创新时代支付市场业务的竞争现状及发展战略分析五篇

第一篇：创新时代支付市场业务的竞争现状及发展战略分析

创新时代支付市场业务的竞争现状及发展战略分析

摘要：银行、银联和第三方支付平台围绕线上与线下的支付业务，纷纷开始涉足新的支付领域，相互渗透，展开竞争，显然多元化发展都成为他们未来的发展方向；而移动支付凭借其独有优势，取得了业务规模的爆发式增长，吸引网上银行、银联和第三方支付平台将业务多元化发展战略推广到移动支付市场；本文对移动支付、互联网支付等支付市场上支付方式的基本情况进行了概述，并对竞争现状进行了分析,对支付市场未来的发展战略提出一些可行的建议。

关键词：移动支付；第三方支付平台；互联网支付市场；多元化；差异化

随着银行卡的普及以及 3G通信技术的全面覆盖，4G通信技术的高速发展，支付渠道早已突破 POS 终端的限制，电话支付、移动支付、互联网快捷支付、数字电视支付等一系列新型支付方式应运而生，无卡支付成为商业银行和第三方支付机构谋求的新的利益增长点，对于用户，则是享受着全新的支付方式带来的别样体验。

一、支付业务的宏观环境

2012年央行共发放两批《支付业务许可证》，获牌企业数量已达197家，覆盖业务范围主要为预付卡发行与受理、银行卡收单、互联网支付、数字电视支付及移动电话支付，越来越多的有实力的电商企业、传统行业集团、互联网巨头、电信运营商等纷纷建立自有支付公司，行业竞争不断加剧。支付宝、财付通和快钱同时宣布获得基金第三方支付牌照，正式为基金公司和投资者提供基金第三方支付结算服务。加上此前获批的汇付天下、通联支付、银联电子、易宝支付四家公司，国内主流第三方支付巨头已悉数获得基金支付结算许可。监管部门开闸让专业化主流第三方支付企业进入为第三方支付企业拓展新的市场空间和盈利空间。

二、互联网支付市场概况

中国互联网支付市场快速走向成熟，面对传统市场空间见顶、盈利需求提升以及线上线下相融合的行业发展趋势，企业纷纷采取差异化的市场拓展战略。发力市场主要有线下市场、跨境支付以及传统金融产品销售领域，而业务形式更多的采取整合平台优势资源为客户提供涵盖支付结算、资金效率管理、市场营销和增值服务的行业综合解决方案。（1）市场成熟度加深

随着网购、航空客票、网络游戏等优势领域整体行业增速趋缓，以上行业的在线支付渗透率逐步接近天花板，未来将难以提供较大规模的增量支撑，而金融产品网销、服装、机械、直销、物流为代表的传统行业领域空间依然广阔，具备良好的开发前景，已成为互联网支付市场重点开发对象。

（2）传统互联网企业进入，市场竞争加剧

京东商城完成了对第三方支付公司网银在线的完全收购正式布局独立支付体系；苏宁易付宝已获第三方支付牌照，且未来将集合苏宁会员卡、苏宁联名信用卡、支付工具“三位一体”，为顾客提供一站式的支付体验。除了电商企业还有一些航空集团、互联网巨头等纷纷建立和发展自主支付公司。传统企业的加入使得该行业快速发展同时也对部分独立第三方支付企业产生了较大的影响。

（3）看重线下收单市场，加速布局实体商业领域

线下刷卡消费市场空间巨大。互联网支付企业加速中小商户和二、三线地区市场的渗透，布局线下收单市场，通过创新支付方式为社会公众提供了方便快捷的支付服务。如支付宝启动物流POS支付方案通过引入整合刷卡与货单信息管理功能的POS终端设备，重点帮助电商货到付款支付硬件升级等，实现电商COD资金与物流信息的实时匹配。快钱与北京科曼维斯凯服饰有限公司达成战略合作，为其全国范围内30余家门店全面接入快钱集团账户、POS收单等创新支付产品。

（4）借跨境支付，拓展国际市场

在网络经济高速增长的刺激下，全球网上购物市场的迅猛发展，消费者跨境网购需求日益强烈。相较于境内支付业务，跨境支付利润更高，目前国内主流第三方支付企业支付宝、财付通、快钱、易宝支付等纷纷通过与海外电商企业及银行等金融机构合作涉足跨境支付业务，市场竞争愈演愈烈。

财付通官方网站国际商户版上线，面向国际商户及合作伙伴提供财付通支付服务，分享财付通及QQ数以亿计的中国消费者和广阔的中国消费市场，该账号还将植入腾讯微信等其他产品，加大海外拓展业务。渣打银行与支付宝联合推出“渣打银行-支付宝快捷支付”服务，持有渣打中国借记卡的客户可在支付宝所支持的淘宝网、天猫及各大特约商户上便捷地进行网上支付，支付宝与新加坡航空公司欣丰虎航达成战略合作，正式开通支付宝网上购票服务，全面开通人民币网上支付功能，目前支付宝已为包括亚航、捷星航空在内十多家境外航空巨头提供网上支付服务。

三、移动支付市场概况

移动远程支付正逐步摆脱技术层面的束缚，进入高速成长期；而由于终端改造成本、用户使用习惯以及产业链合作模式达成等多重阻碍，近端支付前景可观但大规模商用阶段尚需时日。市场布局层面，银行、银联、运营商、第三方支付企业等众多产业链参与方合作意愿明显增强。

（1）多家商业银行，试水近端支付模式

由于看到了移动支付市场未来广阔的市场空间，更主要的是传统金融服务的互联网化与增值化使得银行零售业务市场，包括信用卡业务、个人信贷业务、支付结算业务、与财资管理有关的现金管理、投资理财等等，受到互联网企业的不断侵蚀，商业银行正面临被边缘化的风险，但商业银行在资金账户介质、终端受理布局、金融风险控制、资本实力以及商户和用户群体数量方面具有先天优势，使得其在近端支付领域更具优势，因此各大商业银行纷纷加大移动支付市场布局力度。

农行与银联、中国电信合作推出基于金融IC卡PBOC2.0标准的手机现场支付的智芯系列产品“掌尚钱包”，用户通过简单的刷手机方式，就能在支持非接触读卡方式的各类POS机具上进行支付；浦发银行和中国移动的战略产品－－中移动浦发联名卡及演进产品主推手机近场支付，用户通过附带一张手机挂坠卡或贴片卡，在具有银联“QuickPass闪付”标识的POS机上直接进行小额支付；招商银行联手HTC，推出国内商业银行在移动支付产业新标准下的首款移动支付产品招行“手机钱包”；中信银行与中国银联在北京签署移动支付合作协议特点是利用运营商手机SIM卡作为银行账户载体，借助银联TSM平台实现空中发卡，开卡成功并圈存/转账资金后，在银联“闪付”终端上刷手机消费。（2）电信运营商加紧布局移动支付市场

在移动支付市场上，运营商首先通过发挥运营商优势，以技术成熟的话费支付、远程支付抢占市场，获得先期利润。电信运营商通过与银行、银联和第三方支付企业的合作，提升移动互联网经济参与度，加快创新速度，强化产业链地位，避免在各个领域全面沦为通道。中国联通携手招商银行推出联通首款手机支付产品——“联通招行手机钱包”，可在标有中国银联闪付标志的银联POS终端上进行消费； 中国移动下属支付企业中移电子商务有限公司与国航展开手机支付合作，发布了基于NFC的新产品手机钱包。（3）远程技术实现第三方支付巨头线下支付方案

支付宝与分众传媒、聚划算三方联合进军O2O，消费者可以通过装有支付宝客户端的手机拍摄二维码，在分众显示屏前购买聚划算上的商品和服务。支付宝又与上品折扣联合推出创新的商场O2O购物服务。财付通率先宣布在行业内推行移动支付HTML5技术，用户通过手机购买QQ团购等多项腾讯重点业务，无需下载财付通移动安全支付插件，可实现网页直接支付。财付通将与微信和腾讯电商等业务进行深度合作，通过微信与财付通的结合创造出微生活支付理念，有针对性的开发出各种支付方式和场景，实现摇一摇转账、二维码扫描支付、微生活会员卡等功能。

支付宝、财付通等互联网支付巨头，借助二维码这一连接线上线下的入口，加速移动远程支付创新，渗透线下商户，满足越来越多的中小商家多元化商业模式（实体店、网店以及其他传播载体）的需求；与近场支付需要通讯运营商、银行、手机厂家、银联等多方机构联合推动不同，远程支付的合作模式更为简单，有利于第三方支付企业独立开拓市场。（4）独立第三方支付企业，借由手机刷卡终端切入行业商户

目前我国推出或拟推出手机外接刷卡器刷卡支付模式相关产品的支付企业包括了支付宝、银联在线、快钱、钱方、盒子支付、网银在线、拉卡拉、汇付天下、易宝支付等。2012年拉卡拉推手机刷卡器进军移动支付，用户可实现查询、信用卡还款、个人还贷、转账汇款、个人收账、便民缴费、网购优惠等服务。汇付天下面向小微商户以及个人推出类Suqare移动支付产品“POS mini”。

该刷卡终端使得消费者或商家可以利用智能手机，在任何3G或WiFi网络状态下，进行支付和收款，并保存相应的交易信息，从而大大降低了刷卡消费支付的技术门槛、硬件需求以及终端成本。但是由于中国银行卡受理环境尚不完善、商户及用户的付费意愿不强烈、替代性产品成长迅速，严重限制了手机刷卡器的使用场景和支付额度。

三、第三方支付行业的发展战略

（1）未来关注新商业模式的建立和数据挖掘

中国第三方支付行业已经进入成熟阶段，未来市场参与者需重点关注新商业模式的建立和数据挖掘。一方面，传统支付业务模式单一，市场壁垒较弱，越来越多的电子商务平台和传统企业都在以或收购或自建的方式筹建自己的支付平台，市场竞争进一步加剧，价格战不可避免。未来企业要想维持市场地位，或依靠成本优势或依靠创新商业模式的建立，而只有后者才能保证企业的可持续发展。另一方面，随着用户和交易规模的持续增长，第三方支付企业掌握了大量用户交易关键信息，由此引出的数据经济，将成为第三方支付企业的另一大价值所在。

（2）企业核心发展资源转变，移动化、全球化、多元化成为行业趋势

在支付大融合的进程中，不同类型的企业在加强自己核心优势的基础之上，正不断扩展自身产品及服务的外延。从业务类型的角度出发，单一的线上或线下业务已不能满足企业及个人用户的综合需求；从服务内容层面出发，以支付结算服务为基础，以范金融服务的方式提升资金流转效率将是支付企业发展的重要方向，也是用户的核心诉求。（3）第三方支付市场的新增点

第三方支付交易规模主要来源于收单业务，但在我国金融基础设施建设还未完善，电子支付渗透率依然不高，未来银行借记卡和贷记卡发卡量也会有提升空间，这将为未来第三方支付市场规模进一步提升提供了条件；电子商务蓬勃发展，互联网支付的规模稳步提升，而且传统制造业企业和金融行业越来越重视电子商务，这些领域的拓展也会提升第三方支付规模；移动支付业务越发被市场重视，各方向移动支付领域拓展的意愿十分强烈，未来移动支付的爆发将为第三方支付行业注入新的活力；目前转账、还款等个人应用成为主要的交易规模来源，移动网购已不再是支撑行业发展的主要场景。（4）O2O市场前景广阔

伴随着移动支付技术的发展，线下将成为互联网巨头、收单机构、运营商、银行等多方竞争的核心战场，而伴随着线上市场的逐步成熟，互联网支付企业将聚焦于线下到线上的反向O2O市场，以期在线下市场中取得突破。O2O具有连接线上线下的天然特征，能很好的解决传统行业电子商务化的问题，将成为互联网渗透实体经济的下一个重点。当前线下传统行业都在积极推进线上线下的融合，其中，传统行业中本地生活服务O2O市场起步较早，发展相对成熟，未来本地生活服务会朝向移动端、垂直化发展。零售业也开始逐渐寻求线下线上资源的优化整合，进行O2O的转型。未来，线下线上的融合将会向更多的行业扩散。（5）跨境电商产业链日益完善，将会迎来高速发展

跨境电子商务已成为中国电子商务交易市场的新增长热点。经过几年的沉淀发展，中国跨境电商已逐渐形成一条涵盖营销、支付、物流和金融服务的完整产业链，行业格局日渐稳固。在全球电商快速发展和中国电商全球化的大趋势下，在中国政府的政策支持和企业的大力推动下，中国跨境电商将会迎来高速发展时期。

（6）差异化将成为最终获取高额收益和领先的行业的竞争优势

随着政策环境的逐步规范，第三方支付运营主体与支付业务均呈现多元化发展趋势。第三方支付步入多元化发展快车道。运营主体企业的多元化，多家支付企业获取牌照，这些企业涉及互联网支付、移动支付、预付卡发行与受理、银行卡收单等众多业务领域。随着政策地位的确立，支付业务的多元化，第三方支付企业得以在横向层面拓展更多的服务行业和领域，同时实现在不同业务领域产业链上的纵深拓展，为企业创造出新的盈利增长点。综上所述，随着支付行业宏观发展环境的变化，后牌照发放时代支付企业发展所依赖的核心资源也悄然发生变化。未来，只有不断进行创新，才能够促使支付企业实现业务的差异化、为用户提供更丰富的服务、提供更好的用户体验，并最终获取高额的收益，和领先的行业竞争优势。参考资料：

[1]王曾泉.牌照已在手，前路如何走——运营商第三方支付市场现状及发展对策[J]中国电信业.2012（6）：40-41 [2]中国工商银行北京分行电子银行部组.商业银行电子商务业务发展战略[J].金融论坛,2012(9):53-60 [3]谢春.2012年中国第三方支付行业年度盘点[J].市场透视.2013（2）：26－28 [4]艾瑞咨询.2011 年 Q4 及年度中国电子商务核心数据发布.2012-01-12 [5]李娜.探析第三方电子支付的现状与发展前景.电子支付2012（5）：45－46 [6]王雪玉.支付格局再洗牌 线上线下多角逐 聚焦·特别报道 2011（8）：22－26 [7]艾瑞咨询：2012年中国移动支付交易规模达1511.4亿.2012-01-18 [8]崔艳红.创新时代的支付新主张中国信用卡[J]2012.08：10－11 [9]陈月波.我国网上银行与第三方支付关系研究[J].浙江金融，2008(6):34－35.[10]叶纯敏.第三方支付抢占线下市场.金融科技时代[J]2014（2）：34－39 [11]吕复星.移动支付与第三方支付市场业务多元化发展战略[J] 特区经济.2014(1):87－90

第二篇：证券公司创新业务发展战略分析

证券公司创新业务发展战略分析

（一）当前，我国经济已进入深化改革开放、加快转变经济发展方式的攻坚时期，党的十八大勾画了中国经济未来发展的宏伟蓝图，中国资本市场正面临难得的历史发展机遇，一系列重要改革创新相继破题。近年来，尤其是2012年以来，我国证券行业创新进入了观念转变快速、思想动员广泛、创新活动高涨的时期，形成了自上而下的行业松绑和自下而上的探索突破相结合的发展态势。

大力推动资本市场的改革、创新和发展，充分发挥资本市场在资源配置中的基础性作用，更好地服务经济发展方式转变和经济结构调整，对国内证券公司打造在国际上有一定有竞争力综合券商的提出了更高要求。

创新是一项系统工程。中国证券市场的创新和发展，需要全行业、全市场参与者的共同努力。近年来，全行业各参与者创新热情高涨，创新产品和业务不断涌现，行业规模稳步提升，取得了长足进步。

共同建设好基础产品，共同开发更多适合不同投资者特点的金融工具，推出更多满足不同投资者需要的差异化交易机制，营造更加健康的证券行业创新发展环境。第一，正确的行业定位决定了行业创新的发展方向。金融行业创新对于促进经济结构调整和落实国家自主创新战略具有重要意义，证券行业作为金融领域的核心组成部分，应当充分发挥全行业的凝聚力和创造力，全力服务经济结构战略调整和创新型国家建设。证券公司应回归资本中介本位，拓宽并购融资渠道，创新并购重组支付手段，为并购重组提供资产定价、资金融通等专业化综合金融服务，推动市场化并购重组，促进加快行业整合和产业结构调整升级，服务实体经济建设大局。

第二，制度的创新，给行业提供足够大的发展空间。当前，证券市场创新步伐很快，但也存在配套法律法规相对滞后特别是上位法盲点问题。例如，《证券法》对“证券”这一核心概念，既没有采用定义方式，也没有采用列举方式进行界定，而是以适用范围作为替代且范围狭窄，但随着资产证券化、资管产品等创新产品的不断涌现，证券的种类与范围大量增加，这些均有必要纳入《证券法》进行调整，凸显顶层制度设计的重要性和迫切性。同时，创新产品和业务的日趋复杂多元，对如何识别风险，建立有效的投资者适当性管理制度、差异化的流动性服务机制等基础制度也提出迫切的要求。建议进一步加快法制建设，藉《证券法》修订契机，注重统筹规划，以发展的眼光拓宽“证券”的范围，为创新提供法律支持和拓展空间；尽快完善基础性制度，研究制定行业统一的投资者分类和产品分级标准，完善产品发行、销售、转让等规则体系，规范创新发展。

第三，基础产品丰富，结构合理是行业创新的基石。证券行业的业务创新，证券公司盈利模式的转变，都建立在相对丰富和完备的产品结构上。各机构共同建设好基础产品，共同开发更多适合不同投资者特点的金融工具，推出更多满足不同投资者需要的差异化交易机制，营造更加健康的证券行业创新发展环境。第四，高效、安全的信息技术给行业创新提供保障。现代证券行业高度依赖信息技术，行业创新发展离不开安全高效的技术保障。近年来，全行业持续优化技术基础设施，先后在交易系统、通信系统、信息系统、监察系统等方面实现了一系列新的创新，推出了新一代交易系统上线、综合业务处理平台上线以及个股期权模拟交易等。目标是通过推进各交易平台、交易系统的整合优化，在保障核心交易安全可靠的基础上，对证券行业创新活动提供快速、灵活、高质量的支持服务。

第五，独立的、轻型化分支机构组织给行业发展带来新活力。证监会于2013年3月发布了《证券公司分支机构监管规定》，取消了分支机构设立的主体资格、地域和数量的限制，不具体限定证券公司分支机构业务范围。同时，加强了对证券公司内部管理和合规控制的要求，鼓励证券公司结合自身特点，遵循市场机制，在竞争中打造核心竞争力。协会于2012年12月发布了修订后的《证券公司证券营业部信息技术指引》，允许证券公司在符合规定的最低标准基础上自主决定IT技术配置和营业部技术框架。2013年3月，协会发布了《证券公司开立客户账户规范》，登记结算公司发布了《证券账户非现场开户实施暂行办法》，允许在符合开户流程、投资者教育到位、客户资料真实完整、客户回访制度有效落实的前提下，放宽客户非现场开户限制。目前，证券公司分支机构设立和非现场开户工作已经平稳开展。各分支机构由于证券公司各业务部门在各地的灵敏触角，全面协助业务部门的相关业务。

（二）第一，经纪业务由传统低附加值的通道业务向财富管理转型。2012年12月证监会发布《证券公司代销金融产品管理暂行规定》，截至13 年3 月底，已有近40 家券商取得业务资格。目前券商可提供的金融产品涵盖了货币市场、资本市场、债券市场、实业、PE 和期货等，已极大托管了居民财富增值渠道。证券公司代销金融产品范围的扩大，给券商向客户提供全方面财富管理提供基本的起步条件。我国居民金融资产70%以上是现金和存款，将储蓄资金转化为投资是我国资本市场由间接融资转向直接融资的关键。目前各大券商都在利用自身资源整合的能力，积极搭建各自财富管理平台。主要通过整合公司内外资源，以投资顾问服务为主体开展综合金融服务，以高效率的资金结算和便捷的支付功能为基础，构筑集聚客户资产的开放式资金通道，逐步形成以产品加咨询驱动为主的收费模式，创新主要体现在“综合”、“集成”和“支付。

第二，中小企业私募债为中型地方券商提供发展新机遇。从目前中小企业私募债承销情况来看，承销总额排名前十位的主承销商中，只有三名属于大型券商（总资产、营业收入、净利润均排名前十），其余均为中型券商，尤其是地方性券商，在中小企业私募债中具有特别的优势，如东吴证券、齐鲁证券、浙商证券和华创证券等。

虽然目前中小企业私募债的规模较小，按照券商收取1%的佣金费率测算，仅可为券商提供1%左右的收入。但是长期来看，在政策推动下，中小企业私募债规模有望获得爆发性增长，可以为中型地方性券商提供良好的发展空间，提高中型券商的核心竞争力，进一步改变证券公司市场格局。

同时，中小企业私募债对证券公司内部结构梳理和业务拓展有较大的促进作用。纵向——完善投行业务链：目前投行的主要业务仍是IPO 及企业债、公司债等，项目相对而言较大，成功率较低。而中小企业私募债虽然单个项目利率低，但是项目审批周期快，发行简单，可以“以量抵价”，形成规模效应，提升券商投行业务的知名度。另外，对于优质企业，中小企业私募债还可以为券商提供发债——创业板或中小板上市——定向增发的产业链条，增强券商的竞争力。横向——整合固定收益、投行、资管等一系列部门，形成集团化优势：由于中小企业私募债高风险高收益的特性，一方面可以做为券商固定收益投资标的的良好补充，提升投资收益率，另一方面，有助于券商资管部门设计更具备风险收益配比多样化的产品，体现投资业务的个性化和差异化。比如广发证券推出的广发金管家弘利债券，就是国内首款投资于中小企业私募债的理财产品。

此外，中小企业私募债还可能成为银券合作的新“通道”，券商通过为银行和中小企业之间的委托贷款提供通道服务，能够有效地对“银信合作”提供可替代产品；能增强券商在和信托竞争时的吸引力。

第三，资产证券化为券商发展插上想象的翅膀。资产证券化是指以特定基础资产或资产组合所产生的现金流为偿付支持，通过结构化方式进行信用增级，在此基础上发行资产支持证券的业务活动。以美国的经验来看，1980-2010年，美国资产证券化产品存量规模由1108亿美元增加到10万亿美元，其占美国同期信贷资产余额的比重也由5%上升至62%。2012年美国新发行资产证券化产品2.26 万亿美元，占GDP总额的14.5%；存量规模达9.86万亿美元，占债券市场总规模的25%，其中MBS（房地产贷款抵押支持证券）占比七成。在资产证券化从产品发展初期，年均符合增长率超过35%。

目前，中国资产证券化产品存量规模仅为242 亿元（占同期存款金融机构80万亿信贷存量的0.03%），其中CDO193.7亿，RMBS13.4亿，ABS34.9亿元。我们认为，一旦相关外部环境发生改变，我国资产证券化产品，特别是MBS和CDO，将进入一个快速发展期。不考虑信贷资产存量的增长，若信贷资产证券化产品占比规模达到1%，资产证券化产品的规模可达8000亿；若达到5%时，资产规模可达4万亿。实际上，截止2012年底，统计口径内的银信合作规模2万亿，银证合作规模接近2万亿，总规模已达4万亿。若通道业务通道控制之后，至少同等规模的信贷资产需要通过资产证券化的形式转移出表，以缓解贷款比和资本充足率的压力。若资产证券化规模达到4万亿，假设证券公司从中收取1%的承销和通道费率，则收入可达400亿元；若证券公司进一步通过做市，或发行定向资管产品、或创设权证方式购买专项资管产品，并收取2%的中介费的话，则可另外创造收入800亿元。增量收入将推动证券行业收入翻番（2012 年全行业收入1280亿元）。

实际上，参照美国资产证券化产品占信贷资产存量60%、占债券市场规模的25%的经验来看，即使中国证券化率相对美国低，资产证券化产品存量达到十万亿以上仍是十分有可能的，尤其是今年3月15日证监会在前版征求意见稿的基础上修订发布了《证券公司资产证券化业务管理规定》。新规相比于2010 年的试点指引：

1、明确扩大了基础资产的范围，将信贷资产等纳入其中。

2、降低了业务门槛，放宽对证券公司的业务限制。

3、强化了流动性安排。新规的实施，证券公司资产证券化业务的边界将得到拓展，对原有信托公司的收益权类信托业务将形成较大的冲击。因此，资产证券化业务未来的前景广阔，将成为证券公司创新业务又一重要的收入来源。

第四，场外市场是建设中国多层次资本市场的必要条件。证监会主席肖钢在2013年5月6日表示，“二十余年资本市场由小及大，正在加快形成多层次资本市场体系，成为实现„中国梦‟的重要载体。”多层次资本市场体系建设的目的之一就是为国民经济发展提供多层次的融资渠道，提升经济中直接融资的比重。目前我国资本市场的层次性存在严重失衡，最突出的问题就是 “重场内市场、轻场外市场”。因此，大力发展多层次资本市场，应该继续扩大新三板试点范围，引导区域性股权交易市场规范发展，鼓励证券公司探索建立柜台交易市场，为企业提供多样化的融资服务。

良好的资本市场应有完整的市场层次体系和组织体系，顶层设计已成为当务之急。目前我国资本市场还在设计阶段，资本市场内部主板、新三板、区域市场和柜台市场没有形成有机的联系，而大宗商品市场、理财产品市场、债券市场、衍生品市场内部品种亟待丰富，更没有形成统一的市场。国务院常务会议研究部署了2013 年深化经济体制改革重点工作，提出扩大新三板试点和规范多种投融资方式。

今年是以新三板为代表等场外市场发展至关重要的一年，目前，新三板全国范围扩容的方案呼之欲出，各大券商也是摩拳擦掌，纷纷加大在新三板业务上的人力物力投入。虽然，从单个业务来看，新三板给券商带来的收入只有100万左右，更培育一个企业IPO上市的承销费相差甚远，但是在目前IPO仍未开闸，市场竞争异常激烈的状况下，券商更应该紧跟证券市场潮流，积极把握新三板给券商带来的发展机遇，加大力度“跑马圈地”，为今后更大更宽范围的企业投融资合作打下坚实的基础。

第三篇：证券公司创新业务发展战略分析

证券公司创新业务发展战略分析

（一）当前，我国经济已进入深化改革开放、加快转变经济发展方式的攻坚时期，党的十八大勾画了中国经济未来发展的宏伟蓝图，中国资本市场正面临难得的历史发展机遇，一系列重要改革创新相继破题。近年来，尤其是2012年以来，我国证券行业创新进入了观念转变快速、思想动员广泛、创新活动高涨的时期，形成了自上而下的行业松绑和自下而上的探索突破相结合的发展态势。

大力推动资本市场的改革、创新和发展，充分发挥资本市场在资源配置中的基础性作用，更好地服务经济发展方式转变和经济结构调整，对国内证券公司打造在国际上有一定有竞争力综合券商的提出了更高要求。

创新是一项系统工程。中国证券市场的创新和发展，需要全行业、全市场参与者的共同努力。近年来，全行业各参与者创新热情高涨，创新产品和业务不断涌现，行业规模稳步提升，取得了长足进步。

共同建设好基础产品，共同开发更多适合不同投资者特点的金融工具，推出更多满足不同投资者需要的差异化交易机制，营造更加健康的证券行业创新发展环境。第一，正确的行业定位决定了行业创新的发展方向。金融行业创新对于促进经济

结构调整和落实国家自主创新战略具有重要意义，证券行业作为金融领域的核心组成部分，应当充分发挥全行业的凝聚力和创造力，全力服务经济结构战略调整和创新型国家建设。证券公司应回归资本中介本位，拓宽并购融资渠道，创新并购重组支付手段，为并购重组提供资产定价、资金融通等专业化综合金融服务，推动市场化并购重组，促进加快行业整合和产业结构调整升级，服务实体经济建设大局。

第二，制度的创新，给行业提供足够大的发展空间。当前，证券市场创新步伐很

快，但也存在配套法律法规相对滞后特别是上位法盲点问题。例如，《证券法》对“证券”这一核心概念，既没有采用定义方式，也没有采用列举方式进行界定，而是以适用范围作为替代且范围狭窄，但随着资产证券化、资管产品等创新产品的不断涌现，证券的种类与范围大量增加，这些均有必要纳入《证券法》进行调整，凸显顶层制度设计的重要性和迫切性。同时，创新产品和业务的日趋复杂多元，对如何识别风险，建立有效的投资者适当性管理制度、差异化的流动性服务机制等基础制度也提出迫切的要求。建议进一步加快法制建设，藉《证券法》修订契机，注重统筹规划，以发展的眼光拓宽“证券”的范围，为创新提供法律支持和拓展空间；尽快完善基础性制度，研究制定行业统一的投资者分类和产品分级标准，完善产品发行、销售、转让等规则体系，规范创新发展。

第三，基础产品丰富，结构合理是行业创新的基石。证券行业的业务创新，证券

公司盈利模式的转变，都建立在相对丰富和完备的产品结构上。各机构共同建设好基础产品，共同开发更多适合不同投资者特点的金融工具，推出更多满足不同投资者需要的差异化交易机制，营造更加健康的证券行业创新发展环境。

第四，高效、安全的信息技术给行业创新提供保障。现代证券行业高度依赖信息

技术，行业创新发展离不开安全高效的技术保障。近年来，全行业持续优化技术基础设施，先后在交易系统、通信系统、信息系统、监察系统等方面实现了一系列新的创新，推出了新一代交易系统上线、综合业务处理平台上线以及个股期权模拟交易等。目标是通过推进各交易平台、交易系统的整合优化，在保障核心交易安全可靠的基础上，对证券行业创新活动提供快速、灵活、高质量的支持服务。

第五，独立的、轻型化分支机构组织给行业发展带来新活力。证监会于2013

年3月发布了《证券公司分支机构监管规定》，取消了分支机构设立的主体资格、地域和数量的限制，不具体限定证券公司分支机构业务范围。同时，加强了对证券公司内部管理和合规控制的要求，鼓励证券公司结合自身特点，遵循市场机制，在竞争中打造核心竞争力。协会于2012年12月发布了修订后的《证券公司证券营业部信息技术指引》，允许证券公司在符合规定的最低标准基础上自主决定IT技术配置和营业部技术框架。2013年3月，协会发布了《证券公司开立客户账户规范》，登记结算公司发布了《证券账户非现场开户实施暂行办法》，允许在符合开户流程、投资者教育到位、客户资料真实完整、客户回访制度有效落实的前提下，放宽客户非现场开户限制。目前，证券公司分支机构设立和非现场开户工作已经平稳开展。各分支机构由于证券公司各业务部门在各地的灵敏触角，全面协助业务部门的相关业务。

（二）第一，经纪业务由传统低附加值的通道业务向财富管理转型。2012年12月证监

会发布《证券公司代销金融产品管理暂行规定》，截至13 年3 月底，已有近40 家券商取得业务资格。目前券商可提供的金融产品涵盖了货币市场、资本市场、债券市场、实业、PE 和期货等，已极大托管了居民财富增值渠道。证券公司代销金融产品范围的扩大，给券商向客户提供全方面财富管理提供基本的起步条件。我国居民金融资产70%以上是现金和存款，将储蓄资金转化为投资是我国资本市场由间接融资转向直接融资的关键。目前各大券商都在利用自身资源整合的能力，积极搭建各自财富管理平台。主要通过整合公司内外资源，以投资顾问服务为主体开展综合金融服务，以高效率的资金结算和便捷的支付功能为基础，构筑集聚客户资产的开放式资金通道，逐步形成以产品加咨询驱动为主的收费模式，创新主要体现在“综合”、“集成”和“支付。

第二，中小企业私募债为中型地方券商提供发展新机遇。从目前中小企业私募

债承销情况来看，承销总额排名前十位的主承销商中，只有三名属于大型券商（总资产、营业收入、净利润均排名前十），其余均为中型券商，尤其是地方性券商，在中小企业私募债中具有特别的优势，如东吴证券、齐鲁证券、浙商证券和华创证券等。

虽然目前中小企业私募债的规模较小，按照券商收取1%的佣金费率

测算，仅可为券商提供1%左右的收入。但是长期来看，在政策推动下，中小企业私募债规模有望获得爆发性增长，可以为中型地方性券商提供良好的发展空间，提高中型券商的核心竞争力，进一步改变证券公司市场格局。

同时，中小企业私募债对证券公司内部结构梳理和业务拓展有较大的促进作用。纵向——完善投行业务链：目前投行的主要业务仍是IPO 及企业债、公司债等，项目相对而言较大，成功率较低。而中小企业私募债虽然单个项目利率低，但是项目审批周期快，发行简单，可以“以量抵价”，形成规模效应，提升券商投行业务的知名度。另外，对于优质企业，中小企业私募债还可以为券商提供发债——创业板或中小板上市——定向增发的产业链条，增强券商的竞争力。横向——整合固定收益、投行、资管等一系列部门，形成集团化优势：由于中小企业私募债

高风险高收益的特性，一方面可以做为券商固定收益投资标的的良好补充，提升投资收益率，另一方面，有助于券商资管部门设计更具备风险收益配比多样化的产品，体现投资业务的个性化和差异化。比如广发证券推出的广发金管家弘利债券，就是国内首款投资于中小企业私募债的理财产品。

此外，中小企业私募债还可能成为银券合作的新“通道”，券商通

过为银行和中小企业之间的委托贷款提供通道服务，能够有效地对“银信合作”提供可替代产品；能增强券商在和信托竞争时的吸引力。

第三，资产证券化为券商发展插上想象的翅膀。资产证券化是指以特定基础资

产或资产组合所产生的现金流为偿付支持，通过结构化方式进行信用增级，在此基础上发行资产支持证券的业务活动。以美国的经验来看，1980-2010年，美国资产证券化产品存量规模由1108亿美元增加到10万亿美元，其占美国同期信贷资产余额的比重也由5%上升至62%。2012年美国新发行资产证券化产品2.26 万亿美元，占GDP总额的14.5%；存量规模达9.86万亿美元，占债券市场总规模的25%，其中MBS（房地产贷款抵押支持证券）占比七成。在资产证券化从产品发展初期，年均符合增长率超过35%。

目前，中国资产证券化产品存量规模仅为242 亿元（占同期存款金

融机构80万亿信贷存量的0.03%），其中CDO193.7亿，RMBS13.4亿，ABS34.9亿元。我们认为，一旦相关外部环境发生改变，我国资产证券化产品，特别是MBS和CDO，将进入一个快速发展期。不考虑信贷资产存量的增长，若信贷资产证券化产品占比规模达到1%，资产证券化产品的规模可达8000亿；若达到5%时，资产规模可达4万亿。实际上，截止2012年底，统计口径内的银信合作规模2万亿，银证合作规模接近2万亿，总规模已达4万亿。若通道业务通道控制之后，至少同等规模的信贷资产需要通过资产证券化的形式转移出表，以缓解贷款比和资本充足率的压力。若资产证券化规模达到4万亿，假设证券公司从中收取1%的承销和通道费率，则收入可达400亿元；若证券公司进一步通过做市，或发行定向资管产品、或创设权证方式购买专项资管产品，并收取2%的中介费的话，则可另外创造收入800亿元。增量收入将推动证券行业收入翻番（2012 年全行业收入1280亿元）。

实际上，参照美国资产证券化产品占信贷资产存量60%、占债券市

场规模的25%的经验来看，即使中国证券化率相对美国低，资产证券化产品存量达到十万亿以上仍是十分有可能的，尤其是今年3月15日证监会在前版征求意见稿的基础上修订发布了《证券公司资产证券化业务管理规定》。新规相比于2010 年的试点指引：

1、明确扩大了基础资产的范围，将信贷资产等纳入其中。

2、降低了业务门槛，放宽对证券公司的业务限制。

3、强化了流动性安排。新规的实施，证券公司资产证券化业务的边界将得到拓展，对原有信托公司的收益权类信托业务将形成较大的冲击。因此，资产证券化业务未来的前景广阔，将成为证券公司创新业务又一重要的收入来源。

第四，场外市场是建设中国多层次资本市场的必要条件。证监会主席肖钢在2013年5月6日表示，“二十余年资本市场由小及大，正在加快形成多层次资本市场体系，成为实现„中国梦‟的重要载体。”多层次资本市场体系建设的目的之一就是为国民经济发展提供多层次的融资渠道，提升经济中直接融资的比重。目前我国资本市场的层次性存在严重失衡，最突出的问题就是 “重场内市场、轻场外市场”。因此，大力发展多层次资本市场，应该继续扩大新三板试点范围，引导区域性股权交易市场规范发展，鼓励证券公司探索建立柜台交易市场，为企业提供多样化的融资服务。

良好的资本市场应有完整的市场层次体系和组织体系，顶层设计已

成为当务之急。目前我国资本市场还在设计阶段，资本市场内部主板、新三板、区域市场和柜台市场没有形成有机的联系，而大宗商品市场、理财产品市场、债券市场、衍生品市场内部品种亟待丰富，更没有形成统一的市场。国务院常务会议研究部署了2013 年深化经济体制改革重点工作，提出扩大新三板试点和规范多种投融资方式。

今年是以新三板为代表等场外市场发展至关重要的一年，目前，新

三板全国范围扩容的方案呼之欲出，各大券商也是摩拳擦掌，纷纷加大

在新三板业务上的人力物力投入。虽然，从单个业务来看，新三板给券商带来的收入只有100万左右，更培育一个企业IPO上市的承销费相差甚远，但是在目前IPO仍未开闸，市场竞争异常激烈的状况下，券商更应该紧跟证券市场潮流，积极把握新三板给券商带来的发展机遇，加大力度“跑马圈地”，为今后更大更宽范围的企业投融资合作打下坚实的基础。

第四篇：手机支付市场发展现状及发展策略分析

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手机支付市场发展现状及发展策略分析

作者：牛丽萍

【摘要】随着电子商务的深入发展，越来越多的人们开始受到电子商务的感染，开始尝试采用这种新型商务模式。并且电子商务的快速发展也对交易提出了新要求。为了适应电子商务活动中及时性、无地域限制性以及快速性等各种要求，一种崭新的支付模式——手机支付应运而生。本文主要介绍了目前手机支付市场发展现状，然后提出了有针对性的发展策略。

【关键词】手机支付市场 现状 发展策略

目前，我国的移动支付行业有了一定程度的发展，然而由于受到各方面因素的限制，仍处于初步发展阶段。依据最新的调查数据显示，在我国第三方支付市场中，采用手机、电话等移动方式进行支付活动的比例仅占2%，所占市场份额较少。为了更好地发展这一种新兴行业，越来越多的通信企业开始和金融企业加强合作，开拓这一市场，很多企业意识到这项业务的巨大发展前景，也愿意参与其中，但是目前的手机支付业务的发展远远没有达到预期的情形。

一、目前我国手机支付市场发展现状

（一）手机支付是否安全、可靠

安全是支付活动的首要任务，在手机支付过程中批量的信息传送主要依靠通信网络来实现，这就关涉到信息输送过程中的安全性[1]。众所周知，当信息在网络上传输时，存在着被窃取、纂改或者丢失的风险。并且支付信息通常包含了客户的许多机密信息，如：银行卡账号、金钱数额等，这些信息一旦被不法分子盗取，就会产生严重的不良后果。故手机支付是否安全非常重要。为了确保安全，用户通常会采用加强软件、硬件建设的方法来达到目的，但加大建设意味着提高投入，而对于目前单单用于小额支付的手机支付而言，成本太高显然不是明智的举措。因此，在安全性问题方面，手机支付面临着一个进退两难的局面。

（二）支付行业壁垒重重

世界上大部分国家对金融管制是比较严格的，我国也不例外，针对非金融行业涉足金融领域的各种业务，常常会受到政府政策的制约。手机支付的最初发起行业是移动通信企业，支付业务属于金融业务的范畴，所以单纯依靠移动通信企业承担手机支付业务不具有可行性。随后，市场上一部分通信企业和金融机构开始联合发展该项业务，但面对着这样巨大的利益诱惑，合作参与的每一位人员都想占据核心地位，进而获得更加广阔的利润空间。但这样的话，合作就会发展成为双方的制约，自然不可能合作的太深入、默契。

（三）手机支付业务未形成统一的行业标准

现阶段，已经开展的手机支付业务大多是发起企业自行设计、推广的，并且各种不同规格的手机支付设备，硬件、软件设施很不规范，不统一，未设计出统一的标准接口，这使得手机支付产品相互之间不能通用。照此推理，当客户拿着某一家公司设计的手机支付设备进行支付活动时，可能会遇到无法和其它公司设计出的产品相融合的困难，后果就是即便是市场上形式各样的手机支付产品在流通，但是由于各种产品之间不能进行很好的融合，势必导致这些产品不可能被大多数用户接受[3]。所以，受到规范、统一的行业标准的限制，手机支付业务发展举步维艰。

二、加强手机支付市场发展的策略

（一）加强安全保障，统一规范行业标准

安全保障不单单指的是技术层面的保障，还包括安全管理层面的保障。这就要求用户不仅要不断学习新的安全技术，同时还要提高各个管理操作人员的综合素质和道德修养，实现技术和管理双管齐下的目标，进而彻底解决手机支付安全问题。其次，还要尽可能完善统一

转自论文部落论文范文发表论文发表的行业标准，因为行业标准一确定，市场上各种不同支付设备、支付产品就可以进行很好的融合，有助于整个市场的规范、流通。现阶段，国际上已经出现一些组织开始建立一套系统性、逻辑性很强的行业标准，但是仍旧缺乏统一、完善，所以，建立健全统一的行业标准是首要任务。

（二）加强立法监督工作，合理引导消费者

由于手机移动支付行业处于发展的起步阶段，现阶段用来规范这种行为的法律法规较少，所以，国家的立法部门应该着手建立一套完善的移动支付法律系统，解决手机支付活动中遇到的各种问题，进而也为正常的手机支付活动提供基本的法律保障。其次，加强对消费者市场的系统化引导，采用循序渐进的方法，在市场推广初期，把推广目标锁定在中高端消费群体上，特别是针对具有较高文化素养的中高端消费者，要大力宣导。同时，加大对年轻消费群体的宣传推广力度，引导消费者改变传统的消费习惯，逐渐接受这种新型交易支付方式。

（三）不断发展移动通信和网络技术

从刚开始的GPRS直至CDMA、3G，移动通信技术不断发展，手机已经从一个简单的通讯工具转变成一个功能完备的应用实体。目前，运用手机不仅仅可以接打电话、收发信息，同时还能够上网聊天、下载音乐，预定酒店、接收多媒体彩信、订购车票，购买小额商品等等。现阶段的手机已经不再是传统意义上的手机，并且随着移动通信技术的快速发展，手机的功能会越来越丰富，功能越来越齐全。随着网络安全技术的进一步发展，安全问题也不再成为制约手机支付行业发展的瓶颈。所以，需要不断发展通信与网络安全技术，为手机支付市场的进一步扩大提供有力的技术保障。实际上，手机用户中的庞大客户群体与金融行业中的客户群体存在很大程度上的重叠，这就说明手机用户中的大额消费人员同时也是金融领域中的大额消费人员，所以，只要牢牢抓住这些手机大客户，就等于抓住了一大部分金融大客户，这为手机支付市场的发展提供了大量稳定的客户群体和利润源泉。

三、结束语

总之，随着电子商务的蓬勃发展，采用手机支付已经是经济发展的必然趋势，尽管当前遇到了一些难题，但是这并不能阻碍手机成为未来移动支付行业的领跑者，随着移动通信行业与金融行业深入加强合作，支付行业标准的统一，越来越多的用户接受这种新兴的支付方式，手机支付业务将具有广阔的发展前景。

参考文献：

[1]孙卫.我国的移动支付问题浅析[J].特区经济，2008.[2]李学博.移动支付业务发展将迎来拐点[J].通信世界，2008.[3]崔媛媛.移动支付业务现状与发展分析[J].移动通信，2007.[4]郭红斌.发展手机支付业务的障碍与对策[J].中国金融电脑，2004.[5]陈潞.我国手机支付应用现状及问题探讨[J].中国信用卡，2007.

第五篇：第三方支付市场现状及申请的可行性分析

第三方支付市场现状及申请的可行性分析

一、第三方支付市场现状

（一）目前市场仍以互联网支付为主，手机支付占比小但前景广阔

第三方支付行业的高增长迅猛趋势吸引了大量企业参与其中，既有老牌的互联网支付公司，也有传统的手机运营商、新兴的预付业务发行商，甚至银行也通过自身网上银行的系统变革加入战团。

2010年第三方支付市场上仍然以互联网支付为主，互联网支付业务贡献的交易规模占比达到96%。“支付宝以49%的份额占据半壁江山，排名前五的支付宝、财付通、快钱、Chinapay、易宝支付占据近90%市场。

尽管中国第三方支付市场的交易规模仍然以互联网支付为主，但随着移动互联网和3G技术的发展，手机支付发展前景广阔，第三方支付企业也纷纷看好手机支付业务。但是受制于市场环境、技术因素、安全性、用户习惯等方面的影响，手机支付在第三方支付市场的占比较小。

（二）第三方支付发展趋势：业务种类丰富、市场细分、行业整合与服务创新

1、业务品种差异化，支付类型与手段丰富 目前，我国第三方支付企业按照业务类型划分主要有三种表现形式，一是依托大型B2C、C2C网站的网关支付，如支付宝；二是通过销售点(POS)终端的线下支付，三是储值卡等预付卡服务。但随着市场的日益成熟与发展，支付业务类型将更加丰富，支付形式也更加多样化。除线上线下支付、电话支付、电视支付外，手机支付成为第三方支付的下一争夺市场。2010年第三方支付企业在经历了激烈的市场竞争后，开始出现差异化的发展趋势。各家支付企业依托自身优势在航空、游戏、基金、保险等市场加大了创新和开发力度。第三方支付业务领域也在不断拓展。

第三方支付企业类型众多，经营差异性、各自利益诉求巨大。互联网支付企业和储值卡类的支付企业性质并不完全相同，互联网支付企业的沉淀资金规模比储值卡类的企业小，风险也相应较低，并且互联网支付企业的资金流动速度较快，快的当天即流出，而储值卡类企业的资金沉淀时间往往是以月甚至是以年计。

2、支付市场细分，市场空间巨大

2010年，中国电子支付市场规模已经超过万亿，然而这只是占不到传统商业市场的1-2%的份额，加上移动支付等众多新兴市场机会的介入，未来中国的支付市场，很难做到一家独大。换言之，未来3年，中国的电子支付市场格局还远未形成。

例如淘宝公司旗下的支付宝公司, 国内多个大城市相继开通以支付宝缴纳水电费以及暖气费等相关费用的渠道。腾讯公司旗下的财付通，亦依靠其背后的腾讯平台，使网友可通过QQ来缴纳水电费。易宝支付更是在前几年即联合国内多家银行开通网上话费缴费，并在国内多类考试缴费中引入网上缴费功能。而环迅支付、快钱公司则紧贴航空、金融等行业需求，深挖行业应用。无一不彰显了第三方支付的持续创新在传统行业的拓展与应用。电子支付行业本身将出现分化，其所面对的市场也将更加细分。

3、行业整合与服务创新

业内人士分析，在经历了细分市场的激烈竞争后，将出现从单一产业链的支付服务向跨产业链的融合转移的趋势。支付企业通过整合各种支付产品，为企业进行深度定制化服务，加快资金周转效率。因此，以服务创新为特色的第三方支付企业将会有巨大的市场潜力。第三方支付行业有望以线上线下、PC端和手机端等多种应用形式，向更多应用服务领域渗透，整个行业将朝着多元化的格局发展。从市场细分到行业整合，是在线支付的又一次重大跨越。

就支付宝为而言，已经不仅仅局限于网购市场，而在更大的范围内发展，延伸，已经彰显了其社会效应。支付宝也在尝试添加各种交费项目，例如与国家教育部考试中心、浙江省司法考试中心等多家教育机构合作，为报考者提供线上交费服务。更进一步的延伸也正在展开着。2010年底，环迅支付又首度推出的“付联网”计划，这被称作是一个具有革命性的计划，更是电子支付行业的重大创新。

第三方支付行业从细分到转向其他产业链将成第三方支付的大势。这个过程中，差异化竞争有望开启新的市场空间。此外，互联网支付终端也从PC扩展到移动终端上，支付将变得无处不在。

二、电子支付市场格局

（一）手机支付市场

1、国内三大电信运营商都开展了手机支付业务。

中国移动从2007年开始手机支付试点，2009年基本完成技术和业务方案，并在多地开展试商用；中国电信2009年正式推出移动支付业务，2010年4月，翼机通正式在全国范围

2商用，目前，已覆盖全国800多所校，千余家企事业单位；中国联通手机支付业务已在北京、上海、广州、重庆四地进行试点。

2、国内多家商业银行开通了手机银行业务。

3、支付宝、财付通等第三方支付平台也都推出了手机在线支付业务。

不过，也有业内人士坦承，目前手机银行、移动支付还处于运行初期，在支付体系的成熟程度，以及无线网络带宽和速率等方面都难以让人完全满意，用户对手机支付的安全性还不够放心。

4、手机支付领域，已经有第三方支付企业做“贴膜”业务.此贴膜不仅可以贴在SIM卡上，也可以贴在SD卡，用于数码相机、PDA、多媒体播放器上。这些支付卡，是银联独立建立起的一套近场支付系统，不需要通过运营商去发卡，也不需要运营商管理。

（二）互联网巨头布局第三方支付

1、第三方支付成互联网巨头们的“标准配置”。

在互联网大佬中，除了搜狐没有进军支付领域，其他的都已经涉足支付这块业务。新浪日前低调推出第三方支付平台“新付通”，至此，互联网七雄中的腾讯、阿里巴巴、百度、盛大、网易、新浪都已拥有了自己的第三方支付工具，未来的支付市场将很有可能成为互联网巨头们的天下。

新付通官网显示，该工具已经为2.0版本，支持手机、充值卡、银行卡等方式充值，主要支付范围为新浪VIP邮箱、游戏和图书、星座等产品。新浪商城也支持新付通支付。盛付通给自己标榜的是微支付，其负责人洪晓霁认为，微支付将成为未来电子支付发展的新方向。移动支付的特点是小额支付、琐碎支付、微支付、手机付费游戏、付费阅读和音乐比手机购物更容易实现。就此而言，盛付通入局移动支付业务变得可行。

1月13日，网易的支付工具网易宝推出微支付功能，再加上此前与八家银行达成的信用卡快捷支付协议，网易的支付工具正式走上台面。网易商城、机票代理等业务代表网易将正式在电子商务领域发力，以此作为其门户业务有利的补充。

（三）超级网银提升行业准入门槛

央行第二代现代化支付系统(CNAPS)的网银互联应用系统，预计于今年8月上线运行。该产品由央行研发，具有：统一身份验证、跨行账户管理、跨行资金汇划、跨行资金归集、3统一直联平台、统一财务管理流程、统一数据格式等七种产品特色。Super-Bank通过统一的操作界面，查询管理多家商业银行开立的结算账户资金余额和交易明细，一个招行U-KEY完成所有银行网银登陆。使用Super-Bank，可直接向各家银行发送交易指令并完成汇款操作。Super-Bank并有强大的资金归集功能，可在母公司结算账户与子公司的结算户之间建立上划下拨关系。对其服务种类，银行业业内将其功能概括为“网上银联”；而针对其“强大”功能，该产品又被戏称为“超级网银”。

根据艾瑞咨询的调研报告，2008年在使用网上银行完成支付缴费的用户中，有54.8%是通过第三方支付平台接入的，超过了直接登录网银进行在线支付的用户。但超级网银上线后将各家网上银行连接成一个整体系统，也许将使用户在网购过程中逐渐减少对第三方支付平台的依赖，银行因此有望夺回电子支付业务的话语权。

（四）其他第三方支付企业状况

随着未来的市场规模不断扩大以及用户群的不断增长，在线支付市场逐渐被细分已不可逆转，支付企业也进入到了除网络购物的其它众多支付领域，从而形成差异化竞争。从最早的在线支付功能的实现，到支付产品功能的逐渐完善，再到如今的差异化竞争，第三方支付已进入到了一个全新的发展阶段。如今，第三方支付公司大多走上行业化发展道路，它们希望凭借自身的行业优势，来撬动整个第三方支付市场。目前国内支付企业除上述依托电子商务的平台的互联网支付企业外，还有一类是金融型支付企业，侧重行业需求和开拓行业应用，以汇付天下为例，目前在航空、基金等产业链支付领域大有斩获，并开始进军物流、商贸等更多传统产业链领域。

以行业支付解决方案为主的环迅支付在行业应用的支付领域中占据了不小的市场份额。特别是其去年提出和推广的“付联网”计划，在推动传统企业向电子商务的转型中，为各行业量体裁衣的定制电子支付解决方案，得到了市场的认可。最具代表性的当属其与中航信就机旅行业推出的“付联网·航信版”，通过支付的平台和企业ERP系统对接，有效的实现了资金流、商流、物流的统一，极大的提高了企业资金的运行效率。

针对不同的领域，各家第三方支付公司的策略不尽相同。例如，同样专注于行业的快钱和易宝支付有着很大的不同。快钱想做各行业的基础支付系统专家;而易宝支付想以针对不同行业的个性化产品和定制化服务来深耕每一行业。

在差异化的行业定位中，往往选择一些创新点、或者自己优势的公司会出奇制胜。“支付@网”（云网的支付产品）在那些没有实物、没有货到付款的虚拟商品领域，如电子游戏

4卡、手机充值卡等，凭借云网的平台做得有声有色。

1998年成立的首信易支付选择从区域性市场入手，如今它占据了北京90%以上的教育支付市场，在国际会议的支付市场也占据着绝对的优势。

三、竞争对手顺丰介入第三方支付情况

顺丰快递也在加快自身建设的过程中，低调进行战略布局。继推出多样化的自助服务功能外，顺丰也建立了自己的电子商务平台——顺丰E商圈，并研发了自己的支付工具“顺丰宝”。顺丰宝支持8家国内银行卡，也可以绑定手机支付，但目前平台支付功能还不完善（只能充值，无法提现）。目前来看顺丰宝仅作为解决自身平台应用的一项服务工具，隶属于顺丰E商圈，还未有独立为第三方支付平台的动向。国家《非金融性机构支付服务管理办法》出台，将会促进其对支付产品的明晰定位。

四、EMS介入第三方支付领域可行性

目前，大多数行业都还没有被第三方支付涉足，其他行业的支付格局大都正在形成中。在传统的零售、物流等领域，各大公司才刚刚跑马圈地。金融产业的改革和信息化基础建设的不均衡，使得不同行业的成熟度是不同的。因此，各个支付公司完全有着自己的市场机遇。国内第三方支付服务商市场份额比重差异分明，主要以阿里的支付宝、快钱、腾讯财付通等服务商占据着第三方支付的前三名。而对于国内占据着不同市场份额的各第三方服务商来说，其真正的实力对抗在于增值业务创新速度与平台模式下的解决方案能力。