，依据公示系统的企业数据库，以企业注册号为索引，按照一定比例由计算机软件自动抽取被检查企业名单。建立行政机关监督检查人员数据库，在执法人员数据库中随机抽取执法人员参加联合检查。

2.一企一表、一表共用。编制《天津市市场监管随机抽查联合检查监督检查项目目录》（共涵盖36个行政机关，191个大项526个子项的监督检查项目）。依托该目录和企业行业代码，建立对应关系，形成“一企一表”，即“年度联合检查项目表”（见附件2），由监督检查人员共用该表对企业实施检查并签字确认。

3.政府领导、联合检查。“一企一表”生成后，由滨海新区政府组织，市场监管部门牵头会同各行政执法部门组成联合检查组，对被抽取的企业进行一次性联合检查。滨海新区政府负领导责任，市场监管部门负牵头责任，各行政执法部门承担监管主体责任，各司其职、各负其责、协同监管。

4.信息回填、结果公示。随机联查后，各行政机关将检查结果回填到信息公示数据库中，检查结果将自动公示，并影响信用风险分类，实现联合检查与信息公示的闭环。（1）检查未发现问题的企业，检查结果公示，信用风险分类不调整；（2）企业不配合检查情节严重的，以及检查发现问题仅教育整改的，作为负面的业绩情况信息公示，企业信用风险分类调整为“警示”；（3）无法取得联系的企业，依法列入异常名录并公示，企业信用风险分类调整为“失信”；（4）检查发现违法违规问题，需进一步立案调查的，先调整为“警示”类别，作出行政处罚后，将企业列为“失信”或“严重失信”类别。

二、实践效果

（一）实现了基于社会信用体系的市场监管。

市场主体信用风险分类管理制度的建立，实现了信息公示与信用约束的基本功能，为“守法经营一路绿灯，一处违法处处受限”奠定了基础，提高了政府事中事后监管的效率和水平。截至10月20日，市场主体信用信息平台累计归集公示数据信息达715.5万条，其中主体登记信息464.6万条，行政备案信息224.3万条，行政许可信息22.6万条，行政处罚信息2968条，业绩情况信息3.7万条，其他信用信息589条。公示系统网站累计访问量已达4488.9万人次，累计查询次数17.2万人次，成为社会公众、银行、信用管理咨询机构了解市场主体信用状况的重要渠道。

（二）政府联合监管减轻了企业负担。

随机抽查联合检查制度的建立，推动了政府执法检查的科学化、标准化、规范化，各行政机关改“多头检查、一次一查”为“联合检查、一次多查”，避免重复检查，减轻了企业负担。自贸试验区内企业普遍反映，随机抽查联合检查提高了效率，减轻了企业负担，既是联合监管、集中检查，也是现场办公、集中服务，体现了“无需要不插手，有需要不撒手”的理念。

三、下一步工作思路 一是进一步修订完善《市场主体信用信息公示目录》，完善市场主体信用信息归集公示机制，将信用信息公示范围逐步拓展至行业协会等社会组织以及司法机关所掌握的市场主体信用信息。

二是按照《国务院办公厅关于推广随机抽查规范事中事后监管的通知》（国办发〔2015〕58号）精神，完善双随机联合检查机制，完善市场主体联合监管系统，完善市场监管随机抽查联合检查监督检查项目目录，更有效、更有针对性的开展随机抽查联合检查。

三是探索建立跨部门联动激励惩戒措施，建立从市场准入到退出的全过程信用约束机制，加大对违法企业打击力度，鼓励企业依法依规经营。

第二篇：以职业道德为依托 加强企业文化建设

以职业道德为依托 加强企业文化建设

所谓职业道德，就是同人们的职业活动紧密联系的符合职业特点所要求的道德准则、道德情操与道德品质的总和。职业道德在企业文化中占据重要地位，它不仅对个人的生存和发展起重要作用，而且与企业的兴旺发达，甚至生死存亡也密切相关。关注职业道德问题，将有助于增强企业文化的辐射力。也只有培育良好的职业道德，才能营造良好的企业文化。那么，如何才能做到以职业道德为依托，加强企业文化建设呢？笔者认为应从以下几方面着手：

一、职业道德是企业文化建设的内容和重要组成部分

职业道德在企业文化中占据重要地位。职业道德是企业理念价值的重要体现，是企业行为文化的重要内容，是企业氛围的组成要素。作为一种特殊的文化现象，职业道德在企业文化中具有十分重要的地位。第一，企业物质文化环境需要员工来维护和爱护；第二，企业的规章制度需要员工自觉遵守；第三，企业的价值观、经营之道和企业发展战略目标的实现依靠的主体是员工；第四，企业作风和企业礼仪本来就是员工职业道德的表现；第五，职业道德对员工提高科学文化素质和技术技能有推动作用；第六，企业形象是企业文化的综合表现，员工若没有较高的职业道德水平，不能保证产品和服务的质量，就会直接破坏企业形象。

职业道德在企业文化建设中发挥着积极作用。职业道德不仅是从业人员在职业活动中的行为标准和要求，而且是本行业对社会所承担的道德责任和义务，它可以调节职业交往中从业人员内部以及从业人员与服务对象间的关系，维护和提高本行业的信誉，促进本行业的发展，提高全社会的道德水平。在企业文化建设中的作用主要表现在：第一,提升员工工作热情和主动性。良好的职业道德使员工具有很强的敬业精神，不会因困难而不履行自己的职业义务,而是热情饱满地面对新的工作节奏,兢兢业业地做好本职工作。第二,凝聚了队伍,团结了同事。大家在一种宽容和谐的气氛中工作,每个人都主动承担责任、理解别人，心往一处想，劲往一处使，团结的力量使工作效率大大提高。第三，向员工传达了诚信意识，激发了主人翁责任感。作为一个道德素养较高的队伍，必须应该具有主人翁意识。我们通过职业道德教育和宣传，让员工意识到自己作为集团的一员，应该站在企业的角度思考问题，并以主人翁的姿态来对待自己的工作，维护企业的信誉。

二、借助集团企业文化建设，推动员工职业道德培育

一个职业道德低下的企业，其企业文化肯定是失败的或畸形的，一个企业文化偏激的企业，其职业道德肯定是粗俗的或偏颇的。企业文化建设绝对不能忽视职业道德的培育，而职业道德的培育工作又势必依赖于企业文化的辐射功能。

（一）职业道德的培育需要强调员工价值。企业文化的真谛是以人为本，讲究尊重人、理解人、关心人。职业道德培育必须克服短期行为，必须创造一种竞争平等、待遇公正、畅所欲言、身心愉快的企业文化氛围，形成强烈的企业凝聚力。要大力开展教育培训及文化娱乐活动，提高员工的技术素质，陶冶员工的思想情操，帮助员工树立正确的世界观、人生观、道德观。必须引导员工互相关心、互相爱护、互相帮助，不断增强他们的职业责任感，充分发挥他们的主观能动性，维护与巩固职业道德这种自觉的精神力量。

（二）职业道德的培育需要提升员工认识。职业道德的培育具有重大意义：对内，可以影响各项工作任务的完成情况；对外，可以影响企业的产品质量、社会形象、经济效益。在培育职业道德时，必须将企业全体员工的认识提到这一高度。要始终具备强烈的忧患意识，强化职业责任感与集体荣誉感。只有具备这种高度的群体意识，才能形成良好的职业道德。

（三）职业道德的培育需要调整员工心理。培育职业道德必须围绕具体的人来开展。各种各样的人具有不同的性格特征、处于不同的社会地位、获得不同的劳动报酬，难免出现各种各样的不良心理。如果不对这些不良心理进行主动疏导，便会直接导致不良的道德行为。在培育职业道德时，要客观分析企业员工的心理动态，把员工的道德心理逐步引导到良性循环上来。

三、加强职业道德的教育，促进集团企业文化落地

企业文化建设的任务是通过人的文化素质和道德素质的提高，间接地推动企业的发展。中隧集团企业文化建设今后五年的任务是促进企业文化落地,把企业文化形象变为企业市场形象，把企业文化优势变为企业竞争优势，把企业软文化力变为现实生产力。我们要切实通过对员工职业道德教育的提高，以提升企业美誉度，促进集团持续健康的发展。

（一）提高认识，加强领导。职业道德建设是社会主义精神文明建设的重要内容，是企业文化建设的基础，是全面理解它的内涵，充分认识其作用、深远意义和市场经济下的必要性，特别是领导干部要大力支持，分工明确，职能部门具体组织落实，真正把职业道德建设作为企业的一项大事。

（二）积极做好舆论宣传。要通过集团局域网、《隧道工人》报、视频会议、企业简报、巡回演讲等载体，大力宣传职业道德教育的重要性，造成一种良好的企业文化氛围和声势，特别要加强对好人好事的宣传，用员工身边事教育员工，推动此项工作的开展。这种氛围和声势可能比制度的限制更有效。

（三）大力开展教育培训。职业道德教育是一项涉及面广，实践性强的工作，必须精心组织，统筹规划，有步骤、分层次、分阶段地开展。要采取灵活多样的方式：一是举办培训班进行教育；二是通过参观走访先进单位的方式进行实例教育。如在保持共产党员先进性教育活动中举行的“红色之旅”活动；三是通过电视录像或文化娱乐活动的方式，寓教于乐；四是根据生产的特点，充分利用工程间歇和业余时间开展教育。总之，要不拘一格，把这项工作开展得生动活泼，抓出实效。

（四）总结经验，以点带面。在开展职业道德教育的过程中，要注意积累经验抓好典型树立榜样，以点带面。我们集团内部也有不少典型的事例，如：在保持共产党员先进性教育活动中举行的优秀共产党员、先进劳模事迹报告会，吴宗学、史秋功、王正林以个人先进实例，弘扬了“中隧人”敬业爱岗、无私奉献的精神和良好的职业道德，在全集团引起了强烈的反响，这就是我们要大力提倡的企业文化，是我们开展职业道德教育的活教材。员工的职业道德保证了企业文化的生存和延续，一个优良的企业文化，可以驱动员工的职业道德教育。也只有这样的企业文化才能被员工所接受和执行，从而在员工个人的内心产生一种文化驱动力，培植员工个人良好的职业道德。

第三篇：区总工会以振兴竞赛为依托

沈北新区总工会以振兴竞赛为依托

推动地区经济快速发展

在沈阳市总工会“当好主力军 奋战„十二五‟ 实现新跨越”振兴竞赛活动的号召下，沈阳紫烟薰衣草庄园积极参与沈北新区总工会“三化一业”竞赛活动，以争创“一乡一业”竞赛带头人为目标，依托优势资源，发展高效农业，培育优良品种，扩大产业规模，集中开发建设了香草观光、婚纱拍摄、科普普及等项目。营业至今已接待游客21万人，签约92家旅行社，发团旅行社达到103家，覆盖东北三省及秦皇岛等16个城市，入园影楼70余家，婚纱艺术摄影600组。公司实现销售收入600余万元，为当地农民提供就业岗位132个，实现了经济效益和社会效益的双赢。

紫烟薰衣草庄园只是沈北新区总工会“三化一业”竞赛的一个缩影。在此次竞赛活动中，全区13个街道全部参赛，围绕乡镇龙头企业带头人、工业集群化企业带头人、农产品营销经纪人、“一乡一业”产业带头人四项竞赛内容共立项20项，涉及电子、生物制药、手机制造、蔬菜种植、家禽养殖等多个行业，总计实现经济效益3.66亿元，积极推动了地区经济的快速发展。

第四篇：以学校教育为依托,办好乡村少年宫

以学校教育为依托，办好乡村少年宫

乡村校少年宫的问世，极大丰富了农村未成年人的课外文化生活，为加强农村未成年人思想道德建设提供了有利契机。我校于2011年3月在上级政府支持下建起乡村少年宫。得到“中央专项彩票公益金（20万元）的资助。一年来我们认真贯彻中央《关于加强未成年人思想道德建设的意见》精神，以全面推进少年儿童素质教育为主线，充分凸显乡村少年宫的特殊教育职能，严格规范少年宫内部管理，加强队伍建设，提升人才培育水准，少年宫的各项工作得到全面、协调地发展。

我校乡村少年宫建在学校主体教学楼西侧。（二层独体楼）面积约1200㎡.设五个活动室，但是达不到未成年人参加少年宫活动的全覆盖。于此我们整合学校优质设施资源、活动室和活动场地，使其为学生参加少年宫活动而用。现学生活动专用室足够，设施设备充足，活动场地空间广阔，达到了国家规定的标准乡村少年宫。

一、组织保障，制度落实。

沟沿中心小学乡村少年宫服务对象是全镇中小学生和社会未成年人。根据这一服务范围，我们组建了由政府镇长任组长，由政府文教副镇长任副组长，政府、共青团、工会、妇联以及中小学校长为组员的领导小组和以我校校长田宏同志为组长、以艺体副校长为副组长、以各科室主任和典型教师为成员的学校少年宫管理小组。各组责任落实，工作到位，为少年宫健康发展，形成了强有力的保障。我们本着规范办“宫”的原则，不断完善少年宫的管理制度，先后制定了“少年宫建设的‘五化’标准”（即：环境美化、设施完备化、队伍优化、活动经常化、管理规范化）制定了《少年宫建设的实施方案》和活动开展的有效制度。我们建立《少年宫师资保障制度》，要求上岗教师提前备课，准时上岗；建立《少年宫与学校场地共享制度》，少年宫场地就是校园场地；《辅导教师岗位考核与评优制度》，对每位辅导教师的工作态度、工作量及辅导效果，及时考核，评优，并将评优结果作为教师评优竞先、进岗晋级的主要依据。完善了宫长、辅导教师、安保员等各自职责，建立《设施使用与管理制度》，“专用室活动安保措施”以及《活动记录制度》和《少年宫经费专项使用制度》等。为切实保障各项制度的落实，每学期对各活动小组成果进行一次验收，举办少年宫优秀成果展演活动。

二、增加投入，创建标准化少年宫。

一年来，我校加大了设施设备的修缮、添置工作。坚持一地多用的原则对教学设施进行合理有效的改造整合，现已有篮球场6个、羽毛球场1个、乒乓球台4个、200米环形跑道1条等体育运动场地，并添置了相关体育运动器材；同时我们加大少年宫主题活动场所建设。我校主宫设在学校西二楼，室内装置精美、设施完备，设有“四室一台”。

“四室”：

即：“文化活动室”、“舞蹈室”、“合唱室”、“声乐室”、“文艺演唱大舞台” “文体活动室”，占地600余㎡，现装置乒乓球台4付，羽毛球场1个并铺有地胶场地。

乐器室、舞蹈室、合唱室占地各100㎡，装有高标准的墙壁镜、压杆以及精美的壁画，铺上了地胶，配齐了合唱台以及各种音乐、音响、电视、电脑等设施。已达到了功能齐全、使用现代的标准。“文艺演唱大舞台。舞台占地面积200㎡，设施齐备，音响、屏幕、灯光一应俱全，可随时使用。

我校少年宫是沟沿镇未成年人文体生活、学习知识的好去处，更是未成年人（学生）展示才华，实现自我的大舞台。2011年我校用于少年宫的投资近20万元。（分别用于活动室修建、活动设施的添置以及各类器材的购买等）运行经费5万元。（用于外聘辅导员工资和校内辅导教师活动辅导补助，以及水电费、取暖费、演出费等）

三、加强少年宫辅导员队伍建设。

一年来，我们不断挖潜本校的优秀师资资源，在全镇中小学教师中招募艺术才人和科技制作能人，先后选定了15名教师为书画、手工、合唱、舞蹈、剪纸、泥捏、面塑、民乐、声乐、足球、乒乓球、篮球、“国学”等队的辅导教师。为切实提升辅导员老师的素质，我们采取走出去（让教师到外面请教名师）、请进来（请进我区有影响力的知名人士来校讲座），我们先后请进市进修学校马鉴飞老师（美术）、大石桥市知名书法家崔广瑜同志和杨玉相同志分别来校辅导教师。我们聘请了机关退休老干部张洪波同志担任校外辅导员，对未成年人思想道德建设进行多场辅导。我们为加派师资力量充分发挥“五老”作用，邀请当地的民间艺人（当地乐器名人）史跃金同志和知名书法家杨玉相同志作为少年宫活动 的校外辅导教师。特与营口市艺校舞蹈老师（多位）签订协约，定期来校为学生义务辅导。校外志愿者的加入，大大拓宽了我们少年宫活动的项目，缓解了乡村少年宫辅导员不足的问题。现已得到校外辅导20余场，提升了辅导质量。

四、阵地服务时间、空间有效打开。

为了使更多的孩子参与到少年宫组织的活动中来，我们开辟了融读书、综合实践、修身健体、文化艺术、科普创新于一体的园地，努力拓展少年宫活动时间和空间。时间上通过课外活动时间搞好常规活动项目（如每周三、五日的课外活动时间开展的音乐、体育、书法、绘画、诵读、手工、写作等各类小组培训活动）、双休日及节假日全面开放场地和设施设备，保障少年儿童学习活动时间。空间上通过兼用场地开展活动，做到一室多用、一地多用，充分利用可用空间（舞台、图书阅览室、微机室、舞厅、展廊、橱窗等），作为少年宫活动、作品的展示阵地，处处体现少年宫新面貌。

五、少年宫活动经常化，并取得了可喜的成果。

1、加强体育队的辅导：通过组织学生活动获得技能，激发学生学习兴趣、发展个性特长，促进学生身心健康发展，组织和吸引更多的学生参加体育活动。辅导教师通过发展柔韧、协调、灵敏、速度、弹跳等运动素质。学习和掌握各项运动所需的基本活动技能，逐步培养学生完成各种练习的正确姿势。学习和掌握各种运动技能，比赛规则。在训练过程中努力培养学生守纪律、爱学习、勇于吃苦、意志顽强的品质，使其能够全面发展。我校体育队参加营口市传统体育项目比赛获得优胜队称号，参加桥市全民运动会获小学组田径总分第四名。

2、加强舞蹈队的辅导：我们依照舞蹈是以肢体动作为主要艺术表现手段，着重表现语言文字或其他艺术表现手段所难以表现的精神世界、细腻的情感、深刻的思想、鲜明的性格，创造出可被人感知的生动的舞蹈形象。我们在培训中一个一个环节的教，一个一个动作导，让学生达到入境、入情、技能与美的情感同步发展。我校的舞蹈队参加镁都少儿舞蹈赛获一等奖。

3、加强绘画小组辅导：在绘画指导中，我们注重培养学生的绘画技能，提高学生的绘画能力，用画笔描绘美好的生活。先后进行了基础练习简笔画、水粉画、版画的绘画技法，培训水粉、版画等的绘画技能和制作技巧。我校学生参加大石桥市美与生活的优秀书画作品评选。有30人获奖，参加全国小学生优秀书

画作品评选有3人获一等奖，20余人获二等奖。

4、加强合唱队辅导：我们从欣赏优秀歌曲，培育民族精神、提升学生素质入手。要求学生掌握基本呼吸及基本歌唱状态，能演唱初级声乐乐曲。培养良好的音乐感觉，让孩子们在歌声中陶冶情操，启迪智慧，丰富精神生活。我校的合唱队代表镇参加市讴歌“镁都大石桥”的表演，获得镇民们一致的好评。

5、科普实验小组：我们通过各种实验，学习和掌握各种仪器的性能和使用方法，激发学生探究科学的兴趣、提高学生动手、动脑的实践能力，使学生的综合素质得以提升。我校科普实验教师窦建一老师带领学生制作的教具模型获省教学具比赛一等奖。

6、加强国学经典诵读辅导。我们把学国学作为全校少年宫活动的普及内容。班班确定背诵内容，在全校范围内举办了国学经典诵读比赛，让学生在诵读中尽染着中华民族传统文化的熏陶和美德教育。

六、今后的打算

1、进一步完善乡村少年宫场所建设，增加投入把我校“乡村少年宫”建成示范基地。2012年想创办一个标准的国学堂和设施完备的心理健康咨询室。现已编写了各年级国学教材内容，正落实在各班教练、诵背。

2、加强师资培训，加强对外学习交流，学习兄弟单位先进经验，把我校“乡村少年宫”工作做得更加完善。准备优化全镇师资，精选有特长的教师做少年宫辅导教师。还要向社会招募选聘面捏、苇编、根雕等辅导教师。

3、继续发展自身的优势，努力创造条件，使我校“乡村少年宫”开展的项目逐渐增多，规模和气势逐渐壮大，真正满足农村少年儿童课外生活的需求。让农村少年儿童真正享受到丰富多彩、形式多样，寓教于乐的教育活动，实现快乐学习、全面发展、健康成长。

大石桥市沟沿中心小学

2012年9月

第五篇：证券市场监管制度

二、我国证券市场现在的监管现状怎样？存在哪些问题？如何解决？

（一）目前世界上存在的三种证券监管体制：

就世界范围而言目前主要有三种不同的监管模式即：

以美国为代表的集中型监管模式、以英国为代表的自律型监管模式和以德国、法国为代表的中间型监管模式。

集中型监管模式是指政府通过设立专门的全国性证券监管机构，制定和实施专门的证券市场管理法规来实现对全国证券市场的统一管理。其优点在于政府监管机构超脱于市场参与者之外，能更为公平、公正、客观、有效地发挥监管职能，监管力度比自律监管强。其缺点是效率较低、风险较大等。

自律型监管模式是指政府较少对证券市场进行集中统一的干预，而更注重证券自律机构对证券市场的监管。其优点是自律机构比较灵活，能够做出迅速而有效的反应，监管效率比较高，也比较切合实际。其缺点是监管权威性合力度不够，协调性较差，公正性不够，缺乏对投资者利益的有效保障。

中间型监管模式是介于集中型监管模式和自律型监管模式之间的一种监管模式，也是这两种监管模式相融合的产物。它既有政府监管的成分，又有自律管制的因素。目前，世界上大多数实行集中型或自律型管理的国家已逐渐向中间型过渡。

（二）中国证券市场的监管体制的现状:

1、政府监管。中国证券监督管理委员会是我国证券主管机构，负责对证券业、证券市场实行全过程和全方位的监管。

其法定职能主要是：起草证券法规；监督管理有价证券发行、上市、交易；对证券经营机构和证券清算、保管、过户登记公司及投资基金经营机构与证券从业人员的业务活动进行监管；会同有关主管部门审定从事证券业的律师、会计师事务所，颁布证券从业许可证；监管上市公司；对境内企业直接或间接向境外发行股票和上市行为进行监管；监管证券交易所的业务活动；等等。

自2004年起，中国证监会进一步打造综合证券监管体系，加强证监会机关与派出机构之间、派出机构相互之间的协调配合，形成监管合力

2、自律监管。目前，我国有许多证券机构被称为自律性管理组织，如深、沪证券交易所、中国证券业协会、证券登记结算公司等，但实际上没有一个可以有效履行自律管理职能。

以中国证券协会为例，它是受证券主管机关领导和指导的由证券经营机构组成的全国性会员组织。证券经营机构必须加入证券业协会，否则不得营业。证券业协会的设立主要是为了保证证券发行和交易的公正进行，保护投资者利益，促进证券业的健康发展。但在成立之初，其组织领导体系是半官半民的。其存在的问题是：证券业协会的权力和职责没有真正到位，难以依法实现自律；证券业协会体制不顺，证券交易所作为证券业协会的会员，导致自律组织重叠；未能较好地处理证券经营机构与证券业协会的关系，证券业协会不能反映会员的利益和要求，不能对违法违规券商给予必要的惩戒；证券市场的政府监管过于刚性，使得证券经营机构的自律管理较难实现。

（三）中国证券市场的监管存在的问题：

（1）政府监管职能错位，各金融监管机构分工协作存在问题

这是目前证券市场监管中存在的最大问题。政府对证券市场监管的着力点应在规范市场行为、保护投资者的利益上，而我国的证券市场萌芽于计划经济向市场经济的转轨时期，证券市场肩负着推进经济体制改革的重任。因此，对证券市场的监管也是遵循为经济体制改革服务的路径而进行的。上世纪90年代，国有企业改革的任务日趋繁重，证券市场由此变成了国有企业改革脱困的平台，证券市场的监管理念随之也转移到为国企脱困开路上来，监管机构甚至把审批上市公司数量和帮助企业实现融资规模视为评定监管业绩的标准。这种状况一直延续至今。所以，在监管中缺乏中长期的战略规划，在监管手段上重行政手段轻经济手段

和法律手段。

(2)监管的法律制度不完善、决策缺乏科学性

目前，我国证券市场监管所依据的法律法规建设仍滞后于证券市场的快速发展，在立法方面，缺乏统一的规划和系统考虑。虽然近年来政府有关部门出台了一系列规范证券市场的法律法规，已初步形成了中国证券法规的基本框架。但许多现行的法规和条例互相矛盾。同时，随着证券市场的迅速发展，又出现了许多现行法规和条例无法解决的新问题。如，为解决国有股和法人股流通带来的“大小非”在无企业基本面支持下的疯狂减持套利问题，有关企业收购和资产重组的法律问题等，现有法规均未给出既符合中国国情又接近国际惯例的明确规定；缺乏与《证券法》相配套的实施细则和相关法律，如《证券交易法》、《证券信誉评级法》、《信托法》、《投资咨询法》、《投资者保护法》等，证券法规体系不完善，不可避免地会带来操作性差、法律手段弱化等问题，给依法监管证券市场带来一定困难，影响了监管的质量和效率。

进一步而言，证券监管决策还缺乏科学性。目前我国的证券监管体制决定了中国证监会是证券市场的唯一监管机构，一方面提高了证券监管决策实施的权威性，但另一方面却可能有损决策的科学性。

(3)自律监管的作用有限

在证券市场成熟的国家和地区，自律监管是证券市场监管的重要组成部分。证券自律组织能灵活、高效、低成本地处理证券市场问题，能较好地补充政府监管的不足，完善证券市场监管体制。目前，我国有许多证券机构被称为自律管理组织，如深、沪证券交易所、中国证券业协会，但实际上没有有效履行自律管理职能。首先，自律组织单一，自律效果有限。由于证券业协会没有明确的职能分工，对会员缺乏约束力，尚不能承担自我管理的任务。其次，作为自律监管唯一的承担者——证券交易所，并不是有效的自律监管机构。一方面，上海和深圳两家证券交易所之间并不存在结构性的分工，相反，两者间存在竞争性，这显然会影响自律监管的有效性。另一方面，沪、深证券交易所不完全是券商利益的代表，也不完全是证券市场管理机关监管意图的执行者。现阶段的自律组织，形式上由两个证券交易所及证券公司、中国证券业协会和地方证券业协会组成，但实际各方彼此独立，地方证券业协会隶属关系各异，难以协调工作。中国证券业协会和地方证券业协会大多属官办机构，机构负责人多是由政府官员兼任，有悖于《证券法》规定的自律组织是通过对自身会员的约束、相互监督起到对政府监管的补充作用的精神。再次，实行自律监管的证券交易所与实行他律监管的证监会之间的权责关系模糊。目前的证券市场赋予了券商极为自由的运作空间和操作工具。在利益的驱动下，券商很容易利用资金和信息等优势对股票、债券价格进行操纵，通过坐庄炒作方式吸引散户跟风，从而达到谋取暴利的目的。更有甚者，这种“庄家行为”的恶性发展常常会引起集团利益的冲突，导致证券市场的剧烈波动，最终不利于中小投资者，使自律组织难以发挥其应有的职能作用，使许多本应由市场进行的自律管理转由政府管理，导致市场和企业形成了对政府的过分依赖。

(4)信息披露制度不规范

目前，我国的证券市场信息披露制度不规范。第一，信息披露不充分。表现在预测性财务信息披露较少，且准确度低。当前，我国上市公司只是在招股说明书中披露预测性财务信息，而在随后的中报和年报中披露较少。上市公司大多是多元化经营企业，其披露的信息多是汇总的数据，投资者难以根据这种聚合的数据对企业进行评价，难以预测其投资的风险和报酬。另外，缺乏软性信息的披露。软性信息是指不直接反映企业的资产负债和利润而反映企业管理质量、人员素质等方面的信息，如知识产权、人力资源研究开发情况等。在未来的知识经济时代，软性资产将会成为企业发展的关键，目前我国上市公司缺乏对这些信息的披露。第二，信息披露不及时，特别是对临时重大事件的披露及时性更差。很少有公司在股价发生重大变化之前主动披露其重大信息。公司往往根据自身利益需要而决定何时披露。信息披露的延误，无疑为内幕交易和操纵市场行为创造了良机，从而损害了中小投资者的利益，影响了证券市场的健康发展。

(5)新股发行制度有缺陷

第一，询价流于形式。现在实行的询价制度，有两种现象值得注意：一是询价不起作用。如果询价机构询出来的价格被市场接受，新股上市首日价格大体围绕询价上下小幅浮动，或溢价20％，甚至50％，也可以说这个价没有白询。但现在新股上市首日根本不理这个询出来的价，溢价100％、200％是常事，溢价500％也出现了，询价机制如同虚设。二是询价询出的市盈率很高。2006年中国人寿市盈率达97.81倍，2007年中国远洋市盈率达98.67倍。而由此产生的“新股不败”现象，不利于证券市场风险与收益的平衡。第二，发行过程有违公平原则，过度向机构投资者倾斜。个人投资者只能参与网上申购，相对机构投资者来说中签率较低，导致明显的不公平。少数机构在一级市场分享暴利，而留给二级市场的则只是一个价格虚高、价值背离的“泡沫”。第三，新股发行以资金量作为配售的主要依据，将大量资金吸引到认购新股的行列中。加上新股发行在安排上并不过多考虑时间因素，节奏时快时慢，结果导致巨额资金在银行与股票一级市场之间无序流动。

(6)惩罚制度不健全，经济违法成本低

在我国证券市场监管实施的过程中，因经济违法成本低而守法成本高导致经济违法现象屡禁不止。一个典型的案例是sT啤酒花，因其未及时披露信息，被证监会处以60万元的罚款，但投资者所受的损失高达22亿元之巨，两者相差3 666倍。反观国外，网易刚上市时因疏忽将100万美元合同误报成收入，被美国法院判赔偿中小投资者435万美元，几乎被纳斯达克摘牌。如果破坏规则的行为得到最大限度的默认，投资者就不敢轻易相信上市公司披露的信息，失去投资信心。其他企业也会受到负面鼓励，抱有侥幸心理，导致证券市场的亚健康运行状态。

四、完善我国证券市场的监管的措施

（一）健全法律法规，使监管法制化

对证券市场监管不能仅仅针对一时一事进行监督，而应是一项长期、有效维护证券市场健康发展的制度安排。所以，应尽快制定与《证券法》配套的相关法律法规，如《证券交易法》、《证券信誉评级法》、《信托法》、《投资咨询法》、《投资者保护法》等，通过法制使政府对证券市场监管职能重新定位，回到规范证券市场、保护投资者利益的“裁判员”角色上来。同时，监管机构应更多地采用经济、法律手段进行规范化监管。具体而言，有四点：。一是应抓紧制定《证券市场监管法》，弥补《证券法》在市场监管操作上的程序、方法、处罚等方面的空白，加强在监管政策制定程序、监管政策实施程序、处罚的对象和程序的规定。二是应制定《证券监管机构管理规定》，明确证券监管机关的机构设置、职能界定、人员配备、工作范围等，从法规上进一步规范各机构的权力与责任。三是应制定《证券市场监管从业人员操守规范》，对从业人员的行为进行规范。四是应制定具有可操作性的行政复议、行政诉讼程序。

（二）强化自律监管制度，发挥自律组织的作用

应加强自律组织的建设，以法律形式确认自律组织的法律地位，赋予其制定运作规范、监管市场、执行市场规则的权利；促使各证券交易所和证券公司建立市场监察部，加强内部监管，使其在对从业人员的资格认定、市场交易活动的监督、市场参与者的管理、信息披露及专业技能培训等方面发挥作用；改变目前证券业协会大多属于官办机构和机构负责人多由政府机关负责人兼任的做法；应明确各地方证券业协会的隶属关系，建立统一的自律组织体系，统一证券交易所的管理体制，以便更好的发挥各自的职能作用。

(三)完善信息披露制度，重塑投资者信心

监管部门应在认真总结经验和充分论证的基础上，对信息披露制度进行修订，建立健全我国证券市场的信息披露制度，具体可考虑增加前瞻性信息、引导性信息、衍生金融工具投资信息等的披露规定。尽可能减少信息披露特别是财务信息披露造假的机会，以提高证券市场信息的有效性，促进市场秩序的根本好转。另外，必须建立公正合理的证券市场评价体系，以专业的方法对证券市场参与者的经营稳健程度、信用等级进行评级。将券商的创新、融资

等方面的许可与其资质挂钩，以增强守法激励。

(四)改革新股发行制度，根除利益输送弊端

首先，采取市值优先认购选择权，即以市值配售加优先认购选择权的方式来平衡一二级市场的利益，让一级市场的利润公平传导给二级市场，让二级市场去充分挖掘上市公司的潜在价值，而不是在一级市场提前把上市公司的潜在价值透支完后再让二级市场去吹泡泡。其次，应对国有企业的IPO承销权进行市场化的公开招标，而不是继续权钱交易背后的指定承销资格。之所以对国有企业的IPO承销商进行公开招标和竞标，原因除了国有资产是全体民众的公有财产之外，也是为了体现发行环节的公开、透明，让国内外的投行优胜劣汰，避免利用关系、权力和贿赂来牟取不正当利益。再次，将新股发行的利益公平分配，避免让少数机构垄断。很多机构在新股询价发行时垄断了话语权，股票在二级市场上市后，他们有的立刻高位变现，有的继续拉升炒作，影响了市场合理化运行。所以，治理机构投资者、公平的协调利益分配和打击市场操纵刻不容缓。最后，应改革证券监管体制，让监管职能与审核等利益瓜葛彻底分开，保证市场具备廉洁、公正的监督体系，杜绝监管部门在新股发行和监管过程中权力寻租，防止监管职能滥用和监管效果打折。

(五)科学设立惩罚制度，提高违法成本

政府对证券市场监管一般通过立法和政策来实施，这实际上是一个强制的规则，被监管的市场参与者往往并不愿被动地接受政府的监管，总会采取种种办法来逃避监管，维护自己的利益。因此，最直接的做法就是实施相应的法律法规惩罚制度。对那些违法违规的证券机构及企业加大惩罚力度，提高其违法成本，使其经过成本与收益的权衡，自动约束自己的行为。

(六)构建经济性评估制度，防范监管过度和监管不足，实行科学决策

加强监管的同时也要掌握好监管“度”的问题，如果过度的监管也会导致效率的损失。这就需要建立一套完备的经济性评估制度，对政府的监管效果进行阶段性的考察。我国现行的证券市场监管并没有对监管政策进行经济性评估，更没有对监管政策的制定和实施作相应的评估制度安排。证券市场监管的经济评估制度应包括制度约束、机构设置和效率监督。制度约束即对证券市场监管政策的经济性评估进行立法。监管政策的垄断力量具有排他性和非竞争性，政府要想代表公众利益并最小化地减少社会福利损失，就有赖于对监管者进行监管。但政府监管具有有限性，所以，必须对监管者的监管效率进行评价。机构设置是指在证券市场监管部门内部设置经济性评价机构，由它来提供监管政策效率的依据。如，在中国证券监督管理委员会内部设置“监管政策经济评价中心”，对监管政策的成本和收益进行分析，提供经济分析报告，并对监管政策实施效率进行后续跟踪，为补充决策提供依据。同时，应鼓励民间评价机构或新闻媒体积极参与对监管效率的监督。这样，政府就拥有了充分的依据对证券市场监管的效果进行评估，以此来总结和进一步改进监管政策，提高证券市场监管的质量。证券市场监管的基础建设是做好证券监管的前提条件，它决定证券监管的目标取向，规范证券监管的方式方法。完整协调的法律法规体系，健全高效的监管体制，有效的市场机制和证券监管的国际合作，必能提高我国证券监管的效率，为我国证券市场的稳定和发展提供保证。