对于不同租赁项目授信思路的分析

第一篇：对于不同租赁项目授信思路的分析

对于不同租赁项目授信思路的分析

融资租赁的一个显著特征在于出租人拥有债权的同时还拥有物权，它是一种所有权与使用权分离的交易形式，在承租人违 约时，出租人可以通过收回并处置租赁标的物而减少损失、化解风险。

在实践操作中，虽然出租人拥有租赁物件的所有权，但由于租赁物件的技术属性、行业特征、销售市场等原因，导致出租人实际上对租赁物件的所有、收回、处分、变现的实现能力不同，即出租人基于租赁标的物而控制风险的实现能力不同，进而影响出租人对不同项目的授信政策。本文试图通过对租赁所涉不同行业的设备、项目、承租人的特点进行分析，进而比较在不同业务中出租人的授信思路与策略。

本文认为，目前国内操作的租赁项目的授信思路可以归纳为三种：设备授信、项目授信、法人授信，设备、项目、法人分别作为某一类项目中出租人控制风险的“最后归宿”，并在此基础上形成出租人的核心能力和盈利模式。

一、设备授信

设备授信是融资租赁最基本的授信思路，即是考虑租赁标的物的保值性与回收、变现能力，以此控制租金风险，对租赁项目授信作出综合评价。

授信特征：

这种授信思路下，主要考虑的因素有：

1、设备经济使用年限，它应明显长于租赁年限，这是设备能够保值的技术基础。本文认为前者至少应是后者的两倍，最好达 到三倍以上；

2、设备通用性，设备在自身的特定领域里应有良好的通用性，换了另一个地方、另一个承租人也一样能用；

3、设备二手市场，这是设备变现的实现 渠道。

从市场的角度看，一种设备的二手变现能力还与该设备在整个生产体系（一个国家）中的总体保有量有着密切的关系，进而与该产业的发展阶段有关。如隧道建设用 的凿岩台车，技术上完全符合保值、通用的要求，但国内的产业还没有升级到大规模使用该等设备的阶段，市场总体保有量在50台左右，总价值约3亿元，这样就 很难有一个具有实际价值的二手市场，甚至连二手设备出售的案例都没有——租赁公司选择设备授信型项目需要要考虑其产业周期和市场容量。

市场举例：

本文认为，目前在国内的租赁市场中，最成熟、最典型的设备授信型租赁领域包括通用施工设备（如挖掘机等）租赁、印刷机租赁、船舶租赁等，在设备方面做得较 好的代表性的公司有卡特彼勒租赁、远东租赁、纽科租赁、原新世纪金融租赁等。国内医疗设备租赁的市场实践规模也很大，其设备在技术、市场方面也符合设备授 信的特征，但基于“公共利益”等原因，本文认为它不是典型的设备授信型租赁。

收益特征：

典型的设备授信项目可以接受资质相对较弱的承租人，因而收益可能较高。

授信策略与租赁公司核心能力：

第一、授信中风险识别与风险预警。出租人须通过自己对该种设备的多年经验与行业信息，准确判断某个承租人的市场地位、盈利能力与风险水平（更多的是经营风 险），利用自己对该设备的定期跟踪或维修以动态掌握承租人的经营状况，建立项目风险预警机制。第二、二手处置能力。出租人应努力培养自身在设备控制与二手变现方面的能力，对这种能力尤以设备制造商最具优势。因为设备制造商掌握大量的市场信息与客户 资源，并且可以利用自身的再制造能力与品牌优势来提升二手设备的内在价值与二手价格。

第三、综合品牌实力与再融资能力。由于涉及到许多的设备技术、产能盈利、市场跟踪等方面的经验与资源，某种意义上讲，设备型租赁业务是最具行业专业性的一 类业务，从事这类业务的出租人往往依靠其自身的规模、实力、品牌来融资，而不是依靠设备或项目来融资，因为出资人/贷款人对设备了解不多，很难形成自已的 判断。

关于设备授信型业务中出租人的核心能力与盈利模式，租赁专家沙泉老师有很深入精僻的论述，可参阅有关文章。

二、项目授信（现金流授信）

这类项目中设备可能不具备良好的保值性、通用性与二手变现力，即使出租人拥有法律上的所有权，但却很难将设备收回并变现，因而出租人必须寻求其他的风险控 制点——现金流。

授信特征：

这种项目的授信特征有：

1、基于租赁标的物/或项目的特点，它能在一定时期内产生可预期的、稳定的现金流，这种现金流的可预期性很强，甚至可以用合同与协 议的形式确定下来；

2、这种项目往往具有较强的独立性、封闭性与可分割性，其业务经营、现金流量、风险收益较少受其他项目或企业的影响，甚至可能不轻易受 承租人的经营状况而影响；

3、这种情况下，承租人可以承受设备不通用、二手变现力差的缺陷。

市场案例：

从实际操作的租赁案例中看，具备这一特征的项目有：电站设备租赁、节能环保设备租赁、石油钻井平台租赁（国外）、高速公路收费权租赁、盾构等专用施工设备 租赁等。收益特征：

这类项目的收益往往低于设备授信的业务，稍高于银行同期贷款基准利率。核心能力与再融资：

第一、风险识别。出租人要有能力判断或化解某类项目的行业风险（更多的是政策风险与宏观经济风险）；

第二、现金流监管与再融资。这种项目中，出租人没有能力也没有必要去控制租赁标的物，而控制现金流显得更为重要，控制现金流量最好的实现途径是通过项目结 算银行进行账户监管。

实践操作中，由于这种项目自身拥有独立的运营机制与现金流量，并且往往金额大，所以出租人常常利用这种项目配套以银行融资，法律形式可以是出租人贷款或应 收租赁款保理。在出租人再融资机制的安排下，银行对项目现金流的监管显得更顺理成章，更具有主动性和责任机制。目前许多租赁公司希望以租金无追索保理的方 式向银行融资，市场亦有一些成功案例，但是随着银行贷款品种的创新和利率的放开，租赁公司单纯利用“优质项目”向银行融资的业务模式越来越缺乏其自身的核 心能力，租赁公司似乎成为银行的贷款经纪人。

三、法人授信

授信特征：

这种业务相对较为简单，即承租人本身具备良好的资信评级，具备较强的还款能力，出租人仅凭这种资信即可对其进行授信，而不必过多要求设备的变现能力及项目的现金流量。市场案例：

前几年国内租赁业务中曾盛兴一时的电信租赁以及银行ATM机租赁应属于这种情况，这些项目中的租赁标的物要么是损耗快的电子设备，要么集成于一个系统中难以再次分割和再次利用，出租人几乎不可能通过变现设备来控制风险，这种设备所产生的现金流量也难以独立分割、难以准确预测，但这种项目的承租人中国电信、中国联通或某银行资信良好，出租人对其履约能力充分信任。

收益特征：

这种业务中承租人往往对控制成本的要求较高，因而出租人的收益较低，可能在银行借款基准利率上下。

核心能力与再融资：

那么，资信好的客户为什么要从租赁融资呢？在这类业务中出租人的核心能力是什么呢？本文认为，这种项目中出租人的优势可能有以下两点之一：

1、方案使承租人获得租赁的某种财务好处尤其是表外融资或加速折旧；

2、低成本融资。国内的现有案例中，更多的是前者。

但在国内，要实现租赁的财务好处已经变得越来越难。关于加速折旧，财政部1996年41号文《关于促进企业技术进步有关财务税收问题的通知》规定了融资租 赁的加速折旧政策，但同时规定该文件适用于“全民所有制或集体所有制”“工业企业”，一下子把许多承租人排除在外；关于表外融资，随着审计和监管的严格 化，以前所常用的“补充合同处理技巧”已不再凑效，除非出租人以某种方式真正承担或化解设备的余值风险，否则难以做成表外融资的租赁业务――若出租人能承 担设备余值风险，那么这已趋向于设备授信的特征。

对于业内许多人热衷的“优质客户”租赁业务，出租人还需要更多地在低成本融资和承担余值风险上下功夫。所幸的是，目前租赁资产证券化已开闸，许多银行正对 大型租赁项目的融资业务加大开发力度。

四、授信特征的混合与转移

授信特征的混合：

对一个具体的租赁项目而言，本文所述的三个方面的授信特征并不是截然分离的，一个项目（或一个行业、一个设备）可能同时具备二个或三个授信特征，只是某一个特征更突出一些，同时出租人的着眼点亦有所侧重。

值得一提的是，在国内，飞机租赁业务几乎同时具备以上三个方面的授信特征，使得飞机租赁成为一个很特别的细分市场。飞机的物质属性非常符合“设备授信”特征；国内几大航空集团重组后实力增强，现金流量可预期性强，法人授信特征亦很明显。正因为此，飞机租赁成为大家都在虑视眈眈的市场，本文认为，要做好飞机 租赁很不容易，须具备一定条件：

一、能实现低成本融资和长期限融资（甚至低于国内银行贷款基准利率），最好是在海外进行资产证券化。

二、能做经营租赁（承租人表外租赁），这样，出租人就须能够接受飞机成为自己（或伙伴）的存货，有能力销售二手飞机，最好能对二手飞机进行维保、整修或再制造。

授信特征的转移：

有些租赁标的物本身经济使用年限很长，设备通用性也好，甚至也存在二手市场，但从出租人的角度看，仍然难以通过设备的二手变现来控制风险，或者说它仍不是 一个典型的设备型授信的租赁项目。因为有一些因素影响了设备的使用及市场行为，进而使租赁项目的授信特征发生转移。这些因素是出租人需要考虑的：

1、公共利益属性。有些设备（如医疗设备）具有良好的通用性，二手市场渠道透明，但是出于公共利益原因，在发生承租人支付风险时，出租人却难以收回租赁标的 物，更谈不上二手变现，这时出租人可选择一些信誉好的承租人（如三甲医院），此时授信思路转为法人授信。

2、市场垄断。有些设备（如铁路车辆）具有良好的通用性，二手市场也可能存在，但目前在国内该领域是垄断的，在出现风险时出租人难以通过市场手段来化解，授信 思路仍然看重承租人的法人信用。

3、设备维护保养。有些大型设备（如盾构）虽然设备具有通用性，但是在两次工程的衔接时间中，需要很大的场地来存放设备，并需支付较高的费用对设备进行保养，出租人从经济可行性角度承受不起这种成本，因而二手变现对出租人来说显得不太现实，授信思路转为项目授信。

五、鱼和熊掌理论、综合授信策略与出租人的核心能力

鉴于古老的“鱼和熊掌”理论，出租人不应该也没有必要同时要求一个租赁项目同时很好地满足三个方面的授信特征，即同时要求设备通用性很好，二手市场成熟，项目产生稳定现金流，承租人是有名的大型企业――因为客户或项目的条件越好，它的要求就越高，出租人的竞争对手也就越多，在这个国内租赁业狼烟四起的年 代，世界上不可能只有某一个出租人最聪明。恰恰相反，租赁公司就是要寻找那些在三个授信特征方面“一优两劣、二优一劣”的项目，因为这样出租人能获得较好 的收益。

鉴于此，租赁公司要认真审视自己的战略定位与核心能力，在不同的细分行业中，对自己的优势资源对号入座——我具备什么优势？我的战略是什么？做设备型授 信，那就要熟悉这个设备的技术特征、盈利能力、市场资源，并且最好在租赁公司的平台上整合配件与耗材供应、维保与售后服务等业务，更好的，自己创造出这个 设备的二手市场，成为该设备的“做市商”――这种业务适合于厂商背景的租赁公司；做项目型授信，那就要充分了解这类项目的法律环境、盈利能力、渠道资源，形成自己对这种现金流的判断力与控制力，以及对这类项目渠道的获得能力――这种业务适合于银行背景或产业背景（未必是制造商）的租赁公司；做法人型授信，那么就培养自己承担和化解设备余值风险的能力，或者要做好低成本融资（低成本向承租人融资，出租人以更低的成本再融资）。

本文认为，三种授信思路中，租赁公司的角色与核心能力可以分别描述为“设备运营商”、“产业投资商”与“投资银行家”，按此顺序，出租人的工作越来越“不象租赁”，而是越来越象投行。本文分析，第一、第三种授信模式比较复杂但却并不困难，因为它们可以总结为一项技术，现代管理学非常擅长将复杂的问题简单化，在层层分解后进行制度化和标准化，化繁为简，繁而不难；第二种授信模式的难度较大，因为这些项目差异性大，难以制度化、标准化，并可能更多地依赖于个 人的经验与判断，因而这类项目的授信可能面临更大的不确定性，租赁公司对这类项目应该慎重。

第二篇：2015年授信政策指引(租赁)

2015公司授信政策指引

一、全国行业发展形势

2014年中国融资租赁业在经历上一年的政策波动后，仍呈现较快发展势头, 机构数量仍在快速增长，行业规模继续扩大，截止到年底，全国融资租赁公司达到2202家，比上年底的1026家增加1176家。融资租赁合同余额达到32000亿，比上年底增长11000亿。

二、公司全年总体运营情况

从业务选择上看，本年

23笔业务，涉及企业15笔，其中光谷区域IT制造业投放近3亿元；地方基建项目投放2.5亿元；其他制造业投放1.7亿元；其他行业（包括建筑建材、传媒、农业等）投放1.6亿元。从主要项目来看，基本围绕地方基建和光谷区域制造业，这与去年初制定的指引思路基本吻合，也充分体现了光谷租赁作为地方国有租赁公司，在光谷区域和地方建设上实现了部分突破。但从业务结构上，单笔超过亿元项目4个，金额5.3亿元，相对租赁注册资本金来说，单笔项目集中度风险较高，从租赁余额看，目前超过10亿元，负债额 亿元。从上述两方面来说，公司持续扩大租赁规模过程中，资本的瓶颈已经凸显。

从融资渠道上看，通过近2年市场运作，光谷租赁在银行融资渠道上取得一定突破，但从湖北区域总体上看，银行保理仍然是租赁公司唯一融资渠道，且本地银行对第三方租赁公司的认同度仍然不高，造成公司融资渠道单一化，对银行依赖度太高。如何拓宽融资渠道，将一直是公司需考虑和面对的问题。从方式上来说，如何实现资产转 让、保理买断，可能是目前公司能够释放出资产规模，减少资金占用，为新项目腾挪空间的可行方式。

三、2015年公司授信业务总体思路

未来面临经济结构调整加剧，信贷管控压力不断上升，2015年公司应顺应市场变化，积极主动，以提高风险管理有效性为指导原则，继续坚持“促发展、稳投放、优配置、防风险”的授信思路，发挥信贷政策的引导作用，整合集团各种金融资源，在推进公司整体集团化发展基础上，发挥信贷政策的引导作用，加强与与集团各业务板块的协调配合，发挥租赁公司“长期、稳定”特点，一方面利用集团优势，积极开展中小企业中长期融资租赁业务，选择和服务好集团内资质较好、负债比例低、拥有一定优质资产的企业和行业。另一方面，应努力拓展和渗透大型企业和基建设施类行业，在本地城镇化发展进程中，发挥租赁杠杆效益，提升本地整体投资和营商环境。

一是促进租赁业务稳步增长 2014年下半年来，经济下行，企业财务杠杆高企，各地信贷风险事件频发，虽然整个租赁行业取得较快发展，但从相关网站收集到的信息，2014年，租赁发生的法律诉讼案件也增长较快。在国内整个融资环境复杂状况下，租赁作为社会融资体系一部分，必然也受影响。但是根据集团公司要求，租赁规模、本地市场占有率、本地市场影响力是集团对租赁公司短期内一贯的要求。因此，公司在业务规模上应继续保持突破，加大拓展优势行业和优质客户项目类投资和固定资产投资的融资需求，利用融资租赁中长期融资业务优势适度开展有政府背景的基础建设项目的回租、直租 业务，特别是园区建设、高速公路、轨道交通、燃气、热力、通信、供电等有稳定收入来源的建设项目。另一方面，结合集团客户特性和集团担保业务平台的选择，重点拓展本地区先进制造业、建筑业、医疗产业、新兴产业，这类客户应以中小型客户为主。

二是加强租赁业务结构化布局 从公司存量项目上看，存量金额超过10亿，从客户选择上目前公司三个项目为地方基建项目，金额合计3亿元，大型先进制造业2个，金额2.8亿元，其他项目基本为中小企业。整个布局保持哑铃型结构。

2015年，公司应继续保持对本地区基建设施项目投入和渗透，这类项目金额大，由于一般涉及国有企业，在后续保理环节较好衔接，但是由于企业较强势，且要求费率低，整个盈利空间有限，而资金成本优势公司也不具备，因此在项目营销和拓展上，应本着拓展市场影响、微利营销的策略，以在短期内提升公司规模和品牌影响力，同时应加强对项目调研和深入分析，落实资金来源，优化筹资方案。

另一方面，作为地方国有第三方租赁公司，服务中小企业、解决中小企业融资难问题是公司重点发展方向，也是公司区别金融租赁公司的特质之一。从集团角度考虑，目前集团主要服务对象是中小企业，其他业态也积累了大量的中小客户，而且对于地方中小客户状况、地方形势较为了解，相对拓展成本较低，开展较快，而且中小企业议价空间较大，盈利有保障，相对公司资本金较小状况，公司在垫付投放资金，转卖给银行或其他投资者上，较为灵活。因此，中小企业租赁业务也是公司发展的重要板块。行业选择上，租赁对行业聚焦是最为显著的，除却客户和业务的选择，从行业上，大型项目应结合本地区、本区域特征，以当地基建和当地高端制造业为主。其他中小企业行业主要应集中先进制造业、新兴产业、建筑行业。

三是强化风险防范意识，坚持敏感、主动策略

2014年整个金融市场风险频发，预计2015年这种趋势将延续，租赁作为中长期融资一部分，经济周期波动对其影响相对较小，但是在整个金融环境复杂，整个经济下行趋势下，我们仍应保持清醒的头脑和思路，强化风险意识。公司所有员工应保持高度责任感和敏感性，主动监督、追踪、分析、预警项目风险。

四、信贷结构指引

（一）期限选择

租赁业务主要以中长期业务（1年-3年）为主，加强企业融资用途管理，加强授信期内操作过程的管理。原则上不开展长期租赁业务（5年及以上，主要是资金提供方对长期项目的选择偏好意愿不强）。

（二）集中度选择

公司目前业务分为大型基建和制造类和中小企业类租赁项目，大型基建和制造类需要资金量大，费率低；中小企业类项目融资资金相对较小，费率相对较高。由于公司注册资本金相对较低，原则上，两者所占份额比例应控制在6:4左右，以控制单一租赁业务集中性较高，项目出现问题时，造成公司出现流动性风险。

（三）租赁物及担保方式选择 对于设备直租类项目，加强对设备价值、二手市场变现能力分析判断，辅以对企业总体信用风险分析，资金还款来源分析，有效选择租赁物、担保方式。

对于售后回租类项目，应严格按照项目融资管理模式，借鉴担保公司“六性原则”项目调查要求，加强对企业资金用途分析，结合企业实际还款来源以及经营状况，合理确定还款方式和期限。并对企业担保方式也要借鉴担保贷款模式，加强对担保方式评估、分析。

五、授信业务政策指引细则

根据公司不同类型的客户和未来持续发展需要，公司

2015年授信政策具体包括以下三类：

（一）积极支持类

1.积极支持区域内有政府背景的基础建设业务，特别是园区建设、高速公路、轨道交通、燃气、热力、通信、供电等有稳定收入来源的建设项目，开展回租和直租业务。

2.积极支持区域内大型装备制造业，包括激光加工装备、机床设备、智能机械装备、汽车装备及配套等产业。

（二）稳健支持类

1.稳健支持以高效节能、清洁能源技术与装备、大气污染治理、水污染治理等为重点的节能环保行业。

2.稳健支持信息技术和生物科技为主的高新技术业。3.稳健支持文化传媒等新型服务也业。

（三）审慎类

1、产能严重过剩的行业

涉及能源、造纸、铁合金、电石、钢铁（炼钢、炼铁）、建材（平板玻璃、其他玻璃、水泥）、纺织（制革、印染、化纤）、风电设备、造船等行业，公司应审慎支持，区别对待。

对以上行业内企业实行的原则：（1）对行业内环保达标、技术先进、规模大、效益好、在行业兼并重组中处于优势地位的龙头企业可给予适度支持。（2）对行业排名中下游、未来前景不明朗的企业应审慎评估风险，逐步退出存量授信。（3）对未通过土地、投资管理及环评等审查的项目、资本金未足额到位的项目等不同性质的违规项目应禁止授信。（4）对不符合国家节能减排政策规定的高耗能、高排放项目，以及国家限制、淘汰名录的项目，严禁发放任何形式的授信。

2、对于具有以下特征的企业，应审慎投放

① 申请人资产状况不合理，制造企业资产负债率超过70%、商贸企业资产负债率超过80%。

② 申请人对外担保数额较大，超过企业净资产60%。③ 新增贷款后，企业贷款销售比超过50%的。④ 贷款资金使用于国家限制生产、经营和投资领域。⑤ 项目贷款自有资本金低于30%的企业。⑥ 申请人提供资料存在重大隐瞒、虚假的。⑦ 申请人及其实际控制人存在逾期贷款。

⑧ 申请人存在工商、税务、海关、劳动等主管部门行政处罚记录的。

⑨ 申请人关联企业较多，关联交易金额较大，缺乏控制的。

（四）禁止及退出类行业

1、不符合国家产业政策，造成重复建设、资源浪费、环境污染的企业；

2、生产技术不成熟、尚入于试验阶段、标准没有统一的高科技产品或处于市场导入阶段的产品生产企业；

3、缺乏有效控制手段的企业；

4、存在严重出资不实的企业；

5、娱乐、休闲行业的相关企业。

四、其他

本政策指引自下发之日起，公司各部门应遵照执行，并做好新授信政策指引下的各项管理工作。

第三篇：项目授信资料清单

项目需补充资料

1、项目的可研报告（纸质版）

2、项目可研的批复——发改委，配套条件落实材料（例如：水、电、气等）

3、项目土地的预审意见——国土资源厅

4、项目环境影响报告批复——市环保局

5、工程初步设计批文

6、贷款申请

7、近两年（经审计）和近期财务报表

8、法定代表人证明书及其身份证复印件、法定代表人简介

9、担保方式

10、组织结构图、与各家银行合作情况

11、中粮与海嘉之间关系证明材料（因本项目为中粮，可研名为海嘉）

项目相关证明文件

建设用地规划许可证、建设工程规划许可证、施工许可证、土地证

以上所提供材料（纸质版）需要盖公章

中国银行郑州金水支行

第四篇：对于不同价值观的思考

对于不同价值观的思考

-----------女生应该学会自爱2011级人力资源 黄雪曼201100270121

自从老师布置了这个作业，我就开始在想，我要写些什么，这个作业没有什么指定的题目，老师说只要思考了就可以，我想了很多，最后决定写一些发生在我身边的一些事情引发的我的一些想法。

这篇作业我想要讨论的主要是大学女生价值观里对于爱情的那一部分。首先说说我自己吧，从高中到大学，也经历过几次的感情，也许跟大部分的女生一样，在家里的严格打击下进行这地道战，享受这那时候以为那就是所谓的爱情，在家人眼里是个乖乖女，在学校里是个好学生，邻居眼里的好孩子，背地里也偷偷的进行这自己的爱情。现在想想觉的真是可笑，自己以为的爱情，自己以为爱上了这辈子非他不嫁的那个人，现在想起来觉得真是傻到了家，微博上有句话是这么说：谁年轻的时候没有爱过几个流氓。是啊，那时候的也是爱过几个流氓吧。大学以后，我发现自己对爱情好像已经不感冒了，身边的男性朋友有了女朋友，身边的女性朋友有了男朋友，身边那些不多的单身们想尽一切办法想要拜托单身，在这样的大环境下，我竟然无动于衷，我姐我说，大学不谈恋爱以后会后悔。我想了很久，真的是这样么？我的答案不是，我怎么都忘不了高中三年为了考上一个好大学，自己是怎样努力的，我怎么也忘不了为了能让我考上一个好大学，妈妈是怎么样为我操尽了心，我怎么样也忘不了，查询分数是那份紧张的心情，怎么也忘不了分数出来以后妈妈的那份喜悦。如果这一切一切都只是为了来大学谈一份让自己以后不后悔的恋爱，那么这一切就变得没有任何意义。大学里，我们生活的全部不应该仅仅是爱情，然而有多少的大学生把生活的全部给

了爱情，大学里，我们应该做的事情应该还有很多吧，读读书，长长见识，甚至是出去走走，看看外面的世界，或者是去社会上磨练一番，这么多有意义的事情等着我们去做，为什么要把自己圈在爱情的圈子里呢？我并不是说反对在大学里谈恋爱，我只是觉得这种事情没必要强求，应该顺其自然，有了爱情也不应该放弃其他的事情，不要把爱情当作是生活的全部。这就是在我的价值观里对大学里爱情的看法。

在我的一些朋友中，她们的爱情，我不能自己评价说她们那不是爱情，只是我怎么样都认同不了。是的，她们所谓的爱情就是现在很火的网恋。我有个很要好的朋友，闺蜜，她热衷于网上聊天，热衷于和网上的男网友们聊天，一段时间后就发展成了恋爱，然后的程序就是见面，确定关系，冷淡，分手。我的这个好朋友这种网恋的经历已经有好几次了，而且她又是那种每次都很认真的人，甚至她贡献了自己的身体，分手后抱着电话跟我说她有多伤心，我不知道怎么劝她，因为我实在是理解不了她的这种感情，我实在是不能明白对于一个你根本不是很了解的人，怎么可能会发生爱情，又怎么可能会在一起，为什么又傻到会奉献自己的身体，我更不明白的是这种爱情分手了以后有什么可伤心的，我更更不明白的是为什么这种事情又能够重复的发生，难道一次还不够吗？我也问过她，这是为什么，她跟我说她戒不掉这些温暖，我知道她从小生活在不完整的家庭里，可能家庭给她造成了一些在心里上的阴影，也许，这些虚幻的爱情可能给她温暖，可是这些温暖可能长久么？这是她真正想要的吗？有人跟我说这是个开放的年代，这种事情很常见没什么大不了的，可能我天生就是个保守的人，我实在是接受不了，在我从小接受的教育就是女孩子要自爱。

也许在她的价值观里，对于爱情没有什么要求，只要是有爱情就够了，在她的价值观里对自己也没有什么要求，也许在她的价值观里没有自爱这两个字，我不是说她的价值观不正确，我只是不能认同。

据我所知，大学里很多女生的情况都是很我这个朋友的情况一样，很多甚至更是离谱，也许在她们的价值观里这样是可以允许的。

课本上说人与人的价值观没有对错，只有认同也不认同，是的，我不能说他们对于爱情的价值观是错误的，我只是不能认同而已，在我的价值观里，作为一个女生应该懂得自爱，懂得保护自己，懂得宁缺毋滥，懂的作为一个女生不要滥情。

之所以也这个，不是想批判什么，也不想批评谁，只是想把最近经历的朋友的这些事的感受写下来，同时，也是想给没有上大学的学妹，或者正在恋爱的女生们给提示：女孩子要自爱，宁缺毋滥。

第五篇：对于各种不同的人的激励

案例一 对于各种不同的人的激励

下面是对几个不同的管理对象的简单描述，请仔细阅读他们的情况并根据所学理论回答后面的问题：

1、王春华是一个大制药公司的销售代表。他的工作包括走访医生以推销公司的成方药品。他现年27岁,已婚,有一个孩子。他获有大学的企业管理学位,他在该公司已工作五年,年薪约12万人民币。

2、庄小蝶是个某医院儿科护士长。现年29岁，已婚，有两个孩子。她目前正在争取硕士学位。在医生中她的名声很好，大家都认为她是一位很能干的护士。她的年薪约7万人民币。

3、李东是国内一家最大的快餐食品专利制造商的营业部副主任。现年51岁，与配偶离婚，现有一个孩子正在上大学。他已在这个公司工作九年，年薪约30万人民币。他是该公司分享红利的高级管理人员之一。

4、周越民是一家大联营超级市场的兼职（非全日）雇员，现年26岁，退役军人。入伍前和退役后都一直为这个公司服务。他是一个重要的雇员，每小时工资约8元人民币。他现在还在一个当地大学里学习，目前再有12个学时他即将完成他的商业管理学位的学习。

5、苏灿是一家新航天工业公司的市场开发部的副经理。今年25岁，未婚，聪明伶俐，热情而又精力充沛，是“新型妇女”的代表。年薪约11万人民币，她即将完成硕士学位的学习。

6、张伟是一家属于14家联营的廉价餐馆的副经理，25岁，未婚，读过三年大学。他每周工作六天，周薪1200人民币。另外，他每年还将从家里的一笔遗产中得到约2万人民币的收入。

7、徐莉是一个大学校长的行政助理，现年31岁，单身，曾受过一年秘书训练。她的职责包括：在学位要求方面给学生以顾问，监督和保管学生档案。她的年收入约为5万人民币。她已在这这所大学工作12年了，开始时为打字员。

8、梅川是化学研究人员，在国家最大的化学公司中工作。四年前他从一个重点大学毕业后就到这个公司来工作。现年26岁，目前他的年薪约为7万人民币。两个月后他即将结婚。

9、从辉是一座办公大楼的由16人组成的夜间清扫队的监督员。他任监督员已有两年的时间了，在被提升到目前职位之前，他曾干过11年各种清扫工作。从辉今年44岁，已婚，有两个孩子。他的年薪约为3万人民币。他每周有三天要在本地一家医院任临时清扫工。

10、夏斌博士是一个著名大学的历史学教授。他在有声望的专业刊物上发表过一些文章，并且写过一本很受赏识的教科书。但是近四年来，他没有写出什么东西来。他是一位富有资历的教授，拿系里最高的工资，年薪约12万人民币。今年40岁，已婚，有1个不满10岁的孩子。最近两年来，他在教学上的兴趣与热情已明显地低落下来，而学生对他那优秀教师的赞誉也随之减少了。

(资料来源：改编自http://www.xiexiebang.com/article 《MBA管理分章节习题集》）▲ 思考题

1、你认为新计划失败的主要原因是什么？

A、高层管理者没有参与计划的制定和实施工作中来 B、企业中人员对于双因素理论缺乏了解 C、员工不配合

D、她忽视了各层次员工的需求不同的事实

2、根据马斯洛的需求层次理论，你认为设计人员的主导需求和一线工人的主导需求有何不同？

A、设计人员不关心表扬、赏识等，说明他们的主导需求不是自我实现 B、大多数一线工人更关注报酬，因此他们的主导需求是生理需求 C、设计人员和一线工人都不太关注社会需求 D、A和B

3、根据案例提供的信息,你认为汪明明对于需求层次理论的理解错误最可能是: A、她认为保健因素不重要，激励因素重要 B、她认为激励因素和保健因素是独立发挥作用的 C、她认为保健因素达到行业最高水平就足够了 D、她认为只有激励因素可以发挥激励的作用

４、汪明明对与这种结果很苦恼，为此她请教了一位资深顾问，如果你是这位顾问，你认为下列做法哪个更可取？

A、进行培训，帮助员工了解双因素理论，增进对于新计划的认可

B、停止该计划，采用调查表调查各层次人员的需求情况，以及他们对于新计划的评价 C、争取高层管理者的支持，继续推行新计划 D、安抚一线员工，给予一定的物质补偿

５、根据你所学习的关于激励的理论，你认为这个计划为什么会引起这么多的争议？