分析解释我们为什么要理财,理财的意义何在

第一篇：分析解释我们为什么要理财,理财的意义何在

分析解释我们为什么要理财，理财的意义何在我们为什么要理财？理财的目的是为了什么？一般人谈到理财，想到的不是投资，就是赚钱。实际上理财的范围很广，理财是理一生的财，也就是个人一生的现金流量与风险管理。在分析我们为什么要理财的过程中，包含以下涵义：

1、理财是理一生的财，不是解决燃眉之急的金钱问题而已。

2、理财是现金流量管理，每一个人一出生就需要用钱（现金流出）、也需要赚钱来产生现金流入。因此不管现在是否有钱，每一个人都需要理财。

3、理财也涵盖了风险管理。在分析我们为什么要理财的过程中，因为未来的更多流量具有不确定性，包括人身风险、财产风险与市场风险，都会影响到现金流入（收入中断风险）或现金流出（费用递增风险）。

分析我们为什么要理财？随着近年来中国经济的快速发展，社会财富不断增长，个人金融资产不断增加，根据全球咨询业巨擘——波士顿咨询公司2006年年底在北京发布的最新报告《2006年全球财富报告》显示，中国已经成为全球二十大财富市场之一，而且也是全球财富增长最快的市场之一。在过去的两年里，中国富有家庭的资产额增长是最快的，增速高达18%，中国的百万富翁总数更是排名全球第六。

张宇先生是管理会计领域的金牌讲师，国资委下属企业CMA集训班特聘讲师，国内多家培训机构的特聘讲师。

美国注册管理会计师、法国国立桥路大学MBA、美国管理会计师协会（IMA）会员。10年的职业讲师经验，前4年主要讲授营销以及质量和设备管理、最近6年主要讲授管理会计的知识体系。

在福布斯公布的中国富豪榜上，近年来排名前列的富豪资产总额和最低资产额以几何数级增长。2003年排名榜首的丁磊，资产总值为10亿元，排名第十的陈丽华，总资产为3.6亿元，富豪榜前十名个人的资产总额为61.7亿元。而到了2006年，荣登富豪榜榜首的黄光裕，资产总值高达180亿元，而排名第十的鲁冠球，总资产也达到90亿元，富豪榜前十名个人合计总资产额为1280亿元。

处在财富金字塔顶端的超级富豪，只是整个社会财富增长的缩影，从更广的范围来看，社会财富的增长还体现在普通百姓个人收入的提高和家庭资产的增加，我们身边的汽车越来越多，住房越来越宽敞，品牌商店越来越密集，旅游景点的人群越来越熙攘。

无论是在城市还是在乡村，人民的生活水平都在稳步提高。伴随着

中国经济的快速发展，中国老百姓的个人金融资产不断增加，2001年年末，全国居民储蓄存款余额为7万亿元，截至2006年年底，居民储蓄存款已突破17万亿元，中国的老百姓有了理财的资本，更有了理财的需求。

第二篇：大学生理财意义

第4卷第3期经济与社会发展VOL.4.N o.3

2006年3月ECONOM IC AND SOCIAL DEVELOPMENTMAR.2006

加强大学生理财观教育 构建和谐校园 曹素芳, 彭兴富

(吉首大学马克思主义学院, 湖南张家界427000)

[摘 要] 帮助大学生树立起正确的理财观对建设和谐校园起着重要作用。目前, 我国大学生理财现

状不尽如人意, 包括经济来源单

一、消费结构不合理以及存在不少理财误区等。这些都是由于社会环境影

响以及家庭和学校理财教育缺位造成的。针对这种现状, 文章提出了相应的措施, 包括加强思想政治理论

课教育、传授相应理财知识、加强校园理财文化建设、加强家庭教育与配合等。

[关键词] 大学生;理财观;现状;原因;对策

[中图分类号] G41[文献标识码] A[文章编号] 1672-2728(2006)03-0207-03

党的十六届四中全会提出了构建社会主义和

谐社会 的战略目标, 高校作为社会的重要组成部

分, 贯彻落实这一目标就是要积极构建和谐的高校

校园, 从而在构建社会主义和谐社会的过程中发挥

应有作用。一所高校是否和谐稳定, 很大程度上取

决于全体师生的思想道德素质。而加强大学生理

财观教育, 帮助大学生树立起正确的理财观, 是高

校思想道德教育的一个重要方面, 对构建和谐校园

有着举足轻重的作用。理财观是指个人财务管理

方面的观念, 即对钱财的理性认识与运用。如何认

识财富、获取财富和管理财富, 不仅有助于有效控

制大学生的财务安全, 同时对于大学校园的稳定与

和谐有着重要意义。因此, 关注大学生理财状况,实行与之相适应的理财教育, 应该成为当前高校

思想政治工作的重要课题。

一、大学生理财观现状

1.经济来源单一。某份调研结果显示, 在大学

生生活费来源方面, 由家庭供给的占91.42%, 由

亲友无偿提供、勤工俭学、借款、贷款提供部分经济

来源的分别占8.14%、10.03%、5.01%和4.49%,后四种方式都与家庭供给方式交叉。由此可见, 学

生主要的资金来源基本上依靠家庭, 很少考虑更多的融资渠道, 独立谋生能力差。

2.消费结构不合理, 消费缺乏理性。大学生已

具有独立的购买能力, 在消费心理和购买行为上,有以下不良倾向: 资金结构安排不合理, 在休闲娱

乐、人际交往、恋爱等方面消费较多, 而在学习上的消费较少;消费缺乏理性, 片面追求新颖, 关注时

尚, 消费心理不成熟, 自身意志力较差, 容易形成攀

比、冲动消费。

3.存在不少理财误区。(1)投资理念不成熟。

学期开始时要么把钱全部以活期形式存入银行, 不

考虑更多的投资渠道;要么把钱投资于风险较高的金融产品, 比如炒股、炒汇、买彩票等, 不能很好地

控制风险, 行情不好往往带来较大损失, 以后的生

活费没有着落。(2)短期利益与长远利益关系处

理不当。勤工俭学是多数大学生赚钱的渠道, 但是

不少学生本末倒置, 将大部分精力放在了经济创收

上, 忽视学习而导致学习成绩的下降。(3)少数学

生金钱观发生扭曲, 唯利是图, 不惜用违法手段来

获取经济收入。比如参与传销、替人代考、赌博, 女

生当 二奶 或坐台小姐 等, 个别学生甚至走上

[收稿日期] 2006-01-20

[作者简介] 曹素芳(1974!), 女, 土家族, 湖南慈利人, 吉首大学马克思主义学院讲师, 研究方向: 当

代世界经济与政治、思想政治教育;彭兴富(1965!), 男, 湖南永定人, 吉首大学马克思主 义学院副教授, 研究方向: 思想政治教育、人口学。

207

盗窃、抢劫等违法犯罪道路。

二、造成大学生理财观现状的原因

1.社会环境的影响。高校的发展离不开社会

大环境。近几年由于经济迅速发展, 传统的消费观

念受到了强烈的冲击, 消费方式有了很大的变化。

大学生正处在科学的世界观、人生观和价值观形成的重要阶段, 可塑性大, 很容易被社会上的不良风

气影响和左右。社会上不正确的价值取向和不正

确的消费观, 给大学生带来了很深的影响, 形成了

大学生高消费的心理。同时, 在现行的教育体制和

社会体制影响下, 我国大学生缺乏独立理财的环

境。实际上, 在大学里做兼职的学生比例还是比较 少的, 在这种大环境下想让学生有很好的理财观, 可能只是纸上谈兵。

2.家庭的原因。现在的大学生大部分都是独 生子女, 家长从小把孩子视为家庭的重点照顾对 象, 对子女的消费基本上实行满足供应的政策, 把 孩子上大学的费用视为必须的、责无旁贷的一项支 出, 家庭竭尽所能, 削减其他开支也要尽量保证这 一项支出。而家庭的经济状况从来不要求大学生 分担, 因而许多学生不知金钱来之不易, 更没有理 财的过程和经验。

3.学校理财教育的缺位。在改革开放的形势

下, 高校放松了对学生进行艰苦奋斗、勤俭节约等 优良传统的教育。在日常管理方面, 学校在一定程 度上认为, 学生花的是自己的钱, 对浪费等问题放 任自流。同时, 由于对大学生的理财观和行为了解 不够全面客观以及课程设置等原因, 在大学生思想 品德修养课中, 与人生观、劳动观、金钱观等重要思 想观念紧密相关的理财观的专题教育没有充分开 展, 而且教学脱离学生实际, 不能有针对性地结合 大学生的实际理财情况进行教育, 大学生得不到很 好的教育与引导。

三、加强大学生理财观教育的对策

大学生需要建立良好的理财观念, 做好理财计 划, 这样才能更好地学习和生活。高校管理者和教 师应把理财观教育融入课堂教学、社会实践、校园 文化等各个环节, 从而帮助大学生掌握理财知识和 技能, 形成科学正确的理财观。具体来说, 应着手 从以下几个方面抓起:

1.以思想政治理论课教育作为主要教育方式。首先, 将理财观的内容纳入到思想道德修养课中, 将理财教育与大学生生活实际和思想实际密切相 联, 强化教学针对性, 提高思想道德修养课的实效 性。在思想道德修养课中, 要帮助大学生提高思想 觉悟, 树立起正确的金钱观, 正确地认识金钱、使用 金钱, 自觉抵制享乐主义、拜金主义的不良倾向。同时, 应在教育过程中加大艰苦奋斗、勤俭节约等 传统美德教育的力度, 使学生学会识别和抵制各种 错误思潮的影响, 继承和发扬中华民族勤俭节约、艰苦朴素的优良传统。其次, 心理健康教育也是思 想政治理论课教学的延伸。目前不少高校都在大 学生中开展了心理健康教育, 可以结合学生的心理 解困问题, 教育和引导大学生树立起正确的理财 观。对家庭贫困的大学生, 要鼓励他们穷则志坚、勤俭自强;对家庭富裕的大学生, 要教育他们富而 不显、自制节约。同时, 通过协助解决学生遇到的 实际问题, 提高学生的理财技能。

2.传授相应的理财知识。学校可结合学生的理财实际, 组织一些与投资、消费、理财有关的专题 讲座, 介绍理财理念和理财方法, 使学生能够有机 会了解相关的理财知识。也可以从学生中挑选一 些个人理财有经验的同学给其他同学传授心得体 会。在有条件的情况下, 高校可以在大学生的选 修课中开设诸如∀理财常识# ∀消费经济学#等理财 教育课程, 使学生了解正确的理财观念、理财方式 和理财技巧技能等。

3.加强校园理财文化建设, 共建和谐校园。首 先, 要发挥大学各社团的作用。各学生社团可就某 种理财现象进行讨论, 或开展理财道德规范和理财 知识的竞赛, 通过这些活动, 使大学生自觉主动地 接受投资理财的教育。其次, 充分利用校园网、广 播电视台、校报、宣传栏等传播媒介的传播功能, 形 成科学、合理、健康理财的舆论氛围, 使其在潜移默 化中接受理财教育。同时, 要注重实践教育。通过 利用到贫困地区开展社会调查以及各种勤工助学 等实践活动, 使青年大学生实际体验到财富的来之 不易, 对自己不良的理财行为和理财习惯深刻反 省, 从而形成正确的理财观念。

4.加强家庭教育与配合。大学生的理财观, 绝 大多数与家庭的理财观和家长的态度有密切关系, 家长对其子女的理财观有着潜移默化的影响。因 此, 学校有关部门应强调家长的配合, 做到有计划、有节制地供给各类费用, 有效地遏制学生乱消费。同时, 学校要鼓励父母对孩子进行理财教育, 教育 大学生树立艰苦奋斗、科学理财的意识, 引导他们 208

在考虑个人消费时科学规划安排, 使个人消费标 准与家庭情况相适应。

大学生是党和国家的宝贵人才资源, 是建设和

谐社会的重要力量。大学生正处在世界观、人生观 和价值观形成时期, 他们的理财观得到正确教育和 引导将有利于他们良好理财习惯的养成;有利于培 养和发扬艰苦奋斗的优良传统;有利于培养大学生 的独立生活能力和社会责任感;更有利于建设和 谐、安全的大学校园。因此, 加强对大学生理财观 的教育是高校思想政治教育工作的当务之急。高 校应充分发挥思想政治教育优势, 加强对大学生的理财观教育, 以促进大学生的全面和谐发展, 为和 谐校园以及和谐社会的建设作出积极的贡献。

[参考文献]

[ 1]戴世勇.论大学生消费道德教育[ J].扬州大学 学报(高教研究版), 2004 ,(5).[ 2]杨朝生, 陈强.大学生消费现状探析[ J].佳木 斯大学社会科学学报, 2002,(2).[ 3]侯玲, 王洪斌.大学生消费文化观念与思想政 治教育[ J].辽宁教育研究, 2003,(4).[ 4]方正泉, 崔荣国, 姚剑英.大学生消费现状的理 性分析[ J].广西青年干部学院学报, 2002,(1).[ 5]王英民.大学生消费现状分析与对策[ J].南京 理工大学学报(哲学社会科学版), 1998,(6).[ 6]胡娟.大学生消费心理和消费行为的研究[ J].心理科学, 2003,(2).[ 7]吴利明.对当代大学生加强理财教育的思考

[ J].山西高等学校社会科学学报, 2005,(2).[责任编辑: 荷 叶]

(上接第206页)无形中提高了我们的业务水平。会计理论指导会计实践, 并不是说每项经济业 务的具体会计处理方法将一成不变。外部经济环 境的变化和管理要求的不断提高, 对具体的经济业 务也提出了更为严谨的具体会计处理方法。从这 个角度上讲, 会计实践也为会计理论的深化提供依 据。在现代高校(当然也包括企业等单位), 为了 更好地提供真实有效的财务信息、更为有效地利用 有限的经济资源, 也为会计理论的深化改革提供一 定的依据, 在设备购置的账务处理上, 应该把 约 定支付、约定支付准备 科目纳入我们的账务 体系。

[参考文献]

[ 1]标准文献: 财政部.高等学校会计制度(试行)

[ Z].财预字[ 1998] 105号[ s], 1998.[ 2]标准文献: 北京市教委办公室.北京市属市管 高等学校预算执行和财务决算内部审计操作 指南(试行)[ Z].京教审办[ 2003] 4 号[ s], 2003.[ 3]标准文献: 国家教委.关于当前国家教委委属 高校财经工作中几点意见的通知[ Z].教财

[ 1994] 64号[ S], 1995.[责任编辑: 周志华] 209__

第三篇：个人理财目的和意义

个人理财目的和意义

个人理财是在既定的理财目标下，充分，分析个人财务现状和风险承担能力，通过平衡安排各种收入与支出，选择不同风险收益特征、不同期限结构的投资组合，实现收益和风险的平衡，其目标是价值最大化。这个定义包含理财的几个特性。首先，理财是一场持久战，理财作为实现人生目标的财务规划过程，要着眼于大的方 向，从每个人的人生规划入手，因此合理的人生规划是理财不可或缺的条件之一。其次，基于长远考虑的理财，更多关注的是平衡，也就是所谓的价值，而并非价格 的最大化。一些诸如个人理财就是 “钱生钱”、理财要成功就得投资高收益产品的观念，从理财的角度来说都是错误的，至少是不全面的。下面编给大家介绍一下：

近几年来，中国理财产品市场逐步成长与发展，越来越多的人进入到这个市场来，人们越来越希望从这个有点虚拟化的市场分得一杯羹，尤其是一些辛苦了大半辈子的工人农民。随着这股热潮的愈演愈烈，内容丰富、风险各异的理财产品迅速诞生。面对众多的理财产品，一时间让投资者眼花缭乱，不知如何是好，结果是“东一榔头西一棒”，打不到点子上。再加上许多投资者的风险意识远远不够，跟风现象严重，以至得不偿失，不仅达不到保值增值的初始目标，还给刚刚发展起来的资本 市场带来严重冲击。

造成如此尴尬局面的一个重要原因，就是错误地理解了理财的真正含义。由于普通市民并不具备投资金融产品的知识和能 力，因此错把“投资”当作“理财”，其本质就是通过投资金融产品进行博弈，结果当然是“十赌九输”。拿现在炒得最热的股票和房地产来说，把钱押在股票市场 上的投资者，虽然一部分在这轮牛市中获得相当可观的收益，但更多的是在牛市后期盲目跟风进入这个市场的，结果是输得体无完肤；而投资房地产的，这几年可谓是赚得钵满盆满，但是这笔巨额收益，并不是理财所得，而是“赌”回来的。一旦将来房价下跌，持房者没有落袋为安的，不但有可能重回起点，更有可能从盈利反 过来被“套牢”。

可见，虽然理财是财富保值增值的最优选择，但是由于我国资本市场的不成熟以及居民对理财本质及其蕴涵的风险认识的不 足，使得居民在投资理财时要面对更多的不确定性，无法尽情地享受成功理财带来的好处，同时也不利于我国资本市场的快速健康发展。因此，如何引导居民正确认识理财以及正确理财，就成为研究我国个人理财问题的重中之重。付融宝小编给大家探讨的就是这一要点，通过研究探讨，旨在使投资者对现阶段我国资本市场上各种理财产品具备一个较为清晰的认识，从而引导他们进行正确而理性的投资，真正达到财富保值增值的目标；同时通过投资者的成熟来促进资本市场的成熟，进而保证我国的资本市场能够沿着快速健康而又稳定持久的轨道发展。

第四篇：p2p理财分析

P2P理财分析

一、P2P理财定义

P2P理财就是通过互联网理财，即个人对个人，又称点对点网络借贷，是指以公司为中介机构，把借贷双方对接起来实现各自的借贷需求。借款方可以是无抵押贷款或是有抵押贷款，而中介一般是收取双方或单方的手续费为盈利目的或者是赚取一定息差为盈利目的的新型理财模式。[1-2] P2P直接将人们联系起来，让人们通过互联网直接交互。使得网络上的沟通变得容易、更直接共享和交互，真正消除中间商，为企业与个人提供更大的方便。

二、P2P问题分析

P2P理财经历了近一年的风风雨雨，很多原来我们以为对的选择标准，都在变化，曾经认为重要的，现在可能无关紧要，比如CCTV的广告=有背景、实力=安全，曾经认为无足轻重的，现在却越发重要起来，比如详尽的信息披露、团队的专业能力等等今天再回头来看，我认为选择P2P借贷平台，除了通常说的资金托管、平台背景这些表面的东西之外，更应注重实质的考察，在透明的前提下，注重对人的考察、对项目的考察和平台系统安全性的考察。

三、投资风险

就像任何投资都存在风险一样，P2P的投资风险，主要有几类，从高到底分别是：

1、跑路风险

2、坏账风险

3、逾期风险

4、流动性风险

5、政策风险

下面分别做个简要说明：

1、跑路风险：平台卷款消失了

定义：这是P2P行业目前最大的风险，也是最常见的风险。本质是平台骗取投资人的巨额资金后，玩人间消失，让投资者欲哭无泪。

风险来源：

这种风险产生的原因，一般都是成立平台的人，本来就是来诈骗的，他们往往用高息来吸引客户，大部分项目也是虚构的，吸引来的资金会被转移，落入自己腰包。

防范措施：

这种跑路平台，根据我们的观察，其实从一些表面的特征，就可以识别出来。比如网站做的很山寨；核心团队的介绍很low，层次普遍不高；往往给出很高的利息来吸引人；项目披露的信息简单，缺少证明文件；没有做资金托管；运营时间短。

2、坏账风险：借钱的人还不了钱了

定义：坏账风险，就是平台从投资者那里募集了资金，然后发放给某个借款人，结果到期了，借款人由于各种原因，无法还款，并且是没有还款的可能，比如借款人的企业破产了。

无法还款的同时，借款人也没有抵押物可以处臵，或者虽然有抵押物，但是抵押物已经抵给了别人，清偿顺序上看，我们是最后一个，这时，坏账风险才成立。

即，借款人无法还款，同时没有其他抵押物可以用来补偿。

风险来源：

坏账风险，通常是由于平台审查不严，风险控制不到位、不专业造成的。比如，平台没有详细调查借款人的银行信用记录，也没有办理抵押或者质押手续。

这种平台，并没有欺诈的企图，只是团队能力较弱，没有信贷方面的资深人士，过于冒进！前期也出现过一些非常有名的互联网公司旗下的平台出现问题，就属于这种情况！

防范措施：

如果识别平台的坏账率，是个较难的课题。因为这是个非常绝密的数字，平台都不会对外公布。

一个可行的方法是，看看这个平台主要的项目都集中在什么领域？

如果都是房地产领域，或者加工制造业，那就风险比较大。

另外一个方法，就是看看逾期的情况多不多，如果经常逾期，那说明项目出问题的几率也是比较大。

3、逾期风险：借款的人无法按时还款

定义：

相对于坏账风险，逾期风险要小许多，意思是借款的人能够还钱，只是无法在约定的时间还；或者即使还不了，可以变卖他的资产，来还款。

风险来源：

这种风险，主要还是由于平台的风控措施不力，在贷后的跟踪上没有今早发现问题。比如，到该还款的前一天，才知道借款人没有钱还，那肯定无法采取任何补救措施了。

具体数据：

5月28日，有关机构发布了一份2015年一季度“中国网贷评价体系”评价报告。这份报告表明，一季度参评25家平台的总成交量增幅放缓。从参评平台报送的逾期数据来看，一季度90天以上的同账期的逾期率最高为2.8%（不含陆金所），最低为0，半数平台在0-1之间。

但这个数据还是有点虚。

但是根据金元宝理财团队对P2P行业的研究，估计P2P行业整体的逾期率超过12%。小贷公司的逾期率尚且在9%至12%左右，因此网贷行业的逾期率只会高于这一数字而不会更低。

防范措施：

投资P2P，逾期有时候很难避免。尽量选择专业化的平台，并且均有抵押或者质押物的平台。少投信用标。

如果一个平台，合伙人都没有过硬的信贷工作经历，我是绝对不会投的！

4、流动性风险：账户的钱提不出来

定义：

大部分P2P，都会给你一个虚拟账户，先充值后投标；还款也是进入这个虚拟账户，然后你可以提现。

所谓流动性风险就是，你去提现时，发现提不出来，然后平台用各种理由来搪塞；最后实在不行了，才告诉你，银行账户没钱了，要等等。

风险来源：

这种平台，肯定是搞资金池的，只有搞资金池，才会出现这种有钱提不出来的情况。所谓资金池，就是你的钱是直接进平台的银行账户，然后平台再来调配资金。这是国家命令禁止的行为。

这种情况下，平台挪用了资金去做其他事，比如挪用自己去炒股，结果这两天股市暴跌，那这个窟窿肯定补不回来，就会出现提现困难或者限制提现。

防范措施：

这种搞资金池的平台，一定要远离。

识别的方法也很简单，就是有没有做资金托管。是否做了资金托管，可以向做托管的第三方支付机构求证！

5、政策风险：国家不让平台搞了 政策风险，就是国家出台一系列管制措施，让不符合条件的平台歇业。这种风险，不是主要的风险，选择注册资本3000万以上，不做资金池的，不做自融的平台，基本都没有这个风险！

四、如何规避风险

1、企业资质

首先要认真考察平台的各类资质，比如股东背景、注册资金等。如果可能的话，建议投资人去自己选择的P2P理财平台办公场所实地考察，避免 连办公场所都没有的纯虚构平台。其次，投资人要考察平台提供的各项资料是否属实。可以通过平台是否放出借款人的个人资料及借款合同供投资人查看来判断资料是否真实。

2、团队实力

平台的风控团队，主要看P2P理财平台团队是否具有行业经验，再有就是查看团队的技术实力，防止网站因为安全问题而导致数据丢失或资料泄露。

3、年化率

先不说“贷款利率不超过银行同期贷款基准利率4倍”的法律规定,单计算借款人融资成本来说,如果某个网贷平台给投资者的收益在18%以上,加上平台运营成本、利润和风险,企业的融资成本肯定要在30%以上。可以说,几乎没有借款人可以承担这么高的贷款成本。目前比较合理的收益范围在8-15%左右。

4、风控能力

P2P理财平台是否是进行了严格的资料审核，当面审核，以及对借款项目实地的调查。而借款人回访和催收制度是保证收回借款最重要的环节之一。切实、及时掌握其最新情况目前来看已经成为降低坏账率的关键。

5、第三方托管平台

自身是否使用第三方托管支付，投资人投标资金直接有第三方平台托管，如富友第三方支付系统，投资人可在帐号中看到资金变动信息包括充值、提现等。信息是平台单向同步至托管机构，可能无法进行第三方校验，但是至少可以保证账户信息的完整可查，方便发生逾期、跑路事件后平台单方删除用户信息随手贷提醒用户此时可根据第三方支付及回款的流水信息进行追责。

6、担保问题

银监会明确规定了P2P理财平台本身不能进行担保，所以我们可以通过调查企业的安全保障模式，了解企业是否属于平台本身担 保，如果是平台自己担保，则要谨慎选择。资金是由第三方支付平台或者银行进行托管的话，则资金池 很难被挪用，所以推荐大家选择资金第三方托管的平台。

7、资金去向/及时回款

在选择平台投标的同时应注意借款人的借款用途，借款资金用途。到回款时手机接收到的回款信息是否标注借款人信息，如标注平台信息或平台法人信息，那么这样的平台应尽早撤离，正确的回款信息会标注平台公司名某个标的的借款人还款，而不是平台公司名及法人名。平台回款期出现延后的，也应加强防范，出现延后回款的说明两点，一是平台没有风险备付金来做借款人逾期还款的风险预防，二是平台自身自融或资金链出现短期或长期问题。

总之，投资者只要保持谨慎和理性，把握一定的原则，尤其在投资前，需从各方面来考察平台，选择到稳定安全的平台，就可以从容的玩转P2P理财了。

五、行业现状

最近，朋友A总是失眠，问他原因，说是投资了太多P2P理财产品，现在有点不放心了。他解释道，现在把钱放在银行或者余额宝都没有啥利息，在看到某家P2P平台的广告后，才了解到还有这么高的收益率的产品，就慢慢不断投入，现在投进去的钱差不多是全部积蓄。直到最近，在某论坛看到关于P2P理财方面的介绍，才意识到了风险。也想着把钱提出来，但那个平台的产品还没有到期，申请了也没用。

他现在有点慌了，看到我是做这一块的，就问我该怎么办？我看了他投资的平台，这是典型的问题型平台，最明显的就是平台没有资金托管，也就是我朋友投资的钱可能直接进入了老板的腰包了。像他这样的情况应该不是个案，今天给大家讲讲这个行业的现状，大家参考下：

1、用户的钱进来了 七成平台却不能好好花

众所周知，投资人资金流入平台后，平台需要引进相应的项目跟它匹配，这样投资人才能享受利息收入，融资人顺利融到资金，平台也能收取一定费用，这样平台才能正常运营。而现在，平台却很难找到这样好的项目，也就是说融资人的质量较差，还款能力有问题。

据融360调研结果显示，超过7成的受调研平台表示项目来源相对缺乏，投资人的资金处于闲臵状态。那么问题来了，投资人的资金进来后，不能就这样放着吧？那投资人肯定就拍拍屁股走人了，平台花那么多钱让用户进来注册投资，就白花了。但是随随便便找些融资人，连能否还的上钱都没有保障，平台也不愿这么冒险。于是，很多P2P平台都推出了活期理财产品。

2、P2P理财平台在用张三的钱还给李四 随时可能崩盘

P2P理财平台缺少好项目的情况下，为了不让用户流失，平台就先把用户资金归集起来，甚至有平台短期内用新进入用户的钱来还老用户的本金和利息，也就是行业常说的“借新还旧”、“拆东墙补西墙”，这也对平台自身提出了非常高的要求，一旦平台遭遇用户大量提现，平台很可能拿不出那么多钱出来而崩盘。

3、95%的P2P理财不符合监管要求 钱随时被挪走

当前正常运营的网贷平台有1900多家，但有资金托管的平台预计不足5%，也就是说95%的平台是不符合监管要求的。最可怕的是，不少平台的账户是老板自己的，投资人在平台充值后，资金直接进入了老板的私人腰包里。

第五篇：理财分析报告

客 户 投 资 理 财 分 析 报 告

撰 写 人：邹开拓

工作单位：国泰君安（武汉紫阳）营业部职

务：客户经理

联系方式:(手机：***邮箱:

344939374@qq.com)

目 录

1，客户基本情况............................................................................................................1

1.1投资期限............................................................................................................1 1.2投资风险偏好.....................................................................................................1 1.3客户目前持股情况.............................................................................................1 2，近期行情基本面分析.................................................................................................1

2.1宏观面分析.......................................................................................................5 2.2政策面分析......................................................................................................6 2.3通胀水平及M2情况分析.................................................................................6 3，近期行情技术面分析.................................................................................................4 键入章标题(第 2 级)...................................................................................................5 键入章标题(第 3 级)...............................................................................................6 4，投资管理(第 1 级)....................................................................................................4 4.1资金的管理（第 2 级)...........................................................................................5 4.2风险控制的管理(第 3 级)......................................................................................6 5，个股的深入分析(第 1 级).........................................................................................4 5.1葛洲坝（第 2 级)..................................................................................................5 5.2好当家(第 3 级)....................................................................................................6

5.3中国一重（第4级）.........................................................................................................7 6后期推荐股票(第 1 级)................................................................................................4 6.1南宁糖业(第 2 级).................................................................................................5 6.2贵糖股份(第 3 级).................................................................................................6

客户投资理财分析报告

1、客户基本情况

1.1投资期限：

中长线为主

1.2投资风险偏好：

追高型，抄底型

1.3客户目前持有股票情况 ：

①葛洲坝（成本12.08现价11.66）

②好当家（成本13.82现价12.01）③中国一重（成本5.48现价4.39）

2、近期行情基本面分析

CPI: 国家统计局14日发布数据，5月份全国居民消费价格（CPI）同比上涨5.5%，同比涨幅创下最近34个月来新高。统计显示，5月份我国CPI中，食品类价格同比上涨11.7%，1月份至5月份累计，我国CPI同比涨幅已达5.2%。

5月工业增长值：在A股持续大跌的背景下，下周二（6月14号），国家统计局将发布国民经济统计数据。市场预期，作为国民经济重要指标的工业增加值增速将继续放缓；同时，这也是二季度经济减速的强烈信号。

工信部与社科院上周联合发布报告称，2011年上半年工业增加值预计增长13.5%，增速低于上年同期的17.6%，也低于1~4月份的14.2%。

统计局网站的数据显示，今年2~4月份的工业增加值增幅分别为14.9%，14.8%，13.4%，这意味5月份工业增加值增幅可能继续走低。

通常工业增加值的下滑与PMI的走势相一致。根据此前发布的数据，5月中国制造业采购经理指数PMI为52%，环比回落0.9个百分点，连续第二个月出现回落。

工业是第二产业的主体产业，工业增速的放缓意味着第二产业增长也将大幅放缓。此前，国泰君安宏观研究团队的报告下调了2011年二、三、四季度第二产业增速，分别至10.5%、9.5%、8.2%。

6月10日，上午海关总署发布5月份进出口数据，进口总值环比下降0.1%，保持4月份下降的趋势，但已有收缓。

近期行情技术面分析

近期超跌反弹，底部尚未成形，切莫盲目重仓杀进

三、投资管理措施

1、资金管理策略

①根据承受风险能力的大小决定资金运用量

②合理选择入市时机，设定头寸规模，确定获利和亏损的限度

③整个风险承担，风险暴露程度，风险程度，何时该更积极地承担风险，特定时刻所能够承担的最大风险等；

④如何进行加仓，何时应该认赔平仓，投资组合的设计，多样化的安排等；

⑤把握实时行情，行情信息越充分，可以多投，如果行情把握不大，但又有自己的看法，可以相对投小

2、风险控制

价格预测、时机抉择与资金管理:可以用最简洁的语言把上述三要素归纳为：价格预测告诉交易者怎么做（买进还是卖出），时机抉择帮助他决定何时做，而资金管理则确定用多少钱做这笔交易。

①投资额必须限制在全部资本的80%以内。设置保护性止损指令； ②在任何个股上所投入的总资金必须限制在总资本的50%以内； ③在任何单个最大总亏损金额必须限制在总资本的5%以内。

四、个股具体分析以及后期操作建议

（1）葛洲坝（600068）

1、资金进出情况

前一交易日，葛洲坝主力资金呈净流入状态，流入股本占流通盘比为1.2797%。

近5个交易日，葛洲坝主力资金呈净流入状态，流入股本占流通盘比为0.3888%。且连续2个交易日资金流入，06-24当日资金流入占比为近一月的最大值。

2、财务面情况

2011年一季度公司实现营业总收入95.33亿元，比去年同期增长28.92%；归属于上市公司股东的净利润41798.43万元，比去年同期增长28.13%；每股收益0.1199元；每股净资产3.08元。

报告期内，公司因上年同期可供出售金融资产市值下降较多，公司本期其他

综合收益同比增加4.31亿元。公司新签合同额238.39亿元，同增42.3%。其中海外合同93.16亿元，占比39%，同增31%，国内合同145亿元，占比61%，同增50%。其中水电工程合同10亿元。新签合同增长优于2010年32%的增速，1季度新签合同额为收入的2.5倍，公司业绩扩张可期。

3、技术面基本分析情况

日K线近期呈现盘整行情。该股创近一月新高。该股上穿60日均线。技术指标方面，MACD指标继续走强，红柱继续放大。BOLL指标呈现多头趋势。SAR指标显示可以继续持有股票。

趋势模型来看，目前该股处于上升趋势中，继续保持2011-06-14发出的L看多信号。

我们的策略：星期5在涨停后打回来说明空方力量还是有的，阻力位在12.20左右。但是前面有2个窗口，向上跟向下各一个，加上现在是多排趋势，我相信不久价格会摸到那个窗口的位置再向下打压，所以现在可以适当逢低加仓，等在窗口的位置结合具体的行情，逢高分批出货，那时候您既接了套，又小赚一笔，一剑双雕。

（2）好当家（600467）

1、资金进出情况

前一交易日，好当家主力资金呈净流入状态，流入股本占流通盘比为0.2650%。

近5个交易日，好当家主力资金呈净流入状态，流入股本占流通盘比为0.0789%。06-24当日资金流入占比为近一月的最大值

2、财务分析情况

2011年一季度公司实现营业总收入14322万元，比去年同期减少6.57%；归属于上市公司股东的净利润2478.65万元，比去年同期增长2.66%；每股收益0.0391元；每股净资产2.23元。

第一季度为海水养殖销售淡季，2011年一季度公司销售收入基本稳定，小幅下降。据过去数据显示，一季度销售收入占公司全年收入比例在20%左右。

2011年第一季度公司综合毛利率水平为30.07%，较去年同期上升4.93个百分点。一季度为公司海水养殖产品的销售淡季，主要收入源于食品加工业务，因此毛利率低于全年毛利率。据历史数据显示，公司2011年一季度毛利率略高于历史水平2个百分点。

2011年第一季度公司实现销售费用301.53万元，较去年同期上涨309.26%，主要系报告期内子公司山东好当家海洋食品销售有限公司设立济南、北京物流中心支付费用150万元，及子公司加大广告支出50万元所致；管理费用761.55万元，比去年同期下降16.21%；财务费用878.48万元，同比增长106.47%，系报告期内银行贷款利率上浮，利息增加所致。第一季度公司销售费用率、管理费用率、财务费用率分别为2.11%，5.32%和6.13%；分别较去年同期费用率上涨1.62个百分点、下降0.61个百分点，和上涨3.34个百分点。第一季度综合期间费用率为13.56%，较去年同期上升4.36个百分点。

3、技术面基本面分析情况

K线连续三日上涨，市场走势强劲。该股创近一月新高。该股上穿60日均线。技术指标方面，MACD指标继续走强，红柱继续放大。BOLL指标呈现多头趋势。SAR指标显示继续以持币观望为主。趋势模型来看，目前该股处于下滑趋势中，继续保持2011-06-20发出的S看空信号。

我们的策略：跟葛洲坝一样，冲高回落，上涨放量，庄家进去，按常理说在高位是出货的最佳时机，好当家有2个压力位，第一个是11.92元，现在已经突破就这个压力，就看他后期的3天能不能站稳了，不然就是个无效突破，第二个压力位是个双压力位，价格在12.5元，想要达到这个价位，估计需要一段时间了，所以建议逢低适当吸货，12元5左右看情况分批出货。

（3）中国一重（600106）

1、资金进出情况

前一交易日，中国一重主力资金呈净流入状态，流入股本占流通盘比为0.0725%。近5个交易日，中国一重主力资金呈净流出状态，流出股本占流通盘比为0.0686%。05-11当日资金流入占比为近一月的最大值。

2、技术面分析情况

日K线近期呈现盘整行情。该股上穿5日均线。均线整体呈现空头排列。技术指标方面，MACD绿柱有所缩小。BOLL指标呈现空头趋势。该股低于BOLL线下轨，留意反弹机会。

SAR指标显示继续以持币观望为主。趋势模型来看，目前该股处于下滑趋势中，继续保持2011-06-17发出的S看空信号。

3、财务分析情况

2011年一季度公司实现营业总收入13.26亿元，比去年同期减少8.34%；归属于上市公司股东的净利润2151.05万元，比去年同期减少76.65%；每股收益0.0033元；每股净资产2.52元。

财务费用大幅减少，主要是由于2010年2月9日我公司成功上市后陆续偿还了大量的银行借款，同比减少了利息支出，增加了了利息收入。营业利润大幅减少，主要受产品单价、成本及结构变动影响，营业收入同比减少1.2亿元、营业毛利率下降了10.96个百分点所致。公司的加权平均净资产收益率大幅减少，主要是本期归属于上市公司股东的净利润减少所致。考虑到公司目前手持订单饱满(2010年共新接订单164.48亿元,同比增长73.58%)，预计接下来的时间，公司的营业情况会慢慢有所好转。

我们的策略：该股为超强空头排列的大盘个股，从6月21开始大盘反弹开始，这股票依然没什么起色，依然是个无底洞，但是您既然是走长线的，大盘在不久就翻身了那就没什么担忧的，但是您还是要做好割肉的准备，毕竟这股票离您的成本价有一段距离，等待时机成熟我这边有好股票推荐您做，尽量帮您减少损失，效果好说不定能小赚点。我会24小时盯住您的股票，一旦有新的情况第一时间通知您，希望我的建议被您接纳。（过于口语化）

五、推荐股票

（1）南宁糖业（000911）

我们的策略：左图是股市里面的走势，右图是期货里面的走势。第一夏季到来，对糖的消耗量必定增加，销售量直接带动行情的高涨，其二期货与股市是有着密切的联系，说白了就是期货是股市的前锋。从4月21开始期货糖不断高涨，而股市针对糖的个股缺一直没动，我们只需要静静等待，奇迹即将发生！

（2）贵糖股份（000833）

与上述理由基本相同，他们是中国大陆生产白糖的领头股。

上述股票为本团队近期重点关注对象，本团队的分析认为上述股票适合中长线股民，但是现在时机没到，待时机成熟我们将第一时间将具体操作，分析，止损，止盈等信息在群里进行发布，敬请您随时注意关注！